美国银行公司（BAC.US）发行237.90万美元波动率挂钩自动赎回结构性票据

金吾财讯|美国银行旗下BofA Finance LLC在美国银行公司（BAC.US）的全额无条件担保下，于2026年7月29日定价并计划8月3日发行总值237.90万美元的或有收入缓冲自动赎回收益票据（CUSIP: 09712C2K8），期限约5年，2031年8月1日到期。票据挂钩S&P 500 Futures 40% Volatility Compass TCA 6% Decrement Index ER，该指数动态调整对E-Mini标普500期货的敞口以追求40%年化波动率目标，并扣减交易及递减成本。每季度若标的价值不低于初始值的62.25%，支付或有息票，金额为31.25美元乘以累计期数减去已付息票（记忆机制）。自2027年7月起，若标的价值不低于初始值100%，票据自动赎回，支付本金加当期息票。到期时，若标的跌幅未超20%则返还本金，否则损失超出20%部分的比例本金，最高损失80%本金。票据不上市，初始估值低于发行价，投资者需承担发债主体信用风险。