安排819亿核销清淤不良，57万亿工行的“三不与三求”

“对于风险控制，我们的态度很鲜明：不贪图透支未来的虚增，而求出清当下的真实；不执着于指标的绝对高低，而求内生状态的相对平稳；不追求零风险的刻板，而求收益覆盖风险成本的理性平衡。”8月28日，中国工商银行（下称“工行”）行长刘珺在2026年中期业绩发布会上表示。

财报显示，2026年上半年，工行实现营业收入4461.63亿元，同比增长9.1%；实现归母净利润1736.82亿元，同比增长3.32%。资产质量方面，工行不良贷款率为1.29%，较年初下降2个基点；拨备覆盖率达217.58%，较年初上升3.98个百分点。

刘珺透露，2026年上半年，工行安排了819亿元核销资源，对不良贷款实施清淤，力度为近几年最大。

这个数字放在资产质量语境里，含义并不寻常。核销是通过计提的贷款损失准备（拨备）冲抵损失，将贷款从资产负债表内转出，以真实反映银行资产质量，但不消灭债权债务关系。它考验的是银行的真实风险抵补能力和利润承压能力。力度越大，意味着银行越不回避风险暴露。

刘珺表示，金融是实体经济的导数，实体的起伏，一定会在银行报表上“求”出结果来。57万亿元的资产体量，决定了统筹发展和安全的底层逻辑一定是全域配置、均衡布局。而资产配置的坐标系就是国家资产负债表，实现国家与银行资产负债表的“交互映射”。这意味着，工行已将中国经济的“稳定锚”同步安装到自身资产组合的轴心上，共振出中国发展和中国机遇的贝塔。

拆开结构看，工行的资产质量改善中，对公条线贡献明显。截至2026年6月末，工行境内分行公司贷款不良率为1.2%，在上一年度下降21个基点的基础上，再次下降9个基点。

工行副行长王景武表示，工行持续聚焦服务国家现代化产业体系建设，建立涵盖7大板块、22个重点领域的制造业投融资政策体系，前瞻布局人工智能等科技创新产业链，积极对接“六张网”等“十五五”重大工程、重大项目，信贷结构深度融入国家区域协调发展战略，“大中小微个”相协调的客户结构进一步优化。

零售、普惠业务方面，王景武表示，工行从体制机制、全流程风控、风控智能化转型等多维度采取了一系列措施。

其中，体制机制层面，工行优化了组织架构及考核约束，持续锻造适应新时期转型发展需要的高素质人才，从拓户到风控，全方位强化统筹推动，推行贷后集约化管理，推行零售、普惠一体化催收体系建设，“前中后”台、总分支行以及各业务板块共同形成管控合力，零售、普惠业务高质量发展的根基进一步夯实。 

全流程风控层面，工行持续强化“三道口、七彩池”智能风控体系的建设，在准入环节（入口关），优化产品风控设计，健全合作机构准入管理与评价机制，深化大模型应用，完善多维授信策略，通过提升风险识别精准度与响应效率，全力做好入口风险筛阻。在存续期管理环节（闸口关），全面加强风险监测模型迭代优化，通过负面行为识别、关键指标交叉核验等多种方式，定期排查潜在风险隐患，提升前端风险筛查的质效，压降存量风险的敞口。同时，工行不断深化零售、普惠信贷资产分类的管理工作，通过设置差异化风险管控策略，前移风险化解的窗口。在风险处置环节（出口关），加速推进不良资产处置，拓宽市场化处置渠道，综合运用多种处置手段加快风险出清。

风控智能化转型方面，工行不断迭代升级企业级智能风控平台，不断提升风险管理的整体性、协同性和系统性。在2025年企业级智能风控平台从“以建为主”向“建用并重”成功转段后，2026年上半年不断完善平台功能，深化AI（人工智能）技术应用，加强业务场景全覆盖，赋能资产质量监测及风险防控。

具体而言，一是迭代升级“风控工具箱”，加强跨条线交叉违约提示，提高风险筛查效率；二是深化AI技术应用，为一道防线、风险官、风险经理提供风险知识问答、客户智能体检、风控数据分析等数智服务，切实减轻基层工作负担；三是强化全场景覆盖。目前，企业级智能风控平台已在工行全部境内分行、部分综合化子公司和境外机构推广应用，覆盖资金交易、产品准入、渠道触点、风险化解等323个业务场景，涵盖产品准入、授信、放款、催收等各业务环节。