产品力如何转化为投资者获得感？广发基金的实践与探索

公募基金产品数量超 1 万只，费率改革持续深化，投资者的核心诉求从 “有没有” 转向 “好不好”—— 如何降低持有成本？如何提升持有体验？什么样的管理人能真正把持有人利益放在首位？

截至目前，公募高质量发展改革落地已一年有余，投资者获得感已成为行业转型的核心标尺。广发基金坚持 “专业创造价值、客户利益为上” 的理念，以客户为中心建立完善的服务与陪伴体系，从费率让利、服务升级、投教陪伴、投顾赋能等多个维度发力，将 “客户利益为上” 从理念落地为可感知的真实体验。

一、费率改革：优化投资者持有成本

持有成本是影响投资者长期收益的因素之一，降低持有成本，是获得感最直接的来源。广发基金在费率改革方面开展了一些探索。

一方面，广发基金率先降费让利，是行业内首批下调主动权益产品费率的机构之一，并持续将降费范围拓展至权益指数、QDII 等多种产品类型，超百只产品完成费率下调，实实在在降低投资者长期持有成本。

另一方面，广发基金首批推出浮动管理费基金，管理费与持有期限、持有期间超额收益率挂钩，实现与投资者利益共享、风险同担。这种费率模式将管理人收益与持有人收益深度绑定，是行业费率机制的创新尝试。

二、服务升级：适配差异化客户需求

完善的客户服务体系，是提升投资者体验的基础支撑。广发基金持续完善客户服务体系、深入开展投资者教育与陪伴工作，依托专业能力为客户提供个性化解决方案。

近年来，公司把握客群结构化趋势变化，加强客需导向的精细化客户服务，依托数据分析与科技赋能，针对各类客群需求提供差异化服务。

2025 年 10 月，公司推出基金行业首个基于大模型的对话式智能理财助理 AiFa，提供 7×24 小时专业服务，突破传统人力服务的时效限制，让服务更加智能化、便捷化。

三、投教陪伴：长效培育理性投资理念

投资者获得感不只来源于净值表现，更依托成熟理性的投资认知，减少非理性操作带来的收益损耗。广发基金持续构建覆盖投资全周期的常态化投教陪伴体系，丰富投教场景与内容形式，将投资者教育贯穿投资全周期。

公司走进多所高校开设投教学分制课程，常态化开展 “3・15” 投资者保护教育宣传、“5・15 全国投资者保护宣传日”、资本市场投教 “星火计划” 等系列活动，通过多元场景深化投教实践，帮助投资者树立科学的长期投资理念，2025 年，公司投教工作累计斩获 22 项行业相关奖项。

区别于单一的知识科普，广发基金的投教工作也兼顾市场波动时的情绪疏导与长期投资理念引导，帮助投资者以长期思维客观看待市场波动。

四、投顾赋能：将专业能力转化为配置策略

普通投资者往往面临 “选基难、拿不住” 的痛点，而投顾业务正是将专业能力转化为投资者获得感的重要载体。从投资者获得感角度出发，广发基金积极培育投顾服务能力，以专业的投顾策略与全周期陪伴，帮助投资者做好资产配置。

广发基金投顾策略覆盖货币、固收、权益、商品等多元资产，适配各类风险承受能力的投资者。截至 2025 年末，广发基金依托全周期陪伴持续迭代投顾业务，着力提升投资者获得感，投顾业务盈利客户占比超 81%，客户留存率约 80%（注：上述数据仅为历史区间统计结果，不构成盈利保证。市场波动、个人持有周期均会影响最终账户表现）。

投顾业务的核心价值，在于依托“标准化策略 + 全周期陪伴”输出专业配置能力，优化投资者持有体验，解决投资者的实操痛点。

结语

回望行业发展历程，投资者获得感的提升，从来不是单一维度的动作，而是理念、产品、服务、陪伴的系统性工程。

广发基金以 “客户利益为上” 为根本出发点，以费率改革降低持有成本，以精细化服务提升持有体验，以体系化投教培育理性认知，以投顾服务落地配置价值，构建了全维度的投资者获得感提升体系。在公募行业从高速发展转向高质量发展的当下，这种以客户为中心的发展理念，既是行业发展的必然要求，也是头部基金公司责任担当的体现。

风险提示：基金管理人过往业绩不预示其未来表现，也不预示相关基金未来表现。基金有风险，投资需谨慎。投资者应根据自身风险承受能力选择合适产品。市场有波动，不同风格产品在不同市场环境下表现可能存在差异。

本文来源：财经报道网