高盛(GS.US)拟发行挂钩标普500指数看跌票据，最高回报可达30.00%

金吾财讯|2026年5月22日，高盛集团（GS.US）通过子公司GS Finance Corp.向美国证券交易委员会提交招股书，计划发行一款挂钩标普500指数的熊市挂钩一次性观察缓冲票据（Bear Market-Linked One Look Notes with a Buffer），由高盛集团无条件担保。票据每单位本金10.00美元，最低认购额10.00万美元，期限约一年，预计2026年6月定价结算、2027年6月到期。票据无固定利息，到期偿付与标普500指数反向挂钩：若最终观察日指数收盘价较初始值下跌10.00%或以上（即不高于初始值的90.00%），投资者将获得本金加2.50至3.00美元的数字支付，对应回报25.00%至30.00%；若指数下跌不足10.00%或上涨幅度在13.00%以内，仅归还本金；若指数上涨超过13.00%，本金将按1:1比例承担损失，但设有每单位1.30美元的最低赎回金额。该票据由Goldman Sachs & Co. LLC担任计算代理，通过美林分销，初始估值约为9.25至9.55美元，低于发行价。票据不在交易所上市，二级流动性有限，投资者需承担发行人及担保人的信用风险，且产品仅适合看跌标普500指数的投资者。