摩根大通(JPM.US)押注欧洲并购潮 与中东共启增长新篇

智通财经APP获悉，摩根大通(JPM.US)的一位高管预测，未来几年，欧洲大额交易活动的激增，以及中东在雄心勃勃的多元化进程中如雨后春笋般涌现的新企业所带来的业务，将推动该行在更广泛地区的增长。

“明年你应该会看到欧洲、中东和非洲(EMEA)出现大规模并购，”本月刚被任命为摩根大通欧洲、中东和非洲地区联席主管的康纳·希勒里本周在利雅得接受未来投资倡议峰会场外采访时表示。

“过去18个月，并购一直面临不利因素，而现在利率下降，估值前景更清晰，还有大量积压交易待完成，”常驻伦敦并兼任摩根大通欧非中东投行业务主管的希勒里表示。

他的言论与其他与会者——包括高盛集团首席执行官戴维·所罗门——的观点相呼应。所罗门在峰会上称，活动量出现了“令人难以置信的回升”，因为更多企业掌门人都追求规模。

据数据显示，夏季传统淡季期间并购势头却持续加速，第三季度全球交易金额突破1万亿美元，为史上第二次在单季度达到该水平。

欧洲市场亦见回暖，例如英美资源集团对泰克资源有限公司(TECK.US)发出收购提议，若成行将缔造一家市值约500亿美元的矿业巨头;收购基金CapVest Partners亦以近120亿美元收购德国制药商Stada Arzneimittel AG。

资金雄厚的海湾主权财富基金推动了部分交易，使今年全球并购总额超过3万亿美元。就在上月，沙特公共投资基金达成协议，拟以创纪录的550亿美元杠杆收购将视频游戏制造商Electronic Arts Inc.私有化。

总部位于纽约的摩根大通为这笔交易承销了200亿美元的债务融资，整个融资预计将为参与银行合计带来约5亿美元费用。该行在沙特已运营90年，这种长期关系在重视人脉的市场中至关重要。

峰会前，摩根大通举办了一场活动，吸引了沙特政府、国家能源公司阿美及PIF的高管出席，首席执行官杰米·戴蒙等高层亦到场。近期，在PIF大力鼓励跨国企业将地区总部落户沙特的背景下，摩根大通获得了在沙特设立区域总部的许可证。

“我们在沙特约有150名员工，在整个地区约450人，”希勒里表示。“随着时间推移，我们预计这一数字将显著增加，并计划在这里全面扩张业务，从企业与投资银行到资产管理和市场业务。”

他表示，中东新兴企业及其融资需求将提供增长路径。过去该行主要服务油气客户，如今客户群已扩展至科技、医疗保健、游戏等多个高增长领域。“这里的对冲基金和私募发起人数量正创历史新高，”他补充。

尽管扩张迅速，摩根大通在海湾仍面临激烈竞争。高盛计划将沙特员工人数增至目前的三倍，达到约60人;所罗门本周在沙特罗列了一长串机会，并称“亲身布局至关重要”。

最近几周，摩根大通第三季度交易和投行费用超出预期，但首席执行官戴蒙仍对美国信贷质量可能恶化发出警告，此前美国企业First Brands Group与Tricolor Holdings相继倒闭。

希勒里则更为乐观。“投资者似乎普遍认为近期不会出现经济灾难或崩盘，”他说。“这一假设看来合理。”