今年股价狂飙的欧洲军工股迎重磅催化! 德国财长预计国防开支将激增

智通财经APP获悉，去年11月被朔尔茨任命为德国财政部部长的约尔格·库基斯(Joerg Kukies)表示，该国的立法者们可能将在下月德国新议会宣誓就职前，推动大幅增加德国的国防开支。这一消息对于今年以来股价暴涨，甚至带动欧洲股市基准——斯托克600指数屡创新高的军工股来说可谓重大利好，在美国抽身后欧洲防务的自主之路，无疑对于莱茵金属、Leonardo、泰雷兹等欧洲军工企业股价与基本面来说堪称重大上行驱动因素。

库基斯当地时间周三在南非开普敦出席二十国集团会议期间接受媒体采访时强调：“未来数年强化欧洲国防投入显得极为重要，因为我们亟需巩固北约的欧洲防务支柱。议会仍有权在剩余任期内决策潜在协议的具体细则。”

他同时警告称，尚未最终确定的德国联邦预算仍存在“数十亿欧元”重大缺口，填补这一缺口将成为下一任德国总理弗里德里希·默茨领导的保守派联盟与现在仍然担任总理的奥拉夫·朔尔茨所属社会民主党谈判的关键议题。

“财政部长必须始终对预算限制保持清醒认知，德国今年面临的约束尤其严峻。”库基斯在最新的采访中表示。

据知情人士周一透露，赢得德国总理选举的默茨在周日胜选后已与社民党讨论通过传统的债务融资方式筹集高达2000亿欧元(约合2100亿美元)的国防预算开支。

据了解，默茨周二被问及该国防预算计划时确认相关的会谈确实存在，但表示“既不证实也不否认”是否涉及如此大规模的额外投资。

由于经过德国民众集体投票选举后默茨将成为新任德国总理，因此库基斯的财政部长身份被一些分析师认为是“临时的代理财政部长”。

据了解，部分政界人士质疑在德国选民们选出新联邦议会后，利用旧议会批准争议性的立法的民主合法性。该提议尤其遭到德国选择党的激烈谴责——该极右翼政党在选举中得票率翻倍至近21%，将成为德国新议会中最大规模的反对派势力。

社民党联合主席萨斯基娅·艾斯肯周三接受RTL/n-tv采访时表达疑虑：“很难向选民解释清楚。我们应确保为我们国家的整体利益寻求多数共识意见。”

默茨近日表示，希望在复活节之前完成与社民党的组阁联盟谈判，这意味着双方需在不足两月内达成所谓的德国政治“大联盟”协议。

库基斯自去年11月起接任德国财长，此前朔尔茨因政府借贷争端解雇了长期以来持财政鹰派立场的自民党成员克里斯蒂安·林德纳。此举使德国执政联盟失去联邦议院多数席位，朔尔茨被迫提前七个月启动全国大选。根据宪法，朔尔茨及其内阁(包括财长库基斯)将继续以临时政府身份履职至新内阁就位。

股价大涨的欧洲军工股将继续冲?

统计数据显示，作为本轮欧股持续大涨背后的领头羊之一，军工巨头莱茵金属股价在过去短短三个月的时间里已经翻了一倍。在周三欧股开盘后，欧洲斯托克600指数上涨近1%，触及历史新高。

自特朗普上任以来，斯托克600指数上涨超6%，标普500指数同期仅仅上涨不到1%。斯托克600指数的持续牛市，即所谓的“长期牛市”前景——该指数正迈向十年来相对于标普500指数最强劲的第一季度表现。

美国政府表露出“抽身北约”的意图之后，欧洲国防自主的“刚需”已经迫使欧洲官员们制定新的军工战略来加码建设国防系统。

面对地缘政治变局，欧盟委员会去年公布的《欧洲国防工业战略》显示，欧洲防务自主已从政治口号转化为具体行动纲领。数据显示，2022-2023年度欧盟防务订单本土化率仅为22%，而新战略要求到2030年实现50%的自主供给目标，这意味着未来六年需完成23个百分点的军工加速发展阶段。

短期内，额外国防支出可能将集中在弹药和远程导弹等迫切防务需求上，但欧盟还需要慢慢协调不同政府在飞机、舰船和坦克方面的发展和采购计划，并促进企业之间的整合和合作。因此，欧洲大幅扩张国防支出，对于莱茵金属、Leonardo、泰雷兹等欧洲军工领军者股价与业绩来说无疑是重磅利好消息。

莱茵金属(Rheinmetall AG)是一家总部位于德国杜塞尔多夫的国际技术集团，成立于1889年。公司主要专注于安全技术和交通出行技术，业务涵盖国防和汽车行业。在国防领域，莱茵金属是德国最大的军工企业之一，提供多种军事装备和系统，著名军工产品如豹2主战坦克的L44和L55主炮，以及PzH2000自行榴弹炮的L52主炮。