今日投资参考：国产算力需求拉动AIDC加速建设

昨日，三大股指早盘大幅拉升，创业板指一度涨超2%，随后震荡回落，尾盘再度上扬。截至收盘，沪指涨0.28%报3236.03点，深证成指涨0.41%报10101.09点，创业板指涨0.66%报2051.35点，北证50指数涨2.04%，科创50指数跌逾2%；沪深北三市合计成交12931亿元，较此前一日增加逾800亿元。行业方面，家电、煤炭、石油、有色、钢铁、银行、保险等板块拉升，CPO概念、小红书概念活跃，黄金概念、新零售概念等上扬；半导体板块回落走低。

东兴证券表示，市场调整给了较好的布局时机，目前阶段不是恐慌担忧的时候，而是积极布局全年投资机会的时候，仍旧看好大科技和大消费两个方向。大科技板块主要关注人形机器人、AI应用、低空等代表先进生产力发展的方向，大消费更多关注政策导向的方向：家电、消费电子、文旅消费、医美、食品饮料等方向值得重点关注。同时，一些出清末端的周期行业也可适当关注，建议方向为光伏风能、化工、有色等。

今日投资机会解析

国产算力需求拉动AIDC加速建设

从2020年开始，国内IDC产业在很长一段时间内都处于供大于求的状态，但当前已经出现了比较明显的变化。

中信建投证券表示，当前随着AI算力需求提升，尤其是国内供给和需求两端都出现积极变化，对于数据中心的需求也将随之增加，尤其是高功率的超大型数据中心机房，也对电力、温控等环节提出了更高要求，建议重点关注AIDC产业链，包括AIDC服务商、电力设备、液冷温控等环节。

超高分子量聚乙烯有望用于人形机器人领域

据悉，超高分子量聚乙烯纤维是由分子量超过150万的线型聚乙烯制成，与碳纤维、芳纶并称为三大高性能纤维。其具有高强高模、耐冲击性、耐磨性、耐化学腐蚀、电绝缘和耐光性等优异性能；比强度相当于优质钢丝的15倍、碳纤维的1.8倍、芳纶的1.6倍；拥有超低的断裂伸长率，能量吸收率高；密度比水小，柔软易弯曲。

光大证券指出，超高分子量聚乙烯纤维凭借其优异的性能，下游广泛应用于国防军工、航空航天及低空经济、人形机器人、体育、医疗卫生、建筑和新能源汽车等领域：1）国防军工领域：用于制造防弹衣、防弹头盔和防护装甲、雷达的防护外壳罩、导弹罩等。2）航空航天和低空经济领域：用于制造飞机的涡轮叶片、机翼结构和推进器组件等。还可用于制造无人机、飞艇等低空飞行器的结构部件，提高其性能和安全性。3）人形机器人领域：有望在未来的灵巧手中占据一席之地，还可以应用为人形机器人腱绳传导材料，提供所需的强度和耐久性。建议关注同益中、南山智尚、恒辉安防等。

碳酸锶涨价有望超预期

据百川盈孚，1月15日，98%碳酸锶市场均价15000元/吨，周环比上涨3.45%，自2024年9月以来市场价格上涨约7000元/吨。

据了解，碳酸锶是一种无机化合物，化学式为SrCO3，呈无色棱形晶体或白色粉末，无味，难溶于水，具有良好的热稳定性。据华经产业研究院，碳酸锶下游主要为锶铁氧体磁性材料（66%）、冶金行业（6.9%）、电子元器件（3.3%）、烟花焰火（2.1%），以及其他锶盐的深加工（21.7%）。据百川盈孚及智论产业研究院，2024年中国碳酸锶产量8.7万吨，同比增长9.7%。

德邦证券认为，未来随着电子、医药、新材料等行业的发展，碳酸锶应用领域的智能化、高端化趋势或有望逐步显现，基于碳酸锶良好的导电性和稳定性，以及可作为添加剂提高玻璃折射率、透光率和抗紫外线性能的性质，使碳酸锶适合应用在液晶玻璃乃至先进封装中的玻璃基板领域，在下游电子元器件领域的消费占比有望持续提升，贡献重要需求增量。建议关注：红星发展金瑞矿业等。

其他影响市场的消息

手机等购新补贴1月20日起陆续实施

1月16日消息，商务部召开手机等数码产品购新补贴组织实施工作专题新闻发布会。商务部流通发展司司长李佳路表示，全国各地将从1月20日开始陆续实施手机等数码产品购新补贴，具体实施时间以当地的通知为准。

李佳路表示，根据有关文件，个人消费者购买手机、平板、智能手表（手环）等3类数码产品的补贴标准为，对于单件销售价格不超过6000元的产品，按照产品销售价格的15%给予补贴，每位消费者每类产品可补贴1件，每件补贴不超过500元。手机等3类数码产品的补贴为购新补贴，不是以旧换新，不以“交旧”为前提。

国家医保局：2026年全国所有统筹地区实现基本医保基金即时结算

日前，国家医疗保障局办公室发布《关于推进基本医保基金即时结算改革的通知》，对医保基金即时结算工作提出要求。明确2025年全国80%左右统筹地区基本实现基本医保基金与定点医药机构即时结算，2026年全国所有统筹地区实现基本医保基金与定点医药机构即时结算。

2024年我国造船三大指标全面增长

工业和信息化部16日发布数据，2024年1至12月，全国造船完工量4818万载重吨，同比增长13.8%；新接订单量11305万载重吨，同比增长58.8%；截至12月底，手持订单量20872万载重吨，同比增长49.7%。1至12月，我国造船完工量、新接订单量和手持订单量以载重吨计分别占全球总量的55.7%、74.1%和63.1%，以修正总吨计分别占50.3%、68.2%和55.4%。

半导体协会：支持在中国发展的内外资半导体企业

中国半导体行业协会16日发文称，近期，业界向中国商务部反映，国内有关成熟制程芯片产业正面临来自美国进口产品的不公平竞争挑战，有申请反倾销反补贴调查的诉求。一段时间以来，美拜登政府对本国芯片行业施以巨额补贴，使得美企在市场竞争中占据不平等优势，并以低价向中国出口芯片产品，严重损害了中国国内产业的合法权益。

半导体产业的稳健发展，离不开一个公平竞争的市场环境。我们坚定支持在中国发展的内外资半导体企业，依据世贸组织规则，积极维护自身合法权益。同时，鼓励企业通过持续的技术创新、加强产业链协同合作以及积极开展国际合作等多种有效手段，共同推动半导体产业迈向高质量发展的新阶段，携手构建一个更加开放公平、竞争有序的市场秩序，为全球半导体产业的繁荣发展奠定坚实基础。

隆基绿能：预计2024年净亏损82亿元—88亿元

隆基绿能16日晚间发布业绩预告称，预计2024年度实现归属于上市公司股东的净亏损82亿元—88亿元，预计实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净亏损为83亿元—89亿元。

公告称，报告期内，受行业竞争加剧的影响，公司BC二代产品产量占比很低，PERC和TOPCon产品价格和毛利率持续下降，产能开工率受限，技术迭代导致计提资产减值准备增加，参股硅料企业投资收益产生亏损，导致经营业绩出现阶段性亏损。