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大地海洋: 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书

来源:证券之星

2021-09-22 00:00:00

创业板投资风险提示:本次股票发行后拟在创业板市场上市,该市场具有较高
的投资风险。创业板公司具有创新投入大、新旧产业融合成功与否存在不确定
性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点,投资者面
临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露
的风险因素,审慎作出投资决定。
       杭州大地海洋环保股份有限公司
Hangzhou Dadi Haiyang Environmental Protection Co., Ltd.
           (浙江省杭州市余杭区仁和街道临港路 111 号)
     首次公开发行股票并在创业板上市
          招股说明书
              保荐人(主承销商)
               (成都市青羊区东城根上街 95 号)
杭州大地海洋环保股份有限公司                 招股说明书
                 发行人声明
  发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资
料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并承担相应的法律责任。
  发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈
述或重大遗漏,并承担相应的法律责任。
  公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财
务会计资料真实、完整。
  发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制人
以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚
假记载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的,
将依法赔偿投资者损失。
  保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有
虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,给投资者造成损失的,将依法赔偿投资者
损失。
  中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见,均不表明其对注册
申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证,也不表明其对发行
人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之
相反的声明均属虚假不实陈述。
  根据《证券法》的规定,股票依法发行后,发行人经营与收益的变化,由发
行人自行负责;投资者自主判断发行人的投资价值,自主作出投资决策,自行承
担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。
杭州大地海洋环保股份有限公司                          招股说明书
                  发行概况
发行股票类型           人民币普通股(A 股)
                 本次公开发行股票的数量为 2,100.00 万股,占发行后
公开发行股票数量         总股本的比例为 25.00%。本次发行股份全部为发行新
                 股,不涉及公司股东公开发售股份。
每股面值             人民币 1.00 元
每股发行价格           人民币 13.98 元
发行日期             2021 年 9 月 14 日
拟上市的证券交易所和板块     深圳证券交易所创业板
发行后总股本           8,400.00 万股
保荐人(主承销商)        国金证券股份有限公司
招股说明书签署日期        2021 年 9 月 22 日
杭州大地海洋环保股份有限公司                       招股说明书
                 重大事项提示
  本公司特别提醒投资者认真阅读本招股说明书全文,并特别注意下列重大
事项提示:
一、特别风险提示
  公司特别提醒投资者关注“第四节 风险因素”中的下列风险:
  (一)产品价格下降的风险
  公司废弃资源综合利用形成的产品主要为润滑油基础油以及废金属、废塑料
等再生资源,经再生利用后可作为良好的工业原料,其价格主要受市场供需情况
影响,此外原油、铜、铁矿石等大宗商品的价格波动也会对其产生一定影响。
  我国作为“世界工厂”,对各类工业资源需求旺盛,为缓解原料不足,近几
十年来我国每年从境外进口大量“洋垃圾”进行再生利用。为保护生态环境安全
和人民群众身体健康,促进国内固体废物无害化、资源化利用,2017 年 7 月国
务院办公厅印发《禁止洋垃圾入境推进固体废物进口管理制度改革实施方案》。
报告期内,随着我国禁止“洋垃圾”入境方案的稳步推进,废金属、废塑料等进
口量明显减少,利用境内废弃资源生产的再生资源需求大幅提升,叠加大宗商品
价格周期波动的影响,公司再生资源产品销售价格整体上呈逐年上涨趋势。
油、铜、铁矿石等大宗商品的价格剧烈波动。如果疫情影响短期内无法消除,工
业原料的需求下降,或者大宗商品价格下跌,将会导致再生资源销售价格下降,
从而对公司的经营业绩产生不利影响。
  (二)废弃电器电子产品处理基金补贴标准下降的风险
  目前我国废弃电器电子产品回收处理行业存在废弃电器电子产品回收价格
畸高、基金池亏空严重、企业流动资金压力大等问题。
  为完善废弃电器电子产品处理基金补贴政策,合理引导废弃电器电子产品回
收处理,财政部等四部委于 2021 年 3 月颁布新的《废弃电器电子产品处理基金
补贴标准》,自 2021 年 4 月 1 日起实施,调整前后的补贴标准对比如下表所示:
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                       招股说明书
                                         新补贴           原补贴
序号     产品名称           品种                                              下调比例
                                          标准            标准
               线管(黑白、彩色)电视机
               彩色)电视机,等离子电视机、
               液晶电视机、OLED 电视机、背
               投电视机
               台式微型计算机(含主机和显示
               器)、主机显示器一体形式的台
               式微型计算机、便携式微型计算
               机
               单桶洗衣机、脱水机(3 公斤<
               干衣量≤10 公斤)
               机、滚筒式全自动洗衣机(3 公                 30               45      33.33%
               斤<干衣量≤10 公斤)
               冷藏冷冻箱(柜)、冷冻箱(柜)、
               升)
               整体式空调器、分体式空调器、
               机)(制冷量≤14000 瓦)
     对于 2021 年 4 月 1 日前已处理的废弃电器电子产品,按原补贴标准执行。
从短期来看,本次基金补贴标准下调后,公司将调整电子废物的采购单价,但无
法将基金补贴标准下调的影响全部传导至上游回收环节,且采购单价调整到位需
要一定的时间,因此,本次基金补贴标准下调将会对公司的经营业绩产生一定不
利影响。
     公司电子废物采购单价调整到位后,假设公司可将本次基金补贴标准下调的
影响分别向上游传导 30%、50%和 70%,据此模拟测算公司 2017 年以来的经营
成果如下:
                                                                 单位:万元
          项目           2020 年度     2019 年度      2018 年度              2017 年度
历年确认的基金补贴收入            14,790.22   14,272.08     12,496.87           10,458.45
调减的基金补贴收入(注 1)          4,493.37    4,357.52         3,891.50         3,302.89
调减的基金补贴收入占比(注 2)         30.38%      30.53%          31.14%            31.58%
假设向上游传导 30%情况下调减的       1,348.01    1,307.26         1,167.45          990.87
杭州大地海洋环保股份有限公司                                           招股说明书
        项目           2020 年度     2019 年度     2018 年度     2017 年度
营业成本(注 3)
假设向上游传导 50%情况下调减的
营业成本
假设向上游传导 70%情况下调减的
营业成本
调减的信用(资产)减值损失(注 4)    1,161.98     742.74      359.72      165.14
历年扣除非经常性损益后归属于母
公司股东的净利润
假设未能向上游传导情况下调整后
的扣除非经常性损益后归属于母公       3,863.47    3,022.02    3,462.52     817.19
司股东的净利润
假设向上游传导 30%情况下调整后
的扣除非经常性损益后归属于母公       4,874.48    4,002.46    4,338.10    1,560.34
司股东的净利润
假设向上游传导 50%情况下调整后
的扣除非经常性损益后归属于母公       5,548.49    4,656.09    4,921.83    2,055.78
司股东的净利润
假设向上游传导 70%情况下调整后
的扣除非经常性损益后归属于母公       6,222.49    5,309.71    5,505.55    2,551.20
司股东的净利润
  注 1:调减的基金补贴收入=∑依据各类别废弃电器电子产品规范拆解数量与原基金补贴
标准确认的基金补贴收入*各类别废弃电器电子产品基金补贴标准的下调比例;
  注 2:调减的基金补贴收入占比=调减的基金补贴收入/历年确认的基金补贴收入;
  注 3:假设向上游传导 30%情况下调减的营业成本=调减的基金补贴收入*30%,下同;
  注 4:调减的信用(资产)减值损失系调减基金补贴收入后,依据公司应收账款坏账准
备计提政策计算出历年应调减的坏账准备计提金额。
  由上表可知,假设公司未能将本次基金补贴标准下调的影响向上游传导,即
损失完全由公司承受,据此模拟测算的公司最近两年扣除非经常性损益后归属于
母公司股东的净利润仍然超过 5,000 万元,符合创业板发行上市条件。
  (三)业务扩张受行业监管和地域限制的风险
  国家对危险废物的产生、收集、贮存、运输、利用、处置等进行监督管理,
危险废物产生企业不得擅自处置危险废物,必须将其委托给具备危险废物处置资
质的企业进行处理。同时,危险废物适用集中处置和就近处置的原则,危险废物
原则上应就近运送至当地危险废物处置单位集中处置。综上,危险废物处置业务
呈现出资质管控严格、准入门槛高、区域性强的特点。公司主要在浙江省内开展
 杭州大地海洋环保股份有限公司                                                                 招股说明书
 危废经营业务,未来若向浙江省以外区域进行扩张,需办理跨省转移手续,或在
 其他省市建设危废处置设施并取得相应的危废经营许可资质,存在行业监管和地
 域限制的风险。
     电子废物产生的前端分布零散,且单品价值低,由分散到集聚的回收过程是
 典型的逆向物流模式,运输成本较高。为节省成本,废旧物资回收商一般就近选
 择废弃电器电子产品处理企业开展合作,电子废物拆解处理业务存在一定的区域
 性限制。公司采购的电子废物主要来源于长三角地区,未来若向其他区域进行扩
 张,则需要提高采购价格以弥补长途运输的成本,从而增加经营成本。
     未来公司若不能适应行业监管或不能有效克服地域限制,公司业务拓展能力
 将受到一定限制,对公司发展带来不利影响。
     (四)应收基金补贴款滞后发放的风险
     根据《废弃电器电子产品处理基金征收使用管理办法》,国家为促进废弃电
 器电子产品回收处理而设立了废弃电器电子产品处理基金,废弃电器电子产品处
 向生态环境主管部门提出申请并经审核后,由财政部根据经生态环境主管部门审
 核的废弃电器电子产品规范拆解种类、数量及基金补贴标准,从废弃电器电子产
 品处理基金中拨付补贴。政府作为基金的管理者,主要职能是保证生产者缴纳基
 金,监督处理企业严格按规定进行拆解处理,处理企业取得的基金补贴系对其规
 范拆解处理活动的补偿,不属于政府补助的范畴。
     受基金补贴审核流程较长、基金收支不平衡的影响,废弃电器电子产品处理
 企业取得基金补贴的时间通常存在一定滞后性。
     自 2018 年至本招股说明书签署日,公司基金补贴发放金额、对应的当年度
 基金补贴收入金额以及各年度发放进度情况如下:
                                                                           单位:万元
     所属年度           2015 年度 2016 年度 2017 年度 2018 年度 2019 年度 2020 年度
当年度确认的基金补贴
收入
基金补贴发
放 年 度 / 发 2018 年度    6,975.70   4,644.67            -           -           -            -
放金额
杭州大地海洋环保股份有限公司                                              招股说明书
   所属年度          2015 年度 2016 年度 2017 年度 2018 年度 2019 年度 2020 年度
       合计         7,876.94   9,194.53    5,172.90   -   -           -
发放进度(基金补贴发放
金额/基金补贴收入)
  注:截至本招股说明书签署之日,财政部对处理企业的基金补贴款已发放至 2017 年第
   报告期内,公司收到的基金补贴均为 2018 年之前确认的应收基金补贴款,
司各年收到的基金补贴款占当年度确认基金补贴收入的比例分别为 92.99%、
额分别为 27,505.19 万元、39,061.13 万元和 49,817.02 万元,占应收账款的比例
分别为 92.39%、95.74%和 98.40%,呈现逐年上涨趋势。
   废弃电器电子产品处理基金是受政府监管、以促进废弃电器电子产品的规范
回收处理而设立的专项基金,公司应收基金补贴款无法收回的风险较低,但在补
贴未发放之前,公司将存在大额应收账款,持续占用公司的营运资金,增加财务
成本,对公司的生产经营造成不利影响。
   (五)应收基金补贴款坏账准备计提增加的风险
   公司应收账款主要由应收基金补贴款构成,对于应收基金补贴款,将其纳入
信用风险特征组合,按组合账龄计提坏账准备。受基金补贴各年回款不稳定的影
响,报告期各期,公司针对应收基金补贴款计提(负数为冲回)的坏账准备金额
分别为-256.85 万元、2,024.44 万元和 2,538.35 万元,变动幅度较大,对公司经营
业绩的稳定性产生一定不利影响。
   主管部门已出台相应的政策以解决废弃电器电子产品处理基金收支不平衡
的问题,但是未来如果废弃电器电子产品处理基金缺口进一步扩大,各年回款金
额低于当年确认的基金补贴收入金额,应收基金补贴款逐年增加,账龄进一步延
长,将导致应收账款坏账准备计提金额增加,从而会对公司经营业绩产生一定不
利影响。
杭州大地海洋环保股份有限公司                         招股说明书
  (六)税收优惠政策变化的风险
  根据财税[2015]78 号文件《关于印发〈资源综合利用产品和劳务增值税优惠
即征即退政策,提供资源综合利用劳务缴纳增值税的 70%可享受即征即退政策。
  根据财税[2013]105 号文件《财政部、国家税务总局关于对废矿物油再生油
品免征消费税的通知》以及财税[2018]144 号文件《财政部、国家税务总局关于
延长对废矿物油再生油品免征消费税政策实施期限的通知》,报告期内公司销售
以废矿物油为原料生产的润滑油基础油免征消费税。
  根据财政部、国家税务总局、发改委联合发布的《资源综合利用企业所得税
入当年收入总额计算应纳所得税额。
  大地海洋于 2017 年度被认定为国家高新技术企业,2017 至 2019 年度减按
新技术企业认定,并取得了编号为 GR202033000998 的高新技术企业证书。
  如果上述税收优惠政策发生变化,可能使公司无法享受相关的税收优惠政
策,从而对公司的经营业绩产生不利影响。
  (七)实际控制人不当控制的风险
  本次发行前,公司控股股东、实际控制人唐伟忠、张杰来夫妇通过直接和间
接的方式控制 67.13%的表决权,具有绝对控制权;本次发行后,预计唐伟忠、
张杰来夫妇通过直接和间接的方式仍可控制公司 50.35%的股权。
  公司控股股东、实际控制人可利用其控股地位,通过行使表决权的方式对公
司的生产经营决策、人事安排等方面进行实质影响。如公司实际控制人不能合理
决策,将会给公司生产经营带来一定不利影响。
  (八)募集资金投资项目实施风险
  本次发行募集资金主要用于建设废弃资源综合利用项目、智能立体仓库建设
项目、废弃资源深化利用项目以及补充流动资金。上述项目建成后,公司的经营
规模和综合利用能力将进一步扩大,其中危险废物的资源化利用、危险废物的无
害化处置的许可处理能力由 4.9 万吨/年增加到 7.9 万吨/年,废弃电器电子产品拆
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解处理许可能力由之前的 230 万台/年提高至 360 万台/年,同时公司新增了废塑
料制管业务,塑料制管的产能为 4,000 吨/年。随着许可处理能力大幅提升及废塑
料制管业务的投产,新增固定资产折旧费用也将随之明显上升,根据测算,公司
预计 2021 年度较 2020 年度增加的固定资产折旧金额(抵减固定资产投入使用前
发生的租赁费用)为 1,170.37 万元,2022 年度较 2020 年度增加的固定资产折旧
金额为 1,747.21 万元,2021 年度与 2022 年度增加的固定资产折旧金额(抵减固
定资产投入使用前发生的租赁费用)占 2020 年度利润总额的比重分别为 11.95%
和 17.84%。虽然行业市场需求较大且公司具备良好的销售能力,但是仍不排除
因公司市场开拓不力而出现新增处置利用能力短期内无法消化的风险,如公司募
投项目短期内产能利用不足,固定资产折旧费用的增加将在短期内对公司经营业
绩产生不利影响。
    同时,本次募集资金项目建成后,原材料采购规模随着废弃资源利用能力相
应扩大,公司为满足生产经营需增加相应人员和资金投入,虽然公司与现有供应
商合作稳定并且不断扩大原材料来源渠道,但不排除由于原材料不能及时供应或
供应不足,导致募集资金投资项目不能达到预期效益的风险。
    此外,如果行业政策发生变化、宏观经济产生波动,也可能导致部分募集资
金投资项目不能实现预期收益,从而对公司的经营业绩产生影响。
二、生态环境主管部门已有序开展对搬迁企业拆解处理情况的审核工

    (一)生态环境主管部门对搬迁企业拆解处理情况的审核政策
    盛唐环保于 2012 年列入财政部、生态环境部、发改委、工信部联合发布的
“第一批废弃电器电子产品处理基金补贴企业”名单,其原厂区属于良渚遗址综
合保护工程二期整治拆迁范围,因良渚遗址申遗和建设良渚文化国家公园的要
求,盛唐环保于 2017 年 11 月进行了搬迁。厂址搬迁前的废弃电器电子产品拆解
处理情况已通过浙江省生态环境厅的审核和生态环境部的技术复核确认,相应的
基金补贴由财政部统一安排拨付。截至 2019 年 11 月底,盛唐环保厂址搬迁后的
废弃电器电子产品拆解处理情况,已按规定通过浙江省生态环境厅的审核与公
示,但尚未通过生态环境部的技术复核确认。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                               招股说明书
    生态环境部固管中心每年分批次对处理企业废弃电器电子产品拆解处理情
况开展技术复核工作,并在生态环境部网站上对技术复核结果进行公示。2019
年 1 月 21 日,生态环境部公示的未通过技术复核企业情况中包含盛唐环保,未
通过的原因为“企业搬迁”。截至 2019 年 11 月底,全国累计 11 家处理企业因
搬迁导致其拆解处理情况被暂停审核。
    处理企业拆解处理情况被暂停审核将影响其废弃电器电子产品处理基金补
贴的申领,为解决多家处理企业因搬迁导致其拆解处理情况被暂停审核的问题,
态环境主管部门下发了《关于做好涉及搬迁事项的处理企业废弃电器电子产品拆
解处理情况审核工作的通知》,生态环境部将于 2019 年 12 月 1 日起,组织对处
理企业搬迁后的废弃电器电子产品拆解处理情况开展审核工作,并明确了审核要
求及审核期限。截至本招股说明书签署日,生态环境部对所有搬迁企业拆解处理
情况的审核均已有序恢复。生态环境部通知的审核期限如下:
            涉及拆解时段                           省级报送复审报告截止日
    浙江省生态环境厅于 2019 年 12 月 12 日下发《关于做好浙江盛唐环保科技
有限公司和浙江 青茂环保科技有限公司废弃电器电子产品拆解处理情况审核工
作的通知》,通知杭州市生态环境局按照《废弃电器电子产品拆解处理情况审核
工作指南(2019 年版)》(以下简称“审核指南(2019 年版)”)的有关要求,
指导盛唐环保做好搬迁后审核时段废弃电器电子产品拆解种类和数量的自查和
申报工作,委托具有实际废弃电器电子产品拆解审核经验的第三方审核评估机构
对自查申报情况进行审核,并按照以下审核工作时间表的要求向浙江省生态环境
厅上报审核情况:
    涉及拆解时段          拆解处理情况报送截止日              第三方审核报告和评估报告截止日
年 12 月 31 日)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                         招股说明书
    浙江省生态环境厅分批将审核情况上报生态环境部并抄送生态环境部固体
废物与化学品管理技术中心(以下简称“固管中心”)后,生态环境部将组织固
管中心及时开展技术复核工作。
    根据上述两项通知对盛唐环保搬迁后审核工作的具体安排,盛唐环保搬迁后
拆解处理情况将由杭州市生态环境局审核后报送浙江省生态环境厅复审并公示,
之后由生态环境部固管中心进行技术复核并公示,其中浙江省生态环境厅审核结
果公示日与生态环境部技术复核结果公示日为盛唐环保搬迁后拆解处理情况审
核工作的核心节点。
    截至本招股说明书签署之日,盛唐环保搬迁后拆解处理情况审核工作的实际
执行情况如下:
                    生态环境部通知制
                                         浙江省生态环境厅          生态环境部技术复核结
  涉及拆解时段            定的省级审核结果
                                          审核结果公示日             果公示日
                    公示截止日(注)
   注:省级生态环境部门在公示处理企业拆解处理情况的审核结果后需及时将审核情况报
送生态环境部,根据生态环境部下发《关于做好涉及搬迁事项的处理企业废弃电器电子产品
拆解处理情况审核工作的通知》,省级报送复审报告截止日即为生态环境部通知制定的省级
审核结果公示截止日。
    受新冠疫情和盛唐环保自查进度晚于预期的影响,浙江省生态环境厅关于盛
唐环保搬迁后拆解处理情况审核结果的实际公示日晚于生态环境部通知制定的
省级审核结果公示截止日,上述情况系各省搬迁企业普遍存在的情形。
    (二)盛唐环保搬迁后拆解处理情况的自查情况及审核进展
月 1 日起施行,审核指南(2015 年版)同时废止。在生态环境主管部门下发对
搬迁企业拆解处理情况的审核政策之前,盛唐环保已依据审核指南(2015 年版)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                  招股说明书
对搬迁后审核时段废弃电器电子产品的拆解处理情况进行自查(以下简称“首次
自查”),依据首次自查的废弃电器电子产品规范拆解数量申请基金补贴,并在
相应的拆解时段内确认了基金补贴收入。
    根据生态环境主管部门下发通知的要求,盛唐环保依据审核指南(2019 年
版)及生态环境主管部门的指导意见,对搬迁后审核时段废弃电器电子产品的拆
解处理情况进行了重新自查(以下简称“重新自查”),两次自查的废弃电器电
子产品规范拆解数量之间存在差异,具体差异及据此核减基金补贴收入的情况如
下表所示:
                    首次自查的规        重新自查的规         两次自查结果      核减 2019 年基
  涉及拆解时段            范拆解数量          范拆解数量          之间的差异       金补贴收入
                     (台)            (台)            (台)         (元)
      合计              2,816,653      2,749,913      66,740     4,765,585.00
    盛唐环保在首次自查时,审核指南(2015 年版)为当时有效的审核依据,
且首次自查的废弃电器电子产品规范拆解数量已按规定通过浙江省生态环境厅
的审核与公示,依据首次自查的结果确认基金补贴收入,系依据当时可获取的信
息做出的最佳估计。对搬迁后审核时段的拆解处理情况进行重新自查是生态环境
主管部门对搬迁企业提出的审核要求,盛唐环保依据两次自查结果之间差异,扣
减了废弃电器电子产品规范拆解数量 66,740 台,并相应核减了 2019 年度的基金
补贴收入 4,765,585.00 元,对当年的经营业绩产生了一定的不利影响。
    盛唐环保对搬迁后审核时段废弃电器电子产品拆解处理情况重新自查并将
自查结果上报浙江省生态环境厅,浙江省生态环境厅将重新对其开展审核,在审
核通过后由生态环境部固管中心开展技术复核工作,盛唐环保最终将依据通过技
术复核的废弃电器电子产品规范拆解种类和数量获得基金补贴。
拆解处理情况的审核情况
年 12 月 31 日)拆解处理情况的技术复核工作(以下简称“本次技术复核”),
杭州大地海洋环保股份有限公司                                             招股说明书
盛唐环保依据其技术复核结果,扣减了废弃电器电子产品规范拆解数量 15,396
台,并相应核减了 2020 年度的基金补贴收入 1,063,920.00 元。
    根据生态环境主管部门公示的数据,在 2015 年至 2017 年搬迁前的期间,盛
唐环保依据审核指南(2015 年版)自查后的废弃电器电子产品规范拆解数量,
在后续审核中被生态环境主管部门扣减的比例极低。盛唐环保在对 2017 年(搬
迁后至 2017 年 12 月 31 日)的拆解处理情况进行重新自查扣减时,由于是首次
执行审核指南(2019 年版),对于个别应自查扣减情形尺度的理解存在一定偏
差,由此导致本次技术复核时其废弃电器电子产品规范拆解数量被扣减较多,该
事项系新旧审核指南过渡期间发生的特殊情形,也是盛唐环保拆解处理情况历次
审核中首次出现的情形。
    本次技术复核完成后,盛唐环保高度重视拆解处理情况的审核工作,组织开
展专题会议加深对审核标准的理解,细化并从严明确不规范拆解处理情形的标
准,并对 2018 年和 2019 年 1-2 季度的拆解处理情况开展了进一步自查工作(以
下简称“进一步自查”),在上次重新自查扣减的基础上新增扣减了废弃电器电
子产品规范拆解数量 19,122 台,并相应核减了 2020 年度的基金补贴收入
                                                        核减 2020 年度
                重新自查的规范        进一步自查的规 两次自查结果之
 涉及拆解时段                                                 基金补贴收入
                拆解数量(台)        范拆解数量(台) 间的差异(台)
                                                          (元)
    合计             2,619,104       2,599,982   19,122     2,172,950.00
    公司在出具 2020 年半年度财务报告时,盛唐环保依据上述进一步自查的结
果确认了基金补贴收入核减金额。为确保报送生态环境主管部门的规范拆解数据
准确,在正式报送数据前,盛唐环保安排专人反复核查规范拆解量,由此导致公
司最终报送给生态环境主管部门 2018 年和 2019 年 1-6 月拆解处理情况的自查结
果与公司出具 2020 年半年度财务报告时所依据自查结果之间存在差异,盛唐环
保最终报送给生态环境主管部门 2018 年和 2019 年 1-6 月拆解时段的进一步自查
结果如下:
 杭州大地海洋环保股份有限公司                                                                   招股说明书
                                      最终报送的自查                              核减 2020 年度
                  重新自查的规范                                 两次自查结果之
 涉及拆解时段                               规范拆解数量                               基金补贴收入
                  拆解数量(台)                                 间的差异(台)
                                        (台)                                  (元)
    合计                   2,619,104           2,594,656          24,448           2,546,530.00
    注:公司将最终报送给生态环境主管部门的进一步自查结果与出具 2020 年半年度财务
 报告时所依据自查结果之间差异的影响调整计入 2020 年 7-12 月财务报表。
    盛唐环保进一步自查工作的开展,大幅降低了 2018 年和 2019 年 1-2 季度拆
 解处理情况后续审核的不确定性。
    截至本招股说明书签署之日,浙江省生态环境厅已完成盛唐环保 2018 年拆
 解处理情况的审核工作并公示,生态环境部已完成盛唐环保 2018 年拆解处理情
 况的技术复核并公示,具体情况如下:
    ①浙江省生态环境厅的审核结果
 子产品审核结果如下:
          最终报送的自查规                省级核定的规范拆解                 省级审核扣减的规范              省级审核
审核时段
          范拆解数量(台)                  数量(台)                    拆解数量(台)                扣减率
          最终确认的基金补                依据审核结果确认的                 省级核减 2020 年基           省级审核
审核时段
           贴收入(元)                 基金补贴收入(元)                 金补贴收入(元)                核减率
    ②生态环境部技术复核结果
 复核并公示。根据生态环境部技术复核结果,据此核减的基金补贴收入如下:
            抽查时段内             企业自查未扣           规范差异          部级扣减数         核减基金补贴收
废电器种类
             数量(台)             减数量(台)           率(%)          量(台)          入金额(元)
废洗衣机-1                 48                1           2.13          244                8,540.00
    根据生态环境主管部门的审核结果,盛唐环保 2018 年报送的拆解处理情况
 被审核扣减的总体结果如下:
         最终报送的自查规                生态环境部公示的规范拆                  审核扣减的规范               审核扣减
审核时段
         范拆解数量(台)                   解数量(台)                    拆解数量(台)                 率
 杭州大地海洋环保股份有限公司                                                      招股说明书
         最终确认的基金补           依据审核结果确认的基金             核减 2020 年基金       审核核减
审核时段
          贴收入(元)              补贴收入(元)               补贴收入(元)             率
     从上表可以看出,通过开展两次自查工作,盛唐环保 2018 年基金补贴收入
 被生态环境主管部门审核核减的比率仅为 0.26%,审核核减率较低。
     截至本招股说明书签署之日,浙江省生态环境厅已完成盛唐环保 2019 年 1-6
 月拆解处理情况的审核工作并公示,生态环境部已完成盛唐环保 2019 年 1-6 月
 拆解处理情况的技术复核工作并公示,具体情况如下:
     ①浙江省生态环境厅的审核结果
 器电子产品审核结果如下:
         最终报送的自查规           省级核定的规范拆解          省级审核扣减的规范             省级审核
 审核时段
         范拆解数量(台)             数量(台)             拆解数量(台)               扣减率
         最终确认的基金补           依据审核结果确认的          省级核减 2020 年基          省级审核
 审核时段
          贴收入(元)            基金补贴收入(元)          金补贴收入(元)               核减率
     ②生态环境部技术复核结果
     盛唐环保 2019 年 1-2 季度基金补贴收入未被生态环境部技术复核核减。
     总体来看,盛唐环保 2019 年 1-6 月基金补贴收入被生态环境主管部门审核
 核减的比率仅为 0.07%,审核核减率较低。
 的审核进展
     截至本招股说明书签署日,浙江省生态环境厅已完成盛唐环保 2019 年 7-12
 月和 2020 年度拆解处理情况的审核并公示,生态环境部已完成盛唐环保 2019
 年 7-12 月和 2020 年度拆解处理情况的技术复核并公示,盛唐环保 2019 年 7-12
 月和 2020 年度的基金补贴收入均不存在被浙江省生态环境厅和生态环境部技术
 核减的情形。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                          招股说明书
    截至本招股说明书签署日,报告期内盛唐环保各个拆解时段对应审核环节的
具体时间如下:
                    浙江省生态环境厅审核                 生态环境部技术复核          生态环境部技术
    涉及拆解时段
                      结果公示日                      结果公示日             复核公示批次
                    无需重新审核
    注:2021 年 4 月 30 日,生态环境部同时公示了盛唐环保 2019 年度与 2020 年度拆解处
理情况的技术复核结果。
    自《废弃电器电子产品处理基金征收使用管理办法》出台以来,生态环境部
对公司历次开展技术复核的情况如下:
                    初步技术复核           初步技术复         生态环境部技术        公示扣      是否存
     审核期间
                     结果出具日           核扣减台数         复核结果公示日        减台数      在差异
    从上表可以看出,生态环境部历次公示的技术复核结果与技术复核审核组的
初步技术复核结果之间均不存在差异,公司 2018 年拆解处理情况技术复核的结
果已于 2021 年 2 月 1 日公示,公司此前依据技术复核审核组的初步技术复核结
果确认的基金补贴收入与最终公示的结果完全相同,不会对公司报告期财务数据
产生影响。
    (三)盛唐环保再次搬迁不会影响其废弃电器电子产品拆解处理情况的审

杭州大地海洋环保股份有限公司                     招股说明书
变更情形后基金补贴审核有关事项的通知》(环办固体函[2020]68 号),明确规
定发生搬迁的处理企业,应在重新获得处理资格证书后,向省级生态环境主管部
门提交说明材料,省级生态主管部门核实后上报生态环境部。生态环境部组织现
场检查后,通知省级生态环境主管部门依申请对企业拆解处理情况开展审核。
  盛唐环保于 2021 年 5 月底进行再次搬迁,并已重新取得《废弃电器电子产
品处理资格证书》,其再次搬迁后的拆解处理种类和数量自重新获得《废弃电器
电子产品处理资格证书》之日起开始计算。盛唐环保取得处理资格证书后,已向
省级生态环境主管部门提交说明材料,省级生态主管部门核实后上报生态环境
部。生态环境部组织现场检查后,通知省级生态环境主管部门依申请对企业拆解
处理情况开展审核。
  综上,生态环境主管部门已明确搬迁处理企业拆解处理情况的审核工作,不
会因盛唐环保再次搬迁而暂停审核。2019 年 11 月至今,亦不存在处理企业因搬
迁而被暂停审核的情形。
三、本次发行前已发行股份的锁定期安排
  (一)公司控股股东、实际控制人唐伟忠、张杰来夫妇及其一致行动人唐
宇阳承诺
  公司控股股东、实际控制人唐伟忠、张杰来夫妇及其一致行动人唐宇阳就其
股份锁定情况出具如下承诺:
  “1、本人自股份公司股票在证券交易所上市交易之日起三十六个月内,不
转让或者委托他人管理本人直接或间接持有的股份公司股份,也不由股份公司收
购该部分股份。
股利、送股、转增股本等原因进行除权除息的,须按照证券交易所的有关规定做
复权处理)不低于发行价;公司股票上市后 6 个月内如股份公司股票连续 20 个
交易日的收盘价均低于发行价,或者上市后 6 个月期末收盘价(如该日不是交易
日,则为该日后第一个交易日)低于发行价,持有股份公司股票的锁定期限自动
延长 6 个月。
  上市后本人依法增持的股份不受本承诺函约束。
杭州大地海洋环保股份有限公司                    招股说明书
  上述承诺不因本人职务变更、离职等原因而免除履行。”
  (二)控股股东、实际控制人唐伟忠控制的其他企业承诺
  控股股东、实际控制人唐伟忠控制的其他企业共合投资就其持有发行人股份
自愿锁定承诺如下:
  “1、本企业自股份公司股票在证券交易所上市交易之日起三十六个月内,
不转让或者委托他人管理本企业持有的股份公司股份,也不由股份公司收购该部
分股份。
现金股利、送股、转增股本等原因进行除权除息的,须按照深圳证券交易所的有
关规定做复权处理)不低于发行价;股份公司股票上市后 6 个月内如股份公司股
票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价,或者上市后 6 个月期末收盘价(如
该日不是交易日,则为该日后第一个交易日)低于发行价,持有股份公司股票的
锁定期限自动延长 6 个月。
  上市后本企业依法增持的股份不受本承诺函约束。”
  (三)担任公司董事、高级管理人员的股东承诺
  直接或间接持有公司股份的董事、高级管理人员唐伟忠、郭水忠、强毅、蒋
建霞、童斌、周雄伟、张杰蔚就其股份锁定情况出具如下承诺:
  “本人自股份公司股票在证券交易所上市交易之日起十二个月内,不转让或
者委托他人管理本人直接或间接持有的股份公司股份,也不由股份公司收购该部
分股份。
  本人所持公司股票在锁定期满后两年内减持的,其减持价格(若因派发现金
股利、送股、转增股本等原因进行除权除息的,须按照深圳证券交易所的有关规
定做复权处理)不低于发行价;公司股票上市后 6 个月内如股份公司股票连续
是交易日,则为该日后第一个交易日)低于发行价,持有股份公司股票的锁定期
限自动延长 6 个月。
  本人在股份公司任职期间,每年转让的股份数量不超过本人直接或间接持有
的股份公司股份总数的百分之二十五。离职后半年内不转让本人直接或间接持有
杭州大地海洋环保股份有限公司                     招股说明书
的股份公司的股份。”
  (四)担任公司监事的股东承诺
  间接持有公司股份的监事宋晓华就其股份锁定情况出具如下承诺:
  “本人自股份公司股票在证券交易所上市交易之日起十二个月内,不转让或
者委托他人管理本人直接或间接持有的股份公司股份,也不由股份公司收购该部
分股份。
  本人在股份公司任职期间,每年转让的股份数量不超过本人直接或间接持有
的股份公司股份总数的百分之二十五。离职后半年内不转让本人直接或间接持有
的股份公司的股份。”
  (五)其他股东承诺
  除前述股东外的其他法人及自然人股东就其股份锁定情况出具如下承诺:
  “本公司/本企业/本人自股份公司股票在证券交易所上市交易之日起十二个
月内,不转让或者委托他人管理本公司/本企业/本人持有的股份公司股份,也不
由股份公司收购该部分股份。
  上市后本公司/本企业/本人依法增持的股份不受本承诺函约束。”
  (六)实际控制人近亲属承诺
  实际控制人张杰来之兄弟张杰蔚、张杰忠就其股份锁定情况出具如下承诺:
“1、本人自股份公司股票在证券交易所上市交易之日起三十六个月内,不转让
或者委托他人管理本人持有的股份公司股份,也不由股份公司收购该部分股份。
送股、转增股本等原因进行除权除息的,须按照证券交易所的有关规定做复权处
理)不低于发行价;公司股票上市后 6 个月内如股份公司股票连续 20 个交易日
的收盘价均低于发行价,或者上市后 6 个月期末收盘价(如该日不是交易日,则
为该日后第一个交易日)低于发行价,持有股份公司股票的锁定期限自动延长 6
个月。”
杭州大地海洋环保股份有限公司                          招股说明书
四、其他事项
   (一)本次发行前滚存未分配利润的处理
   根据公司 2020 年第三次临时股东大会决议,本次发行前公司形成的滚存未
分配利润,由本次发行完成后的新老股东依其所持股份比例共同享有。
   (二)本次发行后利润分配政策以及上市后三年分红回报规划
   公司制定了本次发行后的利润分配政策以及上市后三年分红回报规划,详见
本招股说明书“第十节 投资者保护”之“二、本次发行后的股利分配政策”之
“(一)本次发行后的股利分配政策和决策程序”。
   (三)相关责任主体承诺事项
   本公司及相关责任主体按照中国证监会及深交所等监管机构的要求,出具了
关于在特定情况和条件下的有关承诺,包括股东关于自愿锁定股份的承诺、本次
发行前持股 5%以上的股东持股及减持意向的承诺、稳定股价的预案及承诺、股
份回购和股份买回的措施和承诺、对欺诈发行上市的股份回购和股份买回承诺、
填补被摊薄即期回报的措施及承诺、利润分配政策的承诺、避免同业竞争的承诺、
减少和规范关联交易的承诺、关于不占用公司资金的承诺、依法承担赔偿责任的
承诺、对相关责任主体承诺事项的约束措施等。该等承诺事项内容详见本招股说
明书“第十三节 附件”之“一、备查文件”之“(六)与投资者保护相关的承
诺”。
五、公司 2021 年 1-6 月经审阅的主要财务信息
   公司财务报告审计截止日为 2020 年 12 月 31 日,根据《关于首次公开发行
股票并上市公司招股说明书财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况信
息披露指引(2020 年修订)》,立信所对公司的中期财务报表,包括 2021 年 6
月 30 日的合并及母公司资产负债表,截至 2021 年 6 月 30 日止六个月期间的合
并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所有者权益变动表
以及中期财务报表附注进行了审阅,并出具了《审阅报告》(信会师报字[2021]
第 ZF10809 号)。
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   根据立信所出具的《审阅报告》,截至 2021 年 6 月 30 日,公司的资产总额
为 106,199.55 万元,股东权益总额为 48,017.01 万元。2021 年 1-6 月,公司营业
收入为 20,469.94 万元,营业利润为 2,828.89 万元,归属于母公司股东的净利润
为 2,964.48 万元。公司已披露财务报告截止日后经立信所审阅的主要财务信息及
经营状况。具体信息参见本招股说明书“第八节 财务会计信息与管理层分析”
之“十六、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况”。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                                                                      招股说明书
       二、生态环境主管部门已有序开展对搬迁企业拆解处理情况的审核工作.... 9
       五、发行人自身的创新、创造、创意特征,技术创新、模式创新和新旧产业
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                                                         招股说明书
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                                                     招股说明书
  一、发行人股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立
  四、对发行人未来盈利能力或财务状况可能产生具体影响的主要因素.... 284
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     六、尚未盈利或存在累计未弥补亏损的公司关于依法落实保护投资者合法权
     一、对报告期经营活动、财务状况或未来发展等具有重要影响的合同情况
     三、对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影
     四、发行人控股股东或实际控制人、控股子公司,发行人董事、监事、高级
     管理人员和其他核心人员作为一方当事人的刑事诉讼、重大诉讼或仲裁事项
     五、发行人董事、监事、高级管理人员和其他核心人员最近 3 年涉及行政处
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                     第一节         释义
  在本招股说明书中,除非文义另有所指,下列词语或简称具有如下含义:
一、普通名词释义
公司、股份公司、发行人、
                 指   杭州大地海洋环保股份有限公司
大地海洋
                     杭州大地海洋环保有限公司,系公司前身,曾用名为杭
大地有限、有限公司        指   州海旺包装材料有限公司、杭州大地海洋油脂综合利用
                     有限公司
盛唐环保             指   浙江盛唐环保科技有限公司,系公司全资子公司
                     杭州共合投资管理合伙企业(有限合伙),系公司员工
共合投资             指
                     持股平台
茜倩投资             指   杭州茜倩投资管理合伙企业(有限合伙),系公司股东
                     浙江恒晋同盛创业投资合伙企业(有限合伙),系公司
同盛创投             指
                     股东
                     诸暨如山汇盈创业投资合伙企业(有限合伙),原名浙
如山创投             指   江舟山如山汇盈创业投资合伙企业(有限合伙),系公
                     司股东
华芳集团             指   华芳集团有限公司,系公司股东
容定投资             指   上海容定投资管理服务中心,系公司股东
蓝山投资             指   蓝山投资有限公司,系公司股东
                     杭州锦杏谷创业投资合伙企业(有限合伙),系公司股
锦杏谷创投            指
                     东
                     绍兴柯桥锦聚创业投资合伙企业(有限合伙),系公司
锦聚创投             指
                     股东
                     宁波十月吴巽股权投资合伙企业(有限合伙),系公司
十月投资             指
                     股东
大地环保             指   杭州大地环保有限公司,系公司以前的股东
                     浙江虎哥环境有限公司,系公司实际控制人控制的公司,
虎哥环境             指   曾用名浙江九仓环境有限公司、浙江九仓再生资源开发
                     有限公司
                     杭州九寅企业管理咨询合伙企业(有限合伙),系公司
九寅合伙             指
                     实际控制人控制的有限合伙企业
                     浙江虎哥电子商务有限公司,系虎哥环境子公司,曾用
虎哥商务             指
                     名为浙江虎哥商贸有限公司
安吉虎哥             指   安吉虎哥环境服务有限公司,系虎哥环境子公司
衢州虎哥             指   虎哥(衢州)环境有限公司,系虎哥环境子公司
杭州大地海洋环保股份有限公司                             招股说明书
虎哥数字             指   浙江虎哥数字科技有限公司,系虎哥环境子公司
                     浙江九院文化艺术有限公司,系公司实际控制人张杰来
九院文化             指
                     及其一致行动人唐宇阳控制的公司
九仓控股             指   浙江九仓控股有限公司,系公司实际控制人控制的公司
                     杭州蔚来贸易有限公司,系公司高级管理人员张杰蔚控
蔚来贸易             指
                     制的公司
中共中央             指   中国共产党中央委员会
全国人大常委会          指   全国人民代表大会常务委员会
国务院              指   中华人民共和国国务院
                     中华人民共和国生态环境部,原中华人民共和国环境保
生态环境部            指
                     护部、国家环境保护总局
财政部              指   中华人民共和国财政部
发改委              指   中华人民共和国国家发展和改革委员会
商务部              指   中华人民共和国商务部
工信部              指   中华人民共和国工业和信息化部
交通运输部            指   中华人民共和国交通运输部
科技部              指   中华人民共和国科学技术部
公安部              指   中华人民共和国公安部
住建部              指   中华人民共和国住房和城乡建设部
卫生部              指   中华人民共和国卫生部
海关总署             指   中华人民共和国海关总署
                     中华人民共和国国家市场监督管理总局,原中华人民共
工商总局             指
                     和国国家工商行政管理总局
国税总局             指   中华人民共和国国家税务总局
国家统计局            指   中华人民共和国国家统计局
固管中心             指   生态环境部固体废物与化学品管理技术中心
东江环保             指   东江环保股份有限公司
格林美              指   格林美股份有限公司
中再资环             指   中再资源环境股份有限公司
启迪环境             指   启迪环境科技发展股份有限公司
星火环境             指   苏州星火环境净化股份有限公司
杭州威立雅            指   威立雅资源再生(杭州)有限公司
杭州大地海洋环保股份有限公司                                           招股说明书
台州大峰野            指   台州大峰野金属有限公司
浙江蓝天             指   浙江蓝天废旧家电回收处理有限公司
《公司章程》           指   公司现行有效的《杭州大地海洋环保股份有限公司章程》
                     公司为本次发行上市而修订并将在上市后实施的《杭州
《公司章程(草案)》       指
                     大地海洋环保股份有限公司章程(草案)》
报告期、报告期内、报告
                 指   2018 年度、2019 年度、2020 年度
期各期
报告期末             指   2020 年 12 月 31 日
报告期各期末           指
                     本次拟公开发行股票数量为 2,100.00 万股,占发行后总
本次发行             指   股本的比例为 25.00%。本次发行股份全部为发行新股,
                     不涉及公司股东公开发售股份
募投项目             指   募集资金投资项目
《证券法》            指   《中华人民共和国证券法》
《公司法》            指   《中华人民共和国公司法》
《固废法》            指   《中华人民共和国固体废物污染环境防治法》
                     《监管规则适用指引——关于申请首发上市企业股东信
监管指引             指
                     息披露》
证监会              指   中国证券监督管理委员会
深交所              指   深圳证券交易所
保荐机构、保荐人、主承
                 指   国金证券股份有限公司
销商
立信所、会计师          指   立信会计师事务所(特殊普通合伙)
锦天城、发行人律师        指   上海市锦天城律师事务所
元、万元             指   人民币元、万元
二、专用名词释义
                     在社会生产和生活消费过程中产生的,已经失去原有全
废弃资源             指   部或部分使用价值的各种废弃物,根据资源可再生程度,
                     废弃资源可分为再生资源和不可再生废弃资源
                     在社会生产和生活消费过程中产生的,已经失去原有全
再生资源             指   部或部分使用价值,经过回收、加工处理,能够使其重
                     新获得使用价值的各种废弃物
                     原生资源是指人类从自然界直接获取的、未经人类加工
原生资源             指
                     转化的自然资源,包括石油、矿产资源、木材、煤炭等
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                     在生产、生活和其他活动中产生的丧失原有利用价值或
                     者虽未丧失利用价值但被抛弃或者放弃的固态、半固态
固体废物             指
                     和置于容器中的气态的物品、物质以及法律、行政法规
                     规定纳入固体废物管理的物品、物质
                     列入国家危险废物名录或者根据国家规定的危险废物鉴
危险废物、危废          指
                     别标准和鉴别方法认定的具有危险特性的废物
产废单位             指   在开展经营业务活动过程中产生危险废物的单位
运输单位             指   为产废单位处置危险废物提供运输服务的单位
接受单位             指   为产废单位提供危险废物处置服务的单位
                     在开采、加工和使用过程中由于外在因素作用导致改变
                     了原有的物理和化学性能,不能继续被使用的矿物油,
废矿物油             指   列入《国家危险废物名录》,废物类别为 HW08 废矿物
                     油与含废矿物油废物,属于危险废物,常见的如机动车
                     在维修和保养过程中更换下来的废润滑油
                     使用切削油和切削液进行机械加工、对水压机维护更换
                     和拆解及其他工艺过程中产生的油/水、烃/水混合物或乳
废乳化液             指
                     化液,列入《国家危险废物名录》,废物类别为 HW09
                     油/水、烃/水混合物或乳化液,属于危险废物
                     使用过但仍含有或直接沾染废矿物油的容器,列入《国
废油桶              指   家危险废物名录》,废物类别为 HW49 其他废物,属于
                     危险废物
                     使用过但仍含有或直接沾染废矿物油的过滤介质,列入
                     《国家危险废物名录》,废物类别为 HW49 其他废物,
废滤芯              指
                     属于危险废物,常见的如机动车在维修和保养过程中更
                     换下来的废滤芯
                     对废矿物油经鉴别、分类、处理后,生产出可再次使用
废矿物油综合利用         指
                     的润滑材料及其原料等资源的技术手段
                     公司对废矿物油综合利用后得到润滑油基础油,是用于
润滑油基础油           指
                     生产润滑油所需的原料
                     在消除危险废物污染属性的过程中,通过焚烧、填埋、
危险废物无害化处置        指   物化等手段,对危险废物进行减量、彻底的形状改变或
                     与环境彻底隔离等方式,避免对环境造成危害
                     废弃的电器电子产品、电子电气设备及其废弃零部件、
电子废物             指   元器件和国家环境保护总局会同有关部门规定纳入电子
                     废物管理的物品、物质
                     拥有者不再使用且已经丢弃或放弃的电器电子产品(包
                     括构成其产品的所有零(部)件、元(器)件等),以
                     及在生产、流通和使用过程中产生的不合格产品和报废
废弃电器电子产品         指
                     产品,主要包括电视机、电冰箱、洗衣机等 14 类纳入《废
                     电子废物的一部分
四机一脑             指   废电视机、废电冰箱、废洗衣机、废空气调节器、废微
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                     型计算机
空调、废空调           指   空气调节器、废空气调节器
电脑、废电脑           指   微型计算机、废微型计算机
                     将废弃电器电子产品中的各种原材料采用机械或人工的
拆解               指
                     方法进行分离的技术
                     根据《废弃电器电子产品处理资格许可管理办法》的许
废弃电器电子产品处理
                 指   可条件和程序,依法申请并取得废弃电器电子产品处理
企业、处理企业
                     资格的企业
                     将废弃电器电子产品拆解后提取的废金属、废塑料、废
拆解产物             指
                     电路板、废压缩机、废玻璃等物料
                     根据《废弃电器电子产品处理基金征收使用管理办法》,
废弃电器电子产品处理
                 指   废弃电器电子产品处理基金是国家为促进废弃电器电子
基金
                     产品回收处理而设立的政府性基金
废弃电器电子产品处理           电器电子产品进行处理后,根据经生态环境部门审核的
                 指
基金补贴、基金补贴            废弃电器电子产品规范拆解种类、数量以及基金补贴标
                     准申请的补贴
                     处理企业规范拆解废弃电器电子产品后,依据《废弃电
基金补贴标准           指
                     器电子产品处理基金补贴标准》可申请的定额补贴
                     发行人依据废弃电器电子产品规范拆解数量、种类以及
应收基金补贴款          指   基金补贴标准确认的基金补贴累计金额减去已收到的基
                     金补贴金额,即发行人尚未收到的基金补贴
                     《废弃电器电子产品拆解处理情况审核工作指南(2015
审核指南(2015 年版)    指
                     年版)》
                     《废弃电器电子产品拆解处理情况审核工作指南(2019
审核指南(2019 年版)    指
                     年版)》
                     Cathode Ray Tube 的缩写,即阴极射线显像管,广泛应用
CRT              指
                     于显示器、示波器和电视机
                     Chemical Oxygen Demand 的缩写,即化学需氧量,是以
COD              指   化学方法测量水样中需要被氧化的还原性物质的量,是
                     一个重要的有机物污染参数
                     Suspended Solids 的缩写,即悬浮在水中的固体物质,包
SS               指
                     括不溶于水的无机物、有机物及泥砂、黏土、微生物等
                     Global Positioning System 的缩写,即全球卫星定位系统,
GPS              指   指利用 GPS 定位卫星,在全球范围内实时进行定位、导
                     航的系统
氨氮               指   水中游离氨(NH3)和铵离子(NH4+)形式存在的氮
                     在规定条件下在气相色谱氢火焰离子化检测器上产生响
总烃               指
                     应的气态有机物总和
非甲烷总烃            指   从总烃测定结果中扣除甲烷后剩余值
污泥               指   指公司废乳化液处理和其他生产过程所产生的固体沉淀
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                     物质,属于危险废物
                     根据各种物料磁导率的不同,利用磁力将不同物料进行
磁选               指
                     分离
                     通过在水中产生大量的细微气泡,细微气泡与废水中小
气浮               指   悬浮粒子相黏附,悬浮物附着气泡而上升到水面,从而
                     使水中悬浮物得以分离
                     通过过氧化氢与二价铁离子的混合溶液将有机化合物如
芬顿反应             指   羧酸、醇、酯类氧化为无机态,在废水处理中得到广泛
                     应用
     特别说明:敬请注意,本招股说明书中部分合计数与各加数直接相加之和在
尾数上存在差异,这些差异是由于四舍五入造成的。
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                         第二节            概览
  本概览仅对招股说明书全文作扼要提示。投资者作出投资决策前,应认真
阅读招股说明书全文。
一、发行人及本次发行的中介机构基本情况
                         (一)公司基本情况
         杭州大地海洋环保股份有限
公司名称                               成立日期       2003 年 6 月 20 日
         公司
注册资本     6,300.00 万元               法定代表人      唐伟忠
         浙江省杭州市余杭区仁和街              主要生产经营     浙江省杭州市余杭区仁和
注册地址
         道临港路 111 号                地址         街道临港路 111 号
控股股东     唐伟忠、张杰来                   实际控制人      唐伟忠、张杰来
                                   在其他交易场
行业分类     废弃资源综合利用业(C42)            所(申请)挂牌    无
                                   或上市的情况
                       (二)本次发行的有关中介机构
保荐人      国金证券股份有限公司                主承销商       国金证券股份有限公司
发行人律师    上海市锦天城律师事务所               其他承销机构     无
         立信会计师事务所(特殊普通                        天津中联资产评估有限责
审计机构                               评估机构
         合伙)                                  任公司
二、本次发行概况
                        (一)本次发行的基本情况
股票种类             人民币普通股(A 股)
每股面值             人民币 1.00 元
发行股数             2,100.00 万股            占发行后总股本比例      25.00%
其中:发行新股数量        2,100.00 万股            占发行后总股本比例      25.00%
股东公开发售股份数量       -                      占发行后总股本比例      -
发行后总股本           8,400.00 万股
每股发行价格           13.98 元/股
发行市盈率
                 净利润的孰低额和发行后总股本全面摊薄计算)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                          招股说明书
                                             年 12 月 31 日经审计
             年 12 月 31 日经审计
                                             的 归 属 于 母 公 司所
发行前每股净资产     的 归 属 于 母 公 司 所 发行前每股收益
                                             有 者 净 利 润 除 以本
             有者权益除以本次
                                             次 发 行 前 总 股 本计
             发行前总股本计算)
                                             算)
发行后每股净资产     8.21 元/股              发行后每股收益   0.76 元/股
发行市净率        1.70 倍
             本次发行采用向战略投资者定向配售、网下向符合条件的网下投
发行方式         资者询价配售与网上向持有深圳市场非限售 A 股股份和非限售存
             托凭证市值的社会公众投资者定价发行相结合的方式进行
             符合资格和条件的战略投资者(包括公司高级管理人员与核心员
             工参与本次发行战略配售设立的专项资产管理计划等)、询价对
发行对象         象和在深圳证券交易所开立账户符合创业板投资者适当性管理要
             求的投资者(国家法律、法规、中国证监会及深圳证券交易所规
             范性文件规定的禁止购买者除外)
承销方式         余额包销
拟公开发售股份股东名

发行费用的分摊原则    本次发行费用由公司承担
募集资金总额       29,358.00 万元
募集资金净额       23,896.09 万元
             年 27 万吨废弃资源综合利用项目
             智能立体仓库建设项目
募集资金投资项目
             废弃资源深化利用项目
             补充流动资金
             本次发行费用共计 5,461.91 万元,明细如下:
             (1)承销保荐费用:保荐费用为 150 万元,承销费用为 2,500 万
             元;
             (2)审计费及验资费用:1,301.89 万元
             (3)律师费用:1,034.53 万元;
发行费用概算
             (4)用于本次发行的信息披露费用:457.55 万元;
             (5)发行手续费及材料制作费用:17.95 万元。
             (注:本次发行各项费用均为不含增值税金额;上述合计数与各
             加数直接相加之和在尾数上存在差异,系由于四舍五入造成;发
             行费用可能根据最终发行结果而有所调整。)
                 (二)本次发行上市的重要日期
刊登初步询价公告日期   2021 年 9 月 3 日
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                     招股说明书
初步询价日期        2021 年 9 月 8 日
刊登发行公告日期      2021 年 9 月 13 日
申购日期          2021 年 9 月 14 日
缴款日期          2021 年 9 月 16 日
预计股票上市日期      本次发行结束后将尽快申请在深圳证券交易所创业板上市交易
三、发行人报告期主要财务数据和财务指标
         项目
                       日/2020 年度             日/2019 年度         日/2018 年度
资产总额(万元)                       94,832.96          77,773.57         46,965.89
归属于母公司所有者权益(万元)                45,034.20          36,903.34         24,519.53
资产负债率(母公司)(%)                      50.61             47.24             38.01
营业收入(万元)                       47,812.33          44,768.03         32,822.02
净利润(万元)                         7,916.68           6,191.19          6,518.50
归属于母公司所有者的净利润
(万元)
扣除非经常性损益后归属于母公
司股东的净利润(万元)
基本每股收益(元)                           1.26               1.03              1.09
稀释每股收益(元)                           1.26               1.03              1.09
加权平均净资产收益率(%)                      19.32             22.34             30.79
经营活动产生的现金流量净额
(万元)
现金分红(万元)                                -                 -                 -
研发投入占营业收入的比例(%)                     2.75               2.70              3.12
四、发行人主营业务经营情况
  (一)主营业务概述
  公司是一家专注于废弃资源综合利用的高新技术企业。自 2006 年开始,公
司陆续开展了危险废物的收集、资源化利用、无害化处置业务与电子废物的拆解
处理业务。公司秉承“绿色、循环、低碳、环保”的发展理念,以实现城市固体
废物充分资源化利用和安全处置为目标,积极参与我国“无废城市”建设,是我
杭州大地海洋环保股份有限公司                    招股说明书
国“无废城市”建设的先行者和探路者。
  大地海洋主要从事废矿物油、废乳化液等危险废物的收集、资源化利用与无
害化处置业务,公司在废弃资源综合利用领域深耕多年,2006 年即已取得废矿
物油的经营许可,是《废矿物油回收管理标准》的受邀起草与编制单位。截至目
前,公司已与浙江省内 3,000 多家产废单位建立起稳定的合作关系,为其生产经
营过程中产生的危险废物提供上门收集和处置服务。基于产废单位点多面广、危
险废物收集转运困难等特点,公司深挖行业需求痛点,通过自建专业的危废收集
运输团队,向产废单位提供前端收集一站式服务,并构建起危险废物“收集-运
输-贮存-利用-处置”的循环利用一条链体系。与此同时,公司配套开发“小
蚂哥”云数据平台,借助互联网、车载卫星定位系统等信息技术对业务运营全程
进行信息采集,确保危废转移处置全过程安全与可追溯,提升公司运营管理效率。
  子公司盛唐环保主要从事废电视机、废电冰箱等电子废物的集中回收与拆解
处理,于 2012 年被列入全国“第一批废弃电器电子产品处理基金补贴企业”名
单,是浙江省仅有的 5 家废弃电器电子产品定点处理企业之一。针对电子废物拆
解分离难度大、污染物收集要求高等特点,盛唐环保持续提升拆解处理工艺的机
械化、自动化与精细化水平,以实现电子废物充分资源化利用,确保拆解过程中
产生的危险废物得到安全妥善处置。与此同时,盛唐环保建立了数据信息系统和
视频采集监控系统,对电子废物从原料入库、拆解处理、产物出库的全程进行信
息化管理,并实时与政府主管部门共享。盛唐环保于每季度结束后向生态环境主
管部门报送废弃电器电子产品拆解处理情况,依据经生态环境主管部门审核的规
范拆解处理结果申请废弃电器电子产品处理基金补贴。
  公司从事的业务是我国环保产业与循环经济产业的重要组成部分,在减少环
境污染的同时,完成了废弃资源的绿色循环利用,实现了经济效益、环境效益、
社会效益的和谐统一,对我国生态文明建设具有深远意义。我国生态文明建设明
确要求经济与生态资源协调发展,建立可持续发展的制度体系,进入“十三五”
以来,国家陆续出台多部行业相关政策法规,引导支持废弃资源综合利用行业加
速发展。公司将把握产业发展契机,积极响应“绿水青山就是金山银山”的生态
理念,肩负起“发展绿色循环经济”的社会责任,立足社会和产业发展需求,通
过技术创新、模式创新和业态创新,持续提升公司废弃资源综合利用的综合服务
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实力,为“美丽中国”和“无废城市”建设贡献力量,实现公司持续、稳步、健
康地发展。
  (二)主要经营模式
  (1)盈利模式
  公司向汽修企业、制造业企业收集废矿物油后进行资源化利用,生产出润滑
油基础油等产品,销售给下游再生资源利用企业以实现盈利。
  (2)采购模式
  公司市场部负责汽修企业、制造业企业等产废单位的开拓与维护,与产废单
位达成合作意向后签订采购框架协议,对计划利用处置废矿物油的数量、运输方
式、利用处置方式等进行约定,并根据废矿物油的品质等级、市场竞争情况等因
素确定其采购价格。
  公司在收到产废单位委托处置废矿物油的需求后,由危废收集运输团队上门
收集,运输费用主要由公司承担。废矿物油运送至厂区后,公司负责对废矿物油
的来源、重量等进行核对,并经品质检验后入库。在废矿物油转移过程中,公司
严格执行危废转移联单制度,并及时将联单信息录入政府固体废物管理信息平
台,确保危废转移全程可追溯。公司危废运输车辆均装有道路运输车辆卫星定位
装置和智能视频监控报警装置,并通过“小蚂哥”云数据平台进行全流程跟踪和
数据汇总。
  (3)生产模式
  公司处置利用部根据所收集的废矿物油数量以及品质等级合理安排废矿物
油的加工利用。废矿物油按品质分类至不同的油池,经过沉降除杂、加热、分层
除水等一系列处理工艺后生成润滑油基础油。资源化利用过程中产生的固体废物
委托具备相应资质的单位进行处置。
  公司制定了严格的经营情况记录和报告制度,全程记录危险废物接收、利用
处置、生产设施运行状况、设施维护和环境监测数据等情况,对整个生产过程进
行监控和管理,并定期向生态环境主管部门报告危险废物经营活动情况。
  (4)销售模式
  公司生产的润滑油基础油是制造润滑油的基础原料,下游再生资源利用企业
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向公司采购润滑油基础油后,经过蒸馏、提纯、精制、调和等多道工序可制成不
同品类的润滑油。公司销售部负责下游客户的开拓与维护,达成合作意向后签订
销售框架协议,对产品数量、运输方式、结算方式等进行约定。润滑油基础油价
格受原油价格影响波动较大,故框架协议未约定销售价格,在客户下达订单时,
综合考虑原油价格、市场供求等因素确定销售价格。
  公司生产润滑油基础油的原材料为废弃资源,生产成本相对较低,产品性价
比高,市场需求旺盛。公司一般采取先款后货的结算方式,客户全额支付货款后
自行组织物流上门提货,运费由客户承担。
  (1)盈利模式
  公司向汽修企业、制造业企业收集废乳化液、废滤芯、废油桶等再生利用价
值较低的危险废物后进行无害化处置,通过向产废单位收取处置服务费实现盈
利。此外,在无害化处置过程中回收废钢铁等再生资源产品,销售给下游再生资
源利用企业实现收入。
  (2)收集模式
  公司进行无害化处置危险废物主要为废乳化液、废油桶、废滤芯等,其来源
与废矿物油相似,主要为汽修企业和制造业企业。公司收到产废单位委托处置危
险废物的需求后,由危废收集运输团队上门收集并运回公司进行处置,运输费用
主要由公司承担,收集过程与废矿物油基本相同。不同之处在于这些危险废物的
再生利用价值较低,公司收集时向产废单位收取处置服务费。
  (3)服务模式
  公司市场部负责汽修企业、制造业企业等客户的开拓与维护。通常情况下,
公司与客户达成合作意向后签订危废处置服务协议,综合考虑所处置危险废物的
类型、处置成本、距离等因素确定处置服务单价,并依据实际的处置重量与产废
单位进行结算;对于一些产废量较小的客户,公司与其签订环保技术服务协议,
按服务期限收取固定服务费用,在约定期限内为其提供危废处置、协助转移联单
申报等一揽子服务。
  危废收集运输团队将危险废物运至厂区并过磅后,处置利用部对不同类别的
危险废物,采用定制化的工艺进行无害化处置,如废乳化液需经过气浮、生化处
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理、物化处理等多道工序。处置过程中产生的废水、废气等达到排放标准后排放,
产生的含油废渣、水处理污泥、含油废纸等固体废物则委托具备相应资质的单位
进行处置,确保所有的废物得到安全妥善处置。
  (1)盈利模式
  公司将拆解电子废物得到的拆解产物销售给下游再生资源利用企业,并依据
废弃电器电子产品的规范拆解种类、数量及基金补贴标准申领废弃电器电子产品
处理基金补贴,从而实现盈利。
  (2)采购模式
  公司采购的废电视机、废电冰箱、废空调等电子废物最初产生于千家万户、
各企事业单位中。与家电销售由集中到分散的物流模式相反,电子废物回收处理
链条的前端极其零散,由分散到集聚的回收过程呈现出逆向物流模式。流动回收
人员通过走街串巷从千家万户中回收电子废物后,就近汇集至当地废旧物资回收
站(个人回收商),由回收站汇集归类后直接销售给废弃电器电子产品处理企业
进行拆解处理,或者销售给废旧物资回收企业后,由废旧物资回收企业销售给废
弃电器电子产品处理企业。
  公司是浙江省内仅有的 5 家废弃电器电子产品定点处理企业之一,在电子废
物回收处理链条中占据相对优势的地位,上游供给充足,为提高电子废物采购效
率,公司采取集中回收的模式采购电子废物,具体业务流程如下:
  ①市场部负责废旧物资回收企业和个人回收商的开拓与维护,与供货商达成
合作意向后签订采购框架协议,对电子废物的价格确定方式、运输方式、结算方
式等进行约定;
  ②市场部根据生产部门制订的拆解计划制定年度采购计划与月度采购计划;
  ③市场部根据市场行情确定采购价格,并通过微信、电话等途径向废旧物资
回收企业和个人回收商发布采购需求;
  ④供应商送货上门并在公司登记排队卸货,收货点装有地磅和视频监控设
备,公司在电子废物过磅后进行清点检查后入库,生成包含送货人、入库时间、
货物类型、数量等信息的条码,并录入与生态环境部联网的数据管理信息系统,
便于信息的追溯及政府部门的监管。
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  (3)生产模式
  公司分别为“四机一脑”配备了专门的拆解作业流水线,生产部每日制定拆
解计划,明确拆解处理废弃电器电子产品的种类、数量、生产线安排、作业班组
等事项,通过人工和机械相结合的方式,对电子废物进行分类拆解,从中获取废
金属、废塑料、废压缩机等再生资源产品,当天产生的拆解产物均于当天入库。
公司在拆解处理电子废物的过程中,分离出废电路板、含铅玻璃、荧光粉、含汞
背光灯管等危险废物,公司收集后委托给具备相应资质的经营单位进行处置。
  公司根据《废弃电器电子产品规范拆解处理作业及生产管理指南》的要求,
制定了详细的拆解处理作业规范和严格的生产管理制度。公司在厂区进出口、货
物装卸区、上料口、投料口、关键产物拆解处理工位、贮存区域等关键点位均设
置了现场视频监控系统,对废弃电器电子产品入厂到拆解产物出厂的全过程进行
视频录像监控,并跟踪记录废弃电器电子产品拆解处理运转的整个流程,形成相
应的基础记录表(生产日志),按日汇总形成报表后及时报送给生态环境主管部
门。拆解作业完成后,公司按照《废弃电器电子产品拆解处理情况审核工作指南》
的要求进行自查,并定期向生态环境主管部门报送拆解处理情况表,接受其审核。
  (4)销售模式
  废金属、废塑料、废电路板等拆解产物是重要的再生资源,下游再生资源利
用企业向公司采购后,通过深加工可生成金属、塑料等工业原料,提取出金、银
等稀贵金属。公司销售部负责下游客户的开拓与维护,达成合作意向后签订销售
框架协议,对货物类别、运输方式、结算方式等进行约定。拆解产物的价格受金
属、塑料等大宗商品价格影响波动较大,故框架协议未约定销售价格,在客户下
达订单时,综合考虑相关大宗商品的价格、市场供求等因素确定销售价格。
  公司拆解产物经过再生利用后可作为良好的工业原料,且其原料为电子废
物,相对而言性价比较高,下游市场需求旺盛。公司在选择客户时通常会选取报
价较高的客户进行合作,且通常采取先款后货的结算方式,客户全额支付货款后
自行组织物流上门提货,运费由客户承担。
  (1)废弃电器电子产品处理基金的运作方式及基金补贴的性质
  废弃电器电子产品处理基金为政府性基金,根据我国电器电子产品生产者责
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任延伸制度的要求,电器电子产品生产者、进口电器电子产品的收货人或者其代
理人为基金缴纳义务人,按照一定的征收标准缴纳基金。所征收基金主要用于废
弃电器电子产品回收处理费用补贴,以促进废弃电器电子产品的规范拆解处理,
避免非法拆解引起的环境污染。
  依法取得废弃电器电子产品处理资格且纳入废弃电器电子产品处理基金补
按照废弃电器电子产品的规范拆解种类、数量及基金补贴标准申请废弃电器电子
产品处理基金补贴。政府作为基金的管理者,主要职能是保证生产者缴纳基金,
监督处理企业严格按规定进行拆解处理,并根据其规范拆解处理情况从基金中支
付基金补贴,该补贴系对处理企业规范拆解处理活动的补偿,不属于政府补助的
范畴。
  (2)废弃电器电子产品处理基金的审核及申领流程
  公司完成废弃电器电子产品的拆解处理后进行自查,按季度对自查后废弃电
器电子产品规范拆解的种类、数量进行统计,填写《废弃电器电子产品拆解处理
情况表》,并在每个季度结束次月的 5 日前报送浙江省生态环境厅。
  浙江省生态环境厅接到公司报送的《废弃电器电子产品拆解处理情况表》及
相关资料后组织开展审核工作,并在每个季度结束次月的月底前将审核意见连同
《废弃电器电子产品拆解处理情况表》上报生态环境部。
  生态环境部组织固管中心对浙江省生态环境厅上报情况进行技术复核,确认
公司废弃电器电子产品规范拆解的种类、数量并提交财政部。
  财政部按照生态环境部提交的废弃电器电子产品规范拆解种类、数量和基金
补贴标准,核定对公司的补贴金额,根据废弃电器电子产品处理基金的支出预算
向公司拨付基金补贴。
  (三)竞争地位
  在危险废物处置和综合利用细分领域,公司通过不断地技术创新和模式创
新,自建专业的危废收集运输团队,面向产废单位提供前端收集一站式服务,并
构建起危险废物“收集-运输-贮存-利用-处置”的循环利用一条链体系,持
续丰富产品与服务类型,提升公司综合服务能力。截至报告期末,公司已与浙江
省内 3,000 多家产废单位建立起稳定的合作关系,其中包括 2,000 多家汽修企业,
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以及中国石油天然气股份有限公司、中策橡胶集团有限公司、中国重汽集团杭州
发动机有限公司、核电秦山联营有限公司等 1,000 多家制造业企业。公司充分发
挥区位优势,危险废物处置和综合利用规模逐年提升,同时公司凭借前端收集与
全产业链运营的服务优势,在浙江省内具有一定的市场地位。目前,我国危废处
置和综合利用行业的集中度较低,处于高度分散的竞争状态,公司的市场份额具
有较大发展空间。
  在电子废物拆解利用细分领域,盛唐环保在 2012 年被财政部、生态环境部、
发改委、工信部列入首批废弃电器电子产品处理基金补贴企业名单,且为目前全
国仅有的 109 家及浙江省仅有的 5 家纳入补贴名单的企业之一。根据浙江省生态
环境厅各季度公示的浙江省废弃电器电子产品处理企业审核情况数据统计,2020
年全省公示拆解数量合计为 612.69 万台,盛唐环保公示的拆解数量占浙江省当
年公示拆解数量的比例为 31.74%,位居浙江省第一名。
  公司募集资金投资项目实施后,将进一步提高研发创新能力与废弃资源综合
利用效率,提升再生利用产品附加值,逐渐深化产业链布局,以满足日益增长的
市场需求,有利于公司不断提升用户服务质量与品牌影响力,进而巩固公司在行
业内的核心竞争力并扩大市场占有率。
五、发行人自身的创新、创造、创意特征,技术创新、模式创新和新
旧产业融合情况
  公司自成立以来一直专注于废弃资源综合利用业务。公司不满足于以既定模
式经营业务,而是基于对产业政策、行业模式、工艺技术以及客户需求的深入研
究和思考,积极推陈出新。公司在技术工艺、业务模式等方面均进行了多项创新,
并积极推动新旧产业融合,将传统的废弃资源利用行业与互联网等技术相结合,
将公司打造成具有现代服务特质的废弃资源综合利用解决方案服务商。
  (一)技术创新
  公司自设立以来,一直聚焦于危险废物的资源化利用、无害化处置以及电子
废物的拆解处理业务。公司将产研相结合,不断优化和提高技术和工艺水平,逐
渐形成了较为成熟的核心技术,并有效地应用至各类业务中。经过多年积累,公
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司研发和完善了废乳化液无害化处置技术和电子废物拆解处理技术等两大核心
技术,并申请了相关专利。公司依托核心技术,持续提升危险废物和电子废物处
置利用的效率和效果,在更好履行保护生态环境责任的同时提升了经济效益。
  (二)模式创新
  汽修企业在经营过程中会产生废矿物油、废铅酸电池、废油桶、废滤芯、废
过滤棉等多种危险废物,其中废矿物油、废铅酸电池的产生量较大且具有较高的
资源化利用价值,一般能够得到及时处理。废油桶、废滤芯、废过滤棉等其他危
险废物因种类繁多、单品量少且资源化利用价值较低等原因导致危险废物处置企
业单独收集的成本较高,转移频率较低,从而导致危险废物在汽修企业危化品仓
库积压,汽修企业不得不增加危化品仓库的空间占用,并面临着危险废物堆积产
生的二次污染风险。
  公司在长期为汽修企业提供废矿物油收集服务的过程中,深入了解了汽修企
业的痛点,结合自身的技术积累,于 2018 年研发了废油桶、废滤芯无害化处置
技术,利用自有危废收集运输团队的优势,将废油桶、废滤芯与废矿物油“一站
式”收集后进行无害化处置。在丰富公司产品线、提升盈利能力的同时,也大大
提高了汽修企业处置危险废物的便利性。
  为了进一步完善对客户的一站式服务,公司在取得主管部门的资质许可后,
于 2020 年将汽修企业产生的废过滤棉、废漆渣、废活性炭、废抹布等其他危险
废物纳入公司一站式收集业务体系,将这些危险废物收集后转运至具有相应资质
的危险废物处置企业。
  公司前端收集一站服务模式的创新,一方面解决了汽修企业危险废物收集转
运不及时的难题,大大提升了客户粘性,为公司持续拓展业务提供了有力的支撑;
另一方面打通了低值危险废物后端无害化处置渠道,形成以公司为核心,链接客
户与其他危险废物处置企业的产业生态链,巩固和提升了公司的行业渗透力和影
响力。
  我国废矿物油等危险废物具有分布广、分布散、频次多、单次量小等特点,
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对危险废物处置企业的收集和运输能力提出了很高的要求。目前,行业内大部分
废矿物油处置企业主要通过第三方物流对危险废物进行运输,通过第三方物流运
输危险废物存在以下缺陷:一是增加危险废物在不同主体之间的流转,不便于危
险废物产废单位和处置单位控制转移风险;二是基于废矿物油具有广而散的分布
特性,通过第三方物流运输存在响应不及时以及单次运输成本偏高的问题。
  为更好地向客户提供危废处置服务,控制危废转移过程中的风险,公司取得
了《道路运输经营许可证》,并为车队配备了相应数量的驾驶员和收集员。在“前
端收集一站式”服务模式创新的基础上,公司进一步构建了危废“收集-运输-
贮存-处置-利用”循环利用一条链,实现了危险废物从收集到处置利用全生命
周期的管控,最大程度挖掘了产业链的经济效益,并有效的控制危险废物在转移
过程中可能导致的环境污染风险。
  上述模式创新使公司成为浙江省内危险废物全产业链运营的标杆企业。
  (三)新旧产业融合情况
  公司开发了拥有自主知识产权的“小蚂哥”云数据平台,创造性地将互联网
与物联网技术应用于危险废物的回收、利用和处置的全过程,实现了危险废物从
收集、运输、生产、销售的全流程跟踪和大数据汇总。公司是业内少数几家将“互
联网+”技术应用于危险废物全生命周期管控的企业。
  “小蚂哥”云数据平台如下图所示:
  通过“小蚂哥”云数据平台,公司在收集危险废物时,收集人员通过手持终
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端完成采购相关信息的录入,包括供应商名称、收集的品类及代码、数量、金额
等信息,实时将危险废物纳入信息管理体系内,并及时将联单信息关联至政府固
体废物管理信息平台;危险废物处置与综合利用过程中,生产相关原料、辅料的
采购入库、生产领用信息,资源化利用产品的完工入库、销售出库信息,以及生
产过程中固体废物的产生、委外处置出库信息,均可实时在“小蚂哥”系统中进
行记录,实现了对公司生产经营全流程的信息化管理。
  除了将信息技术深度融合至危险废物全过程管理外,公司将基于“小蚂哥”
云数据平台,从以下两个方面进一步对新旧产业进行融合:
公司已建立合作客户和供应商档案,对其名称、行业类别、地址和联系方式、合
同履行和需求等信息进行登记,并对其每年产废量进行分析,了解客户的危废处
理需求。未来将以客户需求和行业发展趋势为导向,制定相应的服务方案,致力
于让公司成为与时俱进的危废解决方案的服务商。
平台对线下业务进一步赋能,在线下自营体系的基础上,开放线上服务平台。公
司已经完成面向客户的危险废物线上预约处理模块,目前已进入试运行阶段。该
平台向社会投放后,产废单位可以通过开放的微信服务号向公司发起预约服务,
平台收到预约后即可对订单进行汇总分析,并对回收路线进行规划,及时响应客
户危废处置的需求,同时提升自身的运营效率。
  对于电子废物拆解处理业务,发行人秉承信息化、精准化的管理理念,将信
息技术深度融合进拆解处理全过程中,建立了数据信息系统和视频采集监控系
统,对电子废物从原料入库、拆解处理、产物出库的全程进行信息化管理,并实
时与政府主管部门共享,从而提升运营效率和主管部门监管效率。
  搬迁至新拆解车间后,公司定制开发了 WMS、WCS 等仓储管理系统软件,
实现扫码入库、编码、物料基础信息维护等功能,做到仓储数据实时更新,提高
仓储数据的可用性;同时,仓储管理系统软件可与 ERP 进行数据对接,根据生
产任务进行物料配送,而销售部门也可以根据仓储管理系统软件进行相关数据查
询,更好地进行产品销售。
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六、发行人选择的上市标准
    根据《深圳证券交易所创业板股票发行上市审核规则》第二十二条,公司选
择的具体上市标准为“(一)最近两年净利润均为正,且累计净利润不低于人民
币 5000 万元”。
    公司 2019 年、2020 年扣除非经常性损益前后孰低的净利润分别为 5,733.10
和 6,362.01 万元,符合上述标准。
七、发行人公司治理特殊安排
    公司不存在公司治理的特殊安排。
八、募集资金用途
    本次发行募集资金拟投资于以下项目:
                                                            单位:万元
序                                              使用自有资        拟以募集资
             项目名称             投资总额
号                                              金投入金额        金投入金额
    年 27 万吨废弃资源综合利用项目              24,405.08    9,820.80     14,584.28
    其中:年综合利用废矿物油 30,000 吨
    扩产项目
       年 9.6 万吨(折合 500 万台)废
    弃电器电子产品拆解利用扩产项目
        配套检测技术中心建设项目                3,595.82      902.82      2,693.00
             合计                    50,169.88    9,820.80     40,349.08
    注:“年 27 万吨废弃资源综合利用项目”共包括 5 个子项目,除上述 3 个募投项目外
还包括 2 个子项目以自有资金投入。
    若本次实际募集资金低于上述项目拟投入的募集资金总额,资金不足部分由
公司自筹解决;若本次实际募集资金超出上述项目拟投入的募集资金总额,超出
部分用于与公司主营业务相关的营运资金。若因经营需要或市场竞争等因素导致
上述项目在募集资金到位前必须进行先期投入的,公司将根据项目进度的实际需
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要以自筹资金先行投入,并在募集资金到位之后对预先投入的自筹资金进行置
换。募集资金项目的具体内容,详见本招股说明书“第九节 募集资金运用与未
来发展规划”。
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                 第三节   本次发行概况
一、本次发行的基本情况
    项目                          基本情况
股票种类        人民币普通股(A 股)
每股面值        1.00 元
            本次公开发行股票的数量为 2,100.00 万股,占发行后总股本的比例
发行股数        为 25.00%。本次发行股份全部为发行新股,不涉及公司股东公开发
            售股份。
每股发行价格      13.98 元
            经发行人第二届董事会第四次会议决议通过,本次高级管理人员与
            核心员工将通过国金证券大地海洋员工参与创业板战略配售集合资
            产管理计划参与本次发行战略配售,根据最终确定的发行价格,发
公司高管、员工参与
            行人的高级管理人员与核心员工专项资产管理计划最终战略配售股
战略配售情况
            份数量为 210 万股,占本次发行数量的 10%。资管计划承诺获得本
            次配售的股票限售期为 12 个月,限售期自本次公开发行的股票在深
            交所上市之日起开始计算。
保荐人相关子公司参
            依据本次发行价格,保荐机构相关子公司不参与战略配售
与战略配售情况
            性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算)
发行市盈率
            性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算)
发行前每股净资产
            除以本次发行前总股本计算)
发行后每股净资产
            加本次发行筹资净额之和除以本次发行后总股本计算)
发行市净率
            本次发行采用向战略投资者定向配售、网下向符合条件的网下投资
发行方式        者询价配售与网上向持有深圳市场非限售 A 股股份和非限售存托凭
            证市值的社会公众投资者定价发行相结合的方式进行
            符合资格和条件的战略投资者(包括公司高级管理人员与核心员工
            参与本次发行战略配售设立的专项资产管理计划等)、询价对象和
发行对象        在深圳证券交易所开立账户符合创业板投资者适当性管理要求的投
            资者(国家法律、法规、中国证监会及深圳证券交易所规范性文件
            规定的禁止购买者除外)
承销方式        余额包销
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             本次发行费用共计 5,461.91 万元,明细如下:
             (1)承销保荐费用:保荐费用为 150 万元,承销费用为 2,500 万元;
             (2)审计费及验资费用:1,301.89 万元
             (3)律师费用:1,034.53 万元;
发行费用概算       (4)用于本次发行的信息披露费用:457.55 万元;
             (5)发行手续费及材料制作费用:17.95 万元。
             (注:本次发行各项费用均为不含增值税金额;上述合计数与各加
             数直接相加之和在尾数上存在差异,系由于四舍五入造成;发行费
             用可能根据最终发行结果而有所调整。)
二、本次发行的相关中介机构
(一)保荐人(主承销商):     国金证券股份有限公司
法定代表人:            冉云
住所:               成都市青羊区东城根上街 95 号
联系地址:             上海市浦东新区芳甸路 1088 号紫竹国际大厦 23 楼
电话:               021-68826801
传真:               021-68826800
保荐代表人:            林岚、卫明
项目协办人:            朱忠正
项目经办人:            王水根、范俊、张槐
(二)律师事务所:         上海市锦天城律师事务所
负责人:              顾功耘
住所:               上海市浦东新区银城中路 501 号上海中心大厦 11/12
电话:               021-20511000
传真:               021-20511999
经办律师:             劳正中、何永伟、孙雨顺
(三)会计师事务所:        立信会计师事务所(特殊普通合伙)
负责人:              杨志国
住所:               浙江省杭州市江干区庆春东路西子国际 TA28、29 楼
电话:               021-23281000
传真:               0571-85800465
签字会计师:            李惠丰、孙峰、强爱斌
杭州大地海洋环保股份有限公司                                   招股说明书
(四)资产评估机构:       天津中联资产评估有限责任公司
负责人:             龚波
住所:              天津市南开区宾水西道 333 号万豪大厦 C 座十层
电话:              022-23733333
传真:              022-23718888
签字评估师:           张宁鑫、涂海涛
(五)股票登记机构:       中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
                 深圳市福田区莲花街道深南大道 2012 号深圳证券交易所
住所:
                 广场 25 楼
电话:              0755-21899999
传真:              0755-25988122
(六)收款银行:         中国建设银行成都市新华支行
户名:              国金证券股份有限公司
账号:              5100 1870 8360 5150 8511
(七)申请上市证券交易所:    深圳证券交易所
地址:              深圳市福田区深南大道 2012 号
电话:              0755-88668888
传真:              0755-82083104
三、发行人与本次发行有关机构或当事人之间的关系
  截至本招股说明书签署日,公司与本次发行有关的保荐机构、承销机构、证
券服务机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在任何直接或间接的
股权关系或其他权益关系。
四、本次发行上市有关重要日期
         工作安排                               日期
刊登初步询价公告日期            2021 年 9 月 3 日
初步询价日期                2021 年 9 月 8 日
刊登发行公告日期              2021 年 9 月 13 日
申购日期                  2021 年 9 月 14 日
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                招股说明书
缴款日期                        2021 年 9 月 16 日
                            本次发行结束后将尽快申请在深圳证券交易所创业
预计股票上市日期
                            板上市交易
五、发行人高级管理人员与核心员工参与战略配售的情况
    (一)投资主体
    发行人的高级管理人员与核心员工参与本次战略配售设立的专项资产管理
计划为“国金证券大地海洋员工参与创业板战略配售集合资产管理计划”(以下
简称“大地海洋资管计划”)。
    (二)参与规模和具体情况
    大地海洋资管计划参与战略配售预计认购金额不超过 3,350 万元,且认购数
量不超过本次发行数量的 10%,即不超过 210 万股。具体情况如下:
     具体名称        国金证券大地海洋员工参与创业板战略配售集合资产管理计划
     成立时间        2021 年 8 月 18 日
     备案时间        2021 年 8 月 19 日
     产品编码        SSM121
     认购金额        3,350 万元
       管理人       国金证券股份有限公司
    实际支配主体       国金证券股份有限公司(实际支配主体非发行人高级管理人员)
    大地海洋资管计划参与人姓名、职务、认购金额等具体情况如下:
                                                              是否为发行
序                                      认购资金         认购比例
       姓名          职务                                         人高管与核
号                                      (万元)          (%)
                                                               心员工
杭州大地海洋环保股份有限公司                                        招股说明书
           合计                  3,350            100     -
  注:表格中单项数据加总数与表格合计数的差异系计算过程中的四舍五入所形成。
  根据最终确定的发行价格,发行人的高级管理人员与核心员工专项资产管理
计划最终战略配售股份数量为 210 万股,占本次发行数量的 10%。
  截至 2021 年 9 月 8 日(T-4 日),国金证券大地海洋员工参与创业板战略配
售集合资产管理计划已足额按时缴纳认购资金。根据发行人与战略投资者签署的
战略配售协议中的相关约定,确定本次发行战略配售结果如下:
    战略投资者名称       获配股数(股)       获配金额(元)               限售期
国金证券大地海洋员工参与创业
 板战略配售集合资产管理计划
杭州大地海洋环保股份有限公司                                   招股说明书
                 第四节      风险因素
一、经营风险
     (一)产品价格下降的风险
     公司废弃资源综合利用形成的产品主要为润滑油基础油以及废金属、废塑料
等再生资源,经再生利用后可作为良好的工业原料,其价格主要受市场供需情况
影响,此外原油、铜、铁矿石等大宗商品的价格波动也会对其产生一定影响。
     我国作为“世界工厂”,对各类工业资源需求旺盛,为缓解原料不足,近几
十年来我国每年从境外进口大量“洋垃圾”进行再生利用。为保护生态环境安全
和人民群众身体健康,促进国内固体废物无害化、资源化利用,2017 年 7 月国
务院办公厅印发《禁止洋垃圾入境推进固体废物进口管理制度改革实施方案》。
报告期内,随着我国禁止“洋垃圾”入境方案的稳步推进,废金属、废塑料等进
口量明显减少,利用境内废弃资源生产的再生资源需求大幅提升,叠加大宗商品
价格周期波动的影响,公司再生资源产品销售价格整体上呈逐年上涨趋势。
油、铜、铁矿石等大宗商品的价格剧烈波动。如果疫情影响短期内无法消除,工
业原料的需求下降,或者大宗商品价格下跌,将会导致再生资源销售价格下降,
从而对公司的经营业绩产生不利影响。
     (二)废弃电器电子产品处理基金补贴标准下降的风险
     目前我国废弃电器电子产品回收处理行业存在废弃电器电子产品回收价格
畸高、基金池亏空严重、企业流动资金压力大等问题。
     为完善废弃电器电子产品处理基金补贴政策,合理引导废弃电器电子产品回
收处理,财政部等四部委于 2021 年 3 月颁布新的《废弃电器电子产品处理基金
补贴标准》,自 2021 年 4 月 1 日起实施,调整前后的补贴标准对比如下表所示:
                                   新补贴    原补贴
序号     产品名称          品种                          下调比例
                                    标准     标准
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                       招股说明书
                                         新补贴           原补贴
序号     产品名称           品种                                              下调比例
                                          标准            标准
               彩色)电视机,等离子电视机、
               液晶电视机、OLED 电视机、背
               投电视机
               台式微型计算机(含主机和显示
               器)、主机显示器一体形式的台
               式微型计算机、便携式微型计算
               机
               单桶洗衣机、脱水机(3 公斤<
               干衣量≤10 公斤)
               机、滚筒式全自动洗衣机(3 公                 30               45      33.33%
               斤<干衣量≤10 公斤)
               冷藏冷冻箱(柜)、冷冻箱(柜)、
               升)
               整体式空调器、分体式空调器、
               机)(制冷量≤14000 瓦)
     对于 2021 年 4 月 1 日前已处理的废弃电器电子产品,按原补贴标准执行。
从短期来看,本次基金补贴标准下调后,公司将调整电子废物的采购单价,但无
法将基金补贴标准下调的影响全部传导至上游回收环节,且采购单价调整到位需
要一定的时间,因此,本次基金补贴标准下调将会对公司的经营业绩产生一定不
利影响。
     公司电子废物采购单价调整到位后,假设公司可将本次基金补贴标准下调的
影响分别向上游传导 30%、50%和 70%,据此模拟测算公司 2017 年以来的经营
成果如下:
                                                                 单位:万元
          项目          2020 年度      2019 年度      2018 年度              2017 年度
历年确认的基金补贴收入            14,790.22   14,272.08     12,496.87           10,458.45
调减的基金补贴收入(注 1)          4,493.37    4,357.52         3,891.50         3,302.89
调减的基金补贴收入占比(注 2)         30.38%      30.53%          31.14%            31.58%
假设向上游传导 30%情况下调减的
营业成本(注 3)
假设向上游传导 50%情况下调减的
营业成本
杭州大地海洋环保股份有限公司                                           招股说明书
        项目           2020 年度     2019 年度     2018 年度     2017 年度
假设向上游传导 70%情况下调减的
营业成本
调减的信用(资产)减值损失(注 4)    1,161.98     742.74      359.72      165.14
历年扣除非经常性损益后归属于母
公司股东的净利润
假设未能向上游传导情况下调整后
的扣除非经常性损益后归属于母公       3,863.47    3,022.02    3,462.52     817.19
司股东的净利润
假设向上游传导 30%情况下调整后
的扣除非经常性损益后归属于母公       4,874.48    4,002.46    4,338.10    1,560.34
司股东的净利润
假设向上游传导 50%情况下调整后
的扣除非经常性损益后归属于母公       5,548.49    4,656.09    4,921.83    2,055.78
司股东的净利润
假设向上游传导 70%情况下调整后
的扣除非经常性损益后归属于母公       6,222.49    5,309.71    5,505.55    2,551.20
司股东的净利润
  注 1:调减的基金补贴收入=∑依据各类别废弃电器电子产品规范拆解数量与原基金补贴
标准确认的基金补贴收入*各类别废弃电器电子产品基金补贴标准的下调比例;
  注 2:调减的基金补贴收入占比=调减的基金补贴收入/历年确认的基金补贴收入;
  注 3:假设向上游传导 30%情况下调减的营业成本=调减的基金补贴收入*30%,下同;
  注 4:调减的信用(资产)减值损失系调减基金补贴收入后,依据公司应收账款坏账准
备计提政策计算出历年应调减的坏账准备计提金额。
  由上表可知,假设公司未能将本次基金补贴标准下调的影响向上游传导,即
损失完全由公司承受,据此模拟测算的公司最近两年扣除非经常性损益后归属于
母公司股东的净利润仍然超过 5,000 万元,符合创业板发行上市条件。
  (三)业务扩张受行业监管和地域限制的风险
  国家对危险废物的产生、收集、贮存、运输、利用、处置等进行监督管理,
危险废物产生企业不得擅自处置危险废物,必须将其委托给具备危险废物处置资
质的企业进行处理。同时,危险废物适用集中处置和就近处置的原则,危险废物
原则上应就近运送至当地危险废物处置单位集中处置。综上,危险废物处置业务
呈现出资质管控严格、准入门槛高、区域性强的特点。公司主要在浙江省内开展
危废经营业务,未来若向浙江省以外区域进行扩张,需办理跨省转移手续,或在
其他省市建设危废处置设施并取得相应的危废经营许可资质,存在行业监管和地
杭州大地海洋环保股份有限公司                         招股说明书
域限制的风险。
  电子废物产生的前端分布零散,且单品价值低,由分散到集聚的回收过程是
典型的逆向物流模式,运输成本较高。为节省成本,废旧物资回收商一般就近选
择废弃电器电子产品处理企业开展合作,电子废物拆解处理业务存在一定的区域
性限制。公司采购的电子废物主要来源于长三角地区,未来若向其他区域进行扩
张,则需要提高采购价格以弥补长途运输的成本,从而增加经营成本。
  未来公司若不能适应行业监管或不能有效克服地域限制,公司业务拓展能力
将受到一定限制,对公司发展带来不利影响。
  (四)环保与安全生产的风险
  公司处置及利用的危险废物包括废矿物油、废乳化液、废油桶和废滤芯,同
时,公司在拆解电子废物时也会产生废电路板、含铅玻璃、荧光粉、含汞背光灯
管等危险废物。如果员工在危险废物处置及利用或电子废物拆解处理过程中操作
不当,可能导致危险废物泄露,造成环境污染,将会对公司的生产经营带来一定
的不利影响。
  目前,公司已建立了严格安全管理制度和质量控制制度,规范公司生产经营
过程中的安全管理活动,报告期内公司无重大安全事故发生,但仍不能排除未来
因管理措施不到位、员工生产过程中操作不当等情况而发生意外安全事故,从而
会对公司的生产经营造成一定的不利影响。
  (五)废弃资源供给下降的风险
  公司综合利用的废弃资源主要来源于制造业企业、汽修企业产生的危险废物
以及居民日常生活中更新淘汰的废旧家电,其供给与制造业企业开工率、汽车与
家电等耐用品消费之间存在较强的关联,受宏观经济影响较大。若宏观经济不景
气,制造业企业开工率不足,居民耐用品消费需求推迟,将会对废弃资源供给产
生一定影响。
  此外,根据中国汽车工业协会数据统计,2019 年我国新能源汽车销量 120.6
万辆,占全部汽车销量的比例为 4.68%,根据工信部 2019 年 12 月发布的《新能
源汽车产业发展规划(2021-2035 年)》(征求意见稿),将推动我国新能源汽
车销量占比在 2025 年达到 25%左右。若未来新能源汽车逐步取代内燃机汽车的
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                             招股说明书
市场份额,将对汽修企业废矿物油、废滤芯、废油桶等废弃资源的供给产生一定
影响。
   (六)主要经营资质续期与重新申请的风险
   目前,公司已取得《危险废物经营许可证》、《道路运输经营许可证》、《废
弃电器电子产品处理资格证书》等从事现有业务相关的经营资质,上述经营资质
均在有效期内。在经营资质有效期届满前,公司可向发证机关申请换证。
   公司自成立以来历次资质申请和换证申请均通过了发证机关的审核,但若因
未能及时满足资质申请和续期条件,导致未能及时取得经营资质或者经营资质有
效期届满后未能顺利续期,将会对公司生产经营造成不利影响。
二、财务风险
   (一)应收基金补贴款滞后发放的风险
   根据《废弃电器电子产品处理基金征收使用管理办法》,国家为促进废弃电
器电子产品回收处理而设立了废弃电器电子产品处理基金,废弃电器电子产品处
向生态环境主管部门提出申请并经审核后,由财政部根据经生态环境主管部门审
核的废弃电器电子产品规范拆解种类、数量及基金补贴标准,从废弃电器电子产
品处理基金中拨付补贴。政府作为基金的管理者,主要职能是保证生产者缴纳基
金,监督处理企业严格按规定进行拆解处理,处理企业取得的基金补贴系对其规
范拆解处理活动的补偿,不属于政府补助的范畴。
   受基金补贴审核流程较长、基金收支不平衡的影响,废弃电器电子产品处理
企业取得基金补贴的时间通常存在一定滞后性。
   自 2018 年至本招股说明书签署日,公司基金补贴发放金额、对应的当年度
基金补贴收入金额以及各年度发放进度情况如下:
                                                                      单位:万元
    所属年度        2015 年度 2016 年度 2017 年度 2018 年度 2019 年度 2020 年度
当年度确认的基金补贴
收入
基金补贴发 2016 年度     901.24           -           -           -           -            -
 杭州大地海洋环保股份有限公司                                                 招股说明书
     所属年度           2015 年度 2016 年度 2017 年度 2018 年度 2019 年度 2020 年度
放 年 度 / 发 2018 年度    6,975.70   4,644.67            -   -   -           -
放金额
          合计         7,876.94   9,194.53     5,172.90   -   -           -
发放进度(基金补贴发放
金额/基金补贴收入)
    注:截至本招股说明书签署之日,财政部对处理企业的基金补贴款已发放至 2017 年第
     报告期内,公司收到的基金补贴均为 2018 年之前确认的应收基金补贴款,
 司各年收到的基金补贴款占当年度确认基金补贴收入的比例分别为 92.99%、
 额分别为 27,505.19 万元、39,061.13 万元和 49,817.02 万元,占应收账款的比例
 分别为 92.39%、95.74%和 98.40%,呈现逐年上涨趋势。
     废弃电器电子产品处理基金是受政府监管、以促进废弃电器电子产品的规范
 回收处理而设立的专项基金,公司应收基金补贴款无法收回的风险较低,但在补
 贴未发放之前,公司将存在大额应收账款,持续占用公司的营运资金,增加财务
 成本,对公司的生产经营造成不利影响。
     (二)应收基金补贴款坏账准备计提增加的风险
     公司应收账款主要由应收基金补贴款构成,对于应收基金补贴款,将其纳入
 信用风险特征组合,按组合账龄计提坏账准备。受基金补贴各年回款不稳定的影
 响,报告期各期,公司针对应收基金补贴款计提(负数为冲回)的坏账准备金额
 分别为-256.85 万元、2,024.44 万元和 2,538.35 万元,变动幅度较大,对公司经营
 业绩的稳定性产生一定不利影响。
     主管部门已出台相应的政策以解决废弃电器电子产品处理基金收支不平衡
 的问题,但是未来如果废弃电器电子产品处理基金缺口进一步扩大,各年回款金
 额低于当年确认的基金补贴收入金额,应收基金补贴款逐年增加,账龄进一步延
 长,将导致应收账款坏账准备计提金额增加,从而会对公司经营业绩产生一定不
杭州大地海洋环保股份有限公司                              招股说明书
利影响。
  (三)税收优惠政策变化的风险
  根据财税[2015]78 号文件《关于印发〈资源综合利用产品和劳务增值税优惠
即征即退政策,提供资源综合利用劳务缴纳增值税的 70%可享受即征即退政策。
  根据财税[2013]105 号文件《财政部、国家税务总局关于对废矿物油再生油
品免征消费税的通知》以及财税[2018]144 号文件《财政部、国家税务总局关于
延长对废矿物油再生油品免征消费税政策实施期限的通知》,报告期内公司销售
以废矿物油为原料生产的润滑油基础油免征消费税。
  根据财政部、国家税务总局、发改委联合发布的《资源综合利用企业所得税
入当年收入总额计算应纳所得税额。
  大地海洋于 2017 年度被认定为国家高新技术企业,2017 至 2019 年度减按
新技术企业认定,并取得了编号为 GR202033000998 的高新技术企业证书。
  如果上述税收优惠政策发生变化,可能使公司无法享受相关的税收优惠政
策,从而对公司的经营业绩产生不利影响。
  (四)毛利率下滑的风险
  报告期内,公司综合毛利率分别为 33.90%、31.12%和 32.51%。在影响公司
毛利率的主要因素中,公司的原材料和资源化利用产品价格受大宗商品市场和环
保政策影响较大,单位制造费用受未来产能影响较大。如果未来大宗商品市场或
环保政策发生变化,出现废弃资源再生市场竞争加剧、原材料价格上升或产品价
格下降等不利因素,或者募投项目投产后产能不及预期导致单位制造费用增加,
公司危险废物和电子废物业务毛利率将存在进一步下滑的风险。
  (五)净资产收益率下降的风险
  截至 2020 年 12 月 31 日,公司净资产为 45,034.20 万元,报告期内公司扣除
非经常性损益后归属于母公司股东权益的加权平均净资产收益率分别为
杭州大地海洋环保股份有限公司                         招股说明书
时间内大幅增长,但募集资金投资项目效益的产生需要经过项目建设、竣工验收、
效益逐步释放等过程,预计短期内难以实现收益,如公司净利润不能同步增长,
公司存在净资产收益率下降的风险。
三、内控风险
  (一)业务扩张引发的管理风险
  自成立至今,公司的业务规模不断扩大。经过多年的持续发展,公司已经积
累了一批管理人才、技术人才,并建立起完善的内部管理和控制体系,能够对公
司及下属子公司的组织管理、生产经营、内部控制、财务会计等方面进行有效管
理。但是,随着公司的不断发展壮大,公司的决策机制、人力资源管理、内部控
制都将面临挑战,如果公司不能及时调整管理体系,不能满足生产规模和业务范
围持续扩张的要求,可能对公司的业务发展造成不利影响。
  (二)实际控制人不当控制的风险
  本次发行前,公司控股股东、实际控制人唐伟忠、张杰来夫妇通过直接和间
接的方式控制 67.13%的表决权,具有绝对控制权;本次发行后,预计唐伟忠、
张杰来夫妇通过直接和间接的方式仍可控制公司 50.35%的股权。
  公司控股股东、实际控制人可利用其控股地位,通过行使表决权的方式对公
司的生产经营决策、人事安排等方面进行实质影响。如公司实际控制人不能合理
决策,将会给公司生产经营带来一定不利影响。
四、核心技术泄密风险
  经过多年的自主研发,公司已经掌握了废乳化液无害化处置技术和电子废物
拆解处理技术两大核心技术。上述核心技术部分内容已通过申请专利进行保护,
但公司不能排除在生产经营过程中相关技术、数据、保密信息泄露进而导致核心
技术泄漏的可能。如果相关核心技术泄密并被竞争对手获知和模仿,将可能给公
司的市场竞争力带来不利影响。
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五、募集资金投资项目实施风险
  本次发行募集资金主要用于建设废弃资源综合利用项目、智能立体仓库建设
项目、废弃资源深化利用项目以及补充流动资金。上述项目建成后,公司的经营
规模和综合利用能力将进一步扩大,其中危险废物的资源化利用、危险废物的无
害化处置的许可处理能力由 4.9 万吨/年增加到 7.9 万吨/年,废弃电器电子产品拆
解处理许可能力由之前的 230 万台/年提高至 360 万台/年,同时公司新增了废塑
料制管业务,塑料制管的产能为 4,000 吨/年。随着许可处理能力大幅提升及废塑
料制管业务的投产,新增固定资产折旧费用也将随之明显上升,根据测算,公司
预计 2021 年度较 2020 年度增加的固定资产折旧金额(抵减固定资产投入使用前
发生的租赁费用)为 1,170.37 万元,2022 年度较 2020 年度增加的固定资产折旧
金额为 1,747.21 万元,2021 年度与 2022 年度增加的固定资产折旧金额(抵减固
定资产投入使用前发生的租赁费用)占 2020 年度利润总额的比重分别为 11.95%
和 17.84%。虽然行业市场需求较大且公司具备良好的销售能力,但是仍不排除
因公司市场开拓不力而出现新增处置利用能力短期内无法消化的风险,如公司募
投项目短期内产能利用不足,固定资产折旧费用的增加将在短期内对公司经营业
绩产生不利影响。
  同时,本次募集资金项目建成后,原材料采购规模随着废弃资源利用能力相
应扩大,公司为满足生产经营需增加相应人员和资金投入,虽然公司与现有供应
商合作稳定并且不断扩大原材料来源渠道,但不排除由于原材料不能及时供应或
供应不足,导致募集资金投资项目不能达到预期效益的风险。
  此外,如果行业政策发生变化、宏观经济产生波动,也可能导致部分募集资
金投资项目不能实现预期收益,从而对公司的经营业绩产生影响。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                          招股说明书
              第五节            发行人基本情况
一、发行人基本情况
公司名称         杭州大地海洋环保股份有限公司
英文名称         Hangzhou Dadi Haiyang Environmental Protection Co., Ltd.
注册资本         6,300.00 万元
统一社会信用代码     913301107494973628
法定代表人        唐伟忠
成立日期         2003 年 6 月 20 日
住所           浙江省杭州市余杭区仁和街道临港路 111 号
邮政编码         311107
公司电话         0571-88522803
公司传真         0571-88522803
互联网网址        http://www.hzddhy.com
电子信箱         securities@hzddhy.com
负责信息披露和投资
             证券部
者关系的部门
证券部负责人       卓锰刚
证券部电话号码      0571-88522803
二、发行人的设立情况
     (一)有限公司的设立情况
     公司前身大地有限(曾用名为杭州海旺包装材料有限公司)成立于 2003 年
万元,其中王忠良出资 30.00 万元,贝顺英出资 20.00 万元。
让出资协议》,约定王忠良将其所持公司 30.00 万元的出资额转让给唐伟忠,贝
顺英将其所持公司 20.00 万元的出资额转让给张杰来。同日,大地有限股东会审
杭州大地海洋环保股份有限公司                                          招股说明书
议通过了上述股权转让。
本次股权转让完成后,大地有限的出资情况如下表所示:
                             认缴出资额          实缴出资额
 序号      股东名称       出资方式                               认缴出资比例
                              (万元)          (万元)
              合计                    50.00      50.00     100.00%
      (二)股份公司的设立情况
      公司系由大地有限整体变更设立而来,大地有限整体变更为股份公司的具体
程序如下:
评估基准日,整体变更设立为股份有限公司。
                                 (信会师报字[2017]第 ZF50052
号),截至 2017 年 8 月 31 日大地有限经审计的账面净资产为 16,154.36 万元。
限公司股份制改制涉及的净资产价值追溯评估项目资产评估报告》(中联评报字
[2019]D-0065 号),大地有限净资产评估值为 18,773.44 万元。
的净资产值折股整体变更设立为股份有限公司。
第 0015377 号《企业名称变更核准通知书》,同意核准企业名称变更为杭州大地
海洋环保股份有限公司。
股份有限公司的发起人协议书》,约定以 2017 年 8 月 31 日经审计的账面净资产
折股整体变更为股份有限公司,并对各发起人以净资产折股的数额、发起人的权
利和义务、大地有限的债权债务等做出约定。
《杭州大地海洋环保股份有限公司成立工作报告及议案》、《杭州大地海洋环保
杭州大地海洋环保股份有限公司                                      招股说明书
股份有限公司章程》等议案。
为 913301107494973628 的《营业执照》。
根据该《验资报告》,截至 2017 年 11 月 9 日,公司已根据《公司法》有关规定
及 公 司 折 股 方 案 , 以 大 地 有 限 截 至 2017 年 8 月 31 日 经 审 计 的 净 资 产
股面值 1 元,共计人民币 58,885,832.00 元,大于股本部分 102,657,758.85 元计入
资本公积。
     立信所在 2019 年对公司审计过程中发现了前期差错事项,并进行追溯调整,
经调整后公司 2017 年 8 月 31 日的净资产为 165,096,273.88 元,与 2017 年 8 月
比调增 3,552,683.03 元。按调整后的净资产 165,096,273.88 元为依据,折合股份
总额 58,885,832 股,每股面值 1 元,共计人民币 58,885,832.00 元,净资产大于
股本部分 106,210,441.88 元计入资本公积。本次调整不影响净资产折合的股份数
量。
地海洋环保股份有限公司前期会计差错更正对股改基准日净资产影响的说明》,
对上述更正事项予以说明。
于确认调整公司整体变更为股份公司时净资产的议案》,对上述调整事项予以确
认。
   公司设立时,发起人持股情况如下表所示:
 序号            股东名称             股份数(万股)            持股比例
杭州大地海洋环保股份有限公司                                    招股说明书
 序号          股东名称             股份数(万股)            持股比例
         合计                           5,888.58     100.00%
   (三)报告期内的股本和股东变化情况
有总股本 5,888.58 万股为基数,以资本公积金向全体股东每 10 股转增 0.19 股,
共计 111.42 万股,转增后公司总股本为 6,000.00 万股。
   立信所于 2018 年 11 月 30 日出具《验资报告》
                               (信会师报字[2018]第 ZF10705
号),确认截至 2018 年 8 月 31 日,公司已将资本公积 111.42 万元转增股本,
变更后的公司股本为 6,000.00 万元。
公积转增后,公司的股权结构如下表所示:
 序号          股东名称           股份数(万股)              持股比例
杭州大地海洋环保股份有限公司                                       招股说明书
 序号              股东名称       股份数(万股)                 持股比例
            合计                        6,000.00        100.00%
万股增加至 6,300.00 万股,本次新增股东的明细情况如下表所示:
序号              股东名称    增资股份数(万股)               增资价款(万元)
            合计                    300.00              6,000.00
      本次增资的定价为 20.00 元/股,对应公司投资前估值为 12 亿元,系以各方
依据公司 2019 年度预计净利润 8,000 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备
的影响)基础上并参照 15 倍市盈率协商确定。增资事项系各方真实意思表示,
价格公允。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                 招股说明书
   立信所于 2020 年 1 月 3 日出具《验资报告》(信会师报字[2020]第 ZF10048
号),确认截至 2019 年 12 月 23 日,公司已收到十月投资、锦杏谷创投、蓝山
投资、过佳博缴纳的新增出资额为 6,000.00 万元,均以货币出资。其中新增实收
资本为 300.00 万元,资本公积为 5,700.00 万元。
资完成后,公司的股权结构如下表所示:
 序号        股东名称            股份数(万股)            持股比例
        合计                         6,300.00     100.00%
   本次增资完成后,截至本招股说明书签署日,公司股权结构未发生变动。
   截至本招股说明书签署之日,公司经历过 7 次增资、5 次股权转让,具体情
    杭州大地海洋环保股份有限公司                                     招股说明书
    况如下:
                                    是否存在

      时间           股权变动             股份代持   出资方式     股权变动背景

                                     情形
              王忠良将其持有的公司 30 万                     转让方不再从事该行业,
              出资额转让给张杰来                           以原注册资本平价转让。
                                                  固废的特许经营许可证
                                                  以清理民间零散的固废
                                                  经营企业,公司为取得更
                                                  好的发展机会,引进大股
              俞蒙增资 8.3 万元,杭州大地                    东有助于公司获取固废
              元                                   有快速发展的业务机会。
                                                  大地环保及俞蒙出于看
                                                  好公司未来发展的原因,
                                                  投资了发行人。本次增资
                                                  价格系以 1 元/注册资本
                                                  作为定价依据。
                                                  转让方认为未达到投资
              俞蒙将其持有的公司 8.3 万
              元转让给唐伟忠
                                                  商按注册资本平价转让。
              唐伟忠增资 141.70 万元,张                   公司为扩大规模,增加注
              杰来增资 25 万元,杭州大地              货币资金   册资本。本次增资价格系
              环保有限公司增资 23.30 万             出资     以 1 元/注册资本作为定
              元                                   价依据。
                                                  面清理对外投资公司,集
                                                  中经营优势产业,由危废
              杭州大地环保有限公司将其
              给唐伟忠
                                                  唐伟忠想要独立经营公
                                                  司。双方协商按照注册资
                                                  本平价转让。
                                                  张杰来与唐宇阳系母女
                                                  关系,本次股权转让系唐
                                                  间的股权分配,双方协商
                                                  按照注册资本平价转让。
     杭州大地海洋环保股份有限公司                                          招股说明书
                                        是否存在

       时间            股权变动               股份代持   出资方式      股权变动背景

                                         情形
                                                      共合投资系公司员工持
                                               货币资金   股平台。本次增资以 30
                                               出资     元/注册资本作为定价依
                                                      据。
                                                      公司引进外部投资者,顾
                                               货币资金   光华看好公司未来发展。
                                               出资     本次增资以 57.80 元/注册
               唐伟忠、共合投资、张杰来、                          扩大公司规模,增加注册
                                               出资及资
                                               金公积转
               万元                                     资。
                                               增
               唐伟忠将其所持有的公司
               倩投资、68.58 万元出资额转
               让给同盛创投、68.58 万元转
               让给吴剑鸣、57.15 万元出资
               额转让给如山创投、51.44 万
               元出资额转让给华芳集团、
               山投资、34.29 万元出资额转                       公司引进外部投资者,投
               让给俞洪泉、17.64 万元转让                       资者看好公司未来发展。
               给锦杏谷创投、17.64 万元出                       本次股权转让和增资以
               资额转让给锦聚创投、17.64                        公司 2017 年度预计净利
               万元出资额转让给王箭云、                           润 4,500 万元(剔除计提
               桂富                                     备的影响)基础上并参照
               茜倩投资认缴 183.40 万元、                      12 倍市盈率作为定价依
               同盛创投认缴 111.42 万元、                      据。
               吴剑鸣认缴 111.42 万元、如
               山创投认缴 92.85 万元、华芳
               集团认缴 83.56 万元、容定投
               认缴 57.31 万元、俞洪泉认缴
               万元、林桂富认缴 27.85 万元
     杭州大地海洋环保股份有限公司                                      招股说明书
                                     是否存在

       时间           股权变动             股份代持   出资方式      股权变动背景

                                      情形
                                                   增加注册资本,扩大股本
                                                   东同比例增资。
                                                   公司引进外部投资者,投
               原股东锦杏谷创投追加认缴                        资者看好公司未来发展。
               元股权、新增股东过佳博认                        贴款坏账准备的影响)基
               缴 50 万元股权                           础上并参照 15 倍市盈率
                                                   作为定价依据。
       保荐人、发行人律师经对上述表格中涉及股东进行访谈,核查上述股权变动
     的资金凭证及发行人股东签署的《承诺函》,发行人股东合法持有发行人股份,
     不存在委托持股、委托投资、信托等情况,亦不存在权益纠纷。
       经核查,保荐人、发行人律师认为:
       (1)发行人已真实、准确、完整地披露了股东信息,发行人历史上不存在
     股权代持等情形。
       (2)发行人已补充出具专项承诺,确认其不存在以下情形:“(1)法律法
     规规定禁止持股的主体直接或间接持有本公司股份;(2)本次发行的中介机构
     或其负责人、高级管理人员、经办人员直接或间接持有本公司股份;(3)以发
     行人股权进行不当利益输送。”
       公司股东中除自然人股东以外,其他法人或合伙企业股东的私募投资基金登
     记备案情况如下:
       (1)共合投资
       共合投资系唐伟忠等 8 名自然人共同出资设立的合伙企业,系发行人为实施
     股权激励设立的员工持股平台,其最终持有人均是发行人的员工,用以投资企业
     的资金均来源于自有资金,不存在以非公开方式向投资者募集资金的情形,不存
     在将其资产委托给基金管理人进行管理或受托管理资产的情形,不存在以私募投
     资基金持有发行人股份的情形,不属于《证券投资基金法》和《私募投资基金监
     督管理暂行办法》等法律法规规定的私募投资基金或者基金管理人。
       (2)茜倩投资
杭州大地海洋环保股份有限公司                         招股说明书
   茜倩投资已于 2017 年 10 月 16 日根据《证券投资基金法》和《私募投资基
金监督管理暂行办法》等法律法规的要求,在中国证券投资基金业协会办理了私
募投资基金备案手续,基金编号为 SW4142,基金类型为创业投资基金。
   其基金管理人杭州容康投资管理有限公司已于 2016 年 8 月 4 日在中国证券
投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续,登记编号为 P1032645。
   (3)同盛创投
   同盛创投已于 2015 年 5 月 22 日根据《证券投资基金法》和《私募投资基金
监督管理暂行办法》等法律法规的要求,在中国证券投资基金业协会办理了私募
投资基金备案手续,基金编号为 SD5722,基金类型为股权投资基金。
   其基金管理人浙江恒晋投资管理有限公司已于 2015 年 5 月 21 日在中国证券
投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续,登记编号为 P1013788。
   (4)如山创投
   如山创投已于 2016 年 5 月 24 日根据《证券投资基金法》和《私募投资基金
监督管理暂行办法》等法律法规的要求,在中国证券投资基金业协会办理了私募
投资基金备案手续,基金编号为 SJ6649,基金类型为创业投资基金。
   其基金管理人浙江如山汇金资本管理有限公司已于 2014 年 5 月 20 日在中国
证券投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续,登记编号为
P1002022。
   (5)华芳集团
   华芳集团系由秦大乾等 10 名自然人股东及 1 名法人股东出资设立的有限责
任公司,用以投资公司的资金均来源于自有资金,不存在以非公开方式向投资者
募集资金设立的情形,不存在将其资产委托给基金管理人进行管理或受托管理资
产的情形,不存在以私募投资基金持有发行人股份的情形,不属于《证券投资基
金法》和《私募投资基金监督管理暂行办法》等法律法规规定的私募投资基金或
者基金管理人。
   (6)容定投资
   容定投资系由翁晓东 1 名股东出资设立的个人独资企业,用以投资公司的资
金均来源于自有资金,不存在以非公开方式向投资者募集资金设立的情形,不存
在将其资产委托给基金管理人进行管理或受托管理资产的情形,不存在以私募投
杭州大地海洋环保股份有限公司                         招股说明书
资基金持有发行人股份的情形,不属于《证券投资基金法》和《私募投资基金监
督管理暂行办法》等法律法规规定的私募投资基金或者基金管理人。
   (7)蓝山投资
   蓝山投资系由王晓明等 3 名股东出资设立的有限责任公司,用以投资公司的
资金均来源于自有资金,不存在以非公开方式向投资者募集资金设立的情形,不
存在将其资产委托给基金管理人进行管理或受托管理资产的情形,不存在以私募
投资基金持有发行人股份的情形,不属于《证券投资基金法》和《私募投资基金
监督管理暂行办法》等法律法规规定的私募投资基金或者基金管理人。
   (8)锦杏谷创投
   锦杏谷创投已于 2016 年 7 月 12 日根据《证券投资基金法》和《私募投资基
金监督管理暂行办法》等法律法规的要求,在中国证券投资基金业协会办理了私
募投资基金备案手续,基金编号为 S82811,基金类型为创业投资基金。
   其基金管理人杭州锦聚投资管理有限公司已于 2015 年 6 月 11 日在中国证券
投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续,登记编号为 P1015485。
   (9)锦聚创投
   锦聚创投已于 2016 年 6 月 27 日根据《证券投资基金法》和《私募投资基金
监督管理暂行办法》等法律法规的要求,在中国证券投资基金业协会办理了私募
投资基金备案手续,基金编号为 SH9369,基金类型为创业投资基金。
   其基金管理人杭州锦聚投资管理有限公司已于 2015 年 6 月 11 日在中国证券
投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续,登记编号为 P1015485。
   (10)十月投资
   十月投资已于 2018 年 1 月 11 日根据《证券投资基金法》和《私募投资基金
监督管理暂行办法》等法律法规的要求,在中国证券投资基金业协会办理了私募
投资基金备案手续,基金编号为 SCC708,基金类型为创业投资基金。
   其基金管理人宁波十月桐生投资管理合伙企业(有限合伙)已于 2017 年 9
月 28 日在中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续,登记
编号为 P1065078。
   综上,除共合投资、蓝山投资、容定投资及华芳集团外,发行人其他合伙企
业股东均系私募基金股东,均依法设立并有效存续,已按照相关规定履行了备案
杭州大地海洋环保股份有限公司                               招股说明书
手续。
     前述非自然人股东穿透情况如下:
     (1)共合投资
                        第一层
唐伟忠
蒋建霞
郭水忠
强毅
张杰蔚
张杰忠
周雄伟
宋晓华
     共合投资系发行人为实施股权激励设立的员工持股平台,于 2016 年 5 月入
股,当时入股价格为每一注册资本 30 元,该入股价格低于发行人股权公允价值
(参考外部股东 2016 年 11 月入股价格),发行人已计提股份支付费用,该入股
价格具有合理性,交易价格不具有明显异常。如上表所示,共合投资股权架构为
一层,其穿透到最终持有人为 8 名自然人,保荐人及发行人律师通过核查发行人
现有股东签署的调查表、承诺函并对其访谈,核查发行人实际控制人及董监高(独
立董事除外)的银行流水,并访谈发行人董监高,该 8 名自然人不存在委托他人
直接持有发行人股份,因此,共合投资穿透的最终持有人不存在监管指引第一项、
第二项的情形。
     (2)容定投资
                        第一层
翁晓冬
     容定投资于 2017 年 7 月入股,当时入股价格为 10.8 元/股,以公司 2017 年
度预计净利润 4,500 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备的影响)基础上并
参照 12 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上表
所示,容定投资股权架构为一层,其穿透到最终持有人为 1 名自然人,保荐人及
发行人律师通过核查发行人现有股东签署的调查表、承诺函并对其访谈,核查发
杭州大地海洋环保股份有限公司                                 招股说明书
行人实际控制人及董监高(独立董事除外)的银行流水,并访谈发行人董监高,
该 1 名自然人不存在委托他人直接持有发行人股份,因此,容定投资穿透的最终
持有人不存在监管指引第一项、第二项的情形。
     (3)蓝山投资
                        第一层
王晓明
张引生
王柳琳
     蓝山投资于 2017 年 7 月入股,当时入股价格为 10.8 元/股,以公司 2017 年
度预计净利润 4,500 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备的影响)基础上并
参照 12 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上表
所示,容定投资股权架构为一层,其穿透到最终持有人为 3 名自然人,保荐人及
发行人律师通过核查发行人现有股东签署的调查表、承诺函并对其访谈,核查发
行人实际控制人及董监高(独立董事除外)的银行流水,并访谈发行人董监高,
该 3 名自然人不存在委托他人直接持有发行人股份,因此,蓝山投资穿透的最终
持有人不存在监管指引第一项、第二项的情形。
     (4)华芳集团
        第一层             第二层              第三层
秦大乾                              -                 -
秦妤                               -                 -
陶硕虎                              -                 -
戴云达                              -                 -
叶振新                              -                 -
朱丽珍                              -                 -
钱树良                              -                 -
肖景晓                              -                 -
张萍                               -                 -
成瑞其                              -                 -
张家港凯华投资有限公司       顾建刚                              -
杭州大地海洋环保股份有限公司                        招股说明书
     第一层               第二层      第三层
                 张建新                      -
                 钱豪                       -
                 叶锡康                      -
                 吴丽华                      -
                 徐金龙                      -
                 周元根                      -
                 周建刚                      -
                 戴正                       -
                 钱福仁                      -
                 陶振达                      -
                 秦大德                      -
                 王栋明                      -
                 张燕                       -
                 顾永科                      -
                 黄建秋                      -
                 徐人华                      -
                 缪海峰                      -
                 韦建忠                      -
                 秦启强                      -
                 楼德华                      -
                 周保堂                      -
                 陈建东                      -
                 顾明                       -
                 朱海亚                      -
                 易祥林                      -
                 虞建达                      -
                 施卫新                      -
                 钱玉英                      -
杭州大地海洋环保股份有限公司                                   招股说明书
        第一层             第二层                第三层
                    华芳创业投资有限公司     华芳集团有限公司
     华芳集团于 2017 年 7 月入股,当时入股价格为 10.8 元/股,以公司 2017 年
度预计净利润 4,500 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备的影响)基础上并
参照 12 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上表
所示,华芳集团穿透到最终持有人为 39 名自然人,保荐人及发行人律师通过核
查发行人现有股东签署的调查表、承诺函并对其访谈,核查发行人实际控制人及
董监高(独立董事除外)的银行流水,并访谈发行人董监高,该 39 名自然人不
存在委托他人直接持有发行人股份,因此,蓝山投资穿透的最终持有人不存在监
管指引第一项、第二项的情形。
     (5)茜倩投资
              第一层                    第二层
                            翁晓冬
杭州容康投资管理有限公司
                            童斌
翁晓冬                                                  -
张俊                                                   -
王宇                                                   -
童斌                                                   -
周伟明                                                  -
汪重凯                                                  -
胡晓晶                                                  -
吴秀婉                                                  -
刘青                                                   -
吴勃                                                   -
周萍                                                   -
张琳                                                   -
张立                                                   -
黄春华                                                  -
     茜倩投资于 2017 年 7 月入股,当时入股价格为 10.8 元/股,以公司 2017 年
杭州大地海洋环保股份有限公司                                   招股说明书
度预计净利润 4,500 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备的影响)基础上并
参照 12 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上表
所示,茜倩投资穿透到最终持有人为 14 名自然人,保荐人及发行人律师通过核
查发行人现有股东签署的调查表、承诺函并对其访谈,核查发行人实际控制人及
董监高(独立董事除外)的银行流水,并访谈发行人董监高,该 14 名自然人不
存在委托他人直接持有发行人股份,因此,茜倩投资穿透的最终持有人不存在监
管指引第一项、第二项的情形。
     (6)同盛创投
            第一层                            第二层
                            金晓铮
浙江恒晋投资管理有限公司
                            朱丹
俞毅                                                     -
胡忠怀                                                    -
     同盛创投于 2017 年 7 月入股,当时入股价格为 10.8 元/股,以公司 2017 年
度预计净利润 4,500 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备的影响)基础上并
参照 12 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上表
所示,同盛创投穿透到最终持有人为 4 名自然人,保荐人及发行人律师通过核查
发行人现有股东签署的调查表、承诺函并对其访谈,核查发行人实际控制人及董
监高(独立董事除外)的银行流水,并访谈发行人董监高,该 4 名自然人不存在
委托他人直接持有发行人股份,因此,同盛创投穿透的最终持有人不存在监管指
引第一项、第二项的情形。
     (7)如山创投
         第一层            第二层                第三层       第四层
                                     浙江盾安创业投资有限公     姚新义
                                     司               姚新泉
                     盾安控股集团有
浙江如山汇金资本管理有限公司
                     限公司             姚新义               -
                                     姚新泉               -
安徽江南化工股份有限公司【上
                                 -               -     -
市公司,股票代码 002226】
杭州大地海洋环保股份有限公司                                招股说明书
         第一层            第二层             第三层       第四层
浙江盾安人工环境股份有限公司
                                    -         -     -
【上市公司,股票代码 002011】
郭庆                                  -         -     -
徐辉                                  -         -     -
                     陈雪华                      -     -
                     邱锦华                      -     -
浙江华友控股集团有限公司
                     TMA 国际私人有
                                              -     -
                     限公司
屠伟女                                 -         -     -
陈荣校                                 -         -     -
广州鹏辉能源科技股份有限公司
                                    -         -     -
【上市公司,股票代码 300438】
姚海均                                 -         -     -
姚伟芳                                 -         -     -
徐璐                                  -         -     -
周锦金                                 -         -     -
陈凡                                  -         -     -
胡晓麒                                 -         -     -
刘苗辉                                 -         -     -
金林                                  -         -     -
沈跃华                                 -         -     -
许婵                                  -         -     -
                     盾安控股集团有
浙江盾安实业有限公司                                    -     -
                     限公司【如上】
     如山创投于 2017 年 7 月入股,当时入股价格为 10.8 元/股,以公司 2017 年
度预计净利润 4,500 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备的影响)基础上并
参照 12 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上表
所示,如山创投穿透到最终持有人为 18 名自然人、3 家上市公司及 1 家境外公
司,保荐人及发行人律师通过核查发行人现有股东签署的调查表、承诺函并对其
访谈,核查发行人实际控制人及董监高(独立董事除外)的银行流水,并访谈发
杭州大地海洋环保股份有限公司                     招股说明书
行人董监高,该 18 名自然人、3 家上市公司及 1 家境外公司不存在委托他人直
接持有发行人股份,因此,如山创投穿透的最终持有人不存在监管指引第一项、
第二项的情形。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                               招股说明书
  (8)锦聚创投
   第一层           第二层         第三层                    第四层                第五层       第六层
            袁强                            -                  -               -         -
                                              杭州科艺投资管理有限公司       陈向明                   -
                                              陈向明                            -         -
                                              周涛                             -         -
                                              袁强                             -         -
                                              王巨华                            -         -
                        杭州平仲投资有限公司
                                              郑雨林                            -         -
杭州锦聚投资管理
            浙江银杏谷投资有限                         孔火青                            -         -
有限公司
            公司                                杨曙光                            -         -
                                              周坚坚                            -         -
                                              汪水华                            -         -
                        华立集团股份有限公司【该公司
                        是以实业投资、贸易为主的投资                       -               -         -
                        控股型公司】
                                              陈爱莲                            -         -
                        万丰锦源控股集团有限公司
                                              吴锦华                            -         -
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                   招股说明书
   第一层           第二层   第三层                 第四层             第五层       第六层
                                                     陈滨                    -
                                                     赵亚红                   -
                                                     俞章新                   -
                                                     杨铭鑫                   -
                                                     吴艺                    -
                                                     俞林                    -
                                                     李伟锋                   -
                                      嵊州丰辰企业管理合伙企业   梁春秋                   -
                                      (有限合伙)         王大洪                   -
                                                     张路晴                   -
                                                     段昊                    -
                                                     吴少英                   -
                                                     汤栋勇                   -
                                                     赵晓娟                   -
                                                     陈伯良                   -
                                                     梁银欢                   -
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                              招股说明书
   第一层           第二层        第三层                    第四层                第五层       第六层
                                                                俞红莲                   -
                                             张路晴                            -         -
                                             丁锋云                            -         -
                                             许波                             -         -
                                             倪伟勇                            -         -
                                             陈向东                            -         -
                                             罗华兵                            -         -
                                             江忠永                            -         -
                       杭州士兰控股有限公司            郑少波                            -         -
                                             范伟宏                            -         -
                                             陈国华                            -         -
                                             宋卫权                            -         -
                                             陈励君                            -         -
                       浙江华日实业投资有限公司                             章永旺                   -
                                             杭州凯顺塑料制品有限公司
                                                                陈励君                   -
           王英才                                              -               -         -
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                       招股说明书
   第一层           第二层        第三层                   第四层          第五层        第六层
           毛信群                                          -            -            -
           杭州锦锐投资管理合   袁强                               -            -            -
           伙企业(有限合伙)   蔡铭                               -            -            -
                       柳阳                               -            -            -
           杭州鼎聚投资管理有
                                            柳阳                       -            -
           限公司         杭州欣然投资管理有限公司
                                            李玲玲                      -            -
                       绍兴市柯桥区财政局                        -            -            -
                                                            绍兴市柯桥区财政局             -
                                            绍兴市柯桥区国有资产投资经
                       绍兴柯岩城市建设投资有限公司                       浙江省财务开发有限
                                            营集团有限公司                      浙江省财政厅
                                                            责任公司
                       绍兴市柯桥区开发经营集团有限       绍兴市柯桥区国有资产投资经
                                                                     -            -
                       公司                   营集团有限公司【同上】
浙江柯桥转型升级   绍兴市柯桥区金融控
                       绍兴市柯桥区旅游发展集团有限       绍兴市柯桥区国有资产投资经
产业基金有限公司   股有限公司                                                     -            -
                       公司                   营集团有限公司【同上】
                                                                         绍兴市柯桥区
                                            绍兴市柯桥区交通投资建设集   绍兴市柯桥区建设集    国有资产投资
                       绍兴市柯桥区天圣投资管理有限       团有限公司           团有限公司        经营集团有限
                       公司                                                公司【同上】
                                            绍兴市柯桥区交通建设有限公   绍兴市柯桥区建设集
                                            司               团有限公司【同上】
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                             招股说明书
     第一层         第二层            第三层                    第四层           第五层       第六层
                           绍兴市柯桥区中心城建设投资开         绍兴市柯桥区城建投资开发集   绍兴市柯桥区建设集
                           发有限公司                  团有限公司           团有限公司【同上】
                           绍兴市柯桥区石城开发投资有限         绍兴市柯桥区国有资产投资经
                           公司                     营集团有限公司【同上】
                                                                  绍兴市柯桥区国有资
                                                  绍兴市柯桥区开发经营集团有
                           绍兴柯桥水务集团有限公司                           产投资投资经营集团          -
                                                  限公司
                                                                  有限公司【同上】
                           绍兴市柯桥区国有资产投资经营
                                                  -                        -         -
                           集团有限公司【同上】
                                                  绍兴市柯桥区国有资产投资经
                           绍兴柯岩建设投资有限公司                                    -         -
                                                  营集团有限公司【同上】
                           绍兴市柯桥区交通投资建设集团
                                                                           -         -
                           有限公司【同上】
                           浙江省金融控股有限公司            浙江省财政厅                   -         -
           浙江省产业基金有限
           公司                                     浙江省金融控股有限公司【同
                           浙江省创新发展投资有限公司                                   -         -
                                                  上】
蔡铭                     -                      -               -            -         -
徐立松                    -                      -               -            -         -
李会明                    -                      -               -            -         -
沈吉美                    -                      -               -            -         -
郑火焱                    -                      -               -            -         -
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                    招股说明书
   第一层           第二层         第三层              第四层           第五层       第六层
宣卫东                    -                 -             -          -         -
毛信群                    -                 -             -          -         -
林晓春                    -                 -             -          -         -
志瑶(上海)医药科 WANG CHUANYUE                  -             -          -         -
技有限公司【从事生
物医药及医药器材  HE SHULIN                      -             -          -         -
的技术咨询及投资】
  锦聚创投于 2017 年 7 月入股,当时入股价格为 10.8 元/股,以公司 2017 年度预计净利润 4,500 万元(剔除计提应收基金补贴款坏
账准备的影响)基础上并参照 12 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上表所示,锦聚创投穿透到最终持
有人为绍兴市柯桥区财政局、浙江省财政厅、具有实际经营业务的华立集团股份有限公司及 53 名自然人,保荐人及发行人律师通过核
查发行人现有股东签署的调查表、承诺函并对其访谈,核查发行人实际控制人及董监高(独立董事除外)的银行流水,并访谈发行人
董监高,绍兴市柯桥区财政局、浙江省财政厅、具有实际经营业务的华立集团股份有限公司及 53 名自然人不存在委托他人直接持有发
行人股份,因此,锦聚创投穿透的最终持有人不存在监管指引第一项、第二项的情形。
杭州大地海洋环保股份有限公司                               招股说明书
     (9)锦杏谷创投
                 第一层                       第二层
杭州锦聚投资管理有限公司【详见关于锦聚创投穿透核查表】                          -
林建伟                                                  -
张爱珍                                                  -
浙江银杏谷投资有限公司【详见关于锦聚创投穿透核查表】                           -
胡炎星                                                  -
钱长生                                                  -
王英才                                                  -
毛信群                                  -
                                     郭红阳
宁波青禾投资有限公司
                                     夏风
蔡立毅                                                  -
刘金平                                                  -
杨俊杰                                                  -
张小越                                                  -
王建国                                                  -
赵玲                                                   -
杭州星舰投资有限公司                           彭政纲
     锦杏谷创投于 2017 年 7 月入股,当时入股价格为 10.8 元/股,以公司 2017
年度预计净利润 4,500 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备的影响)基础上
并参照 12 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上
表所示,锦杏谷创投穿透到最终持有人为具有实际经营业务的华立集团股份有限
公司及 58 名自然人,保荐人及发行人律师通过核查发行人现有股东签署的调查
表、承诺函并对其访谈,核查发行人实际控制人及董监高(独立董事除外)的银
行流水,并访谈发行人董监高,具有实际经营业务的华立集团股份有限公司及
终持有人不存在监管指引第一项、第二项的情形。
     (10)十月投资
杭州大地海洋环保股份有限公司                                   招股说明书
   第一层            第二层                  第三层        第四层
                                 龚寒汀                     -
宁波十月桐生投资    上海十月资产管理有限公司
管理合伙企业(有限                        高敏岚                     -
合伙)
            龚寒汀                              -           -
东吴创新资本管理    东吴证券股份有限公司【上市
                                             -           -
有限责任公司      公司,股票代码 601555】
                                 秦大乾                     -
                                 秦妤                      -
                                 陶硕虎                     -
                                 戴云达                     -
                                 叶振新                     -
                                 朱丽珍                     -
                                 钱树良                     -
                                 肖景晓                     -
                                 张萍                      -
                                 成瑞其                     -
                                                 顾建刚
华芳创业投资有限                                         张建新
            华芳集团有限公司
公司                                               钱豪
                                                 叶锡康
                                                 吴丽华
                                                 徐金龙
                                 张家港凯华投资有限       周元根
                                 公司              周建刚
                                                 戴正
                                                 钱福仁
                                                 陶振达
                                                 秦大德
                                                 王栋明
                                                 张燕
杭州大地海洋环保股份有限公司                                   招股说明书
     第一层            第二层                第三层        第四层
                                                 顾永科
                                                 黄建秋
                                                 徐人华
                                                 缪海峰
                                                 韦建忠
                                                 秦启强
                                                 楼德华
                                                 周保堂
                                                 陈建东
                                                 顾明
                                                 朱海亚
                                                 易祥林
                                                 虞建达
                                                 施卫新
                                                 钱玉英
                                                 华芳创业投
                                                 资有限公司
                                                 【同上】
姜煜峰                                -         -           -
刘胜昔                                -         -           -
李华贞                                -         -           -
崔岭                                 -         -           -
龚寒汀                                -         -           -
彭焱                                 -         -           -
     十月投资于 2019 年 12 月入股,当时入股价格为 20 元/股,以公司 2019 年
度预计净利润 8,000 万元(剔除计提应收基金补贴款坏账准备的影响)基础上并
参照 15 倍市盈率作为定价依据,定价合理,交易价格不存在明显异常。如上表
所示,十月投资穿透到最终持有人为 46 名自然人及 1 家上市公司,保荐人及发
行人律师通过核查发行人现有股东签署的调查表、承诺函并对其访谈,核查发行
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                                                                      招股说明书
人实际控制人及董监高(独立董事除外)的银行流水,并访谈发行人董监高,该
投资穿透的最终持有人不存在监管指引第一项、第二项的情形。
三、报告期内发行人重大资产重组情况
    报告期内,公司不存在重大资产重组情况。
四、发行人在其他证券市场的上市/挂牌情况
    截至本招股说明书签署日,公司不存在在其他证券市场上市或挂牌的情况。
五、发行人的股权结构图
    截至本招股说明书签署日,公司股权结构如下图所示:
                                        唐宇阳
                                              张杰来
                                                      唐伟忠
                                                                                                                        锦杏谷创投
                                                                                                                                锦聚创投
                                                              共合投资
                                                                     茜倩投资
                                                                            同盛创投
                                                                                   如山创投
                                                                                          华芳集团
                                                                                                   蓝山投资
                                                                                                          容定投资
                                                                                                                 十月投资
  林桂富
        王箭云
              过佳博
                    俞洪泉
                          顾光华
                                吴剑鸣
                                杭州大地海洋环保股份有限公司
                                      浙江盛唐环保科技有限公司
   注:唐伟忠、张杰来夫妇为公司实际控制人,唐宇阳系唐伟忠、张杰来夫妇之女,为公
司实际控制人之一致行动人。
六、发行人的控股子公司情况
    截至本招股说明书签署日,公司拥有 1 家全资子公司盛唐环保,具体情况如
下:
杭州大地海洋环保股份有限公司                                               招股说明书
  (一)盛唐环保基本情况
公司名称             浙江盛唐环保科技有限公司
统一社会信用代码         91330110697095547T
成立时间             2009 年 12 月 29 日
法定代表人            唐伟忠
注册资本             500.00 万元
实收资本             500.00 万元
注册地址             浙江省杭州市余杭区仁和街道临港路 111 号
主要生产经营地          浙江省杭州市余杭区仁和街道临港路 111 号
                 废弃电器电子产品的物理拆解(具体经营范围详见废弃电器电
                 子产品处理资格证书);废旧电器电子产品回收。货物进出口;
                 技术进出口;代理进出口(法律、行政法规禁止经营的项目除
                 外,法律、行政法规限制经营的项目取得许可后方可经营)。
经营范围             服务:承接环境治理工程,环保工程设计,环保设备安装,建
                 设项目环境影响评价咨询,环保技术咨询,固体废物处理技术
                 研究、开发及综合利用;批发、零售:环保设备,仪器设备,
                 仪器仪表,电子产品(除电子出版物)。(依法须经批准的项
                 目,经相关部门批准后方可开展经营活动)
股权结构             大地海洋持有 100.00%
主营业务             电子废物的拆解处理
与公司主营业务的关系       同属于废弃资源综合利用行业
  (二)盛唐环保最近一年及一期的主要财务数据
                                                             单位:万元
          项目                          2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                              52,574.48
净资产                                                              11,180.59
净利润                                                               4,732.67
  注:以上财务数据业经立信所审计。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                   招股说明书
七、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况
   (一)公司控股股东及实际控制人
   截至本招股说明书签署日,唐伟忠直接持有公司 3,198.26 万股股份,占公司
股本总额的 50.77%;唐伟忠、张杰来为夫妻关系,张杰来直接持有公司 7.25%
的股份。唐伟忠、张杰来夫妇合计直接持有公司 58.01%的股份。共合投资持有
公司 9.12%的股份,唐伟忠持有共合投资 26.08%的出资额,且为共合投资的执
行事务合伙人,因此唐伟忠为共合投资的实际控制人。
   综上,唐伟忠、张杰来实际能够控制公司 67.13%的股份,同时,唐伟忠担
任公司董事长,实际参与公司经营管理,因此认定唐伟忠、张杰来为公司控股股
东、实际控制人。
   唐伟忠,男,1968 年 10 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号
码为 330125196810******。唐伟忠简历详见本节“九、发行人董事、监事、高
级管理人员及其他核心人员”之“(一)董事、监事、高级管理人员与其他核心
人员情况”。
   张杰来,女,1971 年 8 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号
码为 330125197108******。张杰来于 2003 年 10 月至 2017 年 11 月在大地海洋
担任监事,2014 年至今在盛唐环保担任行政总监,除此之外未担任其他职务。
   报告期内,公司的实际控制人未发生变化。
   唐宇阳持有公司 3.27%的股份,系唐伟忠、张杰来夫妇之女。唐伟忠、张杰
来、唐宇阳于 2016 年 5 月 3 日签订《一致行动人协议》,协议约定,为保障公
司持续、稳定发展,提高公司经营、决策的效率,唐宇阳在公司股东大会中与唐
伟忠、张杰来采取一致行动。
   根据《首发业务若干问题解答》(证监会 2020 年 6 月 10 日发布)第 10 问
“关于实际控制人的认定”之解答,鉴于唐宇阳持有公司股份未超过 5%,且其
未担任公司董事、高级管理人员,因此未认定唐宇阳为公司共同实际控制人。
   唐宇阳,中国国籍,无永久境外居留权,身份证号码:330184199205******。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                          招股说明书
他有争议的情况
     截至本招股说明书签署日,公司控股股东、实际控制人唐伟忠、张杰来夫妇
直接或间接持有公司的股份均不存在被质押、冻结或其他有争议的情况。
     (二)其他持有发行人 5%以上股份的主要股东
     截至本招股说明书签署日,除控股股东唐伟忠、张杰来外,其他直接或间接
持有公司 5%以上股份的股东为合伙企业股东共合投资,共合投资系公司员工持
股平台,持有公司 9.12%的股份。
     共合投资的基本信息如下:
企业名称                杭州共合投资管理合伙企业(有限合伙)
统一社会信用代码            91330110MA27XA135B
执行事务合伙人             唐伟忠
成立日期                2016 年 4 月 8 日
出资额                 1,571.37 万元
住所                  杭州市余杭区瓶窑镇凤都路 4 号 4 幢 3 单元 410 室
企业类型                有限合伙企业
                    服务:投资咨询,投资管理(未经金融等监管部门批准,不得
经营范围                从事向公众融资存款、融资担保、代客理财等金融服务)(依
                    法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)
主营业务                股权投资
与公司主营业务的关系          无关系
实际控制人               唐伟忠
     截至本招股说明书签署日,共合投资出资结构如下表所示:
序号          合伙人姓名        合伙人类型             出资额(万元)      出资比例
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                                 招股说明书
序号       合伙人姓名                   合伙人类型               出资额(万元)                 出资比例
                  合计                                           1,571.37            100.00%
     (三)控股股东及实际控制人控制的其他企业情况
     截至本招股说明书签署日,除公司外,公司控股股东、实际控制人唐伟忠、
张杰来夫妇控制的其他企业有共合投资、九寅合伙、虎哥环境、九院文化、九仓
控股等,上述企业具体情况如下:
                                 唐伟忠                           张杰来
  共合投资            九寅合伙                        九仓控股                          九院文化
                            虎哥环境
  虎哥商务            安吉虎哥                        衢州虎哥                虎哥数字
     共合投资的相关情况详见本节“七、持有发行人 5%以上股份的主要股东及
实际控制人的基本情况”之“(二)其他持有发行人 5%以上股份的主要股东”
的相关内容。
     (3)最近一年未经审计的主要财务数据如下表所示:
                                                                               单位:万元
       项目                                    2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                                                1,574.43
净资产                                                                                1,571.37
净利润                                                                                       -
杭州大地海洋环保股份有限公司                                               招股说明书
     (1)基本情况
企业名称             杭州九寅企业管理咨询合伙企业(有限合伙)
统一社会信用代码         91330110MA2CDP2K7N
执行事务合伙人          唐伟忠
成立日期             2018 年 8 月 14 日
出资额              400.00 万元
注册地和主要经营地        浙江省杭州市余杭区良渚街道莫干山路 2988 号 2 号楼 3-6
企业类型             有限合伙企业
                 企业管理咨询服务(依法须经批准的项目,经相关部门批准后
经营范围
                 方可开展经营活动)
主营业务             股权投资
与公司主营业务的关系       无关系
     (2)截至本招股说明书签署日,九寅合伙出资结构如下表所示:
序号          合伙人姓名             合伙人类型        出资额(万元)           出资比例
               合计                                   400.00    100.00%
     (3)最近一年未经审计的主要财务数据如下表所示:
                                                             单位:万元
       项目                       2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                            400.00
净资产                                                            400.00
净利润                                                                  -
     (1)基本情况
公司名称             浙江九院文化艺术有限公司
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                招股说明书
法定代表人             唐宇阳
统一社会信用代码          91330110MA2H0EJG6J
成立日期              2019 年 11 月 8 日
注册地和主要经营地         浙江省杭州市余杭区瓶窑镇长命村 1 幢
注册资本              1,000.00 万元
实收资本              1,000.00 万元
管理结构              唐宇阳担任执行董事兼总经理,蔡传钰担任监事
                  策划:书画展销活动、公关活动、文化艺术交流活动(除演出
                  及演出中介);设计、制作、代理、发布(除新闻媒体及网络):
                  广告;影视制作;服务:会展、会议、展览展示;销售:书画
                  (除文物)、工艺礼品、文化办公用品(除出版物)、景观雕
                  塑、礼品、艺术品(除文物)、艺术画框;文化创意策划服务;
经营范围
                  住宿服务;旅游信息咨询(除旅行社业务);旅游项目开发;
                  艺术品鉴定评估(除文物);货物及技术进出口(法律、行政
                  法规禁止经营的项目除外,法律、行政法规限制经营的项目取
                  得许可后方可经营)。(依法须经批准的项目,经相关部门批
                  准后方可开展经营活动)
主营业务              文化创意策划
与公司主营业务的关系        无关系
  (2)截至本招股说明书签署日,九院文化股权结构如下表所示:
 序号           股东名称                       出资额(万元)              出资比例
             合计                                  1,000.00      100.00%
  (3)最近一年未经审计的主要财务数据如下表所示:
                                                              单位:万元
        项目                         2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                             2,796.94
净资产                                                              994.94
净利润                                                                -5.06
  (1)基本情况
杭州大地海洋环保股份有限公司                                      招股说明书
公司名称             浙江虎哥环境有限公司
法定代表人            唐伟忠
统一社会信用代码         9133011034184827X3
成立日期             2015 年 7 月 3 日
注册地和主要经营地        杭州市余杭区良渚街道莫干山路 2062 号-8
注册资本             2,139.0375 万元
实收资本             2,139.0375 万元
管理结构             唐伟忠担任执行董事兼总经理,胡少平担任监事
                 废旧家电、废旧衣物、废金属、废塑料、家庭及其他废旧物的
                 仓储与分选、回收服务与销售;家电、家具、办公设备的租赁、
                 维修与销售;再生资源、数据处理技术的技术开发、技术服务,
                 电子商务技术、网络信息技术开发、技术咨询与成果转让;环
                 保设备及工艺研发;企业管理咨询;设计、图文制作,代理发
                 布国内广告(除新闻媒体及网络),企业营销策划;销售:日
经营范围             用百货、五金交电、服装服饰、文体办公用品、汽车零配件、
                 计算机软件及辅助设备;预包装食品(含冷冻冷藏食品)销售,
                 初级食用农产品(除食品、药品)零售:卷烟、雪茄烟,计生
                 用品;垃圾清运;物业管理服务;家政服务;普通货运;货物
                 进出口(法律、行政法规禁止的项目除外,法律、行政法规限
                 制的项目取得许可后方可经营)。(依法须经批准的项目,经
                 相关部门批准后方可开展经营活动)
主营业务             居民生活垃圾回收与分拣
                 虎哥环境将回收居民生活垃圾中的废弃电器电子产品分拣后
与公司主营业务的关系
                 销售给盛唐环保,与公司存在关联交易
     (2)截至本招股说明书签署日,虎哥环境股权结构如下表所示:
序号               股东名称                 出资额(万元)       出资比例
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                招股说明书
序号               股东名称                       出资额(万元)           出资比例
               合计                                2,139.0375    100.00%
     (3)最近一年未经审计的主要财务数据如下表所示:
                                                              单位:万元
        项目                      2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                            16,942.00
净资产                                                              -396.30
净利润                                                             4,488.15
  注:虎哥环境财务数据为合并报表口径财务数据。
     (1)基本情况
公司名称             安吉虎哥环境服务有限公司
法定代表人            许经纬
统一社会信用代码         91330523MA2B5TUH77
成立日期             2018 年 12 月 29 日
注册地和主要经营地        浙江省湖州市安吉县递铺街道塘浦工业园 5 幢
注册资本             200.00 万元
实收资本             200.00 万元
管理结构             许经纬担任执行董事兼总经理,唐力担任监事
                 环境治理技术、电子商务技术、网络信息技术、数据处理技术
                 的技术开发、技术服务、成果转让;再生资源、废旧物资回收;
                 家电、家具、办公设备的租赁、维修与销售;图文制作,代理
                 发布国内广告;企业营销策划;日用百货、五金交电、服装服
经营范围             饰、文体用品、办公用品、汽车零配件、计算机软件及辅助设
                 备、初级食用农产品、预包装食品(含冷冻冷藏食品)销售,
                 烟草制品、计生用品零售;垃圾清运;物业管理;家政服务;
                 普通货运;货物进出口业务(依法须经批准的项目,经相关部
                 门批准后方可开展经营活动)
主营业务             居民生活垃圾回收与分拣
                 安吉虎哥将回收居民生活垃圾中的废弃电器电子产品分拣后
与公司主营业务的关系
                 销售给盛唐环保,与公司存在关联交易
     (2)截至本招股说明书签署日,安吉虎哥股权结构如下表所示:
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                   招股说明书
序号           股东名称                          出资额(万元)               出资比例
             合计                                      200.00       100.00%
     (3)最近一年未经审计的主要财务数据如下表所示:
                                                                 单位:万元
        项目                           2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                                3,274.85
净资产                                                                 573.53
净利润                                                                 501.00
     (1)基本情况
公司名称                浙江虎哥电子商务有限公司
法定代表人               唐伟忠
统一社会信用代码            91330110MA2AX1ED8F
成立日期                2017 年 9 月 18 日
注册地和主要经营地           浙江省杭州市余杭区良渚街道莫干山路 2062 号-9
注册资本                1,000.00 万元
实收资本                0.00 万元
管理结构                唐伟忠担任执行董事兼总经理,胡少平担任监事
                    服装加工;销售:日用百货、服装服饰、文体办公用品、汽车
                    用品、计算机软件及辅助设备;初级食用农产品(除食品、药
                    品);食品经营;零售:卷烟、雪茄烟、计生用品;道路货物
                    运输,家政服务;货物进出口(法律、行政法规禁止经营的项
经营范围                目除外,法律、行政法规限制经营的项目取得许可证后方可经
                    营);电子商务技术、网络信息技术开发、咨询与成果转让;
                    设计、图文制作,代理、发布:国内广告,电信增值业务,企
                    业营销策划。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可
                    开展经营活动)
主营业务                日用商品销售
与公司主营业务的关系          无关系
     (2)截至本招股说明书签署日,虎哥商务的股权结构如下表所示:
 序号           股东名称                    认缴出资额(万元)                 认缴出资比例
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                  招股说明书
             合计                                    1,000.00      100.00%
  (3)最近一年未经审计的主要财务数据如下表所示:
                                                                单位:万元
        项目                           2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                                120.07
净资产                                                               -247.76
净利润                                                               -239.80
  (1)基本情况
公司名称                虎哥(衢州)环境有限公司
法定代表人               罗民伟
统一社会信用代码            91330802MA2DK8TM8A
成立日期                2020 年 12 月 22 日
注册地和主要经营地           浙江省衢州市柯城区府山街道坊门街 139 号
注册资本                1,000.00 万元
实收资本                1,000.00 万元
管理结构                胡少平担任执行董事,罗民伟担任总经理,唐力担任监事
                    许可项目:城市生活垃圾经营性服务(依法须经批准的项目,经
                    相关部门批准后方可开展经营活动,具体经营项目以审批结果
                    为准)。一般项目:环境卫生公共设施安装服务;城乡市容管理;
                    互联网销售(除销售需要许可的商品);软件开发;信息技术
经营范围                咨询服务;技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术
                    转让、技术推广;数据处理和存储支持服务;数据处理服务;
                    日用品销售;专业保洁、清洗、消毒服务;办公用品销售;物
                    业管理(除依法须经批准的项目外,凭营业执照依法自主开展经
                    营活动)。
主营业务                居民生活垃圾回收与分拣
                    衢州虎哥将回收居民生活垃圾中的废弃电器电子产品分拣后
与公司主营业务的关系
                    销售给盛唐环保,报告期与公司不存在关联交易
  (2)截至本招股说明书签署日,衢州虎哥股权结构如下表所示:
序号           股东名称                          出资额(万元)              出资比例
杭州大地海洋环保股份有限公司                                               招股说明书
             合计                                  1000.00       100.00%
     (3)最近一年未经审计的主要财务数据如下:
     衢州虎哥成立于 2020 年 12 月,最近一年财务数据如下:
                                                             单位:万元
        项目                        2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                              69.76
净资产                                                              -2.02
净利润                                                              -2.02
     (1)基本情况
公司名称                浙江虎哥数字科技有限公司
法定代表人               唐伟忠
统一社会信用代码            91330110MA2KDYWF91
成立日期                2021 年 2 月 23 日
注册地和主要经营地           浙江省杭州市余杭区良渚街道莫干山路 2062 号 5 幢
注册资本                1,000.00 万元
实收资本                1,000.00 万元
管理结构                唐伟忠担任执行董事兼总经理,王红军担任监事
                    一般项目:软件开发;互联网数据服务;数据处理和存储支持
                    服务;软件销售;网络与信息安全软件开发;人工智能应用软
                    件开发;人工智能理论与算法软件开发;云计算设备销售;计
经营范围                算机软硬件及辅助设备批发;数字视频监控系统销售;互联网
                    销售(除销售需要许可的商品);信息技术咨询服务;技术服
                    务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广(除
                    依法须经批准的项目外,凭营业执照依法自主开展经营活动)。
主营业务                软件开发及互联网数据服务
与公司主营业务的关系          无关系
     (2)截至本招股说明书签署日,虎哥数字股权结构如下表所示:
序号           股东名称                     出资额(万元)                出资比例
杭州大地海洋环保股份有限公司                                    招股说明书
          合计                          1,000.00     100.00%
  虎哥数字成立于 2021 年初,无最近一年财务数据。
  (1)基本情况
公司名称             浙江九仓控股有限公司
法定代表人            唐伟忠
统一社会信用代码         91330110MA2H2R6171
成立日期             2020 年 3 月 17 日
注册地和主要经营地        浙江省杭州市余杭区瓶窑镇长命村 8 幢
注册资本             5,000.00 万元
实收资本             0.00 万元
管理结构             唐伟忠担任执行董事兼总经理,胡少平担任监事
                 一般项目:控股公司服务;企业总部管理;标准化服务;互联
                 网安全服务;知识产权服务;安全系统监控服务;数字文化创
                 意软件开发;软件开发;网络与信息安全软件开发;人工智能
                 公共服务平台技术咨询服务;区块链技术相关软件和服务;碳
                 减排、碳转化、碳捕捉、碳封存技术研发;航空商务服务;人
经营范围             工智能公共数据平台;物联网技术服务;信息系统运行维护服
                 务;信息系统集成服务;航空运营支持服务;云计算设备制造;
                 数字文化创意内容应用服务;生态恢复及生态保护服务;人工
                 智能基础资源与技术平台;人工智能行业应用系统;物联网设
                 备制造;科技中介服务;人工智能通用应用系统(除依法须经批
                 准的项目外,凭营业执照依法自主开展经营活动)。
主营业务             未实际开展业务
与公司主营业务的关系       无关系
  (2)截至本招股说明书签署日,九仓控股的股权结构如下表所示:
 序号           股东名称             认缴出资额(万元)         认缴出资比例
          合计                          5,000.00     100.00%
  (3)最近一年未经审计的主要财务数据如下:
  九仓控股成立于 2020 年 3 月,最近一年财务数据如下:
                                                  单位:万元
杭州大地海洋环保股份有限公司                                              招股说明书
        项目                     2020 年 12 月 31 日/2020 年度
总资产                                                                 -
净资产                                                                 -
净利润                                                                 -
八、发行人股本情况
      (一)本次发行前后的股本情况
      本次发行前公司总股本为 6,300.00 万股,本次拟向社会公开发行人民币普通
股 2,100.00 万股,占发行后总股本比例为 25.00%,发行后公司总股本为 8,400.00
万股。假设本次公开发行人民币普通股 2,100.00 万股,本次发行前后股本变动情
况如下表所示:
                        发行前                          发行后
序号       股东名称
                 持股数(万股)        持股比例         持股数(万股)        持股比例
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                     招股说明书
                              发行前                           发行后
序号       股东名称
                     持股数(万股)        持股比例          持股数(万股)          持股比例
       高级管理人员与
       产管理计划
        合计              6,300.00        100.00%         8,400.00    100.00%
      注:高级管理人员与核心员工专项资产管理计划配售股数为预估股数,最终认购数量将
于 2021 年 9 月 10 日(T-2 日)确定。
      (二)本次发行前的前十名股东
      截至本招股说明书签署日,公司前十名股东持股情况如下表所示:
序号            股东名称                 持股数(万股)                    持股比例
             合计                              5,538.84                87.92%
      (三)本次发行前的前十名自然人股东及其在发行人处担任的职务
      截至本招股说明书签署日,公司前十名自然人股东直接持股情况及其在公司
任职情况如下表所示:
杭州大地海洋环保股份有限公司                                       招股说明书
序号       股东名称    持股数(万股)          持股比例           在公司担任的职务
        合计          4,381.03        69.54%   -
     注:本次发行前公司共有 9 名自然人股东。
     (四)发行人股本中国有股份及外资股份情况
     截至本招股说明书签署日,公司无国有股份及外资股份。
     (五)最近一年发行人新增股东的情况
     最近一年公司增资情况详见本节“二、发行人的设立情况”之“(三)报告
期内的股本和股东变化情况”之“6、2019 年 12 月,股份公司第二次增资”。
公司现有股东中十月投资及过佳博系大地海洋最近一年新增股东。
     新增股东增资的原因系大地海洋拟进行新一轮融资引进新的投资者以补充
营运资金,新增股东十月投资及过佳博看好大地海洋未来发展空间,增资定价为
基金补贴款坏账准备的影响)基础上并参照 15 倍市盈率协商确定。发行人 9 名
自然人股东入股交易价格不存在明显异常情形,其所持有的发行人股份不存在
《监管规则适用指引——关于申请首发上市企业股东信息披露》第一项、第二项
的情形。
     十月投资及过佳博所持有的发行人股份不存在代持情况。新增股东十月投
资、过佳博与发行人其他股东、董事、监事、高级管理人员、本次发行中介机构
杭州大地海洋环保股份有限公司                                         招股说明书
及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在亲属关系、关联关系、委托持
股、信托持股或其他利益输送安排。
     (1)十月投资基本情况
     十月投资设立于 2017 年 12 月 8 日,普通合伙人和执行事务合伙人均为宁波
十月桐生投资管理合伙企业(有限合伙),其余为有限合伙人,其经营范围为“股
权投资。(未经金融等监管部门批准不得从事吸收存款、融资担保、代客理财、
向社会公众集融资等金融业务)(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可
开展经营活动)”。截至本招股说明书签署日,十月投资出资结构如下表所示:
序号          股东名称               合伙人类型    出资额(万元)        出资比例
      宁波十月桐生投资管理合伙企业
      (有限合伙)
              合计                           34,100.00   100.00%
     ①十月投资普通合伙人及其实际控制人的基本信息
     十月投资普通合伙人和执行事务合伙人均为宁波十月桐生投资管理合伙企
业(有限合伙),其基本信息如下:
企业名称               宁波十月桐生投资管理合伙企业(有限合伙)
统一社会信用代码           91330201MA2840P41R
执行事务合伙人            上海十月资产管理有限公司
成立日期               2017 年 1 月 19 日
出资额                1,000.00 万人民币
杭州大地海洋环保股份有限公司                                         招股说明书
住所                 宁波市北仑区新碶进港路 406 号 2 号楼 3016 室
企业类型               有限合伙企业
                   投资管理;财务咨询;企业管理咨询。(未经金融等监管部门
经营范围               批准不得从事吸收存款、融资担保、代客理财、向社会公众集
                   融资等金融业务)。
主营业务               股权投资
与公司主营业务的关系         无关系
     宁波十月桐生投资管理合伙企业(有限合伙)出资结构如下表所示:
序号         股东名称             合伙人类型       出资额(万元)        出资比例
              合计                            1,000.00   100.00%
     上海十月资产管理有限公司为宁波十月桐生投资管理合伙企业(有限合伙)
的执行事务合伙人,龚寒汀持有上海十月资产管理有限公司 98.00%的股权,因
此龚寒汀为宁波十月桐生投资管理合伙企业(有限合伙)的实际控制人。
     ②十月投资有限合伙人的基本信息
     十月投资的有限合伙人为姜煜峰、东吴创新资本管理有限责任公司、华芳创
业投资有限公司、刘胜昔、崔岭、龚寒汀、李华贞、彭焱。
     东吴创新资本管理有限责任公司的基本信息如下:
企业名称               东吴创新资本管理有限责任公司
统一社会信用代码           91320583598568740Y
成立日期               2012 年 6 月 14 日
注册资本               500,000.00 万人民币
注册地和主要生产经营地        花桥经济开发区商银路 538 号国际金融大厦
股东构成               东吴证券股份有限公司持有 100%股份
                   资产管理、投资管理,投资咨询;项目投资、实业投资、股权
                   投资;贵金属、金属材料、食用农产品、化工原料及产品(不
经营范围
                   含危险化学品)销售。(依法须经批准的项目,经相关部门批
                   准后方可开展经营活动)
主营业务               股权投资
与公司主营业务的关系         无关系
     华芳创业投资有限公司的基本信息如下:
杭州大地海洋环保股份有限公司                            招股说明书
企业名称                华芳创业投资有限公司
统一社会信用代码            91320582565288646C
成立日期                2010 年 11 月 23 日
注册资本                5,000.00 万人民币
注册地和主要生产经营地         塘桥镇人民南路 1 号
股东构成                华芳集团有限公司持有 100%股份
                    创业投资业务;代理其他创业投资企业等机构或个人的创业投
                    资业务;创业投资咨询业务;为创业企业提供创业管理服务业
经营范围
                    务;参与设立创业投资企业与创业投资管理顾问机构。(依法
                    须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)
主营业务                股权投资
与公司主营业务的关系          无关系
   十月投资自然人有限合伙人的基本信息如下:
   姜煜峰,男,1969 年 9 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号
码为 320602196909******。
   刘胜昔,男,1974 年 6 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号
码为 340111197406******。
   崔岭,男,1975 年 3 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号码
为 522101197503******。
   龚寒汀,女,1974 年 1 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号
码为 320103197401******。
   李华贞,女,1957 年 10 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号
码为 110105195710******。
   彭焱,女,1971 年 9 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号码
为 340204197109******。
   发行人监事朱庆杰现任上海十月资产管理有限公司投资总监,华芳集团全资
子公司华芳创业投资有限公司为十月投资有限合伙人,除朱庆杰、华芳集团外,
十月投资与发行人其他股东、董事、监事、高级管理人员、本次发行中介机构及
其负责人及其签字、高级管理人员、经办人员不存在亲属关系、关联关系、委托
持股、信托持股或其他利益输送安排。
   十月投资已于 2018 年 1 月 11 日根据《证券投资基金法》和《私募投资基金
杭州大地海洋环保股份有限公司                                     招股说明书
监督管理暂行办法》等法律法规的要求,在中国证券投资基金业协会办理了私募
投资基金备案手续,基金编号为 SCC708,基金类型为创业投资基金。
     其基金管理人宁波十月桐生投资管理合伙企业(有限合伙)已于 2017 年 9
月 28 日在中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续,登记
编号为 P1065078。
     (2)过佳博基本情况
     过佳博,女,1985 年 7 月出生,中国国籍,无境外永久居留权。2009 年 9
月毕业于加拿大温莎大学,获硕士学位。2009 年 9 月至 2018 年 10 月,任杭州
森淼投资有限公司董事长,2010 年 12 月至今在杭州鏖鼎投资合伙企业(有限合
伙)担任执行事务合伙人,2015 年 12 月至今在上海睽源投资管理中心(有限合
伙)担任执行事务合伙人。
     除发行人监事朱庆杰系十月投资的执行事务合伙人宁波十月桐生投资管理
合伙企业(有限合伙)的执行事务合伙人上海十月资产管理有限公司的投资总监,
十月投资的有限合伙人华芳创业投资有限公司系发行人股东华芳集团的全资子
公司外,新增股东十月投资、过佳博与发行人其他股东、董事、监事、高级管理
人员、本次发行中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在亲属
关系、关联关系、委托持股、信托持股或其他利益输送安排。
     (六)本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自持股比例
     截至本招股说明书签署日,各股东间的关联关系及关联股东的各自持股比例
如下表所示:
序号    股东名称   持股形式   持股数(万股)      持股比例          关联关系
             直接持股     3,198.26    50.77%
             间接持股      149.78     2.38%
                                           系
                                           唐宇阳系唐伟忠、张杰来
                                           夫妇之女
                                           唐伟忠持有其 26.08%出资
                                           额,且担任其执行事务合
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                招股说明书
序号       股东名称    持股形式    持股数(万股)        持股比例                关联关系
                                                  伙人;张杰蔚、张杰忠均
                                                  持有其 8.69%出资额,为其
                                                  有限合伙人
                                                  人杭州容康投资管理有限
                                                  同时为容定投资的负责人
                                                  创业投资有限公司为十月
                                                  执行事务合伙人均为杭州
        (七)发行人股东公开发售股份情况
        公司本次发行不存在股东公开发售股份情况。
        (八)发行人法人股东出资情况及实际控制人情况
        截至本招股说明书签署日,公司共有 10 名法人股东,该 10 名法人股东的出
资情况及实际控制人情况如下:
        截至本招股说明书签署日,共合投资的出资情况如下:
序号         合伙人姓名          合伙人性质          出资额(万元)            出资比例(%)
                 合计                              1,571.37          100.00
        唐伟忠担任共合投资执行事务合伙人,为共合投资的实际控制人。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                    招股说明书
      截至本招股说明书签署日,茜倩投资的出资情况如下:
序号           合伙人姓名     合伙人性质      出资额(万元)        出资比例(%)
                合计                    3,200.00      100.00
      茜倩投资的执行事务合伙人杭州容康投资管理有限公司的出资情况如下:
序号              股东名称             出资额(万元)          出资比例
               合计                     1,000.00      100.00
      杭州容康投资管理有限公司为茜倩投资的执行事务合伙人,翁晓冬持有杭州
容康投资管理有限公司 90%股权,因此翁晓冬为茜倩投资的实际控制人。
      截至本招股说明书签署日,同盛创投的出资情况如下:
序号           合伙人姓名      合伙人性质     出资额(万元)        出资比例(%)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                      招股说明书
                  合计                   20,000.00      100.00
        同盛创投的执行事务合伙人浙江恒晋投资管理有限公司的出资情况如下:
序号                股东名称             出资额(万元)         出资比例(%)
                 合计                     1,000.00      100.00
        浙江恒晋投资管理有限公司为同盛创投的执行事务合伙人,金晓铮持有浙江
恒晋投资管理有限公司 99%的股权,因此金晓铮为同盛创投的实际控制人。
        截至本招股说明书签署日,如山创投的出资情况如下:
序号             合伙人姓名      合伙人性质     出资额(万元)        出资比例(%)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                    招股说明书
序号          合伙人姓名      合伙人性质     出资额(万元)         出资比例(%)
               合计                   30,000.00       100.00
     如山创投的执行事务合伙人浙江如山汇金资本管理有限公司的出资情况如
下:
序号             股东名称             出资额(万元)          出资比例(%)
              合计                      2,000.00      100.00
     盾安控股有限公司的出资情况如下:
序号             股东名称             出资额(万元)          出资比例(%)
              合计                    200,000.00      100.00
     浙江盾安创业投资有限公司的出资情况如下:
序号             股东名称             出资额(万元)          出资比例(%)
              合计                     10,000.00      100.00
     浙江如山汇金资本管理有限公司为如山创投的执行事务合伙人,姚新义间接
持有浙江如山汇金资本管理有限公司 51%股权,因此姚新义为如山创投的实际控
制人。
     截至本招股说明书签署日,华芳集团的出资情况如下:
序号         股东姓名/名称    出资额(万元)             出资比例(%)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                         招股说明书
序号            股东姓名/名称     出资额(万元)                  出资比例(%)
              合计                      30,380.00             100.00
        秦大乾持有华芳集团 19.75%股权,并担任该公司董事长兼总经理,因此秦
大乾为华芳集团的实际控制人。
        截至本招股说明书签署日,容定投资的出资情况如下:
序号            出资人姓名     出资额(万元)                   出资比例(%)
           合计                       100.00                  100.00
        容定投资为翁晓冬控股的一人独资企业,因此翁晓冬为容定投资的实际控制
人。
        截至本招股说明书签署日,蓝山投资的股权结构如下:
序号            股东姓名      出资额(万元)                   出资比例(%)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                               招股说明书
             合计                    11,111.11                   100.00
        王晓明持有蓝山投资 47.25%股权,并担任该公司董事长,因此王晓明为蓝
山投资的实际控制人。
        截至本招股说明书签署日,锦杏谷创投的出资情况如下:
序号            合伙人姓名      合伙人性质            出资额(万元)          出资比例(%)
        杭州高科技创业投资管理有限
        公司
                  合计                           10,000.00       100.00
        锦杏谷创投的执行事务合伙人杭州锦聚投资管理有限公司的出资情况如下:
序号                股东姓名                 出资额(万元)             出资比例(%)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                 招股说明书
                合计                 1,000.00      100.00
      杭州锦聚投资管理有限公司为锦杏谷创投的执行事务合伙人,袁强持有杭州
锦聚投资管理有限公司 46%的股权,因此袁强为锦杏谷创投的实际控制人。
      截至本招股说明书签署日,锦聚创投的出资情况如下:
序号           合伙人姓名    合伙人性质     出资额(万元)       出资比例(%)
       浙江柯桥转型升级产业基金
       有限公司
       志瑶(上海)医药科技有限
       公司
                 合计                2,580.00      100.00
      锦聚创投与锦杏谷创投的执行事务合伙人均为杭州锦聚投资管理有限公司,
因此,袁强为锦聚创投的实际控制人。
      十月投资的出资情况详见本招股说明书“第五节 发行人基本情况”之
“八、发行人股本情况”之“(五)最近一年发行人新增股东的情况”。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                     招股说明书
九、发行人董事、监事、高级管理人员及其他核心人员
     (一)董事、监事、高级管理人员与其他核心人员情况
     截至本招股说明书签署日,公司本届(第二届)董事会现有董事 9 名,其中
独立董事 3 名,均由公司股东大会选举产生。各位董事均为中国国籍,均无境外
永久居留权。
姓名      职务      提名人     选聘情况                任职期间
唐伟忠   董事长      共合投资                 2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
郭水忠   董事       共合投资                 2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
强毅    董事       共合投资                 2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
蒋建霞   董事       共合投资                 2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
卓锰刚   董事       共合投资                 2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
童斌    董事       茜倩投资                 2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
贾勇    独立董事     唐伟忠                  2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
池仁勇   独立董事     唐伟忠                  2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
马可一   独立董事     唐伟忠                  2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                      股东大会
     上述各董事简历如下:
     (1)唐伟忠
     男,1968 年 10 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,高中学历,浙江大
学公共管理硕士专业学位教育中心特聘导师。1992 年至 2002 年,先后创办余杭
县良渚油脂厂门市部和杭州余杭区良渚顺达油脂厂,从事废油收集与处置利用;
今任公司董事长;2010 年 8 月至 2018 年 3 月,任盛唐环保执行董事兼总经理,
事兼总经理。
杭州大地海洋环保股份有限公司                              招股说明书
  (2)郭水忠
  男,1975 年 12 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。历任杭
州市余杭区环境监测站工作人员、杭州市余杭区环境监察大队副大队长、杭州市
余杭区环保局行政审批科副科长、杭州市余杭区环保局塘栖环保所所长、杭州市
余杭区环保局瓶窑环保所所长;2014 年 2 月加入公司任常务副总,2017 年 10
月至今任公司董事、总经理。
  (3)强毅
  男,1972 年 4 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。历任杭
州市余杭区环境监测站分析员、杭州市余杭区环境监理站工作人员及副站长、杭
州市余杭区环境监察大队大队长、杭州市余杭区环境保护局污控科科长、杭州瑛
杰环境科技有限公司总经理;2011 年 1 月加入盛唐环保任常务副总,2017 年 10
月至今任公司董事,2018 年 3 月至今任盛唐环保总经理。
  (4)蒋建霞
  女,1976 年 11 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历,高级会
计师、注册税务师。历任浙江优力特工具制造有限公司财务总监及项目总经理、
杭州下沙新城投资集团有限公司财务总监及下属公司监事、杭州凯华投资有限公
司财务总监;2015 年 5 月加入公司担任财务总监,2017 年 10 月至 2018 年 5 月,
任公司董事会秘书,2017 年 10 月至今任公司董事、财务总监。
  (5)卓锰刚
  男,1983 年 11 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,硕士研究生学历。
月至 2012 年 1 月,任广发证券股份有限公司经理;2012 年 2 月至 2018 年 2 月,
任浙江如山汇金资本管理有限公司投资总监;2017 年 10 月至今任公司董事,2018
年 3 月加入公司并于同年 5 月起担任公司董事会秘书。
  (6)童斌
  男,1986 年 8 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。历任杭
州鼎颐文化策划有限公司总经理、杭州魔漫文化创意有限公司副总经理、浙江硅
谷天堂产业投资管理有限公司高级投资经理;2015 年 10 月至 2017 年 5 月任杭
州帮实投资管理有限公司部门经理,2017 年 5 月至今任杭州容康投资管理有限
杭州大地海洋环保股份有限公司                                     招股说明书
公司副总经理。2017 年 10 月至 2019 年 1 月任公司监事,2019 年 1 月至今任公
司董事。
  (7)贾勇
  男,1979 年 5 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,博士研究生学历。
历任哈尔滨工业大学(威海)团委干事、杭州电子科技大学会计学院教师、杭州
电子科技大学会计学院教授,2019 年 1 月至今任公司独立董事。
  (8)池仁勇
  男,1959 年 1 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,博士研究生学历。
历任温州机床电器厂技术员、浙江省农业科学院技术人员、浙江工业大学教授,
  (9)马可一
  女,1971 年 4 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,博士研究生学历。
历任杭州大学经济学院讲师、浙江大学管理学院讲师、广宇集团股份有限公司总
裁助理、嘉凯城集团股份有限公司总裁助理、杭州柔石管理咨询有限公司总经理、
德信控股集团董事长助理,2019 年 1 月至今任公司独立董事。
  截至本招股说明书签署日,公司本届(第二届)监事会现有监事 3 名,其中
民主选举产生。各监事均为中国国籍,均无境外永久居留权。
姓名      职务       提名人        选聘情况              任职期间
宋晓华    监事会主席   职工代表大会   会、第二届监事会 2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                        第一次会议
               茜倩投资、蓝   2020 年第四次临时
张杨慕    监事                           2020 年 10 月至 2023 年 10 月
               山投资      股东大会
朱庆杰    监事      唐伟忠                  2020 年 10 月至 2023 年 10 月
                        股东大会
  上述各监事简历如下:
  (1)宋晓华
  女,1977 年 9 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。曾任杭
州大地环保有限公司客户服务部内勤;2006 年 4 月加入公司,历任总经理助理
杭州大地海洋环保股份有限公司                                    招股说明书
兼办公室主任、工会主席,2017 年 10 月至今任监事会主席,2018 年 3 月至今任
盛唐环保监事。
     (2)张杨慕
     女,1985 年 5 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。历任浙
江天孚会计师事务所审计员、国富浩华会计师事务所浙江分所项目经理,2013
年 10 月至今任蓝山投资有限公司总裁助理,2019 年 1 月至今任公司监事。
     (3)朱庆杰
     男,1981 年 10 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,硕士研究生学历。
历任宝钢股份有限公司工程师、湘财证券股份有限公司行业研究员等;2016 年 6
月至今任上海十月资产管理有限公司高级投资经理、投资总监,2019 年 12 月至
今任公司监事。
     截至本招股说明书签署日,公司高级管理人员包括总经理、副总经理、董事
会秘书和财务总监,各位高级管理人员均为中国国籍,均无境外永久居留权,由
公司董事会聘任,任期三年。公司现任高级管理人员如下:
姓名       职务         选聘情况                  任职期间
郭水忠    总经理      第二届董事会第一次会议      2020 年 10 月至 2023 年 10 月
蒋建霞    财务总监     第二届董事会第一次会议      2020 年 10 月至 2023 年 10 月
卓锰刚    董事会秘书    第二届董事会第一次会议      2020 年 10 月至 2023 年 10 月
张杰蔚    副总经理     第二届董事会第一次会议      2020 年 10 月至 2023 年 10 月
周雄伟    副总经理     第二届董事会第一次会议      2020 年 10 月至 2023 年 10 月
孙华     副总经理     第二届董事会第一次会议      2020 年 10 月至 2023 年 10 月
     上述各高级管理人员简历情况如下:
     (1)郭水忠
     总经理,其简历详见本节“九、发行人董事、监事、高级管理人员及其他核
心人员”之“(一)董事、监事、高级管理人员与其他核心人员情况”之“1、
董事会成员”。
     (2)蒋建霞
     财务总监,其简历详见本节“九、发行人董事、监事、高级管理人员及其他
杭州大地海洋环保股份有限公司                       招股说明书
核心人员”之“(一)董事、监事、高级管理人员与其他核心人员情况”之“1、
董事会成员”。
  (3)卓锰刚
  董事会秘书,其简历详见本节“九、发行人董事、监事、高级管理人员及其
他核心人员”之“(一)董事、监事、高级管理人员与其他核心人员情况”之“1、
董事会成员”。
  (4)张杰蔚
  男,1967 年 12 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,初中学历。历任中
国人民解放军士兵、上士,余杭塑料厂经济民警;2003 年 7 月加入公司,历任
供销部经理、副总经理,2017 年 10 月至今任公司副总经理。
  (5)周雄伟
  男,1973 年 3 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。历任吴
江金源化工有限公司生产经理、吴江市劳动局科员、浙江浙大方圆化工有限公司
市场部经理;2006 年 2 月加入公司,历任市场部经理、副总经理,2017 年 10
月至今任公司副总经理。
  (6)孙华
  男,1986 年 7 月出生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。2009 年
副总经理。
  公司其他核心人员主要为核心技术人员,核心技术人员共有 3 人,分别为郭
水忠、强毅、张杰蔚。郭水忠、强毅简历详见本节“九、发行人董事、监事、高
级管理人员及其他核心人员”之“(一)董事、监事、高级管理人员与其他核心
人员情况”之“1、董事会成员”,张杰蔚简历详见本节“九、发行人董事、监
事、高级管理人员及其他核心人员”之“(一)董事、监事、高级管理人员与其
他核心人员情况”之“3、高级管理人员”。
  (二)董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的兼职情况
  截至本招股说明书签署日,公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员
杭州大地海洋环保股份有限公司                                 招股说明书
的兼职情况如下表所示:
 姓名   公司职务       兼职单位        兼职单位职务       兼职单位与公司关联关系
              盛唐环保         执行董事       公司之子公司
              共合投资         执行事务合伙人    公司员工持股平台
                                      实际控制人控制的其他企
              九寅合伙         执行事务合伙人
                                      业
唐伟忠   董事长                  执行董事兼总经    实际控制人控制的其他企
              虎哥环境
                           理          业
                           执行董事兼总经    实际控制人控制的其他企
              虎哥商务
                           理          业虎哥环境之子公司
                           执行董事兼总经    实际控制人控制的其他企
              九仓控股
                           理          业
              盛唐环保         总经理        公司之子公司
强毅    董事      杭州源亨印务有
                           监事         -
              限公司
              北京爱必信生物
                           监事         -
              技术有限公司
      董事、董事   湖南源森林业股
卓锰刚                        监事         -
      会秘书     份有限公司
              杭州酷伯科技有                 公司董事、高管担任董事的
                           董事
              限公司                     企业
              杭州课淘科技有
                           监事         -
              限公司
              杭州趣自趣网络
                           监事         -
              科技有限公司
              浙江科丽科技有
                           监事         -
              限公司
              杭州季万网络技
                           监事         -
              术有限公司
                                      公司股东茜倩投资的执行
              杭州容康投资管
                           监事         事务合伙人,公司董事担任
童斌    董事      理有限公司
                                      副总经理
              杭州芸舒投资管
                                      公司董事担任执行事务合
              理合伙企业(有限     执行事务合伙人
                                      伙人的企业
              合伙)
              上海铭福文化传      执行董事兼总经    公司董事担任执行董事兼
              媒有限公司        理          总经理的企业
              铭福(上海)文化                公司董事担任董事兼总经
                           董事兼总经理
              传播有限公司                  理的企业
              上海路派教育科                 公司董事担任负责人的企
                           负责人
              技中心                     业
杭州大地海洋环保股份有限公司                                 招股说明书
 姓名   公司职务       兼职单位        兼职单位职务       兼职单位与公司关联关系
             浙江雨霖机械有
                           监事         -
             限公司
             台州众安亿邦房
             地产开发有限公       监事         -
             司
             上海铭极与星企                  公司董事担任执行董事的
                           执行董事
             业管理有限公司                  企业
             湖南湘江房地产
                           董事         公司董事担任董事的企业
             开发有限公司
             上海铭其企业管
                           执行董事       公司董事担任董事的企业
             理有限公司
             铭泰投资发展集
                           副主任        -
             团有限公司
宋晓华   监事     盛唐环保          监事         公司之子公司
             浙江创客睐咨询
             管理服务有限公       监事         -
             司
             杭州一见投资管
                           监事         -
             理有限公司
张杨慕   监事
             蓝山投资有限公                  公司股东,公司监事担任总
                           监事
             司                        裁助理
             杭州智启福股权
                                      公司监事担任执行事务合
             投资合伙企业(有      执行事务合伙人
                                      伙人的企业
             限合伙)
                                      公司股东十月投资执行事
             上海十月资产管
朱庆杰   监事                   投资总监       务合伙人的执行事务合伙
             理有限公司
                                      人
             杭州电子科技大
                           副院长        -
             学会计学院
             杭州爱科科技股
贾勇    独立董事                 独立董事       -
             份有限公司
             罗顿发展股份有
                           独立董事       -
             限公司
             中梁商置直属区
                           董事长助理      -
             域公司
             杭州魔豆体育活
                           执行董事       -
             动策划有限公司
马可一   独立董事
             杭州豪立实业有
                           监事         -
             限公司
             浙江美力科技股
                           独立董事       -
             份有限公司
杭州大地海洋环保股份有限公司                                               招股说明书
 姓名        公司职务    兼职单位         兼职单位职务               兼职单位与公司关联关系
                  浙江量谷企业管                        公司独立董事担任董事长
                              董事长
                  理有限公司                          的企业
                  浙江工业大学      教授                 -
                  杭州国泰环保科
池仁勇     独立董事                  独立董事               -
                  技股份有限公司
                  杭州前进齿轮箱
                              独立董事               -
                  股份有限公司
                  杭州蔚来贸易有                        公司高管担任执行董事的
张杰蔚     副总经理                  执行董事
                  限公司                            企业
      (三)董事、监事、高级管理人员及其他核心人员相互间的亲属关系
      副总经理张杰蔚系董事长唐伟忠配偶张杰来之兄弟,副总经理孙华系董事长
唐伟忠之表弟,除此之外,公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员相互
之间不存在亲属关系。
      (四)董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其近亲属持有公司股
份的情况
      截至本招股说明书签署日,公司董事、监事、高级管理人员、其他核心人员
持有公司股份的情况如下表所示:
序号     股东名称     持股形式   持股数(万股)         持股比例              在公司担任的职务
                直接持股        3,198.26    50.77%
                间接持股          149.78     2.38%
           合计               3,732.16    59.24%       -
杭州大地海洋环保股份有限公司                                     招股说明书
     截至本招股说明书签署日,上述人员近亲属持有公司股份的情况如下表所
示:
                      持股数
序号    股东名称    持股形式             持股比例            关联关系
                     (万股)
         合计           712.68      11.31%   -
     截至本招股说明书签署日,公司董事、监事、高级管理人员、其他核心人员
及其近亲属所持公司股份不存在被质押或冻结的情况。
     (五)公司与董事、监事、高级管理人员及其他核心人员签订的协议以及
履行情况
     在公司任职的董事、监事、高级管理人员及其他核心人员均与公司签订了《劳
动合同》(独立董事签订《聘任合同》)、《保密和竞业禁止合同》,对技术和
商业秘密的范围、保密期限以及竞业禁止的期限、范围、违约责任等进行明确约
定。
     截至本招股说明书签署日,上述合同履行正常,不存在违约情形。
     (六)董事、监事、高级管理人员及其他核心人员最近两年的变动情况
选举唐伟忠、郭水忠、强毅、蒋建霞、卓锰刚为公司第一届董事会成员,其中唐
伟忠为董事长。
马可一、池仁勇为公司第一届董事会成员,其中贾勇、马可一、池仁勇为独立董
事。
杭州大地海洋环保股份有限公司                          招股说明书
忠、郭水忠、强毅、蒋建霞、卓锰刚、童斌、贾勇、马可一、池仁勇为公司第二
届董事会成员,其中唐伟忠为董事长,贾勇、马可一、池仁勇为独立董事。
选举童斌、顾光华为公司第一届监事会成员,2017 年 10 月,职工代表大会选举
宋晓华为职工代表监事。
事职务,选举张杨慕为公司第一届监事会股东代表监事。
监事职务,选举朱庆杰为公司第一届监事会股东代表监事。
朱庆杰为公司第二届监事会成员,2020 年 10 月,职工代表大会选举宋晓华为职
工代表监事。
公司总经理;聘任周雄伟、张杰蔚为公司副总经理;聘任蒋建霞为公司财务总监、
董事会秘书。
会秘书职务,聘任卓锰刚为公司董事会秘书。
公司副总经理。
公司总经理;聘任蒋建霞为公司财务总监;聘任卓锰刚为公司董事会秘书;聘任
周雄伟、张杰蔚、孙华为公司副总经理。
  最近两年,公司其他核心人员郭水忠、强毅、张杰蔚未发生变动。
  综上所述,公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的上述变动履行
了必要的法律程序,符合相关法律、法规和公司章程的规定。最近两年董事、监
杭州大地海洋环保股份有限公司                                             招股说明书
事、高级管理人员及其他核心人员没有发生重大变化,上述人员的变动没有对公
司核心经营层和生产经营管理的连续性造成实质性影响,没有改变公司的发展战
略、经营目标及经营方针,未对公司的生产经营构成重大不利影响,且有利于完
善公司治理结构,有利于公司的未来发展。
     (七)董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的其他对外投资情况
     截至本招股说明书签署日,公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员
不存在与公司及其业务相关的对外投资情况。
     公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员其他对外投资情况如下表所
示:
                               投资额                  与公司是否存在利
姓名     在公司职务     对外投资企业                      持股比例
                              (万元)                     益冲突
               虎哥环境             1,400.00      65.45% 不存在
               共合投资                 409.76    26.08% 不存在
唐伟忠   董事长      九寅合伙                 300.00    75.00% 不存在
               九仓控股             4,500.00      90.00% 不存在
               浙江环益科技有
               限公司
郭水忠   董事、总经理   共合投资                 205.08    13.05% 不存在
强毅    董事       共合投资                 205.08    13.05% 不存在
      董事、财务总
蒋建霞            共合投资                 273.18    17.38% 不存在
      监
               杭州帮实投资管
               理有限公司
               杭州课淘科技有
               限公司
               杭州趣自趣网络
               科技有限公司
               杭州芸舒文化创
童斌    董事                              2.50    2.50% 不存在
               意有限公司
               杭州容溪投资管
               理有限公司
               杭州帮实科技股
               份有限公司
               杭州芸舒投资管
               理合伙企业(有限
杭州大地海洋环保股份有限公司                                             招股说明书
                               投资额                  与公司是否存在利
姓名     在公司职务     对外投资企业                      持股比例
                              (万元)                     益冲突
               合伙)
               上海路派教育科
               技中心
               杭州茜倩投资管
               理合伙企业(有限             100.00    3.13% 不存在
               合伙)
               杭州容康投资管
               理有限公司
               浙江东骥企业管
马可一   独立董事                          450.00    45.00% 不存在
               理有限公司
宋晓华   监事会主席    共合投资                  68.50    4.36% 不存在
               杭州青于蓝股权
               投资合伙企业(有             120.00    15.00% 不存在
               限合伙)
               杭州智启福股权
张杨慕   监事       投资合伙企业(有              60.00    30.00% 不存在
               限合伙)
               嘉兴青于蓝壹号
               创业投资合伙企              200.00    6.45% 不存在
               业
周雄伟   副总经理     共合投资                 136.59    8.69% 不存在
               蔚来贸易                  30.00    60.00% 不存在
张杰蔚   副总经理
               共合投资                 136.59    8.69% 不存在
     除上述情况外,截至本招股说明书签署日,公司董事、监事、高级管理人员
及其他核心人员不存在其他的对外投资情况。
     (八)董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬情况
     公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬主要由岗位工资及奖
金两部分构成,其中工资按月发放,奖金根据公司当年生产经营业绩及考核结果
确定。报告期内,公司董事、监事、高级管理人员与其他核心人员薪酬总额占当
年利润总额的比例分别为 6.63%、4.36%和 5.40%。
情况如下表所示:
序号     姓名             职务                      从公司领取薪酬(万元)
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序号      姓名             职务         从公司领取薪酬(万元)
     注:童斌、朱庆杰、张杨慕系公司外部董事、监事,未在公司领薪。截至本招股说明书
签署日,童斌于铭泰投资发展集团有限公司任职并领薪;张杨慕于蓝山投资有限公司任职并
领薪;朱庆杰于上海十月资产管理有限公司任职并领薪。
万元、50.00 万元和 80.00 万元,除上述情形外,公司其他董事、监事、高级管
理人员及其他核心人员未在公司及关联企业享有其他待遇和退休金计划。
     (九)发行人已经制定或实施的股权激励情况
资款全部由共合投资以货币形式认缴。共合投资为公司员工持股平台,本次增资
为公司对员工的股权激励,增资价格 30.00 元/注册资本,系经各方参考大地有限
净资产协商后确定。本次增资时,共合投资的出资情况如下表所示:
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序号           合伙人姓名      合伙人类型          出资额(万元)           出资比例(%)
                 合计                           1,170.00       100.00
      本次股权激励的服务条件和锁定期限情况如下表所示:
             授予出资额  授予价格
 授予日                                   服务期限               锁定期限
              (万元) (元/注册资本)
                                自 2016 年 5 月 1 日至 2021   在证券交易所
                                年 5 月 1 日,若员工离职,         上市交易之日
                                唐伟忠以出资价格加算银行             起三十六个月
                                同期存款利息购买其份额              内不转让
      (1)股份支付相关权益工具的公允价值
发展前景,以货币形式认缴增资 400.00 万元,其中 6.92 万元计入实收资本,393.08
万元计入资本公积,本次增资的增资价格为 57.82 元/注册资本。顾光华增资前与
公司及实际控制人没有关联关系,增资价格系依据市盈率基础确定(市盈率约为
于公司员工股权激励时的增资价格,且两次增资的时间比较接近,根据企业会计
准则的相关规定,公司应依据顾光华本次增资入股价格与员工股权激励增资价格
之间的差异,确定股份支付相关权益工具的公允价值,计提股份支付相应的费用
并计入资本公积。
      本次股权激励前,唐伟忠通过直接和间接的方式可控制公司 85.00%的股权,
股权激励后,唐伟忠通过直接和间接方式可控制公司的股权比例下降至 78.22%。
本次增资实际稀释了唐伟忠的股权比例,因此公司无需确认唐伟忠增资部分对应
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的股份支付。公司根据顾光华增资价格与本次股权激励增资价格之间的差异,确
认本次股权激励应确认的股份支付费用为 801.96 万元。
  (2)股份支付的会计处理
  公司本次股权激励以换取员工服务为目的,约定了 5 年的服务期限。因此,
公司将需确认的股份支付费用 801.96 万元在 5 年服务期内按直线法分摊,计入
经常性损益。报告期各期,公司确认的股份支付费用情况如下表所示:
                                               单位:万元
       项目        2020 年度        2019 年度       2018 年度
股份支付计入当期损益金额           160.39        160.39        160.39
营业利润                 9,629.62      7,460.00      7,776.55
占营业利润的比重               1.67%         2.15%         2.06%
  公司通过实施股权激励,充分激发公司管理人员及核心人员的积极性。股份
支付计入当期损益的金额较小,对公司营业利润的影响较小。
  保荐机构、申报会计师认为:公司股份支付相关权益工具公允价值的计量方
法及结果合理,估值公允,公司报告期内股份支付相关会计处理符合《企业会计
准则》相关规定。
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十、公司员工情况
  (一)员工人数及构成情况
  年份      2020 年 12 月 31 日    2019 年 12 月 31 日        2018 年 12 月 31 日
员工人数                    439                  403                     351
  (1)员工专业结构
  截至报告期末,公司员工的专业结构如下表所示:
 序号              专业                     人数            占员工总人数比例
         合计                                  439                 100.00%
  (2)员工受教育程度
  截至报告期末,公司员工的学历结构如下表所示:
 序号          学历构成                       人数            占员工总人数比例
         合计                                  439                 100.00%
  (3)员工年龄分布
  截至报告期末,公司员工的年龄结构如下表所示:
 序号              类别                     人数            占员工总人数比例
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  序号                类别                       人数                     占员工总人数比例
             合计                                           439                      100.00%
    (二)员工社会保障情况
    报告期内,公司及子公司已严格按照《劳动合同法》与全体员工签订劳动合
同,已按照《社会保险费征缴暂行条例》的规定为员工办理社会保险,并根据《住
房公积金管理条例》及浙江省杭州市住房公积金的相关规定为员工办理住房公积
金缴存登记。
    公司社会保险与住房公积金账户开办情况如下表所示:
  序号               公司名称           社会保险办理起始月份                    住房公积金办理起始月份
    报告期各期末,公司社会保险与住房公积金缴费人数如下表所示:
                                社会保险                               住房公积金
       时间                                 未缴纳                                      未缴纳
                    员工人数        实缴人数                  员工人数          实缴人数
                                           人数                                       人数
    报告期各期末,公司社会保险与住房公积金应缴人数和实缴人数差异原因如
下表所示:
项目                 未缴纳原因                 2020.12.31        2019.12.31         2018.12.31
       已到退休年龄,无需缴纳                                   50               48                41
未 缴    当月离职员工,当月未缴纳                                   -                 -                  2
纳 社
       兼职聘用,其他单位已为其缴纳                                 1                 1                  1
会 保
险      个人自愿放弃缴纳                                       1                 -                  -
                    合计                               52               49                44
未 缴    已到退休年龄,无需缴纳                                   50               48                41
纳 住    当月新入职员工,次月补缴                                   -                 0                  2
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项目         未缴纳原因           2020.12.31          2019.12.31           2018.12.31
房 公   当月离职员工,当月未缴纳                      -                   0                    3
积金
      兼职聘用,其他单位已为其缴纳                    1                   1                    1
      个人自愿放弃缴纳                          1                   -                    -
               合计                   52                  49                   47
     报告期内,根据应缴未缴人数测算,公司需补缴社会保险及住房公积金的金
额如下表所示:
                                                                    单位:万元
            项目                   2020 年度           2019 年度           2018 年度
测算应缴未缴社会保险金额                                1.10                -                -
测算应缴未缴住房公积金金额                               0.40                -                -
测算应缴未缴金额合计                                  1.50                -                -
利润总额                              9,794.66          7,464.35           8,023.17
测算应缴未缴金额合计占利润总额的比例                  0.02%                       -                -
     报告期内,公司应缴未缴纳社会保险与住房公积金金额合计占利润总额的比
例分别为 0.00%、0.00%和 0.02%,对公司经营成果的影响较小。
     (1)大地海洋
意见书》,大地海洋在 2017 年 1 月 1 日至 2020 年 7 月 23 日期间无严重违反劳
动保障法律法规的行为。最近三年,大地海洋劳动保障守法诚信等级均为 A(遵
守劳动保障法律、法规、规章)。
积金管理中心余杭分中心缴存证明》,截至 2020 年 7 月 23 日大地海洋共计 153
名职工正常缴存住房公积金,无涉及违反住房公积金相关法律、法规的行政处罚
记录。
证明公司自 2020 年 7 月 1 日至 2021 年 3 月 4 日无严重违反劳动保障法律法规行
为。
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明公司截至 2021 年 3 月缴存住房公积金职工 146 人,无住房公积金行政处罚记
录。
  (2)盛唐环保
意见书》,盛唐环保在 2017 年 1 月 1 日至 2020 年 7 月 23 日期间无严重违反劳
动保障法律法规的行为。最近三年,盛唐环保劳动保障守法诚信等级均为 A(遵
守劳动保障法律、法规、规章)。
积金管理中心余杭分中心缴存证明》,截至 2020 年 7 月 23 日盛唐环保共计 249
名职工正常缴存住房公积金,无涉及违反住房公积金相关法律、法规的行政处罚
记录。
证明盛唐环保自 2020 年 7 月 1 日至 2021 年 3 月 4 日无严重违反劳动保障法律法
规行为。
明盛唐环保截至 2021 年 3 月缴存住房公积金职工 246 人,无住房公积金行政处
罚记录。
     (三)报告期内劳务派遣用工情况
     报告期内,公司不存在劳务派遣用工情况。
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                 第六节    业务与技术
一、发行人主营业务、主要服务和产品及其变化情况
  (一)主营业务基本情况
  公司是一家专注于废弃资源综合利用的高新技术企业。自 2006 年开始,公
司陆续开展了危险废物的收集、资源化利用、无害化处置业务与电子废物的拆解
处理业务。公司秉承“绿色、循环、低碳、环保”的发展理念,以实现城市固体
废物充分资源化利用和安全处置为目标,积极参与我国“无废城市”建设,是我
国“无废城市”建设的先行者和探路者。
  大地海洋主要从事废矿物油、废乳化液等危险废物的收集、资源化利用与无
害化处置业务,公司在废弃资源综合利用领域深耕多年,2006 年即已取得废矿
物油的经营许可,是《废矿物油回收管理标准》的受邀起草与编制单位。截至目
前,公司已与浙江省内 3,000 多家产废单位建立起稳定的合作关系,为其生产经
营过程中产生的危险废物提供上门收集和处置服务。基于产废单位点多面广、危
险废物收集转运困难等特点,公司深挖行业需求痛点,通过自建专业的危废收集
运输团队,向产废单位提供前端收集一站式服务,并构建起危险废物“收集-运
输-贮存-利用-处置”的循环利用一条链体系。与此同时,公司配套开发“小
蚂哥”云数据平台,借助互联网、车载卫星定位系统等信息技术对业务运营全程
进行信息采集,确保危废转移处置全过程安全与可追溯,提升公司运营管理效率。
  子公司盛唐环保主要从事废电视机、废电冰箱等电子废物的集中回收与拆解
处理,于 2012 年被列入全国“第一批废弃电器电子产品处理基金补贴企业”名
单,是浙江省仅有的 5 家废弃电器电子产品定点处理企业之一。针对电子废物拆
解分离难度大、污染物收集要求高等特点,盛唐环保持续提升拆解处理工艺的机
械化、自动化与精细化水平,以实现电子废物充分资源化利用,确保拆解过程中
产生的危险废物得到安全妥善处置。与此同时,盛唐环保建立了数据信息系统和
视频采集监控系统,对电子废物从原料入库、拆解处理、产物出库的全程进行信
息化管理,并实时与政府主管部门共享。盛唐环保于每季度结束后向生态环境主
管部门报送废弃电器电子产品拆解处理情况,依据经生态环境主管部门审核的规
范拆解处理结果申请废弃电器电子产品处理基金补贴。
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  公司从事的业务是我国环保产业与循环经济产业的重要组成部分,在减少环
境污染的同时,完成了废弃资源的绿色循环利用,实现了经济效益、环境效益、
社会效益的和谐统一,对我国生态文明建设具有深远意义。我国生态文明建设明
确要求经济与生态资源协调发展,建立可持续发展的制度体系,进入“十三五”
以来,国家陆续出台多部行业相关政策法规,引导支持废弃资源综合利用行业加
速发展。公司将把握产业发展契机,积极响应“绿水青山就是金山银山”的生态
理念,肩负起“发展绿色循环经济”的社会责任,立足社会和产业发展需求,通
过技术创新、模式创新和业态创新,持续提升公司废弃资源综合利用的综合服务
实力,为“美丽中国”和“无废城市”建设贡献力量,实现公司持续、稳步、健
康地发展。
  (二)主要产品和服务基本情况
  公司主要从事废弃资源综合利用业务,涉及的废弃资源包括危险废物和电子
废物,根据其利用方式不同,可将业务细分为危险废物的资源化利用、危险废物
的无害化处置和电子废物的拆解处理。
  公司开展资源化利用的危险废物主要为废矿物油,废矿物油含有多种有害物
质,一旦进入环境,将对生态环境和人体健康造成损害。与此同时,废矿物油中
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有含量较高的可用油,采用科学合理的工艺技术可以生成润滑油基础油,具有较
高的再生利用价值。因此,对废矿物油进行资源化利用,不仅能够保护生态环境,
还能够实现废弃资源的循环利用,具有十分重要的意义。
  公司收集废矿物油的来源主要有两类,一类是汽车 4S 店、汽车修理厂等汽
修企业在维修和保养汽车过程中更换下来的废润滑油,另一类是制造业企业在维
修和保养机械设备过程中更换下来的废润滑油、废机油、废液压油等。上述产废
单位数量繁多,分布极其分散,废矿物油的产生频次高、单次产生量小,其收集
运输难度较大,流向监管困难。公司取得了《危险废物经营许可证》与《道路运
输经营许可证》,通过自建危废收集运输团队和废矿物油综合利用设施,布局废
矿物油“收集-运输-贮存-利用-处置”全产业链运营,在解决行业需求痛点
的同时,最大程度挖掘产业链的经济效益。
  截至报告期末,公司已与浙江省内共计 3,000 多家汽修企业、制造业企业建
立起稳定的合作关系,根据其所产生废矿物油品质的不同,公司采取有偿购买或
收取处置服务费的方式,向其上门收集并运回公司进行综合利用,生产出润滑油
基础油后销售给下游再生资源利用企业进行深加工利用。
  公司开展无害化处置的危险废物主要为废乳化液、废油桶、废滤芯以及汽修
企业产生的全类危险废物。上述危险废物的来源与废矿物油相似,其中,废乳化
液主要系制造业企业在使用切削油和切削液进行机械加工、对水压机维护更换过
程中产生的油/水、烃/水混合物或乳化液;废油桶、废滤芯等危险废物系汽修企
业维修和保养汽车过程中形成的废弃垃圾,这些危险废物均含有有害物质,如果
直接排放或丢弃,会造成严重的环境污染。由于上述危险废物的再生利用价值较
低,单家产废单位产生量较小,其危险废物普遍存在收集转运不及时、处置出路
不通畅的问题。为破解行业难题,公司在发挥废矿物油“循环利用一条链”体系
优势的同时,为客户产生的其他危险废物提供一站式收集服务,大幅提升客户危
废处置的效率,增强了与客户之间业务粘性。
  对于这些再生利用价值较低的危险废物,公司主要采用收取处置服务费的方
式,向产废单位上门收集并运回公司进行无害化处置,处置过程中产生的废水达
标后排放,产生的含油废渣、水处理污泥、含油废纸等危险废物委托具备相应资
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质的单位进行处理,产生的少量废钢铁销售给下游再生资源利用企业进行深加工
利用。对于公司危险废物经营许可证许可范围以外的危险废物,公司打通了后端
无害化处置渠道,将其委托给有资质的单位处置。
  盛唐环保拆解处理的电子废物主要为废电视机、废电冰箱、废洗衣机、废空
调、废电脑。上述废弃的电器电子产品属于“电子垃圾”,如果得不到妥善处理,
不仅对环境造成污染,还会造成资源浪费。如废电冰箱与废空调中的氟利昂,直
接排放会对臭氧层产生破坏;电子废物含有废电路板、含铅玻璃、荧光粉、含汞
背光灯管等危险废物,如直接掩埋丢弃会对地下水和土壤造成污染,给生态环境
造成威胁。与此同时,电子废物中亦含有铜、铝、铁及各种贵金属以及塑料、玻
璃等重要资源,具有很高的循环利用价值。
  公司位于浙江省杭州市,是省内仅有的 5 家废弃电器电子产品定点处理企业
之一。由于电子废物的产生来源极其广泛,其回收链条长且回收渠道分散,公司
主要采取集中回收的方式,向废旧物资回收企业和个人回收商采购“四机一脑”。
公司对电子废物进行精细化拆解,从中获取废金属、废塑料、废压缩机等拆解产
物后,销售给下游再生资源利用企业进行深加工利用,同时收集拆解过程中分离
的废电路板、含铅玻璃、荧光粉、含汞背光灯管等危险废物,并委托给具备相应
资质的经营单位处置。此外,公司对电子废物进行规范拆解处理后,可依据经生
态环境主管部门审核的废弃电器电子产品规范拆解种类、数量及基金补贴标准申
请废弃电器电子产品处理基金补贴。
  (三)主营业务收入构成
  报告期内,公司主营业务收入构成情况如下表所示:
                                                         单位:万元、%
       项目
                 金额         占比         金额        占比       金额        占比
    危险废物资源化利用    6,126.10   12.86     7,298.29   16.32   6,643.70   20.27
危险废
    危险废物无害化处置    2,990.45      6.28   3,360.52    7.52   1,909.25    5.82
物业务
    危险废物业务收入小计   9,116.55   19.14 10,658.81      23.84   8,552.95   26.09
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        项目
                    金额         占比      金额        占比      金额        占比
      电子废物拆解产物销售   23,715.55   49.80 19,785.36   44.25 11,729.03   35.78
电子废
物 拆 解 废弃电器电子产品处理   14,790.22   31.06 14,272.08   31.92 12,496.87   38.12
处 理 业 基金补贴
务     电子废物拆解处理业务
      收入小计
    主营业务收入合计       47,622.31 100.00 44,716.25 100.00 32,778.85 100.00
  (四)主要经营模式
  (1)盈利模式
  公司向汽修企业、制造业企业收集废矿物油后进行资源化利用,生产出润滑
油基础油等产品,销售给下游再生资源利用企业以实现盈利。
  (2)采购模式
  公司市场部负责汽修企业、制造业企业等产废单位的开拓与维护,与产废单
位达成合作意向后签订采购框架协议,对计划利用处置废矿物油的数量、运输方
式、利用处置方式等进行约定,并根据废矿物油的品质等级、市场竞争情况等因
素确定其采购价格。
  公司在收到产废单位委托处置废矿物油的需求后,由危废收集运输团队上门
收集,运输费用主要由公司承担。废矿物油运送至厂区后,公司负责对废矿物油
的来源、重量等进行核对,并经品质检验后入库。在废矿物油转移过程中,公司
严格执行危废转移联单制度,并及时将联单信息录入政府固体废物管理信息平
台,确保危废转移全程可追溯。公司危废运输车辆均装有道路运输车辆卫星定位
装置和智能视频监控报警装置,并通过“小蚂哥”云数据平台进行全流程跟踪和
数据汇总。
  (3)生产模式
  公司处置利用部根据所收集的废矿物油数量以及品质等级合理安排废矿物
油的加工利用。废矿物油按品质分类至不同的油池,经过沉降除杂、加热、分层
除水等一系列处理工艺后生成润滑油基础油。资源化利用过程中产生的固体废物
委托具备相应资质的单位进行处置。
杭州大地海洋环保股份有限公司                招股说明书
  公司制定了严格的经营情况记录和报告制度,全程记录危险废物接收、利用
处置、生产设施运行状况、设施维护和环境监测数据等情况,对整个生产过程进
行监控和管理,并定期向生态环境主管部门报告危险废物经营活动情况。
  (4)销售模式
  公司生产的润滑油基础油是制造润滑油的基础原料,下游再生资源利用企业
向公司采购润滑油基础油后,经过蒸馏、提纯、精制、调和等多道工序可制成不
同品类的润滑油。公司销售部负责下游客户的开拓与维护,达成合作意向后签订
销售框架协议,对产品数量、运输方式、结算方式等进行约定。润滑油基础油价
格受原油价格影响波动较大,故框架协议未约定销售价格,在客户下达订单时,
综合考虑原油价格、市场供求等因素确定销售价格。
  公司生产润滑油基础油的原材料为废弃资源,生产成本相对较低,产品性价
比高,市场需求旺盛。公司一般采取先款后货的结算方式,客户全额支付货款后
自行组织物流上门提货,运费由客户承担。
  (1)盈利模式
  公司向汽修企业、制造业企业收集废乳化液、废滤芯、废油桶等再生利用价
值较低的危险废物后进行无害化处置,通过向产废单位收取处置服务费实现盈
利。此外,在无害化处置过程中回收废钢铁等再生资源产品,销售给下游再生资
源利用企业实现收入。
  (2)收集模式
  公司进行无害化处置危险废物主要为废乳化液、废油桶、废滤芯等,其来源
与废矿物油相似,主要为汽修企业和制造业企业。公司收到产废单位委托处置危
险废物的需求后,由危废收集运输团队上门收集并运回公司进行处置,运输费用
主要由公司承担,收集过程与废矿物油基本相同。不同之处在于这些危险废物的
再生利用价值较低,公司收集时向产废单位收取处置服务费。
  (3)服务模式
  公司市场部负责汽修企业、制造业企业等客户的开拓与维护。通常情况下,
公司与客户达成合作意向后签订危废处置服务协议,综合考虑所处置危险废物的
类型、处置成本、距离等因素确定处置服务单价,并依据实际的处置重量与产废
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单位进行结算;对于一些产废量较小的客户,公司与其签订环保技术服务协议,
按服务期限收取固定服务费用,在约定期限内为其提供危废处置、协助转移联单
申报等一揽子服务。
  危废收集运输团队将危险废物运至厂区并过磅后,处置利用部对不同类别的
危险废物,采用定制化的工艺进行无害化处置,如废乳化液需经过气浮、生化处
理、物化处理等多道工序。处置过程中产生的废水、废气等达到排放标准后排放,
产生的含油废渣、水处理污泥、含油废纸等固体废物则委托具备相应资质的单位
进行处置,确保所有的废物得到安全妥善处置。
  (1)盈利模式
  公司将拆解电子废物得到的拆解产物销售给下游再生资源利用企业,并依据
废弃电器电子产品的规范拆解种类、数量及基金补贴标准申领废弃电器电子产品
处理基金补贴,从而实现盈利。
  (2)采购模式
  公司采购的废电视机、废电冰箱、废空调等电子废物最初产生于千家万户、
各企事业单位中。与家电销售由集中到分散的物流模式相反,电子废物回收处理
链条的前端极其零散,由分散到集聚的回收过程呈现出逆向物流模式。流动回收
人员通过走街串巷从千家万户中回收电子废物后,就近汇集至当地废旧物资回收
站(个人回收商),由回收站汇集归类后直接销售给废弃电器电子产品处理企业
进行拆解处理,或者销售给废旧物资回收企业后,由废旧物资回收企业销售给废
弃电器电子产品处理企业。
  公司是浙江省内仅有的 5 家废弃电器电子产品定点处理企业之一,在电子废
物回收处理链条中占据相对优势的地位,上游供给充足,为提高电子废物采购效
率,公司采取集中回收的模式采购电子废物,具体业务流程如下:
  ①市场部负责废旧物资回收企业和个人回收商的开拓与维护,与供货商达成
合作意向后签订采购框架协议,对电子废物的价格确定方式、运输方式、结算方
式等进行约定;
  ②市场部根据生产部门制订的拆解计划制定年度采购计划与月度采购计划;
  ③市场部根据市场行情确定采购价格,并通过微信、电话等途径向废旧物资
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回收企业和个人回收商发布采购需求;
  ④供应商送货上门并在公司登记排队卸货,收货点装有地磅和视频监控设
备,公司在电子废物过磅后进行清点检查后入库,生成包含送货人、入库时间、
货物类型、数量等信息的条码,并录入与生态环境部联网的数据管理信息系统,
便于信息的追溯及政府部门的监管。
  报告期内,公司向废旧物资回收企业和个人回收商采购电子废物的情况如下
表所示:
                                                                单位:万元
   项目
             金额          占比        金额          占比        金额          占比
废旧物资回收企业    17,072.00    68.63%   12,886.30    54.53%    5,888.06    37.31%
个人回收商        7,803.41    31.37%   10,743.87    45.47%    9,892.61    62.69%
   合计       24,875.42   100.00%   23,630.17   100.00%   15,780.67   100.00%
  报告期内,公司向个人回收商采购电子废物的金额占比较高,主要原因系现
阶段我国废旧家电回收处理体系尚不健全,回收渠道分散,实务中形成了以个人
回收商为中心的回收体系。
  电子废物回收需长时间接触和收集废弃物品,工作环境差、劳动强度大、作
业时间零散。从业者大多为进城务工人员,文化程度不一,业务开展倚重于经验,
该部分人员较容易形成以家庭、亲戚、朋友、老乡等人员为基础的协作群体,各
协作群体中通常由一名经验丰富的人员负责与公司进行业务联络,就电子废物的
采购种类、数量、价格、运输、结算等进行沟通。
  公司定期向供应商发布电子废物种类、价格等采购需求信息,个人回收商直
接或委托协作群体内其他成员、第三方将货物运输至公司厂区后登记排队卸货,
并向公司提交个人回收商的身份证信息和银行账户信息,公司验收入库后依据上
述信息与个人回收商进行货款结算。
  (3)生产模式
  公司分别为“四机一脑”配备了专门的拆解作业流水线,生产部每日制定拆
解计划,明确拆解处理废弃电器电子产品的种类、数量、生产线安排、作业班组
等事项,通过人工和机械相结合的方式,对电子废物进行分类拆解,从中获取废
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金属、废塑料、废压缩机等再生资源产品,当天产生的拆解产物均于当天入库。
公司在拆解处理电子废物的过程中,分离出废电路板、含铅玻璃、荧光粉、含汞
背光灯管等危险废物,公司收集后委托给具备相应资质的经营单位进行处置。
  公司根据《废弃电器电子产品规范拆解处理作业及生产管理指南》的要求,
制定了详细的拆解处理作业规范和严格的生产管理制度。公司在厂区进出口、货
物装卸区、上料口、投料口、关键产物拆解处理工位、贮存区域等关键点位均设
置了现场视频监控系统,对废弃电器电子产品入厂到拆解产物出厂的全过程进行
视频录像监控,并跟踪记录废弃电器电子产品拆解处理运转的整个流程,形成相
应的基础记录表(生产日志),按日汇总形成报表后及时报送给生态环境主管部
门。拆解作业完成后,公司按照《废弃电器电子产品拆解处理情况审核工作指南》
的要求进行自查,并定期向生态环境主管部门报送拆解处理情况表,接受其审核。
  (4)销售模式
  废金属、废塑料、废电路板等拆解产物是重要的再生资源,下游再生资源利
用企业向公司采购后,通过深加工可生成金属、塑料等工业原料,提取出金、银
等稀贵金属。公司销售部负责下游客户的开拓与维护,达成合作意向后签订销售
框架协议,对货物类别、运输方式、结算方式等进行约定。拆解产物的价格受金
属、塑料等大宗商品价格影响波动较大,故框架协议未约定销售价格,在客户下
达订单时,综合考虑相关大宗商品的价格、市场供求等因素确定销售价格。
  公司拆解产物经过再生利用后可作为良好的工业原料,且其原料为电子废
物,相对而言性价比较高,下游市场需求旺盛。公司在选择客户时通常会选取报
价较高的客户进行合作,且通常采取先款后货的结算方式,客户全额支付货款后
自行组织物流上门提货,运费由客户承担。
  (1)废弃电器电子产品处理基金的运作方式及基金补贴的性质
  废弃电器电子产品处理基金为政府性基金,根据我国电器电子产品生产者责
任延伸制度的要求,电器电子产品生产者、进口电器电子产品的收货人或者其代
理人为基金缴纳义务人,按照一定的征收标准缴纳基金。所征收基金主要用于废
弃电器电子产品回收处理费用补贴,以促进废弃电器电子产品的规范拆解处理,
避免非法拆解引起的环境污染。
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  依法取得废弃电器电子产品处理资格且纳入废弃电器电子产品处理基金补
按照废弃电器电子产品的规范拆解种类、数量及基金补贴标准申请废弃电器电子
产品处理基金补贴。政府作为基金的管理者,主要职能是保证生产者缴纳基金,
监督处理企业严格按规定进行拆解处理,并根据其规范拆解处理情况从基金中支
付基金补贴,该补贴系对处理企业规范拆解处理活动的补偿,不属于政府补助的
范畴。
  (2)废弃电器电子产品处理基金的审核及申领流程
  公司完成废弃电器电子产品的拆解处理后进行自查,按季度对自查后废弃电
器电子产品规范拆解的种类、数量进行统计,填写《废弃电器电子产品拆解处理
情况表》,并在每个季度结束次月的 5 日前报送浙江省生态环境厅。
  浙江省生态环境厅接到公司报送的《废弃电器电子产品拆解处理情况表》及
相关资料后组织开展审核工作,并在每个季度结束次月的月底前将审核意见连同
《废弃电器电子产品拆解处理情况表》上报生态环境部。
  生态环境部组织固管中心对浙江省生态环境厅上报情况进行技术复核,确认
公司废弃电器电子产品规范拆解的种类、数量并提交财政部。
  财政部按照生态环境部提交的废弃电器电子产品规范拆解种类、数量和基金
补贴标准,核定对公司的补贴金额,根据废弃电器电子产品处理基金的支出预算
向公司拨付基金补贴。
  公司现有的经营模式系根据多年的经营管理经验积累形成,并综合考虑了上
下游供需关系、生产工艺等多种因素。公司采用了与行业市场特点相适应的经营
模式,有效保障了公司各职能部门的稳定运营。报告期内,上述经营模式及影响
经营模式的关键因素未发生重大变化,未来,公司将在既有经营模式的基础上进
一步优化和改进,经营模式不会发生重大变化。
  (五)设立以来主营业务、主要产品或服务、主要经营模式的演变情况
  自设立以来,大地海洋一直从事危险废物的收集、资源化利用、无害化处置
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业务,公司的主要产品为利用废矿物油生成的润滑油基础油,公司的主要服务为
废乳化液的无害化处置。为充分发挥前端收集一站式服务的优势,公司于 2018
年下半年拓展了汽修行业废油桶、废滤芯的收集和处置业务,于 2020 年拓展了
汽修行业全类危险废物的收集与转运业务。
  公司围绕危险废弃资源综合利用业务,在持续提升服务质量的同时,结合市
场需求以及自身竞争优势,不断完善业务结构,主营业务、主要产品或服务、主
要经营模式未发生重大变化。
  自设立以来,盛唐环保一直从事电子废物的集中回收与拆解处理,在 2012
年 7 月之前,盛唐环保主要从事废旧家电“以旧换新”定点拆解处理业务,2012
年 7 月,盛唐环保被列入全国“第一批废弃电器电子产品处理基金补贴企业”名
单后,一直从事“四机一脑”的拆解处理业务,主营业务、主要产品或服务、主
要经营模式未发生重大变化。
  (六)主要产品的工艺流程图
  公司进行资源化利用的危废主要为废矿物油,其资源化利用工艺流程如下图
所示:
  公司进行无害化处置的危废主要为废乳化液、废油桶和废滤芯,其具体工艺
流程如下图所示:
  (1)废乳化液无害化处置工艺流程
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  (2)废油桶、废滤芯无害化处置工艺流程
  公司进行拆解处理的电子废物主要为“四机一脑”,其具体的工艺流程如下
图所示:
  (1)废电冰箱拆解工艺流程
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  (2)废空调拆解工艺流程
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  (3)废洗衣机拆解工艺流程
  (4)废平板电视机及液晶电脑显示器拆解工艺流程
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  (5)废 CRT 电视机及 CRT 电脑显示器拆解工艺流程
  (七)生产经营中涉及的主要环境污染物、主要处理设施及处理能力
  公司多年来认真推行、落实环境保护工作,自成立以来严格执行国家有关环
境保护方面的法律法规及各项标准,采取积极的环境保护措施。
  公司的污染物主要为生产过程中产生的废水、废气、固体废物以及噪声,具
体情况如下:
  (1)废水
  公司的废水污染物包括生产废水和生活污水。大地海洋的生产废水主要为废
乳化液、废矿物油分离产生的含油废水,废油桶和废滤芯清洗产生的含油废水,
以及恶臭气体处理产生的喷淋废水。废水经废乳化液处理线处理后纳入市政污水
管网,由污水处理厂集中处理后达标排放;盛唐环保的生产废水主要为废洗衣机
中的废盐水、塑料清洗废水等。盐水排入化粪池,塑料破碎的清洗废水采用吸附
方式,可循环利用,浓度高时排至污水处理池处理。
  (2)废气
  公司的废气污染物主要为生产过程中排放的废气。大地海洋的废气主要为废
矿物油加热过程中产生的非甲烷总烃,废乳化液生化处理过程中产生的废气,污
泥干化过程产生的粉尘及废气,那个超声清洗时产生的少量有机废气;盛唐环保
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产生的废气主要为各类电子废物拆解处理过程中产生的一般性粉尘、非甲烷总
烃、含铅粉尘、汞蒸气、氟化物等。上述废气经相应废气处理设施处理后达标排
放。
  (3)固体废物
  公司的固体废物主要为生产过程中形成的固体废物。大地海洋产生的固体废
物主要包括含油废渣、废水处理污泥、含油废纸等;盛唐环保产生的固体废物主
要包括废电路板、含铅玻璃、荧光粉、含汞背光灯管等。上述固体废物均已委托
有相应资质的单位进行处置。
  (4)噪声
  公司噪声来源主要为一些生产设备机械产生的噪音。公司主要采取完善车间
内部设备布局,对部分高噪声设备采取减震、隔声、吸声等降噪措施等减少噪声
污染。
  报告期内,发行人委托第三方检测机构就生产经营过程中产生的废气、废水、
噪音进行检测,均符合排放标准。公司生产经营过程中产生的固体废弃物均委托
具有危废处理资质的单位进行处理。根据杭州市生态环境局余杭分局出具的证明
文件,发行人报告期内不存在因污染物排放受到行政处罚的情形。
                                      环保设施处
 主体     类别     主要污染物       主要环保设施             运行情况
                                       理能力
              COD、氨氮、SS、 废乳化液处置线、
       废水                         2m3/h       正常运行
              石油类        在线监测系统
                                  单位额定风
              少量非甲烷总     喷淋塔、旋风除尘
                                  量 0.8 万
       废气     烃、颗粒物、恶    器、光催化器、油             正常运行
                                  Nm3/h,1.5
              臭气体        烟净化器
                                  万 Nm3/h
              含油废渣、废水
大地海洋          处理污泥、含油    委托具备资质单位
       固体废物                       -           正常合作
              废纸等危险废     处置
              物,生活垃圾
                         完善车间内部设备
                         布局;对部分高噪
                                  噪声削减
       噪声     机械设备噪音     声设备采取减震、             正常运行
                         隔声、吸声等降噪
                         措施等
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                                           环保设施处
 主体       类别      主要污染物         主要环保设施             运行情况
                                            理能力
                 COD、SS、氨氮、
        废水                  污水处理设备       充足        正常运行
                 石油类
                 粉尘、含铅粉尘、 通过活性炭等吸附 单位额定风
        废气       汞蒸汽、氟化物、 有害物质,使用集 量 0.6 万-5 万     正常运行
                 非甲烷总烃    气罩进行收集   Nm3/h
                 废电路板、含铅
                              委托具备资质单位
盛唐环保    固体废物     玻璃、荧光粉、               -           正常合作
                              处置
                 含汞背光灯管等
                              完善车间内部设备
                              布局;对部分高噪
                                       噪声削减
        噪声       机械设备噪音       声设备采取减震、             正常运行
                              隔声、吸声等降噪
                              措施
   大地海洋现持有杭州市生态环境局余杭分局于 2021 年 1 月 29 日换发的《排
污许可证》(编号:913301107494973628002V),有效期自 2021 年 1 月 29 日
至 2024 年 1 月 28 日。盛唐环保现持有杭州市生态环境局余杭分局于 2021 年 3
月 17 日换发的《排污许可证》(编号:913301106970955477T002Q),有效期
自 2021 年 3 月 17 日至 2026 年 3 月 16 日。
   公司高度重视环保工作,认真贯彻执行国家各项环保法律法规政策,不断完
善和规范对环保管理的应对办法,落实各项环保管理措施,加强员工环保政策教
育,提高环保意识,保证生产经营过程中公司制定的环保政策得到有效落实。报
告期内,公司不存在因违反环保法律、法规而受到处罚的情形。
   公司及子公司位于杭州市余杭区,杭州市生态环境局余杭分局出具证明,公
司及子公司盛唐环保自 2017 年 1 月 1 日至 2020 年 7 月 20 日未发生过环境污染
事故,未受到杭州市生态环境局余杭分局重大行政处罚。
唐环保自 2020 年 7 月 1 日至今,未发生过环境污染事故,未发生过重大环境违
法行为。
   报告期内,发行人未发生环保事故或重大群体性的环保事件,不存在有关发
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行人执行国家产业政策和环保守法情况的负面媒体报道。发行人生产经营和募投
项目符合国家和地方产业政策和环保规定,符合相关主管部门的要求。
  (八)安全生产情况
  公司高度重视生产过程中的安全工作,认真贯彻执行国家各项安全生产法律
法规政策,不断完善和规范对安全管理的应对办法,落实各项安全管理措施,加
强员工安全生产教育,提高安全生产意识,保证生产经营秩序的正常进行。报告
期内,公司不存在因安全生产事故受到处罚的情形。
  杭州市余杭区应急管理局出具证明,发行人及子公司盛唐环保自 2017 年 1
月 1 日至 2020 年 7 月 20 日未有发生安全生产责任事故和被杭州市余杭区应急管
理局行政处罚的记录。
生过安全生产责任事故和被行政处罚的记录。
二、发行人所处行业基本情况
  (一)发行人所属行业及确定所属行业的依据
  公司主要从事废弃资源综合利用业务,根据废弃资源的利用方式,可将业务
细分为危险废物的资源化利用、危险废物的无害化处置和电子废物的拆解处理。
  根据国家质量监督检验检疫总局和国家标准化管理委员会发布的《国民经济
行业分类》(GB/T 4754-2017)分类标准,公司危险废物资源化利用业务所属行
业为废弃资源综合利用业(C42)中的非金属废料和碎屑加工处理(C4220),
危险废物无害化处置业务所属行业为生态保护和环境治理业(N77)中的危险废
物治理(N7724),电子废物拆解处理业务所属行业为废弃资源综合利用业(C42)
中的金属废料和碎屑加工处理(C4210)。
  根据中国证监会发布的《上市公司行业分类指引》(2012 年修订),公司
危险废物资源化利用业务与电子废物拆解处理业务所属行业为废弃资源综合利
用业(C42),危险废物无害化处置业务所属行业为生态保护和环境治理业(N77),
其中危险废物资源化利用业务与电子废物拆解处理业务收入合计占比在报告期
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内均超过 50%,因此行业归属为废弃资源综合利用业(C42)。
  (二)行业主管部门、行业监管体制、行业主要法律法规和政策及对发行
人经营发展的影响等
  公司所处行业涉及危险废物、电子废物等废弃资源的回收、运输、贮存、利
用、处置等多个环节,与生态环境保护和资源再生利用密切相关,因此,行业内
企业受生态环境部、发改委、商务部、工信部、交通运输部、财政部等多个部门的
联合强监管。
  生态环境部主要负责制定固体废物污染防治相关政策,制定废弃电器电子产
品规范处理的生态环境保护要求、技术规范、指南以及拆解处理情况的审核办法
并组织实施,统一负责生态环境监测和执法工作;发改委主要负责组织拟订发展
循环经济、全社会能源资源节约和综合利用规划及政策措施;商务部主要负责制
定和实施再生资源回收产业政策、回收标准和回收行业发展规划等;工信部主要
负责参与拟订能源节约和资源综合利用、清洁生产促进规划和污染控制政策等;
交通运输部主要负责全国道路运输管理工作,拟定道路危险货物运输规则,监测
国家公路网运行情况等;财政部主要负责废弃电器电子产品处理基金征收与使用
管理,核定并支付处理企业的废弃电器电子产品处理基金补贴。
  中国环境保护产业协会、中国再生资源回收利用协会、中国循环经济协会是
该行业的自律管理组织,主要负责组织开展本行业相关调查研究和行业统计,收
集、分析和发布行业信息,反映企业和社会诉求及政策建议,发挥政府和企业桥
梁纽带作用。
  (1)再生资源回收相关监管体制
  废弃资源中部分为再生资源,具有较高的循环利用价值。根据《再生资源回
收管理办法》规定,从事再生资源回收经营活动,必须符合工商行政管理登记条
件,领取营业执照,并在取得营业执照后 30 日内,按属地管理原则,向登记注
册地工商行政管理部门的同级商务主管部门或者其授权机构备案,并取得《再生
资源回收经营者备案登记证明》。
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生资源回收经营者备案事项整合到营业执照上,市场监管部门核准工商注册登记
后,通过省级共享平台将企业信息共享给各相关部门。
  (2)危险废物处置行业相关监管体制
  我国危废处置行业建立了以经营许可资格管理制度、申报登记与转移联单管
理制度、经营活动监督管理制度为核心的监管体制,从资格准入、日常监管、执
法监督三个方面对危废处置行业进行监督管理。
  ①危险废物经营许可资格管理制度
  《危险废物经营许可证管理办法》规定,从事危险废物收集、贮存、处置经
营活动的单位,应当领取危险废物经营许可证。按照经营方式,危险废物经营许
可证分为“危险废物综合经营许可证”和“危险废物收集经营许可证”。危险废
物综合经营许可证由省、自治区、直辖市生态环境主管部门审批颁发,危险废物
收集经营许可证由县级生态环境主管部门审批颁发。领取“危险废物综合经营许
可证”的单位,可从事各类别危险废物的收集、贮存、处置经营活动;领取“危
险废物收集经营许可证”的单位,只能从事机动车维修活动中产生的废矿物油和
居民日常生活中产生的废镉镍电池的危险废物收集经营活动。
  危险废物综合经营许可证有效期为 5 年;危险废物收集经营许可证有效期为
营活动的,应当于危险废物经营许可证有效期届满 30 个工作日前向原发证机关
提出换证申请。原发证机关应当自受理换证申请之日起 20 个工作日内进行审查,
符合条件的,予以换证;不符合条件的,书面通知申请单位并说明理由。
  危险废物经营许可证上载明危废经营单位核准经营的废物类别、经营方式、
经营能力,危废经营单位只能在许可范围内从事核准经营危废类别的处置,对于
其在处理利用过程中收集的其他危险废物,需要委托具有相应处置能力的危废经
营单位进行处置。禁止无经营许可证或者不按照经营许可证规定从事危险废物收
集、贮存、处置经营活动。禁止将危险废物提供或者委托给无经营许可证的单位
从事收集、贮存、处置经营活动。
  ②危险废物申报登记与转移联单管理制度
  危险废物的产废单位、运输单位、接受单位必须严格执行申报登记与转移联
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单制度,保障危险废物的全生命周期有迹可循,对危险废物从产生、运输到综合
利用的各个环节执行严密的跟踪与管理。
  a.申报登记及转移联单管理
  《固废法》规定,我国实行危险废物申报登记制度,产生危险废物的单位,
必须按照国家有关规定制定危险废物管理计划,并向所在地县级以上生态环境主
管部门申报危险废物的种类、产生量、流向、贮存、处置等有关资料。产废单位
转移危险废物时,必须填写危险废物转移联单。
  b.转移联单运行模式
  《危险废物转移联单管理办法》规定,产废单位在转移危险废物前,须报批
危险废物转移计划。经批准后,产废单位应当向移出地生态环境主管部门申请领
取联单。危险废物转移联单的运行模式如下图所示:
  注 1:联单共分五联,颜色分别为:第 1 联,白色;第 2 联,红色;第 3 联,黄色;第
  注 2:经产生单位填写后联单显示 A,经运输单位填写后联单显示 B,经接受单位填写
后联单显示 C,A、B、C 表示联单转移的先后顺序。
  产废单位应当如实填写联单中产生单位栏目并加盖公章,经交付危废运输单
位核实验收签字后,将联单第一联副联自留存档,将联单第二联交移出地生态环
境主管部门,联单第一联正联、第二联副联及其余各联交付运输单位随危废转移
运行。
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  危废运输单位应当如实填写联单中运输单位栏目,按照国家有关危险货物运
输的规定,将危废安全运抵联单载明的接受地点,并将联单第一联正联、第二联
副联及其余各联随转移的危废交付危废接受单位。
  危废接受单位应当按照联单填写的内容对危废核实验收,如实填写联单中接
受单位栏目并加盖公章。接受单位应当将联单第一联正联、第二联副联自接受危
废之日起十日内交付产废单位,联单第一联正联由产废单位自留存档,联单第二
联副联由产废单位在二日内报送移出地生态环境主管部门;接受单位将联单第三
联交付运输单位存档;将联单第四联自留存档;将联单第五联自接受危废之日起
二日内报送接受地生态环境主管部门。
  危险废物转移联单制度是追踪危险废物流向,实现危险废物全过程管理的重
要手段,对于规范危险废物转移活动,防止危险废物环境污染,起到了积极的作
用。随着信息技术的发展和互联网的普及,我国北京、上海、浙江等多个省市开
始实行危险废物电子转移联单制度,电子转移联单与纸质转移联单的运行模式类
似,除一般的制造业企业外,电子转移联单更适合于产废数量少、产生源分散危
险废物转移的监督管理。
  目前,浙江省已建成覆盖省、市、县、企业四级的固体废物环境监管平台,
形成危险废物“产废-收集-转移-处置(利用)”流向监管数据网,具备实时
监控、业务流转、数据共享、预测预警、科学决策和服务等功能,该平台可全面
实行危险废物电子转移联单制度和危险废物转移跟踪监控机制,形成“来源可查、
去向可追、监督留痕、责任可究”的监管数据链条,显著提升危险废物转移运行
效率和监管工作成效。
  ③危险废物经营活动监督管理制度
  危险废物经营单位应建立危险废物经营情况记录簿,如实记载收集、贮存、
处置危险废物的类别、来源、去向和有无事故等事项,并定期向县级以上生态环
境主管部门报告危险废物经营活动情况。危险废物经营情况记录簿应保存 10 年
以上,以填埋方式处置危险废物的经营情况记录簿应当永久保存。
  县级以上生态环境主管部门定期通过书面核查和实地检查等方式,对危险废
物经营单位进行监督检查,并将监督检查情况和处理结果予以记录,由监督检查
人员签字后归档。
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  (3)危险废物运输行业相关监管体制
  ①道路危险货物运输资格管理制度
  产废单位在开展业务时,必须申报危险废物管理计划并根据《道路危险货物
运输管理规定》将危废交由具备危废运输资质的企业承运。
  申请从事道路危险货物运输经营的企业,应当依法向工商行政管理机关办理
有关登记手续后,向所在地设区的市级道路运输管理机构申请《道路运输经营许
可证》。从事道路危险废物运输经营的单位应当有符合条件的专用车辆及设备、
停车场地、取得相应从业资格的驾驶人员、装卸管理人员、押运人员。驾驶员、
押运员等从业人员应具有相应的从业资格证书,并由运输单位负责定期组织开展
从业人员培训,了解掌握危险废物知识、事故应对技能及相关管理制度。
  ②危险废物运输监控管理制度
  《道路危险货物运输管理规定》规定,申请从事道路危险货物运输经营的专
用车辆,需配备有效的通讯工具,并安装具有行驶记录功能的卫星定位装置。危
险货物承运人在运输前,应当对卫星定位装置进行检查并做好记录;危险货物承
运人在车辆运行期间,通过定位系统对车辆和驾驶人进行监控管理。
工作的通知》,要求危险废物运输车辆必须安装 GPS、视频监控设备,与交通管
理部门监控平台联网,全程监控交接与运输情况。
  (4)电子废物处理行业相关监管体制
  ①电子废物处理资格许可管理制度
  根据《废弃电器电子产品回收处理管理条例》、《废弃电器电子产品处理资
格许可管理办法》规定,我国对废弃电器电子产品等电子废物实行集中处理制度
和资格许可制度。废弃电器电子产品回收经营者对回收的废弃电器电子产品进行
处理,应当取得废弃电器电子产品处理资格;未取得处理资格的,应当将回收的
废弃电器电子产品交有废弃电器电子产品处理资格的企业处理。
  申请废弃电器电子产品处理资格,应当具备下列条件:具备完善的废弃电器
电子产品处理设施;具有对不能完全处理的废弃电器电子产品的妥善利用或者处
置方案;具有与所处理的废弃电器电子产品相适应的分拣、包装以及其他设备;
具有相关安全、质量和环境保护的专业技术人员。设区的市级生态环境主管部门
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自受理申请之日起 60 日内,做出准予许可或者不予许可的决定。
  有下列情形之一的,废弃电器电子产品处理企业应当按照原申请程序,重新
申请废弃电器电子产品处理资格:增加废弃电器电子产品处理类别的;新建处理
设施的;改建、扩建原有处理设施的;处理废弃电器电子产品超过资格证书确定
的处理能力 20%以上的。
  ②废弃电器电子产品处理基金征收、使用及审核管理制度
  a.废弃电器电子产品处理基金的设立背景
  改革开放以来,我国经济经历了高速发展,电器电子产品的产量、保有量和
废弃量都达到前所未有的水平。根据国家统计局数据,2013 年我国“四机一脑”
生产数量已高达 10.17 亿台,历年生产的产品陆续开始淘汰。这些废弃电器电子
产品中有许多利用价值很高的资源,通过合理的资源化利用,可以节约大量资源。
  由于我国前期未建立起有效的回收处理机制,淘汰下来的电器电子产品流向
分散,其中相当大部分经由个体手工作坊拆解,因其拆解工艺落后,甚至采用露
天焚烧、强酸浸泡等原始落后方式提取贵金属,不仅造成了资源的浪费,还对生
态环境产生严重污染,危害人类健康。
  废弃电器电子产品处理企业为符合规范拆解处理的监管要求,需投入大量的
人力、物力和危废处置支出,综合运营成本远高于个体手工作坊,导致拆解产物
的销售收入无法覆盖拆解成本。在此背景下,财政部、环境保护部等 6 部委于
废弃电器电子产品处理基金,以促进废弃电器电子产品的规范回收处理。
  b.废弃电器电子产品处理基金的征收、使用流程
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  根据《废弃电器电子产品处理基金征收使用管理办法》的规定,废弃电器电
子产品处理基金为政府性基金,根据我国电器电子产品生产者责任延伸制度的要
求,电器电子产品生产者、进口电器电子产品的收货人或者其代理人为基金缴纳
义务人,按照一定的征收标准缴纳基金。所征收基金主要用于废弃电器电子产品
回收处理费用补贴,以促进废弃电器电子产品的规范拆解处理,避免非法拆解引
起的环境污染。
  依法取得废弃电器电子产品处理资格且纳入废弃电器电子产品处理基金补
按照废弃电器电子产品的规范拆解种类、数量及基金补贴标准申请废弃电器电子
产品处理基金补贴。政府作为基金的管理者,主要职能是保证生产者缴纳基金,
监督处理企业严格按规定进行拆解处理,并根据其规范拆解处理情况从基金中支
付基金补贴,该补贴系对处理企业规范拆解处理活动的补偿,不属于政府补助的
范畴。
  c.废弃电器电子产品处理基金补贴企业名单
  根据《废弃电器电子产品处理基金征收使用管理办法》的规定,给予基金补
贴的处理企业名单,由财政部、生态环境部会同国家发展改革委、工业和信息化
部向社会公布。自 2012 年以来,主管部门共公布五批废弃电器电子产品处理基
金补贴企业名单,具体情况如下:
      批次           公布时间             进入补贴名单的处理企业家数
第一批          2012 年 7 月 11 日                    43 家
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      批次           公布时间             进入补贴名单的处理企业家数
第二批          2013 年 2 月 4 日                     21 家
第三批          2013 年 12 月 2 日                    28 家
第四批          2014 年 6 月 12 日                    15 家
第五批          2015 年 8 月 17 日                     3家
  注:根据环境保护部废弃电器电子产品处理管理信息系统显示,截至本招股说明书签署
日,全国纳入国家废弃电器电子产品处理基金补贴企业名单的企业共计 109 家。
  盛唐环保于 2012 年被列入全国“第一批废弃电器电子产品处理基金补贴企
业”名单,是浙江省仅有的 5 家废弃电器电子产品定点处理企业之一。财政部
严格控制处理企业规划数量,“除将已获得基金补贴的优质处理企业纳入规划
外,通知发布前已经生态环境部备案的各省(区、市)废弃电器电子产品处理企
业规划数量不再增加”。自 2015 年 8 月以来,废弃电器电子产品处理基金补贴
企业名单未新增处理企业。
  d.废弃电器电子产品处理基金的审核流程
  为规范和指导废弃电器电子产品拆解处理情况审核工作,保障基金使用安
全,生态环境部出台《废弃电器电子产品拆解处理情况审核工作指南》,处理企
业废弃电器电子产品规范拆解处理情况通过生态环境主管部门的审核后方可获
得基金补贴。省级生态环境部门负责组织本地区处理企业废弃电器电子产品拆解
处理情况的审核工作,对审核结论负责。处理企业申请废弃电器电子产品处理基
金的审核流程具体如下:
  处理企业完成废弃电器电子产品的拆解处理后进行自查,按季度对自查后废
弃电器电子产品规范拆解的种类、数量进行统计,填写《废弃电器电子产品拆解
处理情况表》,并在每个季度结束次月的 5 日前报送省级生态环境部门。
  省级生态环境部门接到处理企业报送的《废弃电器电子产品拆解处理情况
表》及相关资料后组织开展审核工作,并在每个季度结束次月的月底前将审核意
见连同《废弃电器电子产品拆解处理情况表》上报生态环境部。
  生态环境部组织固管中心对各省级生态环境部门上报的情况进行技术复核,
确认各处理企业废弃电器电子产品规范拆解的种类、数量并提交财政部。
  财政部按照生态环境部提交的废弃电器电子产品规范拆解种类、数量和基金
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补贴标准,核定对各处理企业的补贴金额,根据废弃电器电子产品处理基金的支
出预算向处理企业拨付基金补贴。
  e.处理企业拆解处理情况暂停审核与终止审核的相关规定
  根据审核指南(2015 年版)的规定,处理企业拆解处理情况应当暂停审核
的情形包括以下类型:
         情形                        具体情形
情形一:审核过程中,发现处理
                    究刑事责任的。
企业存在以下情况的
                    占其申报拆解处理总量连续两年超过 5%的。
                    理能力 20%的。
情形二:审核时段内连续 2 次未落实环保部门日常监管过程中提出的整改事项的,在整改
完成且经环保部门认可前,省级环境保护部门可以决定暂停审核处理企业的基金补贴申请。
情形三:审核过程中,发现处理企业关键拆解产物的库存量大于 1 年内的产生量时,可以
继续审核,但应当将相关问题在审核报告中作出说明。在处理企业有关关键拆解产物处理
完毕之前,环境保护部暂停对其规范拆解处理种类和数量的确认。
  根据审核指南(2019 年版)的规定,处理企业拆解处理情况应当暂缓审核
和终止审核的情形包括以下类型:
  处理方式                           具体情形
              情形一:生态环境部在技术复核期间收到举报或发生其他情况需要进一
              步核实的,暂缓对相关处理企业相关批次审核结果确认,书面通知省级
              生态环境主管部门暂缓后续审核工作,必要时可请省级生态环境主管部
              门进一步调查核实。在情况核实清楚后,生态环境部及时恢复对相关处
暂缓审核结果确       理企业相关批次及后续审核情况的确认工作。
认             情形二:处理企业涉嫌犯罪被立案侦查的(以相关主管部门提供的信息
              为准),省级生态环境主管部门应当及时暂缓审核工作并告知生态环境
              部,生态环境部暂缓对其相关批次及后续的审核结果确认。法院判定其
              构成犯罪的,从犯罪行为发生所在季度起的拆解处理种类和数量不再审
              核确认。如不构成犯罪,生态环境部恢复审核确认。
              情形三:处理企业被取消废弃电器电子产品处理基金补贴资格或被发证
终止审核          机关注销或收回废弃电器电子产品处理资格证书的,各级生态环境主管
              部门应当终止审核工作,从发生之日起的拆解处理数量不再审核确认。
  除了以上情形以外,在 2019 年 11 月之前,处理企业发生搬迁的,生态环境
部固管中心暂停了搬迁企业拆解处理情况的技术复核工作。2019 年 11 月,生态
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环境部明确了搬迁企业拆解处理情况的审核政策后,生态环境部固管中心对搬迁
企业拆解处理情况的技术复核工作均已有序恢复。
  ③数据信息系统监督管理制度
  根据《废弃电器电子产品处理企业建立数据信息管理系统及报送信息指南》
的规定,处理企业应当通过国家统一的数据信息管理系统对处理企业内部运转的
整个流程进行跟踪记录。
  处理企业应当在数据信息管理系统中跟踪记录废弃电器电子产品在内部运
转的整个流程,包括记录每批废弃电器电子产品接收的时间、来源、类别、重量
和数量;运输者的名称和地址;贮存的时间和地点;拆解处理的时间、类别、重
量和数量;拆解产物(包括最终废弃物)的类别、重量或者数量、去向等。按日
汇总拆解处理情况形成报表,并向国家统一的数据信息管理系统报送废弃电器电
子产品入库和出库记录报表、拆解处理记录报表、拆解产物(包括最终废弃物)
出库和入库记录报表。
  ④视频监控系统监督管理制度
  根据《废弃电器电子产品处理企业资格审查和许可指南》、《废弃电器电子
产品规范拆解处理作业及生产管理指南》,处理企业应当具有联网的现场视频监
控系统及中控室,备用电源、视频备份等保障措施。
  a.视频监控的点位要求
  厂界内视频监控应当覆盖从废弃电器电子产品入厂到拆解产物出厂的全过
程,厂区所有进出口处、磅秤、处理设备与处理生产线、处理区域、贮存区域、
中控室、可能产生污染的区域等关键点位均应当设置现场视频监控系统,监控画
面应当可清楚辨识数据信息管理系统信息采集内容的生产操作过程。
  b.视频监控的画质要求
  设置的现场视频监控系统应当能连续录下作业情形,包含录制日期及时间显
示,每一监视画面所录下影像应当连贯。夜间厂区出入口处监控范围须有足够的
光源以供辨识,夜间进行拆解处理作业时,其处理设备投入口及处理区域的镜头
应当有足够的光源以供画面辨识。所有监控设备的设置应当避免人员、设备、建
筑物等的遮挡,清楚辨识拆解、处理、信息采集全过程。
  c.视频监控的存储要求
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  视频记录应当保持连贯完整,录像画面的清晰度应当达到 640×360 以上,
不得对原始文件进行拼接、剪辑、编辑。所有摄像机视频信号应通过网络硬盘录
像机进行压缩、存储和网络远传,以方便集中联网监控。录像应采用硬盘方式存
储,并确保每路视频图像均可全天 24 小时不间断录像,其中,关键点位视频记
录保存时间至少为 3 年,其他点位视频记录保存时间至少为 1 年。
  处理企业须严格按照视频监控管理制度执行,如未执行或执行不到位,或者
未按照规定存储相关视频,则无法申请基金补贴。
  ⑤日常环境监测管理制度
  处理企业应当建立废弃电器电子产品处理的日常环境监测制度。县级以上生
态环境主管部门应当通过书面核查和实地检查等方式,加强对废弃电器电子产品
处理活动的监督检查,将监督检查情况和处理结果予以记录并归档。
  处理企业应当制定年度监测计划,对污染物排放进行日常监测,监测报告应
当保存 3 年以上。县级以上生态环境主管部门应当加强对处理企业污染物排放情
况的监督性监测,每半年不得少于 1 次。
  ⑥信息公开管理制度
  处理企业的废弃电器电子产品拆解处理情况,除向生态环境主管部门报送
外,还需定期向社会公开拆解处理的审核情况及基金补贴情况,接受公众监督。
  国家陆续出台多项法律法规、行政规章,对废弃资源的回收、运输、贮存、
利用、处置等各个环节进行规范,形成了较为完善的法律体系,具体如下:
                   生效及最新修正
    法律、法规和规章                       主要内容
                     时间
                    基本法律
                                保护和改善环境,防治污染和其他
《中华人民共和国环境保护法》(全    1989 年 12 月
                                公害,保障公众健康,推进生态文
国人大常委会)            (2014 年修正)
                                明建设,促进经济社会可持续发展
                               保护和改善生态环境,防治固体废
《中华人民共和国固体废物污染环     1996 年 4 月
                               物污染环境,保障公众健康,维护
境防治法》(全国人大常委会)     (2020 年修正)
                               生态安全
《中华人民共和国清洁生产促进法》  2003 年 1 月 促进清洁生产,提高资源利用效
(全国人大常委会)        (2012 年修正) 率,减少和避免污染物的产生
《中华人民共和国循环经济促进法》  2009 年 1 月 促进循环经济发展,提高资源利用
(全国人大常委会)        (2018 年修正) 效率
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                      生效及最新修正
    法律、法规和规章                             主要内容
                        时间
             危险废物业务相关行政法规与部门规章
                                  加强对危险废物收集、贮存和处置
《危险废物经营许可证管理办法》        2004 年 7 月
                                  经营活动的监督管理,防治危险废
(国务院)                 (2016 年修正)
                                  物污染环境
《国家危险废物名录(2016 年版)》                 根据《固废法》的有关规定,制定
(生态环境部、发改委、公安部)                     本名录,界定危险废物的范围
《再生资源回收管理办法》(商务部、             促进再生资源回收,规范再生资源
发改委、公安部、住建部、工商总局、             回收行业的发展,节约资源,保护
                  (2019 年修正)
生态环境部)                        环境
《危险废物转移联单管理办法》(生                    加强对危险废物转移的有效监督,
态环境部)                               明确危险废物转移联单制度
                                    规范废矿物油资源综合利用行业
《废矿物油综合利用行业规范》(工                    发展秩序,促进企业优化升级,提
信部)                                 高资源综合利用技术和管理水平,
                                    引导行业健康持续发展
                                    指导和规范危险废物经营单位建
《危险废物经营单位记录和报告经
营情况指南》(生态环境部)
                                    和报告危险废物经营活动情况
                                   指导和规范环保部门对申请领取
《危险废物经营单位审查和许可指        2009 年 12 月
                                   危险废物经营许可证单位的审查
南》(生态环境部)             (2016 年修正)
                                   和许可工作
             危险废物运输相关行政法规与部门规章
                                  维护道路运输市场秩序,保障道路
《中华人民共和国道路运输条例》        2004 年 7 月 运输安全,保护道路运输有关各方
(国务院)                 (2016 年修正) 当事人的合法权益,促进道路运输
                                  业的健康发展
《道路危险货物运输管理规定》(交       2013 年 7 月 规范道路危险货物运输市场秩序,
通运输部)                 (2019 年修正) 保障人民生命财产安全,保护环境
                                    加强危险货物道路运输安全管理,
《危险货物道路运输安全管理办法》
(交通运输部)
                                    人民群众生命财产安全,保护环境
             电子废物业务相关行政法规与部门规章
                                  规范废弃电器电子产品的回收处
《废弃电器电子产品回收处理管理        2011 年 1 月
                                  理活动,促进资源综合利用和循环
条例》(国务院)              (2019 年修正)
                                  经济发展,保护环境
《电子废物污染环境防治管理办法》                    防治电子废物污染环境,加强对电
(生态环境部)                             子废物的环境管理
                                    规范废弃电器电子产品处理资格
《废弃电器电子产品处理资格许可
管理办法》(生态环境部)
                                    处理污染环境
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                       生效及最新修正
      法律、法规和规章                              主要内容
                         时间
《废弃电器电子产品处理基金征收                       规范废弃电器电子产品处理基金
使用管理办法》(财政部、生态环境                      征收使用管理,根据《废弃电器电
部、发改委、工信部、海关总署、国                      子产品回收处理管理条例》的规
税总局)                                  定,制定本办法
年版)》(财政部、生态环境部、发        2016 年 3 月    收处理管理条例》规定,制定该目
改委、工信部、海关总署、国税总局)                     录
《废弃电器电子产品处理基金补贴                       合理引导废弃电器电子产品回收
标准(2016)》(财政部、生态环境      2016 年 1 月    处理,加快提升行业技术水平和整
部、发改委、工信部)                            体效率
《废弃电器电子产品拆解处理情况                       规范和指导废弃电器电子产品拆
审核工作指南(2015 年版)》(生      2015 年 7 月    解处理情况审核工作,保障基金使
态环境部)                                 用安全
《废弃电器电子产品拆解处理情况                       在《废弃电器电子产品拆解处理情
审核工作指南(2019 年版)》(生      2019 年 10 月   况审核工作指南(2015 年版)》
态环境部)                                 的基础上,进一步细化审核标准
《废弃电器电子产品规范拆解处理                       指导废弃电器电子产品处理基金
作业及生产管理指南(2015 年版)》     2015 年 1 月    补贴企业提高生产作业和环境管
(生态环境部、工信部)                           理水平
                                      指导和规范地方人民政府环境保
《废弃电器电子产品处理企业建立
                                      护主管部门对申请废弃电器电子
数据信息管理系统及报送信息指南》        2010 年 11 月
                                      产品处理资格企业的审查和许可
(生态环境部)
                                      工作
                                      指导和规范废弃电器电子产品处
《废弃电器电子产品处理企业资格
审查和许可指南》(生态环境部)
                                      报送信息
     公司所处行业具有较明显的政策导向型特征,近年来,国家先后颁布一系列
推动废弃资源综合利用业发展的产业政策,主要内容如下:
序号     产业政策     颁布机构   发布时间            与公司相关的主要内容
                 国家战略方向与行业发展规划
                                    建立健全资源产出率统计体系。实行生
                                    产者责任延伸制度,推动生产者落实废
     《生态文明体制    中共中央
     改革总体方案》    国务院
                                    源综合利用和促进循环经济发展的税收
                                    政策。
     《中华人民共和                        要求实施循环发展引领计划,推进生产
     国国民经济和社                        和生活系统循环链接,加快废弃物资源
杭州大地海洋环保股份有限公司                                        招股说明书
序号    产业政策     颁布机构    发布时间              与公司相关的主要内容
     会发展第十三个                        化利用。
     五年规划纲要》
                                    实施循环发展引领计划,推进城市低值
                                    废弃物集中处置,依托国家“城市矿产”
     《“十三五”生
                                    示范基地,培育一批回收和综合利用骨
                                    干企业。实行生产者责任延伸制度,到
     划》
                                    提高到 73%。
                                    深入推进资源循环利用,大力推动“城
     《“十三五”国
                                    市矿产”开发等,到 2020 年,力争当年
                                    替代原生资源 13 亿吨,资源循环利用产
     业发展规划》
                                    业产值规模达到 3 万亿元。
                                    建设 100 个资源循环利用产业示范基地、
     《“十三五”节
                                    进生产和生活系统循环链接,构建绿色
                                    低碳循环的产业体系。到 2020 年,再生
     方案》
                                    资源替代原生资源量达到 13 亿吨,资源
                                    循环利用产业产值达到 3 万亿元。
                                    到 2020 年,生产者责任延伸制度相关政
                                    策体系初步形成,产品生态设计取得重
                                    大进展,重点品种的废弃产品规范回收
                                    与循环利用率平均达到 40%。
     《生产者责任延
               国务院办                 到 2025 年,生产者责任延伸制度相关法
               公厅                   律法规基本完善,重点领域生产者责任
     案》
                                    延伸制度运行有序,产品生态设计普遍
                                    推行,重点产品的再生原料使用比例达
                                    到 20%,废弃产品规范回收与循环利用
                                    率平均达到 50%。
                                    大、群众反映强烈的固体废物;2019 年
     《禁止洋垃圾入                        年底前,逐步停止进口国内资源可以替
     境推动固体废物   国务院办                 代的固体废物。提升国内固体废物回收
     进口管理制度改   公厅                   利用水平,提高国内固体废物的回收利
     革实施方案》                         用率和废弃电器电子产品拆解利用水
                                    平,到 2020 年国内固体废物回收量由
                                    全面禁止洋垃圾入境,大幅减少固体废
     《关于全面加强                        物进口种类和数量,力争 2020 年年底前
               中 共 中
     生态环境保护坚                        基本实现固体废物零进口。开展“无废
     决打好污染防治                        城市”试点,推动固体废物资源化利用。
               院
     攻坚战的意见》                        完善危险废物经营许可、转移等管理制
                                    度,建立信息化监管体系,提升危险废
杭州大地海洋环保股份有限公司                                          招股说明书
序号     产业政策         颁布机构   发布时间             与公司相关的主要内容
                                        物处理处置能力,实施全过程监管。
                                        提出要通过“无废城市”建设试点,统
                                        筹经济社会发展中的固体废物管理,以
     《“无废城市”
                    国务院办                大宗工业固体废物、主要农业废弃物、
                    公厅                  生活垃圾和建筑垃圾、危险废物为重点,
     案》
                                        大力推进源头减量、资源化利用和无害
                                        化处置。
                                        到 2023 年底,全省所有设区市级 50%的
     浙江省全域“无                            县(市、区)完成“无废城市”建设,
                    浙江省人
                    民政府
     作方案                                施无缺口、监管无盲区、保障无缺为、
                                        固废无倾倒、废水无直排、废气无臭味。
                          产业鼓励与支持政策
                    发改委、
                                        提出推动非工业源危险废物利用处置工
     《“十二五”危        工信部、
                                        作,以机动车 4S 店和维修点为重点,开
                                        展废矿物油收集、再生利用体系示范建
     规划》            生态环境
                                        设项目。
                    部
                    财政部、                将已建成的优质处理企业纳入基金补贴
     《关于完善废弃
                    生态环境                范围,促进废弃电器电子产品处理的规
     电器电子产品处
     理基金等政策的
                    委、工信                技术装备水平,推动优质废弃电器电子
     通知》
                    部                   产品处理企业做大做强。
                                        支持生产企业直接主导或与专业从事废
                                        旧电器电子产品回收利用的企业或机构
     《关于组织开展        工信部、
                                        合作开展回收、处理与再利用,鼓励行
     电器电子产品生        财政部、
     产者责任延伸试        商务部、
                                        品拆解产物规模化、规范化、高值化利
     点工作的通知》        科技部
                                        用。完善废旧电器电子产品资源化利用
                                        技术规范、质量标准以及评价方法。
                                        加快推动废钢铁、废有色金属、废塑料、
                                        废油、废旧电器电子产品等再生资源高
     《工业绿色发展
                                        效利用及产业规范发展,到 2020 年,主
                                        要再生资源利用率达到 75%。在电器电
     年)》
                                        子产品领域开展试点推动落实生产者责
                                        任延伸制度。
                                        到 2020 年,
                                                再生资源回收利用量达到 3.5
     《关于加快推进        工信部、                亿吨,其中,废弃电器电子产品回收利
     展的指导意见》        科技部                 收优惠政策,加快再生产品、再制造等
                                        绿色产品的推广应用。发展绿色信贷,
杭州大地海洋环保股份有限公司                                             招股说明书
序号     产业政策         颁布机构      发布时间             与公司相关的主要内容
                                          支持符合条件的再生资源企业,通过上
                                          市、发行企业债券、票据等多渠道筹措
                                          资金,破解企业融资难题。
                                          明确提出将“废矿物油再生利用”列入
     《战略性新兴产        发改委、                  国家战略性新兴产业重点产品和服务指
     (2016 版)       财政部                   对环境保护和资源综合利用有一定的推
                                          动作用。
                                          到 2020 年,主要资源产出率比 2015 年
                                          提高 15%,主要废弃物循环利用率达到
     《循环发展引领        发改委等
     行动》            14 个部委
                                          率达到 73%,资源循环利用产业产值达
                                          到 3 万亿元。
                                          将“废旧资源再生利用”、“危险废物
     《绿色产业指导                              处置处理”、“危险废物运输”、“工
                    发改委等
                                          业发展支持力度。
                                          将“废旧电器电子产品等资源循环利用
                                          基地建设”、“危险废物处置中心建设
     《产业结构调整                              及运营”、“固体废弃物减量化、资源
     年本)》(2019                            生资源资源化回收利用工程和产业化”、
     年修订)                                 “废旧电器电子产品、废弃油脂等废旧
                                          物资循环再利用技术、设备开发及应用”
                                          行业确定为我国经济发展鼓励类行业。
                                          鼓励回收企业建立多元化回收渠道,通
                                          过全品类回收、预约回收等方式开展废
                                          旧家电回收,并交由合规企业处理。鼓
     《关于完善废旧                              励废旧家电处理企业加大技术改造投入
     家电回收处理体                              力度,开展技术升级和设备更新,加强
                    发改委等
     消费的实施方                               和智能化水平。研究完善基金征收补贴
     案》                                   政策,适当调整基金补贴标准;条件成
                                          熟时统筹研究扩大基金征收补贴范围,
                                          调整基金征收标准,落实基金“以收定
                                          支、自我平衡”机制。
                             行业规范整顿政策
     《关于联合开展        生态环境                  提出按照“依法取缔一批,重点整治一
     轮胎、废塑料、        委、工信                  决电子废弃物、废轮胎、废塑料、废旧
杭州大地海洋环保股份有限公司                                 招股说明书
序号     产业政策    颁布机构   发布时间            与公司相关的主要内容
     废旧衣服、废家   部、公安                衣服、废家电拆解等再生利用行业突出
     电拆解等再生利   部、商务                环境问题。
     用行业清理整顿   部、工商
     的通知》      总局
     《关于坚决遏制
     固体废物非法转
     移和倾倒进一步   生态环境                部署各省(区、市)组织开展固体废物
     加强危险废物全   部办公厅                非法贮存、倾倒和填埋情况专项安排。
     过程监管的通
     知》
                                   加强浙江省固体废物污染防治,建立从
               浙江省人
     《浙江省清废行                       产生到处置的全过程链条式闭合管理体
     动实施方案》                        系,切实保障生态环境安全和人民群众
               公厅
                                   身体健康
     进入“十三五”以来,我国相继发布了多项法律法规以及产业政策,从限制
境外固体废物进口、提升国内废弃资源综合利用水平、持续推进环保立法等几个
方面引导和支持废弃资源综合利用行业加速发展,为公司经营发展提供了良好的
外部政策环境:
     (1)禁止“洋垃圾”入境,大幅减少境外固体废物供给,推动国内废弃资
源综合利用行业快速发展
     我国作为“世界工厂”,对各类工业资源需求旺盛。20 世纪 80 年代,为缓
解国内资源不足,我国开始从境外进口可再生的固体废物进行再生利用,在一定
程度上解决了资源的需求。由于我国废弃资源综合利用企业参差不齐,很多“洋
垃圾”以非正规渠道入境后,流向技术水平低、产品附加值低、污染控制能力差
的小企业进行处理,给我国生态环境造成了严重破坏,相应环境治理成本已超过
“洋垃圾”所带来的经济效益。
     为保护生态环境安全和人民群众身体健康,促进国内固体废物无害化、资源
化利用,2017 年 7 月国务院办公厅印发《禁止洋垃圾入境推进固体废物进口管
理制度改革实施方案的通知》,提出全面禁止“洋垃圾”入境,要求 2017 年年
底前,全面禁止进口环境危害大、群众反映强烈的固体废物;2019 年年底前,
逐步停止进口国内资源可以替代的固体废物。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                      招股说明书
  我国海关等相关部门自 2018 年 1 月起禁止 24 种固废入境,包括废塑料、部
分废金属、未经分类的废纸等。2019 年 7 月起,将废钢铁、铜废碎料、铝废碎
止“洋垃圾”入境方案的稳步推进,我国废金属、废塑料等固体废物进口量明显
减少,根据海关总署发布的统计数据,2018 年我国固体废物进口总量同比下降
进口量情况如下表所示:
                                                    单位:万吨
      项目         2019 年度         2018 年度          2017 年度
废金属                    312.00         534.00           807.00
废塑料                          -             5.00        583.00
  数据来源:海关总署、商务部
  从短期来看,禁止“洋垃圾”入境,导致我国可利用的固体废物供给大幅减
少,加剧了废金属、废塑料等再生资源的供需矛盾,大幅推高了再生资源的市场
价格,并传导至上游回收市场。报告期内,公司废金属、废塑料等再生资源产品
的价格以及电子废物的回收价格均快速提升。
  从长期来看,随着禁止“洋垃圾”入境方案的稳定推进,以及国内废金属、
废塑料等再生资源的需求逐步释放,国内再生资源供需之间的缺口巨大,必须通
过推动国内废弃资源综合利用行业发展进行补足,公司废弃资源综合利用业务面
临更加广阔的市场空间。
  (2)推动“城市矿产”开发,开展“无废城市”试点,提升国内固体废物
资源化利用水平
  随着我国城镇化的不断推进,近几年来“垃圾围城”的问题日益突出,垃圾
中存在大量可循环利用的废金属、废塑料、废电子元器件等“城市矿产”,处置
不当不仅会造成严重的环境污染,也是对再生资源的浪费。国家陆续出台了《“十
三五”生态环境保护规划》、《“十三五”国家战略性新兴产业发展规划》等产
业政策,大力推动我国“城市矿产”开发,加快废弃物资源化利用。
好污染防治攻坚战的意见》,在坚定不移地开展禁止“洋垃圾”入境方案时,启
杭州大地海洋环保股份有限公司                     招股说明书
动“无废城市”试点,推动我国固体废物资源化利用。国务院办公厅于 2019 年
一步深化,并提出了相应的发展目标。
  “无废城市”是一种先进的城市管理理念,“无废城市”并不是没有固体废
物产生,也不意味着固体废物能完全资源化利用,而是指以创新、协调、绿色、
开放、共享的新发展理念为引领,通过推动形成绿色发展方式和生活方式,持续
推进固体废物源头减量和资源化利用,最大限度减少填埋量,将固体废物环境影
响降至最低的城市发展模式。通过“无废城市”建设试点,统筹经济社会发展中
的固体废物管理,大力推进源头减量、资源化利用和无害化处置,形成可复制、
可推广的建设模式,并在全国进行推广。
  推动“城市矿产”开发和“无废城市”建设,是我国城镇化发展至今的内在
需求和必然选择,也是解决“垃圾围城”的根本出路,在禁止“洋垃圾”入境的
背景下,提升国内固体废物资源化利用水平显得更加重要。作为“无废城市”建
设的先行者和探路者,公司抓住行业的发展机遇,通过持续扩大业务规模,丰富
业务类型,不断提升自身废弃资源综合利用水平。报告期内,公司综合利用废弃
资源的数量与营业收入规模持续增长。
  (3)持续推进环保立法,加大环境污染犯罪行为打击力度,促进废弃资源
综合行业健康发展
  为进一步加大环境污染犯罪行为的打击力度,有效保护生态环境,近年来我
国相继颁布或修订《中华人民共和国环境保护法》、《固废法》等一系列法律法
规,持续推进环保立法,提高违法处罚力度,并通过修订《最高人民法院最高人
民检察院关于办理环境污染刑事案件适用法律若干问题的解释》(以下简称“两
高”司法解释),有针对性地解决了无《危险废物经营许可证》从事危险废物利
用行为定罪的具体问题。2016 年“两高”司法解释提出,对于非法排放、倾倒、
处置危险废物三吨以上的,应当认定为“严重污染环境”,根据《刑法》的规定
处三年以下有期徒刑或者拘役,并处或者单处罚金。“三吨量刑”的观念深入人
心,进一步加大了对危废犯罪行为的威慑力度。
《固废法》,将城市环境治理体系和固体废物污染防治提升至新的高度,进一步
杭州大地海洋环保股份有限公司                         招股说明书
明确我国固体废物污染环境防治减量化、资源化和无害化的原则,要求建立全国
危险废物等固体废物污染环境防治信息平台,推进固体废物收集、转移、处置等
全过程监控和信息化追溯,重点完善了危险废物污染环境的防治制度,并将电器
电子生产者责任延伸制度纳入法律。新的《固废法》针对环境污染违法行为大幅
提高了罚款额度,增加了处罚种类,并强化处罚到人的原则。
  通过持续推进环保立法,加大环境污染犯罪行为打击力度,提高了产废单位
的规范意识,有利于扩大固体废物规范处理的市场容量,促进废弃资源综合行业
的健康发展。公司拥有固体废物综合利用的相关资质,已建立起完善的危废收集
体系和电子废物回收网络,将充分受益于废弃资源综合利用行业市场容量的持续
扩张。
入条件
  ①发行人所处行业不属于高耗能行业
  根据国家统计局于 2018 年 2 月 28 日发布的《2017 年国民经济和社会发展
统计公报》,高耗能行业包括:石油加工、炼焦和核燃料加工业,化学原料和化
学制品制造业,非金属矿物制品业,黑色金属冶炼和压延加工业,有色金属冶炼
和压延加工业,电力、热力生产和供应业。根据国家发展和改革委员会办公厅于
函》,“经商国家统计局,按照国民经济行业分类、国民经济和社会发展统计公
报的行业分类,高耗能行业范围为:石油、煤炭及其他燃料加工业,化学原料和
化学制品制造业,非金属矿物制品业,黑色金属冶炼和压延加工业,有色金属冶
炼和压延加工业,电力、热力生产和供应业。”
  根据浙江省经济和信息化厅于 2020 年 10 月 28 日印发的《关于调整工业企
的有关规定,高耗能行业包括:纺织业,造纸及纸制品业,石油加工、炼焦及核
燃料加工业,化学原料及化学制品制造业,化学纤维制造业,非金属矿物制品业,
金属冶炼及压延加工业,电力、热力的生产和供应业。
  因此,发行人所处“废弃资源综合利用业”不属于高耗能行业。
  ②发行人所处行业不属于高排放行业
杭州大地海洋环保股份有限公司                                招股说明书
  经查询国家及地方环境保护相关法规、政策文件,我国目前对“高排放行业”
及“高排放标准”尚无明确定义。根据国务院于 2018 年 6 月 27 日发布的《打赢
蓝天保卫战三年行动计划》的规定,“加大秋冬季工业企业生产调控力度,各地
针对钢铁、建材、焦化、铸造、有色、化工等高排放行业,制定错峰生产方案,
实施差别化管理。”
  因此,发行人所处“废弃资源综合利用业”不属于高排放行业。
  ③发行人主营业务符合国家产业政策和行业准入条件
  目前我国实行“可持续发展”的政策,十四五规划更是明确提出全面提高资
源利用效率,强调要加快构建废旧物资循环利用体系。发行人主要从事危险废物
的资源化利用、危险废物的无害化处置、电子废物的拆解处理业务。国家发展和
子产品等资源循环利用基地建设”、“危险废物处置中心建设及运营”、“固体
废弃物减量化、资源化、无害化处理和综合利用工程”、“再生资源资源化回收
利用工程和产业化”、“废旧电器电子产品、废弃油脂等废旧物资循环再利用技
术、设备开发及应用”行业确定为我国经济发展鼓励类行业。
  根据国家发展改革委、商务部印发的《市场准入负面清单(2020 年版)》,
发行人从事的生产经营项目不属于禁止准入类。
  因此,发行人所处行业符合国家产业政策,主营业务符合行业准入条件。
的情况或被关停风险
  报告期内,发行人已建、在建、拟建项目如下:
  项目类别     编号                     项目名称
                年回收处理利用废矿物油 30,000 吨、废乳化液 13,000 吨、废油
已建项目            项目
募投(即在建、拟
建)项目
  如前所述,发行人在建、拟建为危险废物的资源化利用、危险废物的无害化
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处置、电子废物的拆解处理项目,所处行业不属于高耗能高排放行业,发行人报
告期内已建、在建、拟建项目不属于高耗能高排放项目。
     根据《企业投资项目核准和备案管理条例》《企业投资项目核准和备案管理
办法》的相关规定,对关系国家安全、涉及全国重大生产力布局、战略性资源开
发和重大公共利益等项目实行核准管理,具体项目范围以及核准机关、核准权限
的危险废物的资源化利用、危险废物的无害化处置、电子废物的拆解处理业务未
     发行人报告期内已建项目的备案、环评情况如下:
                                                     环评审批      环评验收
编号          项目名称                         备案
                                                      情况        情况
     年回收处理利用废矿物油 30,000
                               《浙江省工业企业              环评批复 杭环余验
     吨、废乳化液 13,000 吨、废油桶
     (壶)3,000 吨、废滤芯 3,000 吨
                               项目备案通知书》              号         号
     废弃资源综合利用搬迁技改项目
                                                     环评批复 余 环 验
     盛唐环保年拆解 260 万台废弃电
     器电子产品搬迁项目
                                                     号         号
     发行人本次募集资金投资项目的备案、环评情况如下:
编号        项目名称                          备案               环评审批情况
     年 27 万吨废弃资源综合利     《 浙 江省 企 业投 资项 目备 案
     用项目                (赋码)信息表》
                        《 浙 江省 企 业投 资项 目备 案
                        (赋码)信息表》
                        《浙江省工业企业“零土地”
                        技术改造项目备案通知书》
     综上,发行人已建、在建、拟建项目已履行审批、核准、备案、环评等程序,
不存在被关停的情况或被关停风险,对公司正常生产经营无影响。
     (三)行业发展概况
     我国作为“世界工厂”和资源消耗大国,对各类资源需求旺盛,资源短缺和
资源利用低效已成为制约我国经济社会可持续发展的重要瓶颈。废弃资源综合利
用行业通过对废弃资源的循环利用,实现“资源开采及生产-产品-消费-废弃
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-回收-利用-再生资源-产品”的循环发展模式,已成为解决我国可持续发展
中合理利用资源和防治污染这两个核心问题的关键途径。
   公司从事废弃资源综合利用业务涉及的废弃资源包括危险废物和电子废物,
其行业发展概况如下:
   (1)危险废物处置及综合利用概述
   根据我国《国家危险废物名录》(2016 年版)的定义,危险废物是指具有
腐蚀性、毒性、易燃性、反应性或者感染性以及不排除具有危险性,可能对环境
或者人体健康造成有害影响,需要按照危险废物进行管理的固体废物(包括液态
废物)。部分危险废物如废矿物油、有机溶剂、含有铜(或其他贵金属)的蚀刻
液与电镀污泥等,在具有危险性的同时具有一定的资源属性。
   我国危险废物污染环境防治坚持减量化、资源化和无害化的原则。减量化就
是通过实施清洁生产、采用新技术对生产工艺进行改造,减少生产中危险废物的
产生量;资源化就是将有再利用价值的危险废物通过物理化学方法进行综合利
用,从中获取可循环利用的再生资源;无害化就是将不具有再利用价值的危险废
物通过物理化学方法改变其腐蚀性、毒性等性质,使其由危险废物变为一般固体
废物,从而清除或减少其危险特性以尽量降低对环境的影响。
   危险废物处置与综合利用作为废弃资源综合利用的重要细分领域,不仅可以
显著降低危险废物对环境的影响,而且在一定程度上可缓解资源紧缺的局面,对
于保护生态环境,提高可再生资源利用率具有重大意义。
   (2)危险废物产生与综合利用情况
   公司处理的危险废物包括废矿物油、废乳化液、废油桶、废滤芯等,这些危
险废物主要来源于汽修企业和制造业企业,其产生与综合利用情况和我国汽修行
业、制造业的发展状况紧密相关。
   ①汽修行业危险废物产生与综合利用情况
   随着我国经济水平和人民生活水平的不断提高,我国的汽车保有量逐年增
加,根据公安部交通管理局发布的统计数据,汽车保有量从 2011 年的 1.06 亿辆
增长至 2019 年的 2.6 亿辆。
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  数据来源:公安部交通管理局
  随着我国民用汽车品牌的高端化,“以养代修”的观念日益普及,车主对汽
车的日常保养愈加重视。伴随我国汽车保有量的逐年增长、车辆年平均保养次数
的增加,汽车维修和保养过程中更换下来的废机油、废齿轮油、废制动液等废矿
物油以及废油桶逐年增多。按常规估算,即小汽车一年保养两次、平均每辆车一
年可产生 7~8 升废机油,以废机油密度为 870 克/升(常温)来计算,2019 年将
产生约 158~181 万吨的废机油。此外,更换汽车机油时一并更换机油滤芯,对于
延长汽车发动机的使用寿命、保障用车安全十分重要,我国汽车保养过程中产生
的废滤芯数量也与日俱增。
  公司所在的浙江省是中国经济最活跃的省份之一,城乡居民收入增长较快,
消费能力不断提高,汽车能力消费旺盛。根据国家统计局发布的统计数据,截至
依据上述标准估算,2018 年全省产生废机油至少约 9.34-10.67 万吨。
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  数据来源:国家统计局
有量总体在 500-800 辆的水平相比,我国千人汽车保有量仍有较大的增长空间。
未来随着我国居民收入不断提高、城镇化逐步推进、消费不断升级,我国汽车保
有量仍会继续保持增长,从而带动废矿物油、废滤芯、废油桶等危废综合利用市
场的持久发展。
  近几年来,随着各地环保监管执法力度升级,汽修企业环保意识不断增强,
但是由于汽修企业数量繁多,分布极其分散,危险废物的产生频次高、单次产生
量小,其危险废物普遍存在收集转运不及时、处置出路不通畅的问题,对危险废
物经营单位在收集、运输、贮存、综合利用等方面的管理能力提出很高的要求。
对于拥有危废收集体系与回收网络、能够提供危废一站式服务的危废经营单位,
将充分受益于汽修企业日益增长的危废处置需求。
  ②制造业危险废物产生与综合利用情况
  我国经济经过多年的快速增长,工业化进程不断加快,根据国家统计局统计,
八大以来,国家先后作出“中国制造 2025”、“互联网+”行动计划、“一带一
路”建设等重大战略部署,推动我国制造业保持稳步发展。
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  数据来源:中国统计年鉴,其中 2018 年和 2019 年数据为国家统计局公布的初步核算结
果。
     随着我国制造业增加值的提高,工业危险废物的产生量与日俱增。根据生态
环境部发布的《全国环境统计年报》和《中国统计年鉴》显示,我国工业危险废
物产生量(政府部门统计口径的产生量)从 2008 年的 1,357 万吨增长至 2017 年
的 6,936.89 万吨。尤其是 2016 年以来,中央环保督察开展多项危险废物专项整
治活动,推动危险废物流向正规处置渠道,使得 2016 年与 2017 年工业危废产生
量同比大幅增加,较上年同期分别增长 34.49%和 29.73%。随着“十三五”期间
环境整治力度进一步加强,预计未来工业危险废物产生量将继续保持增长趋势。
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   数据来源:《全国环境统计年报》、《中国统计年鉴》
   浙江省是我国制造业强省,根据《中国统计年鉴》显示,2017 年浙江省工
业危险废物的产生量为 342.26 万吨,位居全国前列。
   数据来源:《中国统计年鉴》
   随着我国对生态文明建设愈加重视,各地政府在大力发展经济的同时,也提
高了对环境因素的关注,庞大的产业规模催生废矿物油、废乳化液等危险废物处
置与综合利用的巨大需求。根据生态环境部发布的《全国环境统计年报》和《中
国统计年鉴》显示,我国工业危险废物综合利用量(包括综合利用往年贮存量)
从 2011 年的 1,773.05 万吨增长至 2017 年的 4,043.42 万吨。
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  数据来源:《全国环境统计年报》、《中国统计年鉴》
  近几年来我国工业危险废物综合利用率逐年上升,2017 年已提升至 58.29%,
但与《“十三五”生态环境保护规划》为 2020 年设定的 73%目标综合利用率相
比,仍有一定差距。从整体来看,我国工业危险废物的实际综合利用能力不足,
市场处于供不应求的状态。受益于 2016-2017 年中央环保督查、2018 环境保护税
开征、第二次全国污染源普查启动以及浙江、山东、四川等多个省份《危险废物
处置设施建设规划》的出台,我国危险废物综合利用能力的建设得到国家高度重
视,将进一步提高我国工业危险废物的综合利用率,行业内优势企业将充分受益
于危险废物处置需求的快速增长。
  (3)废矿物油综合利用产品的市场需求状况及变动趋势
  根据上海市润滑油品行业协会统计,目前全球润滑油供给与需求量基本保持
稳定增长,2013 年到 2018 年全球润滑油消耗量由 3,960 万吨增长为近 4,660 万
吨(未包括船用油),预计到 2020 年全球润滑油市场的出货量将达 4,910 万吨,
年均增长率为 3.2%。作为全球新兴经济体,亚太地区将继续保持市场的主导地
位,全球市场占比将从 2011 年的 41%上升至 2020 年的 48%。我国是世界上最
大的润滑油消费国,未来随着我国汽车保有量和制造业增加值的持续增长,车用
润滑油与工业润滑油的需求持续提升,我国润滑油消费仍有较大的增长潜力。
  公司废矿物油综合利用的产品主要为润滑油基础油,是制造润滑油的基础原
料,经过蒸馏、提纯、精制、调和等多道工序可制成不同品类的润滑油。与使用
原油生产润滑油相比,利用废矿物油生产润滑油的综合成本较低,且环境效益更
高。在我国原油产量增长缓慢、长期依赖进口的背景下,通过综合利用废矿物油
生产出润滑油基础油,对于缓解我国资源紧缺的局面、提高资源利用率、保护生
态环境都具有十分重要的意义。
  我国高度重视废矿物油综合利用行业的发展,2013 年财政部、国家税务总
局发布《关于对废矿物油再生油品免征消费税的通知》,自 2013 年 11 月 1 日至
柴油等工业油料免征消费税,免税政策到期后再次续期 5 年,该政策大幅提升了
我国废矿物油综合利用产品的市场需求。2017 年 2 月,发改委将“废矿物油综
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利用企业优化升级,推动我国废矿物油综合利用产业的健康发展。
  未来,在润滑油消费需求持续增长、废矿物油综合利用产业政策的推动下,
我国废矿物油综合利用产品的需求将继续保持稳步增长,为公司危险废物综合利
用业务的持续发展奠定了坚实基础。
  (1)电子废物综合利用概述
  公司综合利用的电子废物主要为废弃电器电子产品,根据 SB/T 11176-2016
《废弃电器电子产品分类》定义,废弃电器电子产品为“拥有者不再使用且已经
丢弃或放弃的电器电子产品(包括构成其产品的所有零(部)件、元(器)件等),
以及在生产、流通和使用过程中产生的不合格产品和报废产品”。
  随着全球信息科技的快速发展,电器电子产品的更新换代日益加速,“电子
垃圾”数量快速增长,如果得不到妥善处理,将会对环境造成严重污染,如废电
冰箱与废空调中的氟利昂,直接排放会对臭氧层产生破坏;电子废物如直接掩埋
丢弃会对地下水和土壤造成污染,给生态环境造成威胁。与此同时,电子废物中
亦含有铜、铝、铁及各种稀贵金属以及玻璃、塑料等重要资源,具有很高的循环
利用价值,因此,亦被称为“城市矿产”。
  通过对电子废物进行拆解利用,从而获得再生资源产品,是实现“电子垃圾”
资源化价值、减少环境污染和资源消耗的重要途径,对我国发展循环经济,建设
生态文明有重要意义。
  (2)电子废物产生规模及综合利用情况
  ①电子废物产生情况
  根据国际电信联盟和联合国大学等机构发布的《2017 年全球电子垃圾监测
报告》显示,2016 年全球共产生 4,470 万吨的“电子垃圾”,其中可回收的金、
银、铜等再生资源价值高达 550 亿欧元。亚洲地区产生的电子垃圾数量最大,达
到 1,820 万吨,占全球总数的 40.72%。同时,该报告预测 2021 年全球“电子垃
圾”产量将达到 5,220 万吨。
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   数据来源:国际电信联盟和联合国大学等
   随着我国经济的快速发展以及人民生活水平的不断提高,电器电子产品持续
大量投放市场。根据国家统计局统计,2018 年我国彩色电视机产量为 1.9 亿台,
电冰箱为 0.8 亿台,洗衣机为 0.7 亿台,空调为 2 亿台,电脑(包括微型计算机
和笔记本计算机)为 4.8 亿台,手机为 18 亿台。电器电子产品制造业已经成为
支撑我国制造强国和经济社会创新发展的重要引擎,其中手机、微型计算机、彩
色电视机等主要产品产量继续居全球首位。
   根据中国家用电器研究院发布的数据,基于国家统计局发布的全国居民年末
耐用消费品拥有量和居民户数数据进行测算,2018 年末我国电器电子产品居民
保有量中彩色电视机为 5.4 亿台,电冰箱为 4.4 亿台,洗衣机为 4.2 亿台,房间
空调器为 4.6 亿台,微型计算机为 2.8 亿台,手机为 11.0 亿台。结合我国电器电
子产品的理论报废年限、产量数据和进出口量数据,2018 年我国电器电子产品
的理论报废量中彩色电视机为 4,817.6 万台,电冰箱为 2,064.7 万台,洗衣机为
   随着我国城镇化的不断推进,居民消费能力和消费品质不断升级,居民电器
电子产品的消费需求不断上升。另外,科技的飞速进步使得电器电子产品的更新
换代日益频繁,随着居民消费观念转变,由最初的“简单能用就行,不关心外观
设计”变为了“品质感在生活中必不可少,并愿意为个性产品付出溢价”,消费
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趋势向品质升级方向发展,加快了电器电子产品更换频率,电器电子产品的平均
使用寿命越来越短。在前述因素的共同推动下,近几年来我国废弃电器电子产品
的社会保有量和理论报废量持续增加。未来几年,随着我国居民购买能力的持续
提升,以及智能家居、5G 技术的快速发展,新的电器电子产品将持续替换老的
产品,预计我国废弃电器电子产品的理论报废量仍将保持上升的态势。
   ②电子废物回收及拆解利用情况
   根据商务部发布的《中国再生资源回收行业发展报告 2019》和生态环境部
发布的《2019 年全国大中城市固体废物污染环境防治年报》,2018 年我国电视
机、电冰箱、洗衣机、房间空气调节器、电脑的回收量约为 16,550 万台,约合
      项目         2018 年度     2017 年度     2016 年度     2015 年度     2014 年度
回收重量(万吨)           380.00       373.50     366.00      348.00      313.50
回收量(万台)          16,550.00   16,370.00   16,055.00   15,274.00   13,583.00
实际处理量(万台)         8,100.50    7,994.70    7,943.60    7,625.50    7,045.40
其中:废电视机处理量        4,253.20    4,207.30    4,374.40    5,309.80    5,763.14
    废电冰箱处理量        921.80       803.70     610.30      333.20      155.00
    废洗衣机处理量       1,441.20    1,359.40    1,262.90     636.10      331.13
    废空调处理量         505.80       397.80     219.10       18.50       14.09
    废电脑处理量         978.50     1,226.50    1,476.90    1,327.90     782.04
实际处理量占回收量比         48.95%      48.84%      49.48%      49.92%      51.87%
   数据来源:商务部、生态环境部
   我国政府针对再生资源回收、废弃电器电子产品回收处理建立起多项管理制
度,以推动废弃电器电子产品流向具有资质的处理企业进行资源化利用。但由于
我国再生资源的回收体系尚不健全,废弃电器电子产品处理基金长期处于收支不
平衡的状态,导致我国废弃电器电子产品每年实际处理量占回收量及理论报废量
的比重长期处于较低的水平,2018 年我国废弃电器电子产品实际处理量占理论
报废量的比例中废电视机为 88.28%,废电冰箱为 44.65%,废洗衣机为 71.18%,
废空调为 16.06%,废电脑为 32.25%,废空调、废电脑的规范拆解处理率较低,
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从整体来看,我国废弃电器电子产品规范拆解率未来仍有较高的提升空间。
  (3)电子废物拆解利用变动趋势
  我国作为电器电子产品生产和消费大国,“四机一脑”和新增 9 类小家电社
会持续增加,电子废物拆解利用行业的未来市场容量将不断扩大。
  国家对废弃电器电子产品的规范回收与循环利用非常重视。2016 年 12 月,
工信部、商务部、科技部联合发布的《关于加快推进再生资源产业发展的指导意
见》提出“到 2020 年,废弃电器电子产品回收利用量达到 6.9 亿台”。同时,
入首批推行范围,工作目标为“到 2020 年,生产者责任延伸制度相关政策体系
初步形成,重点品种的废弃产品规范回收与循环利用率的平均水平到达 40%。到
弃产品规范回收与循环利用的平均水平达到 50%”。因此,在国家政策引导下,
行业综合利用质量和水平将不断提升。
废物进口量明显减少,2018 年全国固体废物进口总量同比下降 43.42%,2019 年
同比下降 37.21%。随着“洋垃圾”禁止入境方案的实施,我国市场对国内再生
资源的需求越来越大,有利于促进国内废弃电器电子产品处理企业的发展,进一
步提升国内废弃电器电子产品综合利用水平,从而填补相应废钢铁、废有色金属、
废塑料等重要再生资源的国内市场缺口。
  综上,在我国电器电子产品保有量基数巨大、政府对废弃电器电子产品回收
处理监管趋严以及禁止“洋垃圾”入境的背景下,随着回收体系的不断完善、正
规资质企业的生产管理水平的不断提升、手机等电子废物拆解线的不断投入,规
范拆解利用市场的需求将得到持续释放。
  (1)废弃资源逐步向资质规范化渠道转移
  我国现阶段仍处于工业化、城镇化进程加快发展时期,因此在较长一段时期
里,我国废弃资源的产量依然将呈现不断增加的趋势,但由于我国相关管理工作
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起步时间较短,大众对废弃资源的危害性和价值性的认识有待提高。
  随着我国《中华人民共和国环境保护法》的生效实施以及各细分行业相关政
策的制定及落实,我国废弃资源规范化管理水平将不断提升,督促产废单位必须
通过合法合规的渠道对危险废物进行处理。目前,随着全国多地专项整治行动的
开展以及《生产者责任延伸制度推行方案》的逐步推进,大众绿色发展和环保意
识进一步提升,越来越多的废弃资源将逐步向资质化、规范化渠道转移。
  (2)前端收集将成为危废综合利用行业的重要环节
  我国危险废物的产废主体数量繁多、分布分散,公司收集的废矿物油、废乳
化液等危险废物具有产生频率高、单次产生量低等特点,其流通渠道分散、收集
成本较高。如果其不能得到规范的处置及利用,不仅会对环境造成污染,也是对
具备可再生利用价值的危废资源的浪费。
  因此,建立优化合理的一站式服务体系,掌握前端危废资源的来源将成为行
业内企业获得良好经济效益,发展成为龙头企业的重要优势,并可在一定程度上
有效遏制扰乱市场秩序的不正规收集利用行为,有利于行业健康发展。
  (3)废矿物油综合利用愈发受到重视
  随着全球经济的快速发展,世界性能源紧缺状况日渐凸显,我国经济与社会
发展对石油的需求依赖不断增强。但目前我国原油产量增长缓慢,对于进口具有
较强的依赖。如果将废矿物油综合利用生产出润滑油基础油,对于缓解我国资源
紧缺的局面、提高现有资源利用率都具有十分重要的意义。
  近年来,废矿物油综合利用愈发得到国家层面的高度重视,废矿物油已被国
家列为优先管理的高危废弃化学物。2015 年 12 月,工信部发布《废矿物油综合
利用行业规范条件》及《废矿物油综合利用行业规范条件公告管理暂行办法》。
废矿物油综合利用将更受关注,将成为我国发展循环经济的重要组成部分。
  (4)电子废物拆解的种类结构将持续优化
弃电器电子产品拆解范围,将吸油烟机、电热水器、燃气热水器、打印机、复印
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脑”5 种产品的基础上增加至 14 种。
  随着拆解范围的扩大,国家通过调整基金补贴标准的方式逐步优化电子废物
回收及拆解的种类结构,电视机处理数量占比较大的现状已从 2014 年起有所改
观。2015 年以来,废电冰箱、废洗衣机、废空调、废电脑的处理数量同比大幅
度增加。未来,随着政府逐渐将以上新增种类纳入基金补贴范围以及新补贴标准
的实施,将持续提升产业活力、促进行业健康发展。
  (5)电子废物拆解工艺技术向高效化和精细化发展
  电子废物拆解处理过程的精细化程度对最终的再生资源产品的价值影响较
大,拆解精细化程度越高,所产生的经济效益也越高。
  相较于西欧、美国和日本等发达国家和地区,我国电子废物拆解利用处理规
模普遍偏小,配套装备和技术水平较为落后,拆解效率不高,精细化拆解能力不
足,导致相关可再生资源总体回收率偏低,拆解利用过程易对环境造成二次污染。
目前,越来越多的企业开始通过改造拆解线、升级拆解设备,提升自动化水平,
从而实现对多种电子废物的高效拆解;同时逐渐由分拣、初加工向深加工综合利
用方向延伸,进而提升再生资源产品的附加值,提高综合利用水平,不断缩小与
先进国家的差距。
  (1)资质壁垒
  废弃资源综合利用行业所涉及的大部分资源具有处置不当可能会对环境造
成重大影响的特殊性质,因此受到国家和各级政府的严格监管。目前,行业内企
业在开展业务各个环节时均需取得相应资质,行业拥有较为严格的准入门槛。
  危险废物相关业务实行资质许可制度,企业从事危险废物收集、贮存和处置
活动必须领取相应的危险废物经营许可证。电子废物处理也实行严格的资质许可
制度,只有取得废弃电器电子产品处理资格并被列入废弃电器电子产品处理基金
补贴企业名单内的处理企业才有资格申请基金补贴。
  因此,公司业务开展的相关资质具有一定稀缺性,新进入者较难在短时间内
取得相关准入资质,行业存在较高的资质壁垒。
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  (2)技术壁垒
  由于危险废物、电子废物等废弃资源来源广泛、种类较多、品质不稳定,且
部分具有一定的危险性,对其综合利用的技术集结了化学、生物、物理等多门学
科,技术门槛较高。
  此外,伴随国家政策推动,行业的持续发展对废弃资源综合利用的效率提出
更高要求。为不断减少综合利用成本,提高再生资源产品的附加值,行业企业需
要不断加大对技术研发投入。因此,只有具备深厚技术基础、持续的技术研发投
入和技术发展潜力的企业才具有较强的竞争力,新进入者往往很难在短时期内形
成技术优势,行业整体的技术壁垒逐步增强。
  (3)原料资源壁垒
  废矿物油及“四机一脑”是公司的主要原材料,具有来源分布广、分布散、
单次产废量小等特点,导致原料流通渠道分散、收集成本较高。因此,原料资源
在废弃资源综合利用产业链的地位日益凸显,拥有充足的原料资源是行业内企业
生存发展的先决条件和关键因素。
  同时,根据危险货物运输管理的规定,为保证废矿物油运输过程中环保安全
性,企业收集渠道的建设需要配备危废运输专车,并需配有具备“危险品运输资
格证”的运输人员和押运人员。但是,目前我国危废综合利用行业仍处在前期发
展阶段,具有相关经验和资质的运输人才较少,而且培养周期较长。随着废矿物
油资源日益向积极建设前端收集体系的资质企业集中,后续进入者将越来越难以
获得废矿物油原料资源的供应保障。
  (4)资金壁垒
  废弃资源综合利用行业具有项目投资规模大、设备价格高、建设周期长、对
土地厂房的要求较高等特点。同时为适应国家对环保政策和标准的要求,以及满
足综合利用规模的不断提升,行业企业需对综合利用工艺和设备进行升级改造,
因此对企业的资金实力提出更高的要求。
  同时,在电子废物拆解利用方面,由于采购电子废物需大量的资金支出,且
基金补贴发放周期较长,目前企业从报送《废弃电器电子产品拆解处理情况表》
至收到基金补贴的周期在 3 年以上,对行业企业的资金占用较大。新进入企业需
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具备较强的资金实力以满足较大的资本性和成本性支出,因此资金实力是制约新
进入者进入行业的重要因素之一。
   (1)行业面临的发展机遇
   ①全面禁止“洋垃圾”入境,推动国内废弃资源综合利用行业快速发展
制度改革实施方案的通知》,提出全面禁止“洋垃圾”入境,到 2019 年年底前,
将逐步停止进口国内资源可以替代的固体废物。提高国内固体废物的回收利用
率,提高废弃电器电子产品拆解利用水平,到 2020 年国内固体废物回收量由 2015
年的 2.46 亿吨提高到 3.5 亿吨。
   从长期来看,随着禁止“洋垃圾”入境方案的稳定推进,以及国内废金属、
废塑料等再生资源的需求逐步释放,国内再生资源供需之间的缺口巨大,必须通
过推动国内废弃资源综合利用行业发展进行补足,公司废弃资源综合利用业务面
临更加广阔的市场空间。
   ②废弃资源供给持续增加,为行业发展奠定良好基础
   随着我国经济持续快速发展,居民收入水平的提高,一方面我国汽车保有量
不断增加,2019 年全国汽车保有量达到 2.6 亿辆,最近 5 年复合增长率为 11.04%;
另一方面提升生活品质已经成为消费者购买电器电子产品的主要目的,从而加快
电器电子产品的更换频率。此外,随着互联网技术的快速发展和网络基础设施的
进一步完善,自动化、远程控制、生物识别、声纹识别等技术的不断进步,电器
电子产品制造业整体朝着数字化、智能化发展,低端化的电器电子产品将逐渐被
取代或者淘汰。
   由于我国汽车保有量的持续增加以及电器电子新产品的不断推出,因汽车维
修保养而产生的废矿物油、废油桶、废滤芯和报废的电器电子产品规模均将不断
持续增加,加之我国废弃资源综合利用工艺技术日趋成熟,上述废弃资源的综合
利用具有良好的市场发展潜力和发展空间。
   ③政策大力支持产业发展,提升国内固体废物资源化利用水平
   随着我国城镇化的不断推进,近几年来“垃圾围城”的问题日益突出。我国
生态文明建设明确要求经济与生态资源协调发展,需建立可持续发展的制度体
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系,国家陆续出台了《“十三五”生态环境保护规划》、《“十三五”国家战略
性新兴产业发展规划》、《“无废城市”建设试点工作方案》等产业政策,大力
推动我国“城市矿产”开发,启动“无废城市”试点,以提升国内固体废物资源
化利用水平,在实现城市废弃资源循环利用的同时,破解环境污染难题。
     政府大力推动“城市矿产”开发和“无废城市”建设,将逐步提升国内固体
废物资源化利用水平,包括公司在内的“无废城市”建设先行者迎来了良好的发
展机遇,有利于公司持续扩大业务规模,丰富业务类型,不断提升废弃资源综合
利用水平。
  ④持续推进环保立法与执法力度,促进废弃资源综合行业健康发展
  为进一步加大环境污染犯罪行为的打击力度,有效保护生态环境,近年来我
国相继颁布或修订了《中华人民共和国环境保护法》、《固废法》等一系列法律
法规,持续推进环保立法,提高违法处罚力度,“三吨量刑”的观念深入人心,
加大了对危废犯罪行为的威慑力度。
  自《废弃电器电子产品回收处理管理条例》、《废弃电器电子产品处理基金
征收使用管理办法》等法规政策实施以来,生态环境部、财政部、发改委、工信
部等部门分批次对废弃电器电子产品处理基金补贴企业名单开展严格的核查工
作。
  未来,随着国家相关法律法规的逐步完善,执法力度不断加强,固体废物规
范处理的市场容量将持续增长,有利于促进废弃资源综合行业的健康发展。取得
废弃资源综合利用相关资质、具备完善收集体系和回收网络的企业,将充分受益
于废弃资源综合利用行业市场容量的持续扩张。
  ⑤整体技术水平不断提升,推动行业可持续发展
高资源利用效率、资源循环水平为核心,开展循环发展宏观战略、制度创新、政
策机制和重大共性或瓶颈式技术装备研发,推进资源利用效率与循环水平的基础
理论和评价机制研究”。
  未来,危险废物资源的综合利用技术仍将不断突破,高效电子废物整机拆解
线将进一步得到推广和应用。随着行业技术的不断进步,行业内企业的运营成本
能够得到有效降低,综合利用效率明显提升,对我国废弃资源综合利用行业的良
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性可持续发展起到正面的推动作用。
  (2)行业面临的挑战
  ①法规政策体系尚待完善
  我国废弃资源综合利用行业起步较晚,法规政策体系虽已初步成型,但相较
于已拥有完备立法体系的日本、美国等发达国家仍有较大差距。行业标准化、规
范化的运作流程尚未完全形成,给正规的综合利用企业的发展会带来一定程度的
不利影响。
  ②废弃电器电子产品处理基金发放滞后,不利于行业健康发展
  国家为促进废弃电器电子产品回收处理,设立了废弃电器电子产品处理基
理后可向生态环境主管部门申请基金补贴。
  受基金补贴审核流程较长、基金收支不平衡的影响,处理企业取得基金补贴
的时间通常存在一定滞后性,基金补贴发放周期最长达到 3 年。虽然处理基金是
受政府监管、以促进废弃电器电子产品的规范回收处理而设立的专项基金,无法
收回的风险较低,但在补贴未发放之前,处理企业将存在大额应收账款,持续占
用营运资金,增加财务成本,对处理企业的流动性造成不利影响,不利于我国废
弃电器电子产品拆解处理行业的健康发展。
  (四)发行人自身的创新、创造、创意特征,以及发行人技术创新、模式
创新和新旧产业融合情况
  报告期内,公司主营业务由危险废物业务和电子废物业务两部分组成,两部
分业务在在创新、创造、创意方面各具特色,两块业务产生的收入、扣非后归母
净利润情况如下:
                                                            单位:万元、%
   项目
            金额             占比          金额       占比         金额         占比
危险废物业务收入     9,116.55       19.14   10,658.81     23.84    8,552.95    26.09
电子废物业务收入    38,505.77       80.86   34,057.44     76.16   24,225.90    73.91
主营业务收入合计    47,622.31      100.00   44,716.25   100.00    32,778.85   100.00
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   项目
            金额             占比          金额         占比        金额         占比
危险废物业务扣非
后归母净利润
电子废物业务扣非
后归母净利润
扣非后归母净利润
合计
  报告期内,公司危险废物业务实现的收入占主营业务收入的比重较低,但危
废业务净利润率相对较高,因此扣非后归母净利润占比相对较高,对公司的经营
业绩贡献较大。2020 年度,公司危险废物业务扣非后归母净利润占比有所下降,
主要系受新冠疫情影响,原油价格大幅下滑,公司润滑油基础油价格下降所致。
总体来看,公司危险废物业务与电子废物业务均为公司核心业务。
  公司自成立以来一直专注于废弃资源综合利用业务。公司不满足于以既定模
式经营业务,而是基于对产业政策、行业模式、工艺技术以及客户需求的深入研
究和思考,积极推陈出新。公司在技术工艺、业务模式等方面均进行了多项创新,
并积极推动新旧产业融合,将传统的废弃资源利用行业与互联网等技术相结合,
将公司打造成具有现代服务特质的废弃资源综合利用解决方案服务商。
  公司自设立以来,一直聚焦于危险废物的资源化利用、无害化处置以及电子
废物的拆解处理业务。公司将产研相结合,不断优化和提高技术和工艺水平,逐
渐形成了较为成熟的核心技术,并有效地应用至各类业务中。公司技术创新体现
在废乳化液无害化处置技术和电子废物拆解处理技术两大核心技术,具体情况详
见本节“六、发行人主要产品或服务的核心技术情况”之“(二)核心技术介绍
和技术先进性具体表征”。公司依托核心技术,持续提升危险废物和电子废物处
置利用的效率和效果,在更好履行保护生态环境责任的同时提升了经济效益。
  (1)“前端收集一站式”服务创新
  汽修企业在经营过程中会产生废矿物油、废铅酸电池、废油桶、废滤芯、废
过滤棉等多种危险废物,其中废矿物油、废铅酸电池的产生量较大且具有较高的
资源化利用价值,一般能够得到及时处理。废油桶、废滤芯、废过滤棉等其他危
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险废物因种类繁多、单品量少且资源化利用价值较低等原因导致危险废物处置企
业单独收集的成本较高,转移频率较低,从而导致危险废物在汽修企业危化品仓
库积压,汽修企业不得不增加危化品仓库的空间占用,并面临着危险废物堆积产
生的二次污染风险。
  公司在长期为汽修企业提供废矿物油收集服务的过程中,深入了解了汽修企
业的痛点,结合自身的技术积累,于 2018 年研发了废油桶、废滤芯无害化处置
技术,利用自有危废收集运输团队的优势,将废油桶、废滤芯与废矿物油“一站
式”收集后进行无害化处置。在丰富公司产品线、提升盈利能力的同时,也大大
提高了汽修企业处置危险废物的便利性。
  为了进一步完善对客户的一站式服务,公司在取得主管部门的资质许可后,
于 2020 年将汽修企业产生的废过滤棉、废漆渣、废活性炭、废抹布等其他危险
废物纳入公司一站式收集业务体系,将这些危险废物收集后转运至具有相应资质
的危险废物处置企业。
  公司前端收集一站服务模式的创新,一方面解决了汽修企业危险废物收集转
运不及时的难题,大大提升了客户粘性,为公司持续拓展业务提供了有力的支撑;
另一方面打通了低值危险废物后端无害化处置渠道,形成以公司为核心,链接客
户与其他危险废物处置企业的产业生态链,巩固和提升了公司的行业渗透力和影
响力。
  (2)“循环利用一条链”体系创新
  我国废矿物油等危险废物具有分布广、分布散、频次多、单次量小等特点,
对危险废物处置企业的收集和运输能力提出了很高的要求。目前,行业内大部分
废矿物油处置企业主要通过第三方物流对危险废物进行运输,通过第三方物流运
输危险废物存在以下缺陷:一是增加危险废物在不同主体之间的流转,不便于危
险废物产废单位和处置单位控制转移风险;二是基于废矿物油具有广而散的分布
特性,通过第三方物流运输存在响应不及时以及单次运输成本偏高的问题。
  为更好地向客户提供危废处置服务,控制危废转移过程中的风险,公司取得
了《道路运输经营许可证》,并为车队配备了相应数量的驾驶员和收集员。在“前
端收集一站式”服务模式创新的基础上,公司进一步构建了危废“收集-运输-
贮存-处置-利用”循环利用一条链,实现了危险废物从收集到处置利用全生命
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周期的管控,最大程度挖掘了产业链的经济效益,并有效的控制危险废物在转移
过程中可能导致的环境污染风险。
  上述模式创新使公司成为浙江省内危险废物全产业链运营的标杆企业。
  公司开发了拥有自主知识产权的“小蚂哥”云数据平台,创造性地将互联网
与物联网技术应用于危险废物的回收、利用和处置的全过程,实现了危险废物从
收集、运输、生产、销售的全流程跟踪和大数据汇总。公司是业内少数几家将“互
联网+”技术应用于危险废物全生命周期管控的企业。
  “小蚂哥”云数据平台如下图所示:
  通过“小蚂哥”云数据平台,公司在收集危险废物时,收集人员通过手持终
端完成采购相关信息的录入,包括供应商名称、收集的品类及代码、数量、金额
等信息,实时将危险废物纳入信息管理体系内,并及时将联单信息关联至政府固
体废物管理信息平台;危险废物处置与综合利用过程中,生产相关原料、辅料的
采购入库、生产领用信息,资源化利用产品的完工入库、销售出库信息,以及生
产过程中固体废物的产生、委外处置出库信息,均可实时在“小蚂哥”系统中进
行记录,实现了对公司生产经营全流程的信息化管理。
  除了将信息技术深度融合至危险废物全过程管理外,公司将基于“小蚂哥”
云数据平台,从以下两个方面进一步对新旧产业进行融合:
  (1)传统处置企业向现代服务企业相融合:依托公司“小蚂哥”云数据平
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台,公司已建立合作客户和供应商档案,对其名称、行业类别、地址和联系方式、
合同履行和需求等信息进行登记,并对其每年产废量进行分析,了解客户的危废
处理需求。未来将以客户需求和行业发展趋势为导向,制定相应的服务方案,致
力于让公司成为与时俱进的危废解决方案的服务商。
  (2)线下自营业务与线上平台业务相融合:公司正在利用“小蚂哥”云数
据平台对线下业务进一步赋能,在线下自营体系的基础上,开放线上服务平台。
公司已经完成面向客户的危险废物线上预约处理模块,产废单位可以通过开放的
微信服务号向公司发起预约服务,平台收到预约后即可对订单进行汇总分析,并
对回收路线进行规划,及时响应客户危废处置的需求,同时提升自身的运营效率。
  对于电子废物拆解处理业务,发行人秉承信息化、精准化的管理理念,将信
息技术深度融合进拆解处理全过程中,建立了数据信息系统和视频采集监控系
统,对电子废物从原料入库、拆解处理、产物出库的全程进行信息化管理,并实
时与政府主管部门共享,从而提升运营效率和主管部门监管效率。
  搬迁至新拆解车间后,公司定制开发了 WMS、WCS 等仓储管理系统软件,
实现扫码入库、编码、物料基础信息维护等功能,做到仓储数据实时更新,提高
仓储数据的可用性;同时,仓储管理系统软件可与 ERP 进行数据对接,根据生
产任务进行物料配送,而销售部门也可以根据仓储管理系统软件进行相关数据查
询,更好地进行产品销售。
  (五)行业竞争状况
  在危险废物处置和综合利用细分领域,公司通过不断地技术创新和模式创
新,自建专业的危废收集运输团队,面向产废单位提供前端收集一站式服务,并
构建起危险废物“收集-运输-贮存-利用-处置”的循环利用一条链体系,持
续丰富产品与服务类型,提升公司综合服务能力。截至报告期末,公司已与浙江
省内 3,000 多家产废单位建立起稳定的合作关系,其中包括 2,000 多家汽修企业,
以及中国石油天然气股份有限公司、中策橡胶集团有限公司、中国重汽集团杭州
发动机有限公司、核电秦山联营有限公司等 1,000 多家制造业企业。公司充分发
挥区位优势,危险废物处置和综合利用规模逐年提升,同时公司凭借前端收集与
全产业链运营的服务优势,在浙江省内具有一定的市场地位。目前,我国危废处
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置和综合利用行业的集中度较低,处于高度分散的竞争状态,公司的市场份额具
有较大发展空间。
  在电子废物拆解利用细分领域,盛唐环保在 2012 年被财政部、生态环境部、
发改委、工信部列入首批废弃电器电子产品处理基金补贴企业名单,且为目前全
国仅有的 109 家及浙江省仅有的 5 家纳入补贴名单的企业之一。根据浙江省生态
环境厅各季度公示的浙江省废弃电器电子产品处理企业审核情况数据统计,2020
年全省公示拆解数量合计为 612.69 万台,盛唐环保公示的拆解数量占浙江省当
年公示拆解数量的比例为 31.74%,位居浙江省第一名。
  公司募集资金投资项目实施后,将进一步提高研发创新能力与废弃资源综合
利用效率,提升再生利用产品附加值,逐渐深化产业链布局,以满足日益增长的
市场需求,有利于公司不断提升用户服务质量与品牌影响力,进而巩固公司在行
业内的核心竞争力并扩大市场占有率。
  (1)危废处置和综合利用细分领域竞争状况
  我国危废行业的参与者众多,根据《2020 年全国大中城市固体废物污染环
境防治年报》显示,截至 2019 年底,我国持有《危险废物经营许可证》单位共
万吨/年(含收集能力 1,826 万吨/年);2019 年度实际收集和利用处置数量为
  目前,我国现有危险废物处置企业的发展规模与市场庞大的需求存在不匹配
的情况。浙江、江苏等长三角地区的危废产量较大,因此危险废物处置企业数量
相对较多。截至 2018 年底,江苏、浙江持有《危险废物经营许可证》的单位分
别位列全国前两名。根据浙江省生态环境厅官网公示,截至 2019 年 9 月 30 日,
浙江省持有《危险废物经营许可证》的企业共有 283 家。
  随着危废处置行业市场规范化程度的提升,综合利用的标准不断提高,小型
公司将面临成本增加、升级改造处理设施资金需求巨大等困境。此外,由于大型
企业进入行业较早,经过多年的发展已经具备一定的规模和优势,政府和其他产
废单位也倾向于选择较有经验,且具有优质服务和良好口碑的企业进行相应的危
废处置。因此,小型企业将逐渐退出竞争,具有技术优势、资金实力、服务能力
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强的企业将拥有更大的市场份额,实现区域与业务的扩张。
  (2)电子废物拆解细分领域竞争状况
  从 2012 年至今,全国共有 5 批废弃电器电子产品处理企业被纳入基金补贴
范围。根据《2020 年全国大中城市固体废物污染环境防治年报》显示,截至 2019
年底,全国共有 29 个省(区、市)的 109 家处理企业纳入基金补贴名单,合计
年处理能力达到 1.6 亿台。2019 年,共有 29 个省份的 94 家处理企业开展了废弃
电器电子产品拆解处理活动,共拆解处理废弃电器电子产品 8,417.10 万台。根据
浙江省生态环境厅官网显示,浙江省共有 5 家处理企业纳入基金补贴名单。
  财政部 2013 年 12 月下发的《关于完善废弃电器电子产品处理基金等政策的
通知》提出要严格控制处理企业规划数量,“除将已获得基金补贴的优质处理企
业纳入规划外,通知发布前已经生态环境部备案的各省(区、市)废弃电器电子
产品处理企业规划数量不再增加”。
  虽然我国已拥有一批包括公司在内的具有知识产权、适合中国国情的处理企
业,但是我国资质企业的发展呈现不均衡状态,经营状况差距较大。随着行业内
各公司在管理、资金、技术等方面积极投入,行业开始向更高水平的综合利用阶
段迈进,市场竞争将会不断加剧,技术创新能力弱、技术装备水平不高、综合利
用规模小的小型企业将面临淘汰。
  (1)格林美
  格林美成立于 2001 年,位于广东省深圳市宝安区。格林美在湖北、湖南、
江西、河南、天津、江苏、浙江、山西、内蒙古和福建等省、自治区和直辖市建
成十六大循环产业园,并建成废旧电池与动力电池大循环产业链,钴镍钨资源回
收与硬质合金产业链,电子废弃物循环利用产业链,报废汽车综合利用产业链,
废渣、废泥、废水循环利用产业链五大产业链。
  (2)中再资环
  中再资环成立于 1996 年,位于北京市西城区,是中华全国供销合作总社旗
下中国再生资源开发有限公司的控股公司。中再资环拥有 10 家废弃电器电子产
品处理企业,分别位于黑龙江绥化、河北唐山、河南洛阳、山东临沂、湖北黄冈、
江西南昌、四川内江、广东清远、浙江衢州、云南昆明等城市。其中,其控股子
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公司浙江蓝天废旧家电回收处理有限公司位于浙江省内。
  (3)启迪环境
  启迪环境成立于 1993 年,位于湖北省宜昌市。启迪环境主营业务涉及固体
废物处置、新环卫一体化、再生资源回收与利用、水生态业务、环卫专用车及环
保装备研发制造等诸多领域,集投资、研发、咨询、设计、工程建设与系统集成、
设备制造、运营维护于一体。
  (4)杭州威立雅
  杭州威立雅成立于 2011 年,位于浙江省杭州市,主要从事回收、分解处理
品的相关固体废弃物等。
  (5)台州大峰野
  台州大峰野成立于 2002 年,位于浙江省台州市,主要从事废旧电视机、废
旧电脑、废旧电冰箱、废旧洗衣机、废旧空调等废弃家电的回收和拆解处理业务。
  (6)星火环境
  星火环境成立于 1997 年,位于江苏省苏州市。星火环境致力于工业固、液
废料净化、加工、回收处理及绿化管理;环保企业管理、技术服务及相关信息咨
询服务工作,以健全环境管理、降低生产对环境的影响,其主营业务是工业危险
废液的处置。
  上述资料来源于各企业公开信息。
  (1)先发优势及管理优势
  公司在废弃资源综合利用领域深耕多年,是“无废城市”的先行者和探路者。
大地海洋于 2006 年即已取得废矿物油经营许可资质,盛唐环保于 2012 年被列入
全国“第一批废弃电器电子产品处理基金补贴企业”名单,是浙江省仅有的 5
家废弃电器电子产品定点处理企业之一。同时,公司的高层管理团队具有丰富的
环保行业从业经历,主要高管人员从事环保业务超过 20 年,对产业链有着深刻
的理解和认识,具有极为丰富的行业运营、管理经验。
  公司凭借先发优势在业内积累了良好的口碑和声誉。在此基础上,公司将持
续对现有产品进行完善和改进,不断提高竞争力。同时,通过对行业发展趋势的
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深刻理解和精准把握,公司管理团队将带领公司实现快速、稳健发展,继续保持
公司在行业中的先发优势。
  (2)资质优势
  资质壁垒是公司所处废弃资源综合利用行业的重要壁垒,获得相应许可资质
是进入该行业的先决条件,行业拥有严格的准入门槛。
  大地海洋已取得《危险废物经营许可证》、《道路运输经营许可证》等从事
危险废物收集、运输、综合利用各环节相关资质,盛唐环保已取得《废弃电器电
子产品处理资格证书》,且为目前全国仅有的 109 家及浙江省仅有的 5 家纳入基
金补贴名单的企业之一。
  财政部 2013 年 12 月下发《关于完善废弃电器电子产品处理基金等政策的通
知》提出要严格控制处理企业规划数量,“除将已获得基金补贴的优质处理企业
纳入规划外,通知发布前已经生态环境部备案的各省(区、市)废弃电器电子产
品处理企业规划数量不再增加”。自 2015 年 8 月以来,废弃电器电子产品处理
基金补贴企业名单未新增处理企业。
  因此,公司业务开展的相关资质具有一定的稀缺性。公司经过多年合法合规
经营的积累,已在废矿物油、废乳化液、电子废物等废弃资源综合利用方面形成
一定的规模效应,随着准入标准和相关环评环节愈发严格,公司的资质价值将愈
发凸显,未来伴随规范化市场容量迅速提升,公司竞争优势将进一步扩大。
  (3)原料供应优势
  公司综合利用的废弃资源具有来源分散、单次产废量小、频次不固定等特点,
因此对废弃资源来源的控制力度是废弃资源综合利用企业获得市场的关键。
  公司地处长三角浙江省杭州市,经济发展水平处于全国领先地位。浙江省的
汽车、印染等工业发达,居民消费水平较高,全省民用汽车及电器电子产品保有
量位于全国前列,为公司进行危险废物与电子废物的综合利用奠定坚实的市场原
料供给基础。
  同时,公司自建专业的危废收集运输团队,构建起危险废物“收集-运输-
贮存-利用-处置”的循环利用一条链体系,可向产废单位提供前端收集一站式
服务。目前已形成覆盖全省制造业企业、汽修企业产生的废矿物油、废乳化液等
危险废物的收集网络。公司已与供应商建立起稳定的合作关系,包括 2,000 多家
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汽修企业及 1,000 多家制造业企业,成熟稳健的运作模式以及专业的综合利用能
力为公司赢得供应商的广泛认可,确保公司能长期稳定地获得危险废物、电子废
物等原料资源,从而降低公司的经营风险。
  随着行业监管日趋严格,公司的原料供应资源优势将日益凸显,促进公司长
期稳定发展。
  (4)质量控制优势
  由于危险废物和电子废物具有一定的污染属性,国家对其综合利用流程和工
艺有较高的标准和要求。在电子废物拆解利用方面,企业的质量控制能力直接关
系到拆解合格率,进而影响到废弃电器电子产品处理基金的发放,影响到公司的
经济效益。因此,质量控制是行业内企业的立身之本。
  公司已严格按照国家法律法规的要求建立起健全的质量环境管理体系,取得
了质量管理体系认证证书、环境管理体系认证证书、职业健康安全管理体系认证
证书,并在综合利用工艺等方面探索出一套成熟的运作模式,培养了一批经验丰
富的技术操作人员和管理人员,公司产品和服务质量稳定,得到客户广泛的认可。
随着公司对质量控制不断强化,将进一步提高综合利用效率,提升产品品质,实
现公司的经济效益和社会效益的同步提高。
  (5)收集模式的创新优势
  对于危险废物的收集,公司不仅组建了危废收集运输团队,并且创新性的推
广使用“小蚂哥”云数据平台,实现危险废物从预约、收集、运输、生产、销售
的全流程跟踪和大数据汇总。公司收集模式的创新在一定程度上解决了行业中存
在的危废收集难、运输效率低下等问题,降低了运输途中的环境安全风险,增强
了公司的竞争优势和市场地位。
  (6)区位优势
  公司位于长三角地区的浙江省杭州市,当地经济发达,居民消费水平较高,
制造业企业数量、以及居民汽车和电器电子产品的保有量均位居全国前列,每年
产生了大量可回收利用的废弃资源,为废弃资源综合利用企业提供了广阔的发展
空间。与此同时,公司所在区域对废弃资源综合利用行业十分重视,杭州市于
源综合利用建设重点区域及电子废物回收再利用基地之一。公司在该区域深耕细
杭州大地海洋环保股份有限公司                                             招股说明书
作、良性运营,对公司业务向全国市场辐射提供了有力支撑。
  (1)总体规模需进一步提升
  目前公司在所处的业务领域具有一定的竞争优势,且在行业内已树立起较好
的声誉和品牌形象。但由于公司设备和场地有限,资产及销售规模与行业内上市
公司相比仍有一定差距,因此为及时把握市场发展机遇,需进一步扩大公司业务
规模,提升市场占有率,巩固市场地位。
  (2)融资渠道较为单一
  目前公司处于快速发展阶段,迫切需要扩大危险废物、电子废物等废弃资源
的综合利用能力并提高市场占有率。此外,未来公司计划进一步延伸产业链,拓
展新的市场区域,需要大量资金投入,而目前相对于同行业上市公司,公司融资
渠道相对单一,因此十分需要建立直接融资渠道,为公司的可持续发展战略提供
资金支持。
  公司的危废业务主要是废矿物油的资源化利用,乳化液、废油桶和废滤芯的
无害化处置,同行业可比所处置的危废种类与公司有所不同,无法进行比较,公
司的废矿物油收集规模在浙江省内处于较为领先的地位。
  公司的电子废物拆解处理业务由盛唐环保承担,同行业可比公司中再资环和
启迪环境下属的废弃电器电子产品处理企业较多,难以直观比较拆解规模,因此
选取浙江省废弃电器电子产品处理企业在浙江省生态环境厅公示的 2018 至 2020
年度规范拆解数量进行对比如下:
                                                           单位:万台
  公司     期间       废电视机      废电冰箱        废洗衣机      废空调       废电脑
杭州威立雅   2019 年度     86.86       26.14     18.52     15.9     78.49
浙江蓝天
杭州大地海洋环保股份有限公司                                             招股说明书
  公司     期间       废电视机      废电冰箱        废洗衣机      废空调       废电脑
台州大峰野   2019 年度      75.3       11.97     20.14     5.00     26.38
盛唐环保    2019 年度     61.89       36.27     30.78    32.63     32.05
  注:以上图标中的数据系依据浙江省生态环境厅每季度公示的处理企业废弃电器电子产
品规范拆解数量加计汇总而来。
  公司 2019 年废弃电器电子产品规范拆解数量位居浙江省第二位,2020 年废
弃电器电子产品规范拆解数量位居浙江省第一位,且各类别废弃电器电子产品的
拆解数量较为均衡,其中废电冰箱、废洗衣机和废空调的拆解数量均位居浙江省
第一。
  与同行业可比公司关键业务数据的比较详见本招股说明书“第八节 财务会
计信息与管理层分析”之“十三、经营成果分析”。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                               招股说明书
三、发行人销售情况和主要客户
  (一)公司分业务类型的销售情况
  公司主要从事废弃资源综合利用业务,涉及的废弃资源包括危险废物和电子
废物,根据其利用方式不同,可将业务细分为危险废物的资源化利用、危险废物
的无害化处置和电子废物的拆解处理。
  (1)危险废物资源化利用情况
  公司资源化利用的危险废物为废矿物油,报告期内,公司废矿物油资源化利
用情况如下表所示:
        项目          2020 年度                2019 年度          2018 年度
收集与利用许可能力(吨)           30,000.00             30,000.00        30,000.00
收集数量(吨)                26,451.45             25,151.82        22,536.60
利用数量(吨)                26,588.76             25,001.28        22,461.61
综合利用率                   100.52%                99.40%           99.67%
  注 1:废矿物油收集数量=收集废矿物油的重量+废乳化液、废油桶和废滤芯无害化处置
过程中提取废矿物油的重量;
  注 2:截至本招股说明书签署日,根据公司 2021 年 6 月 8 日取得的新的《危险废物经
营许可证》,公司废矿物油收集与利用许可能力调整为 60,000.00 吨。
  (2)危险废物资源化利用产品的产销情况
  公司危险废物资源化利用的产品主要为润滑油基础油,报告期内,公司资源
化利用产品的产销情况如下表所示:
        项目            2020 年度                2019 年度         2018 年度
产量(吨)(注)                      24,871.66         22,970.36     21,345.73
销售数量(吨)                       24,871.83         23,007.10     21,686.99
产销率                             100.00%         100.16%        101.60%
销售收入(万元)                        6,126.10         7,298.29      6,643.70
销售单价(元/吨)                       2,463.07         3,172.19      3,063.45
销售收入占主营业务收入比例                   12.86%            16.32%        20.27%
  报告期内,公司危险废物资源化利用产品的产销规模持续扩大,销售单价有
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所波动,具体原因分析详见本招股说明书“第八节 财务会计信息与管理层分析”
之“十三、经营成果分析”之“(一)营业收入分析”之“2、主营业务收入构
成分析”之“(1)危险废物资源化利用业务”。
  (3)销售价格的具体确定方式
  危险废物资源化利用产品主要为润滑油基础油,润滑油基础油的销售价格受
宏观经济、市场的供求关系、原油价格等因素影响较大。危险废物资源化利用业
务客户较为集中,客户根据市场行情及自身需求向公司报价,公司在收到客户报
价后优先选择报价较高的客户进行交易。
  (4)收集范围
  公司危险废物资源利用化业务收集的废矿物油为危险废物。根据《中华人民
共和国固体废物污染环境防治法》的规定,跨省、自治区、直辖市转移危险废物
的,应当向危险废物移出地省、自治区、直辖市人民政府生态环境主管部门申请。
移出地省、自治区、直辖市人民政府生态环境主管部门应当及时商经接受地省、
自治区、直辖市人民政府生态环境主管部门同意后,在规定期限内批准转移该危
险废物,并将批准信息通报相关省、自治区、直辖市人民政府生态环境主管部门
和交通运输主管部门。未经批准的,不得转移。
  相关法律法规未对公司收集废矿物油的地域范围进行限定,鉴于危险废物跨
省转移手续较为复杂,时间跨度较长,公司报告期内收集的废矿物油均来源于浙
江省,供应商主要集中在杭州市、嘉兴市、湖州市和绍兴市。
  (5)废矿物油收集数量与润滑油基础油产量匹配关系
  润滑油基础油的产出率主要受所收集的废矿物油杂质含量的影响,而废矿物
油杂质受废矿物油来源影响较大,公司收集的废矿物油的来源及其特点如下:
       来源                    废矿物油特点
汽修企业在维修和保养汽车过程   来源较为单一,含水率和含杂率相对较为稳定,其润滑
中更换下来的废润滑油       油基础油产出率相对较高且比较稳定。
                 收集制造业各细分行业的废矿物油,来源较为庞杂,向
                 不同制造业企业收集的废矿物油的含水率和含渣率波动
制造业企业在维修和保养机械设   较大。对于部分含油量较少,再生利用价值较低的废矿
备过程中更换下来的废润滑油、   物油,公司会采用免费或收费处置的模式进行收集。综
废机油、废液压油等        合而言,向制造业企业收集的废矿物油,其润滑油基础
                 油产出率不稳定,通常情况下其产出率低于向汽修企业
                 收集的废矿物油。
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         来源                           废矿物油特点
                   废乳化液、废油桶和废滤芯无害化处置过程中可以提取
废乳化液、废油桶和废滤芯无害
                   的废矿物油,该类废矿物油含水率和含杂率波动较大,
化处置过程中所提取的废矿物油
                   其润滑油基础油产出率低于付费收集的废矿物油。
  报告期内,公司废矿物油收集数量、润滑油基础油产量以及产出率情况如下:
      项目            2020 年度                 2019 年度        2018 年度
废矿物油收集数量(吨)              26,451.45             25,151.82    22,536.60
润滑油基础油产量(吨)              24,871.66             22,970.36    21,345.73
产出率                        94.03%                91.33%       94.72%
  报告期内,公司润滑油基础油产出率相对较为稳定,其中 2019 年度润滑油
基础油产出率较低。一方面系公司自 2018 年以来持续加大制造业企业的拓展力
度,2019 年向制造业企业收集的废矿物油占比达到 49.26%,较 2018 年度显著提
升,而源自于制造业企业废矿物油的润滑油基础油产出率相对较低;另外一方面
系发行人废油桶、废滤芯无害化处置业务于 2019 年开始放量,2019 年从废乳化
液、废油桶、废滤芯中提取的废矿物油占废矿物油收集总量的比例达到 4.20%,
高于报告期其他期间,该类废矿物油的润滑油基础油产出率低于付费收集的废矿
物油。在以上两方面因素的共同影响下,公司 2019 年度润滑油基础油产出率低
于报告期其他期间。
  (1)危险废物无害化处置情况
  公司向汽修企业、制造业企业收集废乳化液、废滤芯、废油桶等再生利用价
值较低的危险废物后进行无害化处置,报告期内,公司危险废物无害化处置业务
情况如下表所示:
              项目           2020 年度            2019 年度      2018 年度
收集和处置许可能力(吨)                    19,000.00      19,000.00    19,000.00
收集数量(吨)                          8,536.86       9,532.20     6,885.76
处置数量(吨)                          8,616.89       9,505.36     6,049.69
无害化处置率                          100.94%          99.72%       87.86%
无害化处置业务收入(万元)                    2,990.45       3,360.52     1,909.25
平均处置单价(元/吨)                      3,470.45       3,535.39     3,155.95
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         项目               2020 年度      2019 年度     2018 年度
无害化处置业务收入占主营业务收入比例             6.28%       7.52%       5.82%
增长有所增长,2020 年受新冠疫情影响,无害化处置危险废物的收集数量有所
下降。2018 年无害化处置率偏低,主要系公司危废无害化处置产线于 2018 年 6
月搬迁,影响了当年的处置进度。
分析详见本招股说明书“第八节 财务会计信息与管理层分析”之“十三、经营
成果分析”之“(一)营业收入分析”之“2、主营业务收入构成分析”之“(2)
危险废物无害化处置业务”。
  (2)服务价格的具体确定方式
  公司在开展危险废物无害化处置业务时,根据产废单位危险废物的产生量情
况,与产废单位签署不同类型的协议,并采取不同的结算模式。
  对于一般的产废单位,公司每年与其签订危废处置协议,综合考虑所处置危
险废物的类型、市场竞争情况、处置成本、距离等因素后,确定各类危险废物的
处置单价。
  对于一些产废量较小的产废单位,公司与产废单位签订固定期限的环保技术
服务协议,按服务期限一次性预收固定费用,为其在服务期限内提供危废处置、
协助转移联单申报等一揽子服务。通常情况下,一揽子服务客户的危废实际处置
量低于协议约定的处置量,因此该类型客户危险废物的平均处置单价相对较高。
  (3)服务范围
  报告期内,公司危险废物无害化处置服务的范围与危险废物资源化业务相
同,均在浙江省,主要集中在杭州市、嘉兴市、湖州市和绍兴市。
  (4)下游客户选择危险废物处理服务商的流程、标准
  下游客户选择危险废物处理服务商主要考察服务商是否具备相关资质,响应
及时性以及处置报价,对于同种危险废物,一般会选择 1-2 家服务商。
  报告期内,公司电子废物拆解处理业务收入由拆解产物销售收入和基金补贴
收入两部分组成,具体情况如下:
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   (1)拆解产物的产销情况
   公司对电子废物进行精细化拆解,从中获取废金属、废塑料、废压缩机等拆
解产物并销售给下游再生资源利用企业。
   报告期内,公司拆解产物的产销情况如下表所示:
          项目               2020 年度        2019 年度       2018 年度
拆解处理许可能力(万台)                    230.00        230.00        230.00
规范拆解数量(万台)                      189.98        186.96        170.24
产量(吨)                         51,609.95     48,780.47     42,609.96
销售数量(吨)                       50,846.33     48,627.43     42,819.67
产销率                             98.52%        99.69%       100.49%
销售收入(万元)                      23,715.55     19,785.36     11,729.03
平均销售单价(元/吨)                    4,664.16      4,068.77      2,739.17
销售收入占主营业务收入比例                   49.80%        44.25%        35.78%
   注 1:截至本招股说明书签署日,根据公司 2021 年 5 月 27 日取得的新的《废弃电器电
子产品处理资格证书》,公司“四机一脑”的拆解处理许可能力调整为 360 万台/年。
   注 2:公司 2019 年度、2020 年度规范拆解数量系盛唐环保按照审核指南(2019 年版)
对搬迁后审核时段内拆解处理情况进行重新自查并扣除审核扣减后的数据,自查和审核扣减
的具体情况详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、生态环境主管部门已有序开展对搬
迁企业拆解处理情况的审核工作”之“(二)盛唐环保搬迁后拆解处理情况的自查情况及审
核进展”。
   随着我国城镇化的不断推进,居民消费能力和消费品质不断升级,我国居民
电器电子产品的消费需求不断上升。科技的飞速进步使得电器电子产品的更新换
代日益频繁,电器电子产品的平均使用寿命越来越短。在前述因素的共同推动下,
近几年来我国废弃电器电子产品的社会保有量和报废量持续增加。报告期内,公
司废弃电器电子产品规范拆解数量分别为 170.24 万台、186.96 万台和 189.98 万
台,拆解数量的增长推动公司拆解产物产销规模不断上涨,报告期各期拆解产物
销售数量分别为 42,819.67 吨、48,627.43 吨和 50,846.33 吨,2019 年和 2020 年较
上年同期分别增长 13.56%和 4.56%,是带动公司拆解产物销售收入持续增长的
原因之一。
   拆解产物销售收入持续增长除了与销售数量增长有关以外,销售单价逐年上
涨也是重要的原因之一。2018 至 2020 年度,公司拆解产物销售单价分别为
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   ①禁止“洋垃圾”入境,大幅减少境外固体废物供给,推动国内再生资源价
格上涨
   我国作为“世界工厂”,对各类工业资源需求旺盛。为缓解国内资源不足,
我国每年从境外进口大量可再生的固体废物进行再生利用。2017 年以前,“洋
垃圾”在国内的再生资源利用市场占据着非常重要的地位,其低廉的价格限制了
国内固体废物再生利用行业的发展,给我国生态环境造成了严重的污染,相应环
境治理成本已超过“洋垃圾”所带来的经济效益。为保护生态环境安全和人民群
众身体健康,促进国内固体废物无害化、资源化利用,2017 年 7 月国务院办公
厅印发《禁止洋垃圾入境推进固体废物进口管理制度改革实施方案的通知》,要
求全面禁止“洋垃圾”入境,提升国内固体废物综合利用水平。随着该方案的稳
步推进,我国废金属、废塑料等固体废物进口量明显减少,2018 年全国固体废
物进口总量同比下降 43.42%,2019 年同比下降 37.21%。禁止“洋垃圾”入境导
致我国可利用的固体废物供给大幅减少,一方面加剧了废金属、废塑料等再生资
源的供需矛盾,推高了废金属、废塑料等再生资源的市场价格;另一方面导致大
量原来依赖进口固体废物的废弃资源利用企业的货源得不到保障,为了满足生产
经营需求,该类废弃资源利用企业更多的向国内废弃电器电子产品处理企业询价
采购拆解产物,从而导致国内处理企业的客户选择余地大幅增加。公司结合报告
期内面临的电子废物拆解量增加、电子废物采购价格上涨以及基金补贴放缓等其
他市场环境的变化,积极拓展销售渠道、完善询价机制,从而进一步提升拆解产
物的销售单价。
   ②持续改进拆解处理工艺,深挖客户需求,提升产品价值带动销售单价上涨
   废金属、废塑料、废压缩机、废蒸发器等拆解产物是优质的再生资源,经过
深加工后可生产出各种工业原料,与原生资源相比,再生资源具有采购成本低、
利用价值高、生产过程节能环保等特点,下游市场需求旺盛。再生资源的产品价
值受其杂质含量影响较大,如废电冰箱在破碎后,废塑料中保温层材料等杂质的
含量如果过高,将影响其销售单价。
理工艺的机械化、自动化与精细化水平,对各类电子废物开展精细化拆解处理,
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不断降低拆解产物中杂质的含量,以提升产品价值的方式带动产品销售单价上
涨。
   (2)回收范围
   公司收集电子废物的地域不存在政策性限制,因此选择供应商时主要考量电
子废物的价格和质量。一般而言,运输距离越远,运输成本越高,从而会拉高采
购价格,因此公司采购的电子废物主要来源于长三角地区。
   (3)废弃电器电子产品基金补贴申请、审核及发放情况
   ①公司废弃电器电子产品处理基金补贴申请及审核情况
   报告期内,公司废弃电器电子产品处理基金补贴申请及审核情况如下表所
示:
                                                          单位:台
           项目               2020 年度         2019 年度      2018 年度
依据审核指南(2015 年版)或审核指南
(2019 年版)首次确认收入的规范拆解数          1,944,580     1,936,436    1,702,427

审核扣减的规范拆解数量                             -         136           47
依据审核指南(2019 年版)自查扣减的规
                                        -       11,829       68,394
范拆解数量(注 1)
重新申报的规范拆解数量(注 2)               1,944,580     1,924,607    1,634,033
重新审核扣减的规范拆解数量(注 1)                     0        688.00     4,464.00
期间审核扣减率                            0.00%        0.04%        0.27%
调减当年收入确认的规范拆解数量(注 3)               44,813       66,740             -
确认收入的规范拆解数量(注 4)               1,899,767     1,869,560    1,702,380
  注 1:注释相关内容的具体情况详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、生态环境
主管部门已有序开展对搬迁企业拆解处理情况的审核工作”之“(二)盛唐环保搬迁后拆解
处理情况的自查情况及审核进展”;
  注 2:重新申报的规范拆解数量=依据审核指南(2015 年版)或审核指南(2019 年版)
首次确认收入的规范拆解数量-依据审核指南(2019 年版)自查扣减的规范拆解数量;
  注 3:调减当年收入确认的规范拆解数量中,2019 年度调减的规范拆解数量系公司重新
自查扣减的规范拆解数量 66,740 台,2020 年度调减的规范拆解数量=公司进一步自查扣减
的规范拆解数量 24,448 台+2017 年度重新审核扣减的规范拆解数量 15,396 台+2018 年度重
新审核扣减的规范拆解数量 4,464 台+2019 年 1-6 月重新审核扣减的规范拆解数量 688 台
-2019 年度审核扣减的规范拆解数量 136 台-2018 年度审核扣减的规范拆解数量 47 台,其具
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体情况详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、生态环境主管部门已有序开展对搬迁企
业拆解处理情况的审核工作”之“(二)盛唐环保搬迁后拆解处理情况的自查情况及审核进
展”;
  注 4:确认收入的规范拆解数量=依据审核指南(2015 年版)或审核指南(2019 年版)
首次确认收入的规范拆解数量-审核扣减的规范拆解数量-调减当年收入确认的规范拆解数
量。
     公司废弃电器电子产品的规范拆解种类、数量及依据基金补贴标准确认的基
金补贴收入情况如下表所示:
                                                                   单位:万台、万元
            基金补     2020 年度                     2019 年度                2018 年度
  项目        贴标准   规范拆    基金补贴                规范拆      基金补贴         规范拆      基金补贴
            (元/台) 解数量     收入                 解数量       收入          解数量       收入
废电视机-1        60.00    23.88    1,433.05      28.35     1,701.20    38.77     2,326.43
废电视机-2        70.00    30.69    2,148.50      29.78     2,084.75    33.85     2,369.79
废电冰箱          80.00    38.65    3,092.06      35.86     2,868.83    28.94     2,315.57
废洗衣机-1        35.00     2.58      90.15        5.64      197.50      5.06      177.02
废洗衣机-2        45.00    27.48    1,236.46      25.13     1,130.78    20.97      943.63
废空调          130.00    35.35    4,596.06      32.26     4,194.23    23.00     2,989.49
废电脑           70.00    31.34    2,193.94      29.93     2,094.79    19.64     1,374.93
       合计             189.98   14,790.22     186.96    14,272.08   170.24    12,496.87
单位基金补贴(元/台)                       77.85                   76.34                 73.41
基金补贴占主营业务收
入比例
  注:废电视机-1 指 14 寸及以上且 25 寸以下阴极射线管(黑白、彩色)电视机,废电
视机-2 指 25 寸及以上阴极射线管(黑白、彩色)电视机,等离子电视机、液晶电视机、OLED
电视机、背投电视机。废洗衣机-1 指单桶洗衣机、脱水机(3 公斤<干衣量≤10 公斤),废
洗衣机-2 指双桶洗衣机、波轮式全自动洗衣机、滚筒式全自动洗衣机(3 公斤<干衣量≤10
公斤)。
     ②公司废弃电器电子产品处理基金补贴发放情况
     报告期内,公司废弃电器电子产品处理基金补贴发放情况如下表所示:
                                                                            单位:万元
         所属年度                  2018 年度                2019 年度           2020 年度
杭州大地海洋环保股份有限公司                                            招股说明书
         所属年度           2018 年度          2019 年度         2020 年度
各期初应收基金补贴款余额               26,628.68        27,505.19       39,061.13
本期确认基金补贴收入                 12,496.87        14,272.08       14,790.22
基金补贴到     2019.04.23                 -       2,716.14
账日        2020.02.21                 -              -        1,833.73
                小计         11,620.36         2,716.14        4,034.33
各期末应收基金补贴款余额               27,505.19        39,061.13       49,817.02
    财政部根据生态环境部各季度提交的废弃电器电子产品拆解处理种类、数量
和基金补贴标准,核定对每个处理企业的补贴金额后,按核定基金补贴款的时间
顺序统一安排资金发放,各处理企业基金补贴款的发放进度一致,公司各期收到
的基金补贴款金额基本上与对应季度确认的基金补贴收入一致。
    受基金补贴审核流程较长、基金收支不平衡的影响,公司取得基金补贴的时
间通常存在一定滞后性,目前公司从报送《废弃电器电子产品拆解处理情况表》
至收到基金补贴款的周期在 3 年以上。截至本招股说明书签署之日,财政部对处
理企业的基金补贴款已发放至 2017 年第二季度,公司 2017 年第二季度及以前期
间确认的应收基金补贴款已全部收回。针对目前拆解基金收支不平衡的问题,发
改委、财政部、生态环境部等主管部门已出台相应的解决方案,预计未来公司将
陆续收到财政部发放的基金补贴款。
    (二)公司主要客户销售情况
    报告期内,公司向前五大客户销售情况如下表所示:
                                                        单位:万元、%
 期间      序号            客户名称                销售金额         占营业收入比例
    杭州大地海洋环保股份有限公司                                            招股说明书
     期间      序号             客户名称               销售金额         占营业收入比例
                           合计                   27,335.29       57.17
                           合计                   30,395.34       67.90
       注 1:天津胜荣金属制品有限公司与天津爱德森金属制品有限公司具有共同股东且关系
    密切,因此销售金额合并披露。
       注 2:台州市邦腾金属有限公司与浙江巨东股份有限公司为受同一实际控制人控制企
    业,因此销售金额合并披露。
        上述前五大客户与公司不存在关联关系,不存在前五大客户及其控股股东、
    实际控制人是发行人前员工、前关联方、前股东、发行人实际控制人的密切家庭
    成员等可能导致利益倾斜的情形。
        (三)报告期内新增前五大客户情况
        公司产品如润滑油基础油、废塑料、废金属、废压缩机等均属于再生资源,
    与原生资源相比,使用再生资源深加工制造工业原料时性价比更高,因此再生资
    源在下游市场深受欢迎。随着禁止“洋垃圾”入境方案的实施,我国废塑料、废
    金属等固体废物进口金额大幅减少,包括公司在内的国内再生资源企业议价能力
    不断提升。报告期内,公司积极寻求具备再生资源处理能力、报价较高的客户进
    行合作,公司新增前五大客户的情况如下:
序                  成立      订单和业务      合作                     订单的连续性与
        名称                                   新增交易原因
号                  时间       获取方式      历史                       持续性
                                             客户有较强的废        公司与客户签订销售
    浙江巨东股份有
    限公司
                                             价合理            稳定的业务合作关系
                                             客户有较强的废        公司与客户签订销售
    天津瑞昱金属制
    品有限公司
                                             价合理            稳定的业务合作关系
    杭州大地海洋环保股份有限公司                                                       招股说明书
序              成立      订单和业务           合作                              订单的连续性与
       名称                                           新增交易原因
号              时间       获取方式           历史                                持续性
                                               客户有较强的废
                                                                      公司与客户签订销售
    青州市鲁光润滑                                    矿物油和润滑油
    油有限公司                                      基础油加工处理
                                                                      稳定的业务合作关系
                                               能力,报价合理
                                               客户有较强的废                公司与客户签订销售
    铜陵福茂再生资
    源利用有限公司
                                               价合理                    稳定的业务合作关系
      (四)报告期内公司客户与供应商重叠的情形
      报告期内,既是公司客户又是供应商且同一会计期间内相关销售金额和采购
    金额均超过 10.00 万元的单位情况如下:
                                                                         单位:万元
                 交易内容           2020 年度               2019 年度           2018 年度
      单位       销售      采购     销售         采购          销售      采购       销售       采购
               内容      内容     金额         金额          金额      金额       金额       金额
    宁波大地化工    润滑油      危废处
    环保有限公司    基础油      置服务
    杭州立佳环境    危废处      危废处
                                   -     218.96       1.19   142.27    36.25    39.22
    服务有限公司    置服务      置服务
    杭州鼎福铝业    危废处      废矿物
    有限公司      置服务      油
    韩泰轮胎有限    危废处      废矿物
    公司        置服务      油
      宁波大地化工环保有限公司(以下简称“宁波大地”)具有危险废物焚烧无
    害化处置资质,报告期内,宁波大地向公司采购润滑油基础油用于焚烧燃料,依
    据采购量按市场价格进行结算;2018 年公司开始委托宁波大地处置含油废渣、
    含油废纸等危险废物,依据处置量按市场价格进行结算。针对以上销售和采购业
    务,公司与宁波大地分别签订了合同并独立进行结算。
      杭州立佳环境服务有限公司(以下简称“立佳环境”)主要为危险废物产生
    单位提供一系列危险废物处理处置服务,包括收集、焚烧、固化、填埋处置服务,
    公司将危废无害化处置后产生的含油废渣委托其进行处置,而立佳环境则将其收
    集的废油桶和废滤芯委托公司处置。双方交易均按市场价格独立结算。
      此外,由于不同危险废物的利用价值有所不同,公司与产废单位开展合作时
    存在两种业务模式:第一种为付费采购模式,公司向产废单位收集废矿物油等具
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有较高利用价值的危险废物时,需向产废单位支付相应的采购款,此时产废单位
为公司的供应商;第二种为收费处置模式,产废单位委托公司处置废乳化液、废
油桶、废滤芯等利用价值较低的危险废物时,公司向产废单位收取处置服务费,
此时产废单位为公司的客户。
    汽修企业、制造业企业在生产经营过程中会产生废矿物油、废乳化液、废油
桶、废滤芯等多种危险废物,公司向上述产废单位提供危险废物前端收集一站式
服务,因此存在部分汽修企业、制造业企业既作为供应商向公司销售废矿物油,
同时又作为客户向公司购买危险废物处置服务的情形。公司根据产废单位的废物
类别以及品质确定相应的服务模式,每类危险废物的采购或处置均按市场价格独
立结算。
    (五)发行人集中向天津、山东临沂、安徽等外地客户销售而省内销售较
少的原因及合理性
    报告期内,公司主要拆解产物为废塑料、废压缩机、废蒸发器和冷凝器、废
铁及其合金、废铜及其合金、废电动机、废电路板等。
    公司拆解产物主要销售到天津、山东临沂、安徽、台州等地,以 2020 年度
为例,运输到上述地区的单位运输费用在 75-230 元/吨,2020 年度拆解产物的平
均 单 价 为 4,664.16 元 / 吨 , 单 位 运 输 费 占 拆 解 产 物 平 均 单 价 的 比 重 在
    公司不同地区客户的运输半径及运输费情况如下:
地               主要销      运输                                    单位
      主要客户                              车辆规格     单车运费
区               售产品      距离                                    运费
    天津爱德森金                                     约 5000 元(废金
                废 旧 金   1150 公   车长 13 米,核载                  约 160
    属制品有限公                                     属 30-32 吨)
                                                        (自
                属       里        32-33 吨                     元/吨
    司                                          有车队)
天                                                            约
    天津瑞昱金属      废 旧 金   1150 公   车长 13 米,核载    约 6000-7000 元
津                                                            180-210
    制品有限公司      属       里        32-33 吨       (废金属 33 吨)
                                                             元/吨
    天津凯撒金属              1100 公   车长 13 米,核载    约 5400 元(废塑   约 220
                废塑料
    有限公司                里        32-33 吨       料 25 吨)       元/吨
山   临沂恒昌金属      废金属     650 公    车长 13 米,核载    约 2700 元(废金   约 90 元
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地            主要销     运输                                     单位
     主要客户                           车辆规格     单车运费
区            售产品     距离                                     运费
东   制品有限公司           里       32-33 吨       属 30 吨)         /吨

    临沂阔鑫再生                   车长 13 米,核载
沂            废 压 缩   620 公                 约 3000 元(废金     约 95 元
    资源回收有限                   32-33 吨
             机       里                     属 32 吨)         /吨
    公司
                             车长 9.6 米,核    约 1600 元(废塑
    江阴市融盛机           230 公   载 18 吨;车长     料 18 吨 ) ,      约 75-90
             废塑料
    械有限公司            里       13 米 , 核 载    1900-2100 元
                                                     (废    元/吨
    常州翰祥塑料           170 公   车长 13 米,核载    约 1500 元(废塑     约 75 元
             废塑料
江   制品有限公司           里       32-33 吨;      料 20 吨)         /吨
苏   淮安市强达废                   车长 13 米,核载
             废 铁 金   450 公                 约 3840 元(废金     约 120
    旧物资回收有                   32-33 吨
             属等      里                     属 32 吨)         元/吨
    限公司
    宜兴市军鑫再                   车长 13 米,核载
             废 铁 金   150 公                 约 1200 元(废金     约 36 元
    生资源有限公                   32-33 吨
             属等      里                     属 33 吨)         /吨
    司
    铜陵福茂再生                   车长 13 米,核载
             废 压 缩   320 公                 约 2400 元(废金     约 75 元
    资源利用有限                   32-33 吨
             机       里                     属 32 吨)         /吨
    公司
安                            车长 9.6 米,载    约 3100-3200 元
徽                            货量 18 吨;车长    ( 废 塑 料 18      约
    合肥凯奔机械           480 公
             废塑料             13 米 , 核 载    吨 ) ; 约         120-140
    制造有限公司           里
                                                     (废    元/吨
                                           塑料 30 吨)
             废 蒸 发           车长 9.6 米,载    约 1800-2000 元
    浙江巨东股份           330 公                                 约 100
             器 和 废           货量 18 吨       (废金属 18-20
    有限公司             里                                     元/吨
             冷凝器                           吨)
台   台州碧秀环境   废 电 路   360 公   车长 9.6 米,载    约 2300 元(废电     约 200
州   科技有限公司   板       里       货量 18 吨       路板 10-12 吨)     元/吨
                             车长 9.6 米,载    约 2500 元/(废
    浙江京城再生   废 电 路   330 公                                 约 230
                             货量 18 吨       电路板 10 吨以
    资源有限公司   板       里                                     元/吨
                                           上)
  注:公司主要客户中,除天津爱德森金属制品有限公司系自有车队运输外,其他客户均
委托第三方货运公司进行运输。
    运费单价不仅受运输距离影响,同时也受运送品种、两地物流供求关系等因
素的影响,如上表所示,公司拆解产物运往不同地区的单位运费的差距相对于拆
解产物的销售单价较小,因此距离远近并非拆解产物供需双方是否进行交易的主
要考量因素,公司客户分布在天津、山东临沂、安徽等浙江省外地区具有合理性。
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     根据公司与客户签订的销售合同,客户负责到公司指定场地运输,运输费用
由客户承担。
     公司的电子废物拆解产物经过再生利用后也可作为良好的工业原料,性价比
较高,下游市场需求同样旺盛,因此客户亦愿意自行组织物流上门提货并承担相
应运费。
     综上,运费承担方式受公司业务的市场需求、公司在产业链中的市场地位的
影响而有所不同,公司运费主要由客户承担与行业惯例相符,具有合理性。
     同行业公司超越环保的主要客户分布天津、山东临沂、安徽、江苏等地,具
体情况如下:
 地区              主要客户              销售产物
       天津中商瑞隆金属制品有限公司、天津瑫鞑再生资源
天津                               废压缩机、废电动机等
       回收利用有限公司、天津爱德森金属制品有限公司
                                 废铁及其合金、废铜及
山东临沂   临沂钰涵再生资源有限公司
                                 其合金
安徽     滁州市力新商贸有限公司               未披露
       宿迁嘉盛塑业有限公司、南京浩天再生资源利用有限
江苏                               废塑料
       公司
     从上表可以看出,同行业公司超越环保的主要客户分布于天津、山东临沂、
安徽、江苏等地,与公司主要客户分布地区一致。
     综上,报告期内,公司电子废物拆解产物主要有废金属、废塑料等,天津、
山东临沂等地区的再生资源园区已形成了完整的产业链,园区内对企业对于拆解
产物的需求较为旺盛,可以向公司提供更好的报价,而公司运往不同地区的单位
运费的差距相对于拆解产物的销售单价较小,距离远近并非拆解产物供需双方是
否进行交易的主要考量因素,因此,公司的主要客户集中在天津、山东临沂、安
徽等外地客户具有商业合理性。同行业公司超越环保的主要客户分布于天津、山
东临沂、安徽、江苏等地,与公司主要客户分布地区一致,公司客户分布符合行
业惯例。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                           招股说明书
四、发行人采购情况和主要供应商
  (一)公司采购情况
  公司采购的原材料主要为废矿物油和“四机一脑”。报告期内,公司原材料
的采购情况如下表所示:
                                                            单位:万吨、万台、万元
原材料名称
          数量           金额           数量           金额             数量        金额
废矿物油           2.57    1,741.44        2.41      1,566.22         2.21    1,300.08
废空调           37.23   12,449.49       32.85     11,137.87        23.45    6,099.49
废电冰箱          39.28    4,471.16       36.35      4,185.23        28.98    2,580.49
废电视机          58.10    3,392.40       61.94      3,318.94        73.23    3,978.88
废洗衣机          29.99    2,460.91       30.68      2,550.52        26.03    1,752.59
废电脑           30.08    2,101.46       34.00      2,437.61        19.39    1,369.22
  合计              -   26,616.86             -   25,196.39            -   17,080.75
  注:主要原材料中废矿物油的数量单位为万吨,其余主要原材料的数量单位为万台。
  报告期内,随着废矿物油供应渠道的持续开拓以及废弃电器电子产品报废量
的持续增加,公司的废矿物油和“四机一脑”的采购数量和采购金额逐年上升。
  报告期内,公司采购主要原材料的平均价格波动主要受市场供求状况、大宗
商品价格、基金补贴政策等因素的影响。具体情况如下表所示:
                                                                单位:元/吨、元/台
      原材料名称               2020 年度               2019 年度              2018 年度
废矿物油                              677.60               649.88               588.27
废空调                               334.41               339.05               260.11
废电冰箱                              113.84               115.14                89.04
废电视机                               58.39                53.58                54.33
废洗衣机                               82.05                83.13                67.33
杭州大地海洋环保股份有限公司                                   招股说明书
      原材料名称       2020 年度        2019 年度       2018 年度
废电脑                     69.86          71.69         70.61
  注:废矿物油平均价格的单位为元/吨,其余原材料平均价格的单位为元/台。
  (1)报告期内废矿物油采购价格变动分析
  废矿物油采购价格受供求关系、采购来源及其杂质含量等因素影响,报告期
内,公司不同来源废矿物油采购价格情况如下:
                                                单位:元/吨
      收购来源        2020 年度        2019 年度       2018 年度
汽修企业                   589.59         584.89        559.80
制造业企业                  757.43         711.58        617.85
平均采购价格                 677.60         649.88        588.27
  ①汽修企业废矿物油采购价格分析
  报告期内,汽修企业废矿物油采购价格总体较为稳定。
  ②制造业企业废矿物油采购价格分析
  报告期内,制造业企业废矿物油采购价格持续上升,一方面系公司为应对市
场竞争,调高了部分制造业企业废矿物油的采购价格,另一方面系报告期内采购
废矿物油的增值税率持续下调,公司在保持采购含税总价稳定的情况下,适当提
高了废矿物油的不含税采购单价。
  (2)报告期内电子废物采购价格变动分析
两种电器拆解产物价值较高,在拆解产物价格总体上涨的背景下,公司和周边同
行业公司增加废空调和废电冰箱的采购量与拆解数量。根据浙江省生态环境厅的
公示数据,2018 和 2019 年度废空调的规范拆解量分别为 59.35 万台和 82.47 万
台,废电冰箱的规范拆解量分别为 77.65 万台和 97.95 万台,采购需求的扩大推
高了其采购价格;废洗衣机采购价格上涨幅度较大,一是由于拆解产物销售价格
上升带动,二是由于采购单价较高的全自动和双桶洗衣机的采购占比提高所致。
  公司生产使用的能源主要包括电、柴油、汽油和水。报告期内,公司能源消
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                         招股说明书
耗情况如下表所示:
            项目       2020 年度              2019 年度                 2018 年度
电(千瓦时)                   4,324,708.60      4,017,469.00                2,970,146.00
柴油(升)                     178,774.00           161,890.69               125,779.86
汽油(升)                      57,137.96            57,440.68                86,619.32
水(吨)                       66,275.00            49,276.00                45,680.00
       随着经营规模的提升,报告期内,公司水和电的消耗量逐年上升。大地海洋
自建了危废收集运输团队,收集危险废物的过程中会耗用汽油和柴油,2018 年 4
月以来,公司逐步以柴油危化品车替换汽油车,导致报告期内柴油耗用量逐年上
升,汽油耗用量逐年下降。
       报告期内,公司消耗能源的平均价格变动情况如下表所示:
            项目       2020 年度               2019 年度                 2018 年度
电(元/千瓦时)                          0.81                 0.86                   0.93
柴油(元/升)                           5.39                 6.36                   6.94
汽油(元/升)                           5.86                 6.82                   7.26
水(元/吨)                            3.92                 4.24                   4.33
       报告期内,公司水费和电费单价波动较小,汽油和柴油价格与原油价格波动
较为一致。
       报告期内,发行人采购电力、水的金额占主营业务成本的比重分别为 1.37%、
违反国家法律法规和国家标准的情形。
       (二)公司主要供应商采购情况
       报告期内,公司向前五大供应商采购情况如下表所示:
                                                                 单位:万元、%
        序                                                                占营业成
年度               供应商名称                   采购内容         采购金额
        号                                                                本比例
年度
杭州大地海洋环保股份有限公司                                           招股说明书
        序                                                占营业成
年度              供应商名称                 采购内容   采购金额
        号                                                本比例
                合计                           17,407.12     53.95
年度      4   沈丘县爱博绿环保科技有限公司           电子废物     1,377.52      4.47
                合计                           12,737.62     41.31
年度      4   杭州明静五交化有限公司              化工物料      196.70       0.91
                合计                            6,305.83     29.07
   注:同一控制下企业已合并计算。其中,江西淘绿再生资源有限公司、江苏淘绿再生资
源有限公司樟树市分公司采购金额合并计入江苏双赢环保科技有限公司,青岛海博电器有限
公司、青岛盛世中科电器有限公司、青岛绿源中科电器有限公司、青岛森悦茂电器有限公司
采购金额合并计入青岛鑫绿环电器科技有限公司。
       报告期内,虎哥环境为公司关联方,公司与虎哥环境之间的关联交易详见本
招股说明书“第七节 公司治理与独立性”之“十关联交易情况”。除虎哥环境
之外,其他前五名供应商与公司不存在关联关系,不存在前五大供应商或其控股
股东、实际控制人为发行人前员工、前关联方、前股东、发行人实际控制人的密
切家庭成员等可能导致利益倾斜的情形。
       (三)报告期内新增前五大供应商情况
       报告期内,随着公司业务规模的增长,以及供应商体系管理的不断优化,通
过市场竞争和选择,前五大供应商有所变动,报告期内新增前五大供应商情况如
下表所示:
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                      招股说明书
序                成立         订单和业务
          名称                              合作历史           订单的连续性与持续性
号                时间          获取方式
    沈丘县爱博绿环保科                                            公司已与其建立了稳定
    技有限公司                                                的业务合作关系
    郸城县远宏电子商务                                            因其业务战略调整,2020
    有限公司                                                 年不再合作
    杭州立佳环境服务有                                            公司已与其建立了稳定
    限公司                                                  的业务合作关系
    宁波渤川废液处置有                                            公司已与其建立了稳定
    限公司                                                  的业务合作关系
    杭州立佳环境服务有限公司、宁波渤川废液处置有限公司主要为公司提供含
油废渣、含油废纸、废过滤棉、废活性炭、废乳化液等危险废物处置服务,按处
置量结算;沈丘县爱博绿环保科技有限公司、郸城县远宏电子商务有限公司主要
向公司销售“四机一脑”,按采购量结算。
    报告期内,新增前五大供应商系公司随着业务规模的增长,积极拓展供应商
渠道,优化供应商体系所致。上述新增前五大供应商中除郸城县远宏电子商务有
限公司因其战略调整,不再经营废旧家电回收业务外,公司与其他新增的前五大
供应商均保持了稳定合作关系。
五、发行人的主要固定资产、无形资产
    (一)主要固定资产
    公司固定资产包括机器设备、运输设备、电子设备及其他等,目前使用状况
良好。截至报告期末,公司固定资产价值及财务成新率情况如下表所示:
                原值           累计折旧                 资产净值             财务成新率
     类别
               (万元)          (万元)                 (万元)              (%)
机器设备             2,013.54             632.59            1,380.96      68.58
运输设备             1,730.83        1,096.73                634.10       36.64
电子设备及其他           993.85              745.64             248.21       24.97
     合计          4,738.22        2,474.96               2,263.26      47.77
    公司原厂区属于良渚遗址综合保护工程二期整治拆迁范围,因良渚遗址申遗
和建设良渚文化国家公园的要求,需要进行拆迁。公司于 2018 年 6 月完成搬迁
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                       招股说明书
后,原厂区相关的房屋建筑物均已处置。新厂房已于 2020 年 11 月取得不动产权
证。
     截至本招股说明书签署日,公司自有房屋及建筑物的情况如下:
 房屋                                                  建筑面积
           房屋坐落          所有权证号            规划用途                       他项权利
所有权人                                                 (m2)
     杭州市余杭区仁和
                   浙(2020)余杭区不
大地海洋 街道临港路 111 号 4                        非住宅            72,834.68      抵押
                   动产权第 0140159 号
     幢等
     注:2020 年 11 月公司与余杭农村商业银行股份有限公司签署《最高额抵押合同》,以
浙(2020)余杭区不动产权第 0140159 号不动产作为抵押财产,为公司银行贷款提供抵押担
保,贷款资金用于仁和新厂房项目及其配套设施建设。
     截至本招股说明书签署日,公司及子公司因生产、仓储、办公等需要而租赁
的房屋建筑物等使用他人资产的情况如下表所示:
                            租赁面
            承租                                               租金(万
     出租方           房屋地址     积(万平            租赁期限                         用途
             方                                               元/年)
                            方米)
杭州天惠实业      盛唐   余杭区瓶窑                  2017 年 8 月 1 日至                 办公、
有限公司        环保   镇长命村                   2023 年 7 月 31 日                 厂房
杭州西湖比亚           余杭区仁和
            大地                          2017 年 12 月 1 日至                办公、
迪新能源汽车           街道启航路          1.22                           481.14
            海洋                          2024 年 11 月 30 日                厂房
有限公司             101 号
     注 1:出租方杭州天惠实业有限公司原名称为“杭州天成钢结构有限公司”,于 2019
年 1 月 16 日更名;盛唐环保租赁其房产的租金自第四年起上涨 5%,即自 2020 年 8 月 1 日
至 2023 年 7 月 31 日,租金为 642.60 万元/年。
     注 2:杭州天惠实业有限公司、杭州西湖比亚迪新能源汽车有限公司出租给公司的不动
产均已取得不动产权证书。
     截至报告期期末,公司及其下属子公司的主要生产设备(原值 100 万元以上)
如下表所示:
                            设备原值             净值           成新率
序号         设备名称                                                      所有权人
                            (万元)            (万元)          (%)
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                          招股说明书
                                设备原值           净值              成新率
序号         设备名称                                                         所有权人
                                (万元)          (万元)             (%)
     (二)主要无形资产
     公司原厂区属于良渚遗址综合保护工程二期整治拆迁范围,因良渚遗址申遗
和建设良渚文化国家公园的要求,需要进行拆迁。公司于 2018 年 6 月完成搬迁
后,原厂区相关的土地使用权均已处置。
     报告期末,公司拥有的土地使用权具体情况如下表所示:
                                   用                     所有权      取得      是否
使用权证书号        面积(m2)       地址               权利期限
                                   途                      人       方式      抵押
浙(2020)余杭                 余杭区仁
                                  工                      大 地海
区不动产权第        62,681.00   和街道奉            2068.08.08              出让      抵押
                                  业                      洋
     注:2019 年 4 月公司与余杭农村商业银行股份有限公司签署《最高额抵押合同》,以
浙(2018)余杭区不动产权第 0140839 号土地作为抵押财产,为公司银行贷款提供抵押担保。
约定杭州钱江开发区投资发展有限公司将位于余杭区仁和街道奉口村 1.4221 公
顷面积的土地出租给公司用于做临时工棚,租金按照 1,800 元/年▪亩,租赁期限
自 2020 年 11 月 26 日至 2022 年 11 月 25 日。
用地土地复垦协议书》,约定公司因年 27 万吨废弃资源综合利用项目建设需使
用仁和街道奉口村的土地作为临时用地,用地面积 1.4221 公顷,临时用地使用
期限至 2022 年 1 月 31 日,公司向杭州市规划和自然资源局余杭分局土地复垦专
项账户缴纳预存土地复垦费用 746.60 万元。2020 年 12 月 31 日,杭州市规划和
自然资源局余杭分局出具杭余规划资源临[2020]93 号《年 27 万吨废弃资源综合
利用临时用地项目的批复》,同意公司因年 27 万吨废弃资源综合利用项目建设
需使用临时用地土地 1.4221 公顷,用于临时工棚、材料堆场用地。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                           招股说明书
     杭州钱江经济开发区管理委员会于 2021 年 3 月 16 日出具《情况说明》,上
述所涉地块已由杭州钱江经济开发区管理委员会完成征迁工作,该场地的具体使
用由该委统一协调安排。该地块的土地性质为一般农田,报经国土部门审批备案
后依法使用。
     截至本招股说明书签署日,公司及子公司共拥有国内注册商标 46 项,公司
及子公司拥有的注册商标使用情况正常,具体情况如下表所示:
序                                                             取得
       注册商标      注册号            有效期限              类别   注册人
号                                                             方式
杭州大地海洋环保股份有限公司                                        招股说明书
序                                                          取得
     注册商标        注册号           有效期限            类别   注册人
号                                                          方式
杭州大地海洋环保股份有限公司                                        招股说明书
序                                                          取得
     注册商标        注册号           有效期限            类别   注册人
号                                                          方式
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                         招股说明书
序                                                                         取得
          注册商标        注册号            有效期限             类别       注册人
号                                                                         方式
     截至本招股说明书签署日,公司拥有 2 项发明专利、69 项实用新型,发明
专利权的有效期限为二十年,实用新型专利权的有效期限为十年,均自申请日起
计算。具体情况如下:
     (1)发明专利
序    专利                                                                  取得
           专利权人         专利名称                 专利号              申请日
号    类型                                                                  方式
     发 明           一种水基切削废液的
     专利            处理方法
     发 明           废旧电冰箱保温材料
     专利            回收处理设备
     (2)实用新型专利
序    专利    专利权                                                            取得
                      专利名称                   专利号              申请日
号    类型     人                                                             方式
     实用    盛 唐 环   用于切割废旧压缩机
     新型    保       壳体的装置
     实用    盛 唐 环
     新型    保
     实用    盛 唐 环   一种新型洗衣机桶的
     新型    保       钢轴分离设备
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                 招股说明书
序    专利   专利权                                                     取得
                     专利名称              专利号            申请日
号    类型    人                                                      方式
     实用   盛 唐 环   一种洗衣机桶的钢轴
     新型   保       分离设备
     实用   盛 唐 环   废旧压缩机壳体的切
     新型   保       割拆解装置
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   一种破碎机的挤压装
     新型   保       置
     实用   盛 唐 环   洗衣机桶的钢轴分离
     新型   保       设备
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   用于冰箱回收的分拣
     新型   保       设备
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   用于冰箱回收处理的
     新型   保       震动分选床
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   一种泡棉挤压机喂料
     新型   保       机构
     实用   盛 唐 环   冰箱破碎生产线的输
     新型   保       送单元
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   一种 CRT 切割机专用
     新型   保       的热爆电热丝
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   一种压缩罐机油回收
     新型   保       装置
     实用   盛 唐 环
     新型   保
杭州大地海洋环保股份有限公司                                              招股说明书
序    专利   专利权                                                    取得
                     专利名称              专利号            申请日
号    类型    人                                                     方式
     新型   保
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   一种 CRT 荧光粉回收
     新型   保       装置
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   一种电视机碎片分选
     新型   保       回收系统
     实用   盛 唐 环   一种破碎机出料分选
     新型   保       装置
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   盛 唐 环   一种洗衣机平衡盐水
     新型   保       回收装置
     实用   盛 唐 环   一种洗衣机桶轴分离
     新型   保       设备
     实用   盛 唐 环   一种用于光源收集工
     新型   保       位的净化装置
     实用   盛 唐 环
     新型   保
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种污水处理设备的
     新型   洋       储液装置
     实用   大 地 海   一种恒温废水回收设
     新型   洋       备
     实用   大 地 海   一种防止净化水溢出
     新型   洋       的净水装置
     实用   大 地 海   一种能定量添加原料
     新型   洋       的净水装置
杭州大地海洋环保股份有限公司                                              招股说明书
序    专利   专利权                                                    取得
                    专利名称               专利号            申请日
号    类型    人                                                     方式
     实用   大 地 海   一种防飞溅污泥脱水
     新型   洋       装置
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种用于油水分离器
     新型   洋       的分液装置
     实用   大 地 海   用于油水分离器的出
     新型   洋       液装置
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种快速升降温反应
     新型   洋       釜
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种废机油滤芯回收
     新型   洋       上料装置
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种用于废滤芯的油
     新型   洋       回收装置
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种用于废乳化液尾
     新型   洋       水的过滤装置
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种废滤芯的输送机
     新型   洋       构
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海
     新型   洋
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                    招股说明书
序    专利    专利权                                                         取得
                      专利名称               专利号                申请日
号    类型     人                                                          方式
     新型   洋       置
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种废机油滤芯回收
     新型   洋       上料系统
     实用   大 地 海
     新型   洋
     实用   大 地 海   一种用于废滤芯油回
     新型   洋       收装置的清洁装置
     截至本招股说明书签署日,公司及子公司拥有 19 项计算机软件著作权,具
体情况如下表所示:
序                                                      登记批准
               软件全称                    登记号                         取得方式
号                                                       日期
     盛 唐 环 保 电视 机 、 电脑拆 解 控 制 系统
     V1.0
     盛 唐 环 保 冰箱 氟 利 昂抽、 吸 控 制 系统
     V1.0
     盛 唐 环 保 冰箱 防 爆 预警控 制 系 统 软件
     V1.0
     大 地 海 洋 海洋 危 险 废物申 报 系 统 软件
     V1.0
杭州大地海洋环保股份有限公司                                                        招股说明书
序                                                         登记批准
               软件全称                           登记号                        取得方式
号                                                          日期
     大 地 海 洋 液体 海 洋 液体液 位 控 制 软件
     V1.0
     截至本招股说明书签署日,公司及子公司已注册并拥有的域名具体情况如下
表所示:
     注册人               网站域名                   申请注册日                  到期日
大地海洋            hzddhy.com                 2016.2.19         2022.2.19
大地海洋            dadiocean.com              2006.11.27        2021.11.27
     (1)公司所处行业准入资质及许可情况
序                                持有                     颁发/备案
      证书名称        证书号/编号                     发证机构                        有效期
号                                 人                      日期
     危险废物经营 浙危废经第                大地        浙江省生态                     2021.6.7-
     许可证(注 1) 3301000001 号       海洋        环境厅                       2022.6.6
     道路运输经营     浙交运管许可杭字         大地        杭州市道路
     许可证        330184100260 号   海洋        运输管理局
     经营许可证      浙小危收集第           大地        浙江省生态                     2019.10.8-
     (注 2)      0003 号           海洋        环境厅                       2021.10.7
     废弃电器电子
                                 盛唐        杭州市生态
                                 环保        环境局
     证书
     注 1:大地海洋于 2019 年 7 月申领的《危险废物经营许可证》,有效期自 2019 年 7 月
经营许可证》有效期为一年,自 2021 年 6 月 7 日至 2022 年 6 月 6 日。
     注 2:经查询《浙江省固体废物监管信息系统》,大地海洋持有编号为浙小危收集第 0003
号的《经营许可证》,有效期至 2021 年 10 月 7 日。该《经营许可证》系大地海洋从事汽修
行业全类危险废物收集、贮存须取得的资质证书,收集范围包括废有机溶剂与含有机溶剂废
物、染料及涂料废物、含汞废物、石棉废物、废催化剂及其他废物。大地海洋为汽修企业产
生的上述危险废物提供一站式收集服务,统一运输到公司后再转运至具有相应危废处理资质
的单位进行处置。
杭州大地海洋环保股份有限公司                                              招股说明书
    大地海洋原厂区属于良渚遗址综合保护工程二期整治拆迁范围,因良渚遗址
申遗和建设良渚文化国家公园的要求,原厂区被征收拆迁。大地海洋于 2018 年
经营许可证》后租赁的西湖比亚迪厂区开始试生产。
    子公司盛唐环保于 2017 年厂房搬迁,原厂区于 2017 年 11 月 11 日停止废弃
电器电子产品的拆解处理作业。2017 年 11 月 23 日,盛唐环保取得厂址变更后
的杭州市环保局换发的位于新址的编号为 E3301101 的临时《废弃电器电子产品
处理资格证书》,并在取得证书后在租赁的凤都工业区厂区开始进行试运行。
    公司停工停产系由于厂区搬迁的原因导致,时间较短,未对公司生产经营造
成较大影响。
盛唐环保已于 2021 年 5 月底搬迁至新厂房,母公司大地海洋已于 2021 年 6 月份
完成搬迁。
    大地海洋及其子公司盛唐环保均在搬迁后取得了变更厂址的相关资质证书,
并在取得资质证书后开展生产活动。企业搬迁与取得更换的资质证书之间存在一
定的间隔期,不存在无证经营的情况。
    (2)其他资质及许可情况
序                                        持有
      证书名称       证书号/编码                          发证机构       许可期限
号                                        人
                                              浙江省科学技术
                                              厅、浙江省财政厅、
                                         大地             2017.11.13-
                                         海洋             2020.11.12
                                              局、浙江省地方税
                                              务局
                                              浙江省科学技术
                                         大地   厅、浙江省财政厅、 2020.12.01-
                                         海洋   国家税务总局浙江 2023.11.30
                                              省税务局
    安全生产化标准   杭                          大地                2020 年 3 月-
    证书        AQBQTⅢ202000224            海洋                2023 年 4 月
    环境管理体系认                              大地   方圆标志认证集团     2019.4.17-
    证证书                                  海洋   有限公司         2022.4.16
    质量管理体系认                              大地   方圆标志认证集团     2019.1.10-
    证证书                                  海洋   有限公司         2022.1.09
杭州大地海洋环保股份有限公司                                             招股说明书
序                                         持有
      证书名称        证书号/编码                         发证机构      许可期限
号                                         人
     理体系认证证书                              海洋   有限公司       2022.4.16
     交通运输企业安
                                          大地   浙江交通职业技术   2018.9.10-
                                          海洋   学院         2021.9.9
     设等级证明
     杭州市高新技术                              盛唐   杭州市科学技术委   2015.12-
     企业证书                                 环保   员会         长期
     浙江省科技型中                              盛唐              2015 年-
     小企业证书                                环保              长期
     安全生产标准化   杭 AQBQG III                盛唐              2019 年 5 月-
     证书        201900514                  环保              2022 年 6 月
     环境管理体系认                              盛唐   方圆标志认证集团   2019.1.30-
     证证书                                  环保   有限公司       2022.1.31
     质量管理体系认                              盛唐   方圆标志认证集团   2019.1.30-
     证证书                                  环保   有限公司       2022.1.31
     职业健康安全管                              盛唐   方圆标志认证集团   2019.1.30-
     理体系认证证书                              环保   有限公司       2022.1.31
     (三)发行人的特许经营权情况
     公司不存在特许经营权的情况。
六、发行人主要产品或服务的核心技术情况
     (一)核心技术及技术来源概况
     公司自设立以来,一直聚焦于危险废物的资源化利用、无害化处置以及电子
废物的拆解处理业务。公司将产研相结合,不断优化和提高技术和工艺水平,逐
渐形成了较为成熟的核心技术,并有效地应用至各类业务中。经过多年积累,公
司研发和完善了废乳化液无害化处置技术和电子废物拆解处理技术等两大核心
技术,主要核心技术情况如下表所示:
序    核心                         成果        技术所处
               简要描述                                   对应的主要专利
号    技术                         来源         阶段
     废乳化   将物理化学法、生物化学                           “一种水基切削废液的处理
                                自主
                                                    “一种油水分离设备”、
                                创新
     化处置   危害人体健康、恶化水体                           “一种用于废乳化液尾水的
    杭州大地海洋环保股份有限公司                                             招股说明书
    序       核心                       成果        技术所处
                        简要描述                             对应的主要专利
    号       技术                       来源         阶段
            技术      的废乳化液中的 COD、氨                     过滤装置”、“一种用于废乳
                    氮、SS 等主要污染因子进                     化液尾水的过滤装置”、“一
                    行处理,从而达到国家污                       种废水过滤装置”等
                    水综合排放标准三级标
                    准,纳入城市污水管网
                                                      “废旧电冰箱保温材料回收
                                                      处理设备”、“一种 CRT 切
                    针对各类电子废物的特
                                                      割器专用的热爆电热丝”、“废
            电子废     性,定制化设计相应拆解
                                                      旧电视机拆解方法及其设
            物拆解     技术和工艺,致力于提升      自主
            处理技     拆解产物的分离效率和效      创新
                                                      震动分选床”、“冰箱破碎生
            术       果,并减少拆解过程中污
                                                      产线的输送单元”、“洗衣机
                    染物的无组织排放
                                                      桶轴分离器”、“一种破碎机
                                                      的挤压装置”等
            公司“一种水基切削废液的处理方法”和“废旧电冰箱保温材料回收处理
    设备”两项发明专利的简要内容、对应生产环节、具体优化作用以及相关技术先
    进性如下:
序                           对应生产      具体优化       通用技术/
        专利          简要内容                                   相关技术的先进性
号                            环节        作用        专用技术
                                                         该技术与气浮、氧化、生化
                                     提升破乳        根据发行
        一   种   水                                        工序等工艺技术有机结合,
                    改变曝气方   废乳化液处    效果和气        人收集的
        基   切   削                                        确保从不同产废单位收集
                    式,提升水   置过程中气    浮速率,从       废乳化液
                    基切削废液   浮、氧化、生   而提升废        性状研发
        处   理   方                                        子的净化率超过 95%,污染
                    的处理速度   化等环节     乳化液处        的专用技
        法                                                因子排放显著低于国家污
                                     理效率         术
                                                         水综合排放标准三级标准
                                                         利用破碎塑料和保温层材
                                                         料密度等特性的不同,在涡
        废旧电                          除尘防爆、       结合发行
                    废旧电冰箱                                电流分选工艺前端增加旋
        冰箱保                 废电冰箱保    安全环保、       人的拆解
                    保温材料回                                风处理工艺,从而将废冰箱
                    收处理的整                                塑料的纯度提升 10%以上,
        回收处                 处理环节     产物回收        发的专用
                    套设备                                  保温层材料中塑料的含量
        理设备                          效果          技术
                                                         则降低 10%以上,显著提升
                                                         拆解产物价值
            报告期内,以上技术产生的营业收入、毛利金额及占比情况如下:
杭州大地海洋环保股份有限公司                                            招股说明书
                                                          单位:万元
序号     业务类别      项目             2020 年度      2019 年度      2018 年度
               营业收入               1,816.19     2,039.85     1,778.64
     废乳化液无害化   占营业收入比重              3.81%        4.56%        5.42%
     处置业务      营业毛利                932.01       967.25      1,041.79
               占综合毛利比重              6.00%        6.94%        9.36%
               营业收入               8,113.37     6,709.45     4,428.41
     废电冰箱拆解处   占营业收入比重             16.97%       14.99%       13.49%
     理业务(注)    营业毛利               3,175.52     1,958.85     1,409.40
               占综合毛利比重             20.43%       14.06%       12.67%
    注:保温层材料回收是废电冰箱拆解处理的难点,是提升废电冰箱拆解产物价值的关键
环节,因此其产生的收入用废电冰箱拆解处理收入(拆解产物收入+基金补贴收入)替代。
     针对危险废物业务,发行人同时研发了“一种油水分离设备”、“一种用于
废乳化液尾水的过滤装置”、“一种用于废乳化液尾水的过滤装置”、“一种废
水过滤装置”等工艺技术,并获得了实用新型专利授权;针对电子废物拆解处理
业务,发行人研发了“废旧电冰箱保温材料回收处理设备”、“一种 CRT 切割
器专用的热爆电热丝”、“废旧电视机拆解方法及其设备”、“用于冰箱回收处
理的震动分选床”、“冰箱破碎生产线的输送单元”、“洗衣机桶轴分离器”、
“一种破碎机的挤压装置”等工艺技术,并获得了实用新型专利授权。
     (二)核心技术介绍和技术先进性具体表征
     (1)技术介绍
     废乳化液乳化程度高,化学性质稳定,有机物浓度和含油量高,处理难度较
大,若处理不当,会造成严重的环境污染。公司为众多不同行业的制造业企业提
供废乳化液的处置服务,所收集的废乳化液来源十分庞杂,主要污染因子 COD、
SS 以及氨氮的含量极高且波动幅度较大,要使废乳化液经处置后达到国家污水
综合排放标准三级标准,需要更复杂的处置工艺以及更灵活的处置技术。公司通
过不断的研发、测试和工艺改进,将混凝、气浮、氧化、生化等工序有机结合,
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并结合适时的检测,确保从不同产废单位收集到的废乳化液主要污染因子的净化
率超过 95%,从而显著低于国家污水综合排放标准三级标准。该技术的主要核心
工艺特点如下:
  ①两级气浮工艺
  气浮工艺是在废乳化液中释放大量的微气泡,依靠表面张力作用将分散于水
中的微小油滴粘附于微气泡上,使气泡的浮力增大上浮,达到分离的目的。若废
乳化液的表面活性物质较多,会造成悬浮液乳化并影响气浮效果。通过不断的研
发和试验,公司处理废乳化液时先利用破乳剂及混凝剂对其进行破乳、混凝以提
升浮选效果,再经过两级气浮进行深化处理,从而消除绝大部分的悬浮物。该工
艺的特点是破乳彻底、气浮速率快、处理效率高。
  ②氧化工艺
  公司收集的废乳化液含有较多的有机污染物如羧酸、醇、酯等,处置时需要
利用强氧化剂将其氧化为无机态。公司利用芬顿反应达成此目的,而芬顿反应的
效果受乳化液的温度、反应时间、反应 PH 值以及添加的过氧化氢与亚铁离子的
配比浓度影响较大。经过多年的研发和试验,公司已摸索出高效完成芬顿反应所
适合的温度、反应时间、PH 值以及混合溶液配方,能够提高芬顿反应的氧化效
率,在确保排放标准达标的前提下减少物料的投入。
  为提高废乳化液的去除率,公司在处置过程中会进行两次芬顿反应,第一次
是完成气浮后进行一级芬顿反应,将废乳化液中的有机污染物进行氧化,在去除
部分有机物的同时提升废水的可生化性;第二次是经过生化处理后,水中绝大多
数可生化降解的有机物已经去除,剩余的部分有机物难以被微生物分解,因此通
过芬顿反应将水中残留的少量有机物进一步氧化分解。
  ③深度厌氧工艺
  经两级气浮反应以及一级芬顿反应去除大部分污染物后,废乳化液将被自动
传输装置转移至生化处理系统。公司根据所收集的废乳化液的特性,设计生化处
理系统,其核心工艺为深度厌氧工艺。经气浮预处理及一级芬顿氧化后的废乳化
液中仍含有较多大分子有机物,整体可生化性能较差,含盐量高,公司不断优化
调整厌氧系统所需温度、停留时间、脉冲布水效果的工艺参数并驯化培养出适合
此类废水的厌氧菌,大幅提高深度厌氧效果,更有利于好氧生化系统的处理。
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  ④在线监测工艺
  为确保最终产生废水的 COD、SS 以及 pH 等各项指标达到国家污水综合排
放标准三级标准,公司在以上工序之后设置外排气浮反应池和外排监测池,气浮
反应池处理完毕后排入外排监测池。外排监测池中废水需对各指标进行检测,检
测合格后方可排放。公司将经典化学分析法和仪器分析法相结合,实现了在线监
测,确保排放的废水均符合环保要求。
  (2)技术先进性具体表征
  基于废乳化液无害化处置技术,公司已累计取得 1 项发明专利、11 项实用
新型专利。该技术在公司危废无害化处置业务中得到广泛应用,报告期内,公司
已累计为 1,000 余家单位产生的废乳化液提供无害化处置服务,废乳化液经处置
后形成的废水均达到国家规定排放标准。
  (1)技术介绍
  公司拆解的电子废物主要为“四机一脑”,其体积、形状、材质以及所含污
染物均有所差别,因此需要定制化的开发拆解技术和工艺,以持续提升拆解产物
的分离效率和效果,并减少拆解过程中污染物的无组织排放。公司在深入研究《废
弃电器电子产品规范拆解处理作业及生产管理指南》的基础上,通过研发和拆解
实践掌握了较为成熟的各类电子废物拆解技术和工艺,其中具有代表性的核心技
术如下:
  ①电热丝热爆分离技术
  废电视和废电脑的的 CRT 主要由玻璃构成,具体可分为屏玻璃和锥玻璃,
其中锥玻璃铅含量为 20-28%,屏玻璃含铅较低或不含铅。在对 CRT 进行拆解处
理时,需要把含铅较低或不含铅的屏玻璃和含铅量较高的锥玻璃分离,在防止铅
污染的同时使得玻璃和铅都得到资源化利用。
  现有屏玻璃和锥玻璃的分离大多采用刀片切割法和电热丝加热法,采用刀片
切割的方法产生的粉尘较多,对拆解处理的环境有一定的负面影响;电热丝加热
法效率相对较为环保,但普通的电热丝加热法,电热丝会随着温度的提升发生膨
胀,稍有不慎即会烧断或拉断,很大程度上影响了屏锥分离效率。
  屏锥分离的关键是分离设备的电压、电流、分离时间等参数合理,以避免屏
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面、锥体破碎。经过多年研发、试验和实践,公司研发了电热丝热爆分离技术,
通过研究电热丝的柔性、张紧度、耐热等问题的技术特点,解决加热丝加热过程
中会因为加热丝温度的不断升高而膨胀的行业难题。此外公司还掌握了较为先进
的拆解工艺,对电压的设置与调节、电热丝材质的筛选确定、电热丝与 CRT 显
像管的接触面积等工艺均进行精细化的控制,从而提高设备的切割效率,并显著
降低了破屏率。
  通过以上研发创新,公司 CRT 屏玻璃的完整率达到 95%以上,远高于拆解
作业指南 80%的要求,在行业内处于较为先进的水平。同时屏锥分离的速度也接
近《废弃电器电子产品规范拆解处理作业及生产管理指南》中测算的在理想工艺
下耗费的最短时间,具体如下:
       项目        14 寸及以下       17-21 寸   25-29 寸    32 寸及以上
屏锥分离工序正常耗用时间      30-50 秒      30-60 秒   40-100 秒   60-160 秒
屏锥分离工序最短耗用时间       20 秒         25 秒      35 秒        50 秒
盛唐环保平锥分离工序耗用时间    20-25 秒      25-30 秒   35-45 秒     50-55 秒
  注:《拆解指南》屏锥分离工序正常耗用时间为常规主流设备正常工况下的操作时间范
围,《拆解指南》屏锥分离工序最短耗用时间为高性能设备在较理想工况下的的操作时间。
  上述指标在行业内处于较为先进的水平,在提升拆解处理效率的同时也节约
了大量的电能。此外,公司辅料耗费率也在行业内处于较低的水平。
  ②废冰箱拆解破碎处理技术
  废冰箱结构中含有许多对环境有害的物质:冰箱的制冷系统和绝热材料中含
有破坏地球臭氧层的氟利昂;冰箱的印刷电路板中含有大量的重金属、卤化阻燃
剂,若焚烧将产生二噁英和二苯呋喃,对环境造成严重污染;废旧冰箱含有大量
的基本金属、塑料等宝贵资源,若再生利用将获得巨大的经济效益。
  针对废冰箱箱体体积大,金属、塑料及泡棉等材料融合度较高等特性,公司
引入定制化的电冰箱拆解线,并配套设计一系列工艺以提升分离效率和效果。废
电冰箱的箱体通过破碎机进行自动化破碎,公司将磁选工艺和涡电流分选工艺相
结合,进一步分离出各类型的废金属和废塑料。
  冰箱破碎塑料和保温层材料的分离是废电冰箱拆解处理的一大难点,在废冰
箱的拆解过程中,因要对箱体进行破碎,使保温层发生了粉碎性破坏,掺进聚合
物体系中的制冷剂(包括氟利昂),在处理过程中会释放出来。氟利昂是臭氧层
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消耗物质,散入大气中会破坏臭氧层,严重影响环境。针对该情形,公司优化了
破碎技术,确保整个物理破碎和输送过程都在封闭空间完成,挤压出的制冷剂以
及破碎和输送过程产生的气体经过集中收集,经过除尘处理后进入尾气焚烧净化
系统,最后环保排放。
  为进一步提高废冰箱破碎塑料和保温层材料的分离率,公司创新性的改进废
冰箱破碎塑料和保温层材料的分选工艺,利用破碎塑料和保温层材料密度等特性
的不同,在涡电流分选工艺前端增加旋风处理工艺,从而将废冰箱塑料的纯度提
升 10%以上,保温层材料中塑料的含量则降低 10%以上。该技术一方面显著提
升了废冰箱塑料的产出和销售价格,另一方面降低了需付费处置的保温层材料的
处置费用。
  ③液晶汞灯管负压无害化拆解技术
  废液晶电脑显示器和液晶电视机中含有使用汞灯管的背光模组,汞具有较强
的挥发性,且对人体和环境均有较大的伤害。根据《拆解指南》要求,拆解背光
模组时需确保背光源完整无损。公司为提高背光模组的拆解效率,减少污染物的
排放,研发了液晶汞灯管负压无害化拆解技术。公司拆解背光模组工序均在负压
环境下完成,同时利用自行研发的拆解装置,快速地将背光模组拆分,高效分离
出完整的汞灯管。对于液晶汞灯管拆解过程中偶发的破损,则通过工作台的负压
装置,经过载硫活性炭吸附逸出的汞,并将破损汞灯管放置专用密闭容器中,防
止汞的挥发。通过液晶汞灯管无害化拆解技术的应用,液晶类汞灯管的有效完好
回收率超过 98%以上。
  盛唐环保将于 2021 年上半年搬迁至新的拆解车间,新的拆解车间在设计时
即根据厂区的面积、形状、发行人拆解处理业务的技术特点以及拟引入的设备进
行顶层规划设计,从基础的产品工艺分析,流程分析与再造,设施的布局与规划,
到国内外先进设备的引入,再到信息化系统的整体设计规划等,构建了数字化、
智能化拆解处理车间,以最大化的实现自动化、智能化拆解处理,并最大限度的
提供空间利用率和生产效率。数字化、智能化拆解处理车间相对于行业内其他拆
解处理车间,具有以下特色:
  ①针对产线工艺特点,不同拆解工位设计专门的机械化辅助装置,最大程度
地做好人机协作,提升作业自动化水平,建设智能友好型的岗位环境。如升降式
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输送接料工位能够避免较重物料的投料冲击;震动式输送接料工位能够将物料自
动震动平整;液压式升降输送工位可实现人工作业时的最优高度;双工位直线穿
梭车能够实现快速换箱,提高设备工作效率。
  ②采用无人自动化立体仓储作业,以物流设备和控制系统替换人工。通过使
用有轨制导车辆、输送线等自动输送系统完成物料的有序流通,减少储运过程中
的人工干预,相比传统人工叉车作业和堆叠,实现物料配送的高效运转,同时减
少了污染气体排放,提升了工厂整体环境质量水平和生产安全性。
  ③自动化信息控制系统,实时获取并上传生产过程的物料数据,如通过自动
称重模块实现物料的自动称重并通过系统实时上传。
  ④采用自动化立体仓储高层货架来存储原料及成品,相比传统仓储形式,空
间利用率更高。
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                 智能仓储中心
  此外,公司与德国 URT 合作开发设计的废电冰箱拆解线,是我国唯一一家
全面遵照欧盟标准设计的废电冰箱拆解线,自动化水平、拆解效率、安全生产和
环保水平均达到国内最先进的水平。公司新的废电冰箱拆解线具备以下技术特
点:
  ①采用工艺可视化控制系统,拆解过程均已可视化数据的形式展现给操作
者,拆解处理过程中的所有故障都将单独评估并进行精确定位,以便在发生故障
时,操作者可以进行目标导向的故障分析和清除故障。
  ②采用低风险的剪切破碎方式,拆解处理线的实时燃爆监测系统实时进行风
险评估,采用动态干预措施始终把风险控制在最低水平。
  ③针对制冷回路内的制冷媒介,采用了先进的一体化解决方案,通过一次性
将制冷管理内的全部油、液、气抽出,并集中处理分离收集,同时针对油液进行
脱附处理,确保油液排出时都是不再吸附有任何制冷剂的无大气污染物质的产出
物。
  ④在温室气体含量更多的保温层泡棉的处理上,采用先进设计的破碎刀具组
合,实现最大程度的泡棉解离。既获得了干净的铁料和塑料,又避免了含有发泡
剂的泡棉的流失。收集的泡棉进而二次粉碎和辊压,最后进行挤压成块,将泡棉
颗粒中的制冷剂充分排出。整个物理破碎和输送过程都采用封闭设计,挤压出的
制冷剂以及破碎和输送过程产生的气体经过集中收集,经过除尘处理后进入尾气
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焚烧净化系统,最后环保排放。
     通过此冰箱线的拆解,废电冰箱的拆解产物纯净度,以及泡棉残留量能够满
足欧盟标准,尾气排放也能符合欧盟最新环保规范。
                   废电冰箱拆解线
     (2)先进性具体表征
     ①专利技术处于行业内上游水平
     公司同行业可比公司的电子废物拆解处理业务专利数量与公司比较情况如
下:
            项目                发明专利   实用新型专利
华新环保                           3       29
超越环保                           1       16
中再资环                           0       50
威立雅资源再生(杭州)有限公司                0       2
台州大峰野金属有限公司                    0       0
浙江蓝天废旧家电回收处理有限公司               0       0
发行人                            1       34
     由上表可知,公司获得授权的专利数量在行业内处于较为领先的水平。
     ②规范拆解率高于全国平均水平
     为促进废弃电器电子产品妥善回收处理,提高处理企业的生产作业和环境管
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